华夏现金增利证券投资基金

华夏现金增利证券投资基金2010年半年度报告2010年6月30日基金管理人：华夏基金管理有限公司基金托管人：中国建设银行股份有限公司报告送出日期：二一年八月二十六日1重要提示及目录1.1重要提示基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2010年8月24日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。本报告中财务资料未经审计。本报告期自2010年1月1日起至6月30日止。1.2目录1重要提示及目录12基金简介33主要财务指标和基金净值表现43.1主要会计数据和财务指标43.2基金净值表现44管理人报告55托管人报告86半年度财务会计报告（未经审计）86.1资产负债表86.2利润表96.3所有者权益（基金净值）变动表106.4报表附注117投资组合报告227.1期末基金资产组合情况227.2债券回购融资情况227.3基金投资组合平均剩余期限227.4期末按债券品种分类的债券投资组合237.5期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排名的前十名债券投资明细237.6“影子定价”与“摊余成本法”确定的基金资产净值的偏离247.7期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的所有资产支持证券投资明细247.8投资组合报告附注248基金份额持有人信息258.1期末基金份额持有人户数及持有人结构258.2期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金的情况259开放式基金份额变动2510重大事件揭示2511影响投资者决策的其他重要信息2812备查文件目录282基金简介2.1基金基本情况基金名称华夏现金增利证券投资基金基金简称华夏现金增利货币基金主代码003003交易代码003003基金运作方式契约型开放式基金合同生效日2004年4月7日基金管理人华夏基金管理有限公司基金托管人中国建设银行股份有限公司报告期末基金份额总额10,340,027,314.69份基金合同存续期不定期2.2基金产品说明投资目标在确保本金安全和高流动性的前提下，追求超过基准的较高收益。投资策略积极判断短期利率变动，合理安排期限，细致研究，谨慎操作，以实现本金的安全性、流动性和稳定超过基准的较高收益。业绩比较基准本基金的业绩比较基准为“同期7天通知存款利率”。风险收益特征本基金属于证券投资基金中低风险的品种，其长期平均的风险和预期收益率低于股票基金、混合基金和债券基金。2.3基金管理人和基金托管人项目基金管理人基金托管人名称华夏基金管理有限公司中国建设银行股份有限公司信息披露负责人姓名崔雁巍尹东联系电话400-818-6666010-67595003电子邮箱serviceChinaAMC.客户服务电话400-818-6666010-67595096传真010-63136700010-66275853注册地址北京市顺义区天竺空港工业区A区北京市西城区金融大街25号办公地址北京市西城区金融大街33号通泰大厦B座3层北京市西城区闹市口大街1号院1号楼邮政编码100033100033法定代表人范勇宏郭树清2.4信息披露方式本基金选定的信息披露报纸名称中国证券报、上海证券报、证券时报登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址www.ChinaAMC.com基金半年度报告备置地点基金管理人和基金托管人的住所2.5其他相关资料项目名称办公地址注册登记机构华夏基金管理有限公司北京市西城区金融大街33号通泰大厦B座3层3主要财务指标和基金净值表现3.1主要会计数据和财务指标金额单位：人民币元3.1.1期间数据和指标报告期（2010年1月1日至2010年6月30日）本期已实现收益126,040,049.39本期利润126,040,049.39本期净值收益率0.9378%3.1.2期末数据和指标报告期末（2010年6月30日）期末基金资产净值10,340,027,314.69期末基金份额净值1.00003.1.3累计期末指标报告期末（2010年6月30日）累计净值收益率17.8314%注：本基金无持有人认购或交易基金的各项费用。本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益，由于货币市场基金采用摊余成本法核算，因此，公允价值变动收益为零，本期已实现收益和本期利润的金额相等。本基金按日结转份额。3.2基金净值表现3.2.1基金份额净值收益率及其与同期业绩比较基准收益率的比较阶段份额净值收益率份额净值收益率标准差业绩比较基准收益率业绩比较基准收益率标准差过去一个月0.1382%0.0016%0.1110%0.0000%0.0272%0.0016%过去三个月0.4491%0.0025%0.3366%0.0000%0.1125%0.0025%过去六个月0.9378%0.0039%0.6695%0.0000%0.2683%0.0039%过去一年1.7901%0.0045%1.3500%0.0000%0.4401%0.0045%过去三年9.2989%0.0095%5.5203%0.0022%3.7786%0.0073%自基金合同生效起至今17.8314%0.0069%11.9680%0.0016%5.8634%0.0053%3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值收益率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较华夏现金增利证券投资基金份额累计净值收益率与业绩比较基准收益率历史走势对比图（2004年4月7日至2010年6月30日）4管理人报告4.1基金管理人及基金经理情况4.1.1基金管理人及其管理基金的经验华夏基金管理有限公司成立于1998年4月9日，是经中国证监会批准成立的首批全国性基金管理公司之一。公司总部设在北京，在北京、上海、深圳和成都设有分公司，在香港设有子公司。华夏基金是首批全国社保基金投资管理人、企业年金基金投资管理人、QDII基金管理人、特定客户资产管理人以及境内首只ETF基金管理人、境内唯一的亚债中国基金投资管理人，是业务领域最广泛的基金管理公司之一。2010年上半年，在市场震荡下行的情况下，华夏基金坚持稳健的投资风格，加强风险控制，努力为投资人分散投资风险。上半年，华夏基金为投资人实现分红逾96亿元。为引导投资者树立正确的基金投资理念，华夏基金广泛收集800多个基金投资常见问题，编著出版了做一个理性的投资者中国基金投资指南一书，免费分发给投资者。2010年5月，在中国证券报主办的“中国基金业金牛奖”评选活动中，华夏基金荣获“2009年年度金牛基金公司奖”。2010年6月，在上海证券报主办的“第七届中国金基金奖”评选活动中，华夏基金荣获“2009年度金基金TOP公司奖”。在践行企业社会责任方面，青海省玉树县发生地震灾害后，华夏基金及全体员工通过华夏人慈善基金会向灾区捐款100余万元，华夏基金香港公司向中联办捐款专户捐赠港币10万元整。4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介姓名职务任本基金的基金经理期限证券从业年限说明任职日期离任日期曲波本基金的基金经理2008-1-18-7年清华大学工商管理学硕士。2003年加入华夏基金管理有限公司，历任交易管理部交易员、华夏现金增利证券投资基金基金经理助理。注：上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。证券从业的含义遵从行业协会证券业从业人员资格管理办法的相关规定。4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明本报告期内，本基金管理人严格遵守证券投资基金法、证券投资基金销售管理办法、证券投资基金运作管理办法、基金合同和其他有关法律法规、监管部门的相关规定，依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产，在认真控制投资风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，没有损害基金份额持有人利益的行为。4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明4.3.1公平交易制度的执行情况本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合，制定并严格遵守相应的制度和流程，通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。报告期内，本公司严格执行了证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见和华夏基金管理有限公司公平交易制度的规定。4.3.2本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较华夏现金增利货币基金与中信现金优势货币基金投资风格相似。报告期内，华夏现金增利货币基金净值收益率为0.9378%，中信现金优势货币基金净值收益率为0.9224%，二者的投资业绩无明显差异。4.3.3异常交易行为的专项说明报告期内未发现本基金存在异常交易行为。4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析2010年上半年，在经济恢复以及通胀压力上升的背景下，央行利用上调存款准备金率及重启三年期央票发行等多种手段回笼资金，资金面逐步收紧，6月份出现资金全面紧张。受资金面收紧以及机构抛短买长的影响，货币市场利率在上半年逐步走高，一年期央票发行利率从年初的1.76%上行至2.09%，升幅达33BP。报告期内，本基金保持了较高的信用债及浮息债配置比例，减持了大部分央票，并进行了部分回购及短期存款。组合的结构特点使得本基金在短期利率大幅上行的情况下较好地抵御了利率风险。4.4.2报告期内基金的业绩表现本基金本报告期净值收益率为0.9378%，同期业绩比较基准收益率为0.6695%，本基金的业绩比较基准为同期7天通知存款利率。4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望下半年，预计CPI仍将处于3%左右的较高水平，基本面难以对债券市场形成进一步利好，而各期限债券收益率亦均处于较低水平，债券市场难以出现进一步的大幅上涨。预计资金面维持中性状况，各种扰动因素，如大盘新股、转债发行等，使短期利率仍存在上行压力。基于此，本基金在下半年将继续保持较高比例的信用债及浮息债配置，规避利率风险，同时，在做好组合流动性管理的前提下，努力把握资金面阶段性紧张带来的投资机会。珍惜基金份额持有人的每一分投资和每一份信任，华夏现金增利基金将继续奉行华夏基金管理有限公司“为信任奉献回报”的经营理念，规范运作，审慎投资，勤勉尽责地为基金份额持有人谋求长期、稳定的回报。4.6管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明根据中国证监会相关规定及基金合同约定，本基金管理人应严格按照新准则、中国证监会相关规定和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种进行估值。本基金托管人根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任。会计师事务所在估值调整导致基金资产净值的变化在0.25%以上时对所采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。定价服务机构按照商业合同约定提供定价服务。其中，本基金管理人为了确保估值工作的合规开展，建立了负责估值工作决策和执行的专门机构，组成人员包括督察长、投资风险负责人、法律监察负责人及基金会计负责人等。其中，超过三分之二以上的人员具有10年以上的基金从业经验，且具有风控、合规、会计方面的专业经验。同时，根据基金管理公司制定的相关制度，负责估值工作决策和执行的机构成员中不包括基金经理。本报告期内，参与估值流程各方之间无重大利益冲突。4.7管理人对报告期内基金利润分配情况的说明根据本基金合同及招募更新书（更新）等有关规定，本基金每日将基金净收益分配给基金份额持有人（该收益参与下一日的收益分配），并按自然月结转为相应的基金份额。5托管人报告5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了证券投资基金法、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明本报告期，本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，对本基金的基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，对本基金的投资运作方面进行了监督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。报告期内，本基金实施利润分配的金额为126,040,049.39元。5.3托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。6半年度财务会计报告（未经审计）6.1资产负债表会计主体：华夏现金增利证券投资基金报告截止日：2010年6月30日单位：人民币元资产附注号本期末2010年6月30日上年度末2009年12月31日资产：银行存款1,261,637,387.7096,232,931.57结算备付金-137,133,809.49存出保证金250,000.00250,000.00交易性金融资产7,126,598,238.0112,522,353,234.49其中：股票投资-基金投资-债券投资7,126,598,238.0112,522,353,234.49资产支持证券投资-衍生金融资产-买入返售金融资产3,777,196,649.993,500,403,360.00应收证券清算款-46,495.81应收利息62,191,323.2651,849,507.34应收股利-应收申购款72,135,898.17290,352.11递延所得税资产-其他资产-资产总计12,300,009,497.1316,308,559,690.81负债和所有者权益附注号本期末2010年6月30日上年度末2009年12月31日负债：短期借款-交易性金融负债-衍生金融负债-卖出回购金融资产款1,952,297,564.052,175,498,592.25应付证券清算款-应付赎回款-应付管理人报酬2,926,181.374,101,577.28应付托管费886,721.591,242,902.21应付销售服务费2,216,804.013,107,255.51应付交易费用89,064.33161,186.40应交税费301,852.46116,510.00应付利息165,855.6268,895.10应付利润560,045.37624,682.13递延所得税负债-其他负债538,093.64364,524.10负债合计1,959,982,182.442,185,286,124.98所有者权益：实收基金10,340,027,314.6914,123,273,565.83未分配利润0-所有者权益合计10,340,027,314.6914,123,273,565.83负债和所有者权益总计12,300,009,497.1316,308,559,690.81注：报告截止日2010年6月30日，基金份额净值1.0000元，基金份额总额10,340,027,314.69份6.2利润表会计主体：华夏现金增利证券投资基金本报告期：2010年1月1日至2010年6月30日单位：人民币元项目附注号本期2010年1月1日至2010年6月30日上年度可比期间2009年1月1日至2009年6月30日一、收入179,958,077.97357,437,793.481.利息收入153,120,874.43289,567,832.95其中：存款利息收入113,205,290.5431,967,297.75债券利息收入111,199,290.32252,458,406.91资产支持证券利息收入-买入返售金融资产收入28,716,293.575,142,128.29其他利息收入-2.投资收益（损失以“-”填列）26,837,203.5467,869,960.53其中：股票投资收益2-基金投资收益-债券投资收益326,837,203.5467,869,960.53资产支持证券投资收益-衍生工具收益4-股利收益5-3.公允价值变动收益（损失以“-”号填列）6-4.汇兑收益（损失以“-”号填列）-5.其他收入（损失以“-”号填列）7-减：二、费用53,918,028.58104,800,797.221.管理人报酬22,186,566.0447,306,113.032.托管费6,723,201.8914,335,185.723.销售服务费16,808,004.5635,837,964.444.交易费用-5.利息支出7,976,020.057,082,815.66其中：卖出回购金融资产支出7,976,020.057,082,815.666.其他费用8224,236.04238,718.37三、利润总额（亏损总额以“-”号填列）126,040,049.39252,636,996.26减：所得税费用-四、净利润（净亏损以“-”号填列）126,040,049.39252,636,996.266.3所有者权益（基金净值）变动表会计主体：华夏现金增利证券投资基金本报告期：2010年1月1日至2010年6月30日单位：人民币元项目本期2010年1月1日至2010年6月30日实收基金未分配利润所有者权益合计一、期初所有者权益（基金净值）14,123,273,565.83-14,123,273,565.83二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期利润）-126,040,049.39126,040,049.39三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数（净值减少以“-”号填列）-3,783,246,251.14-3,783,246,251.14其中：1.基金申购款16,907,033,799.17-16,907,033,799.172.基金赎回款-20,690,280,050.31-20,690,280,050.31四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动（净值减少以“-”号填列）-126,040,049.39-126,040,049.39五、期末所有者权益（基金净值）10,340,027,314.69-10,340,027,314.69项目上年度可比期间2009年1月1日至2009年6月30日实收基金未分配利润所有者权益合计一、期初所有者权益（基金净值）37,295,412,545.09-37,295,412,545.09二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期利润）-252,636,996.26252,636,996.26三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数（净值减少以“-”号填列）-17,594,332,558.94-17,594,332,558.94其中：1.基金申购款29,730,091,828.86-29,730,091,828.862.基金赎回款-47,324,424,387.80-47,324,424,387.80四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动（净值减少以“-”号填列）-252,636,996.26-252,636,996.26五、期末所有者权益（基金净值）19,701,079,986.15-19,701,079,986.15报表附注为财务报表的组成部分。本报告6.1至6.4财务报表由下列负责人签署： 范勇宏 崔雁巍 崔雁巍 基金管理公司负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人6.4报表附注6.4.1基金基本情况华夏现金增利证券投资基金（以下简称“本基金”）经中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）证监基金字200423号关于同意华夏现金增利证券投资基金设立的批复核准，由基金发起人华夏基金管理有限公司依照证券投资基金管理暂行办法（于2004年9月16日被废止，由2004年6月1日起实施的中华人民共和国证券投资基金法取代）、开放式证券投资基金试点办法（已废止）等有关规定和华夏现金增利证券投资基金基金契约（于2004年10月15日改为华夏现金增利证券投资基金基金合同）发起，于2004年4月7日募集成立。本基金为契约型开放式，存续期限不定，首次设立募集不包括认购资金利息共募集6,423,528,712.34元。业经普华永道中天会计师事务所有限公司普华永道验字（2004）第058号验资报告予以验证。有关基金设立等文件已按规定向中国证监会备案。本基金的基金管理人为华夏基金管理有限公司，基金托管人为中国建设银行股份有限公司。根据中华人民共和国证券投资基金法、货币市场基金管理暂行规定、华夏现金增利证券投资基金基金合同等有关规定，本基金的投资范围为剩余期限在397天以内的国债、政策性金融债和AAA级企业债等短期债券；期限在1年以内的债券回购和中央银行票据；剩余期限在397天以内（含397天）的资产支持证券以及中国证监会允许基金投资的其他金融工具。6.4.2会计报表的编制基础本基金的财务报表按照财政部于2006年2月15日颁布的企业会计准则基本准则和38项具体会计准则、其后颁布的企业会计准则应用指南、企业会计准则解释以及其他相关规定(以下合称“企业会计准则”)、中国证监会于2010年2月8日发布的证券投资基金信息披露XBRL模板第3号、中国证券业协会于2007年5月15日颁布的证券投资基金会计核算业务指引和中国证监会允许的基金行业实务操作的有关规定编制。6.4.3遵循企业会计准则及其他有关规定的声明本财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金2010年6月30日的财务状况以及2010年1月1日至6月30日期间的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。6.4.4本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明本基金本报告期会计报表所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度会计报表所采用的会计政策、会计估计一致。6.4.5会计政策和会计估计变更以及差错更正的说明会计政策变更的说明本基金本报告期无会计政策变更。会计估计变更的说明本基金本报告期无会计估计变更。差错更正的说明本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。6.4.6税项根据财政部、国家税务总局财税2002128号关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知、财税200478号关于证券投资基金税收政策的通知、财税20081号关于企业所得税若干优惠政策的通知及其他相关税务法规和实务操作，主要税项列示如下：1、以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。2、基金买卖债券的差价收入暂免征营业税和企业所得税。3、对基金取得的企业债券利息收入，由发行债券的企业在向基金派发利息时代扣代缴20%的个人所得税，暂不征收企业所得税。6.4.7重要财务报表项目的说明银行存款单位：人民币元项目本期末2010年6月30日活期存款61,637,387.70定期存款1,200,000,000.00其中：存款期限1-3个月1,200,000,000.00其他存款-合计1,261,637,387.70交易性金融资产单位：人民币元项目本期末2010年6月30日摊余成本影子定价偏离金额偏离度（）债券交易所市场-银行间市场7,126,598,238.017,144,753,500.0018,155,261.990.18合计7,126,598,238.017,144,753,500.0018,155,261.9.3衍生金融资产/负债本基金本报告期末无衍生金融资产/负债余额。买入返售金融资产.1各项买入返售金融资产期末余额单位：人民币元项目本期末2010年6月30日账面余额其中：买断式逆回购银行间同业市场买入返售金融资产3,777,196,649.99-合计3,777,196,649.99-应收利息单位：人民币元项目本期末2010年6月30日应收活期存款利息33,816.29应收定期存款利息5,200,000.26应收其他存款利息-应收结算备付金利息-应收债券利息52,743,838.36应收买入返售证券利息4,213,668.35应收申购款利息-其他-合计62,191,323.2其他资产本基金本报告期末无其他资产余额。应付交易费用单位：人民币元项目本期末2010年6月30日交易所市场应付交易费用-银行间市场应付交易费用89,064.33合计89,064.3其他负债单位：人民币元项目本期末2010年6月30日应付券商交易单元保证金250,000.00应付赎回费-预提费用288,060.90应付其他32.74合计538,093.6实收基金金额单位：人民币元项目本期2010年1月1日至2010年6月30日基金份额（份）账面金额上年度末14,123,273,565.8314,123,273,565.83本期申购16,907,033,799.1716,907,033,799.17本期赎回（以“-”号填列）-20,690,280,050.31-20,690,280,050.31本期末10,340,027,314.6910,340,027,314.60未分配利润单位：人民币元项目已实现部分未实现部分未分配利润合计上年度末-本期利润126,040,049.39-126,040,049.39本期基金份额交易产生的变动数-其中：基金申购款-基金赎回款-本期已分配利润-126,040,049.39-126,040,049.39本期末-1存款利息收入单位：人民币元项目本期2010年1月1日至2010年6月30日活期存款利息收入586,516.81定期存款利息收入12,512,500.26其他存款利息收入-结算备付金利息收入106,273.47其他-合计13,205,290.52股票投资收益本基金本报告期无股票投资收益。3债券投资收益单位：人民币元项目本期2010年1月1日至2010年6月30日卖出债券（、债转股及债券到期兑付）成交总额13,636,738,206.53减：卖出债券（、债转股及债券到期兑付）成本总额13,531,605,075.04减：应收利息总额78,295,927.95债券投资收益26,837,203.54 衍生工具收益本基金本报告期无衍生工具收益。5股利收益本基金本报告期无股利收益。6公允价值变动收益本基金本报告期无公允价值变动收益。7其他收入本基金本报告期无其他收入。8其他费用单位：人民币元项目本期2010年1月1日至2010年6月30日审计费用54,547.97信息披露费119,012.93银行间账户维护费9,000.00银行费用41,675.14合计224,236.046.4.8或有事项、资产负债表日后事项的说明或有事项截至资产负债表日，本基金无或有事项。资产负债表日后事项截至财务报表批准日，本基金无资产负债表日后事项。6.4.9关联方关系本报告期存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况本基金本报告期不存在控制关系或其他重大利害关系的关联方发生变化的情况。本报告期与基金发生关联交易的各关联方关联方名称与本基金的关系华夏基金管理有限公司基金发起人、基金管理人、基金注册登记机构、基金销售机构中国建设银行股份有限公司（“中国建设银行”）基金托管人、基金销售机构中信证券股份有限公司（“中信证券”）基金管理人的股东、基金销售机构中信建投证券有限责任公司（“中信建投证券”）基金管理人股东控股的公司、基金销售机构中信万通证券有限责任公司（“中信万通证券”）基金管理人股东控股的公司、基金销售机构中信金通证券有限责任公司（“中信金通证券”）基金管理人股东控股的公司、基金销售机构注：下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。6.4.10本报告期及上年度可比期间的关联方交易通过关联方交易单元进行的交易.1股票交易本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行股票交易。.2权证交易本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行权证交易。.3债券交易本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行债券交易。.4债券回购交易本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行回购交易。.5应支付关联方的佣金本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方的交易单元进行交易，无应支付关联方的佣金。关联方报酬.1基金管理费单位：人民币元项目本期2010年1月1日至2010年6月30日上年度可比期间2009年1月1日至2009年6月30日当期发生的基金应支付的管理费22,186,566.0447,306,113.03其中：支付销售机构的客户维护费3,948,136.798,578,805.65注：支付基金管理人的基金管理人报酬按前一日基金资产净值0.33%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。基金管理人报酬计算公式为：日基金管理人报酬前一日基金资产净值0.33%/当年天数。客户维护费是指基金管理人与基金销售机构约定的用以向基金销售机构支付客户服务及销售活动中产生的相关费用，该费用从基金管理人收取的基金管理费中列支，不属于从基金资产中列支的费用项目。.2基金托管费单位：人民币元项目本期2010年1月1日至2010年6月30日上年度可比期间2009年1月1日至2009年6月30日当期发生的基金应支付的托管费6,723,201.8914,335,185.72注：支付基金托管人的基金托管费按前一日基金资产净值0.10%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。基金托管费计算公式为：日基金托管费前一日基金资产净值0.10%/当年天数。.3销售服务费单位：人民币元获得销售服务费的各关联方名称本期2010年1月1日至2010年6月30日当期发生的基金应支付的销售服务费华夏基金管理有限公司5,323,241.77中国建设银行3,914,339.53中信建投证券148,895.41中信证券36,389.64中信金通证券10,442.18中信万通证券4,303.70合计9,437,612.23获得销售服务费的各关联方名称上年度可比期间2009年1月1日至2009年6月30日当期发生的基金应支付的销售服务费华夏基金管理有限公司7,250,413.87中国建设银行9,218,313.07中信建投证券648,634.31中信证券163,458.56中信金通证券45,292.81中信万通证券25,193.60合计17,351,306.22注：支付基金销售机构的基金销售服务费按前一日基金资产净值0.25%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付给基金管理人，再由基金管理人计算并支付给各基金销售机构。基金销售服务费计算公式为：日基金销售服务费前一日基金资产净值0.25%/当年天数。与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易单位：人民币元本期2010年1月1日至2010年6月30日银行间市场交易的各关联方名称债券交易金额基金逆回购基金正回购基金买入基金卖出交易金额利息收入交易金额利息支出中国建设银行125,053,066.7110,073,652.17-36,743,550,000.001,756,937.44上年度可比期间2009年1月1日至2009年6月30日银行间市场交易的各关联方名称债券交易金额基金逆回购基金正回购基金买入基金卖出交易金额利息收入交易金额利息支出中国建设银行-20,050,987.40-21,133,600,000.00499,647.7各关联方投资本基金的情况.1报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况本基金本报告期及上年度可比期间均无基金管理人运用固有资金投资本基金的情况。.2报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况本基金本报告期及上年度末均无除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况。由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入单位：人民币元关联方名称本期2010年1月1日至2010年6月30日上年度可比期间2009年1月1日至2009年6月30日期末余额当期利息收入期末余额当期利息收入中国建设银行61,637,387.70586,516.8175,983,044.741,118,979.43注：本基金的银行存款由基金托管人中国建设银行保管，按银行同业利率计息。本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方购买其承销的证券。6.4.11利润分配情况单位：人民币元已按再投资形式转实收基金直接通过应付赎回款转出金额应付利润本年变动本期利润分配合计备注126,104,686.15-64,636.76126,040,049.39-6.4.12期末（2010年6月30日）本基金持有的流通受限证券因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券本基金本报告期末未持有因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券。期末持有的暂时停牌等流通受限股票本基金本报告期末未持有需披露的暂时停牌股票。期末债券正回购交易中作为抵押的债券.1银行间市场债券正回购截至本报告期末2010年6月30日止，本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额1,952,297,564.05元，是以如下债券作为质押：金额单位：人民币元债券代码债券名称回购到期日期末估值单价数量（张）期末估值总额08030308进出032010-07-01100.025,000,000500,108,222.5007041907农发192010-07-01100.544,000,000402,174,748.4507042007农发202010-07-01100.242,500,000250,610,027.6606800706首都机场债2010-07-0196.113,000,000288,323,810.96098122809振华CP012010-07-0199.941,000,00099,935,350.35100101710央行票据172010-07-0298.691,800,000177,644,699.2507041707农发172010-07-02100.041,300,000130,056,678.84100102110央行票据212010-07-0298.611,740,000171,576,832.33合计-20,340,0002,020,430,370.3.2交易所市场债券正回购截至本报告期末2010年6月30日止，本基金没有因从事交易所市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额。6.4.13金融工具风险及管理风险管理政策和组织架构本基金一贯的风险管理政策是使基金投资风险可测、可控、可承担。本基金管理人建立了由风险管理委员会、督察长、监察稽核部、风险管理部和相关业务部门构成的多层次风险管理架构体系。风险管理团队在识别、衡量投资风险后，通过正式报告的方式，将分析结果及时传达给基金经理、投资总监、投资决策委员会和风险管理委员会，协助制定风险控制决策，实现风险管理目标。本基金管理人主要通过定性分析和定量分析的方法，估测各种金融工具风险可能产生的损失。本基金管理人从定性分析的角度出发，判断风险损失的严重性；从定量分析的角度出发，根据本基金的投资目标，结合基金资产所运用的金融工具特征，通过特定的风险量化指标、模型、日常的量化报告，确定风险损失的限度和相应置信程度，及时对各种风险进行监督、检查和评估，并制定相应决策，将风险控制在预期可承受的范围内。信用风险信用风险是指由于基金所投资债券的发行人出现违约、拒绝支付到期本息，债券发行人信用评级降低导致债券价格下降，或基金在交易过程中发生交收违约，而造成基金资产损失的可能性。本基金管理人通过信用分析团队建立了内部评级体系和交易对手库，对发行人及债券投资进行内部评级，对交易对手的资信状况进