股票知识技术分析概述PPT课件

1 证券投资技术分析 授课教师 邓敬贵电话邮 dengjinggui 2 主要内容 概述主要介绍技术分析理论基础和量价关系主要技术分析方法K线 支撑压力 形态 其它方法 如波浪理论 等技术指标如均线指标MA KDJ macd等 3 推荐学习资源 1 徐文明 短线点金 一 二 三 四 上海财经大学出版社 2007 20092 陈容 股市操练大全 企业管理出版社 20093 黄柏中 江恩理论 金融走势分析 地震出版社 20034 威廉 奥奈尔 美 笑傲股市 中国财经出版社 20075 江恩 美 江恩 华尔街四十五年 中国财经出版社 20076 迈吉 巴塞蒂 美 股市趋势技术分析 机械工业出版社 2008 4 推荐学习资源 7 宋福中 我用k线赢利 股市投资16年成功操作经验 中国科技出版社 20088 周勋中 指标大全股市技术手册 中国科技出版社 20099 何造中 波浪理论新解 实战篇 广东经济出版社 200910 黎航 股市操练大全 共七册 上海三联出版社 1999 5 技术分析1 概述 6 主要内容 技术投资理论基础量价关系主要技术分析方法及技术分析的注意事项证券行情软件使用介绍 7 一 技术分析的理论基础 一 技术分析的定义 指直接对证券市场的市场行为所作的分析 其特点是通过对市场过去和现在的行为 应用数学和逻辑的方法 归纳总结一些典型的规律 并据此预测证券市场的未来的变化趋势 二 技术分析的三大假设1 市场行为涵盖一切信息 2 价格沿趋势移动 3 历史会重演 8 三 技术分析的要素 价 量 时 空二 成交量与价格趋势的关系 一 价量时空1 价和量是市场行为最基本的表现 2 时间在进行行情判断时有着很重要的作用 3 空间指的是价格波动能够达到的极限4 价和量是市场行为最基本的表现 过去和现在的成交价 成交量涵盖了过去和现在的市场行为 9 二 成交量与价格趋势的关系 二 价量的基本规律 价升量增 价跌量减 1 成交量是推动股价涨跌的动力 2 量价讲究正向配合 量价背离是市场逆转的信号 3 成交量放大是判断向上突破有效性的重要依据 4 成交量作为价格形态的确认 5 成交量是股价的先行指标 量在价先 10 三 几种常见的成交量与价格趋势关系 1 股价随成交量的递增而上涨 表示股价将继续上升 举例 11 美尔雅601007于2010年7 8月走势 股价上涨 成交量同时放大 12 二 成交量与价格趋势的关系 2 股价随成交量的递增而上涨创出新高 但成交量出现下降 即在高位背离 是股价趋势潜在的反转下跌信号 举例 13 股价继续上涨 成交量却大幅下跌 14 06 07年上证指数走势与成交量变化 注意 圈中指数与成交量的背离 15 二 成交量与价格趋势的关系 3 股价随成交量的递增而上涨后出现放量暴涨 随之而来的是股价迅速下跌 成交量也同步大幅萎缩 这是股价反转下跌的信号 举例 16 股价与成交量同步下跌 17 二 成交量与价格趋势的关系 4 股价持续下跌一段时间后 出现横向盘整走势 成交量很小但维持比较稳定 如果之后出现股价上涨 并伴随成交量放大 这是股价上涨启动的信号 举例 18 股价上升 成交量放大 19 二 成交量与价格趋势的关系 5 股价由于某种原因导致高开低走 同时伴随成交量的急剧放大 那是股价下跌的征兆 举例 20 2008年6月3日重组复牌后走势 21 小结 价升量增 价跌量减 价格是虚的 成交量是实的 成交量有时会领先于股价的变化 股价高开低走 并伴有巨大成交量 这是股价后市下跌的信号 22 三 技术分析主要方法 理论 介绍 一 道氏理论1 形成过程及基本思想2 主要原理 1 市场价格指数可以解释和反映市场的大部分行为 2 市场波动的三种趋势 即 主要趋势 次要趋势和短暂趋势 3 交易量在确定趋势中的作用 4 收盘价是最重要的价格 3 应用道氏理论应该注意的问题 1 道氏理论对大的形势的判断有较大的作用 对于每日每时都在发生的小波动则显得有些无能为力 对次要趋势的判断也作用不大 2 道氏理论的另一个不足是它的可操作性较差 23 24 二 技术分析方法分类和注意事项 2 技术分析方法应用的注意事项 1 技术分析最好与基本面的分析结合起来使用 才能提高其准确程度 否则单纯的技术分析是不全面的 2 注意多种技术分析方法的综合研判 切忌片面地使用某一种技术分析结果 3 前人的和别人的结论要经过自己通过实践验证后才能放心地使用 25 四 证券行情分析软件 大智慧 使用 其它行情软件可参考使用 26 1 股票的查找的查1找直接输入所找股票的代码 如000911 然后确定 直接在分析界面输入 输入框会弹出来 输入股票名称的汉语拼音的第一字母 如查找南宁糖业 可输入nnty 然后按确定 从界面右上角的 文件 选择股票 查找找份登有股票行情的报纸 如南国早报 上面登有所有股票的名称和代码2 分析软件界面说明 27 每笔成交价格 每分钟成交量 每一笔成交价格的连线 平均成交价格的连线 输入股 28 K线图 29 点击界面右边的 基本资料 或按 F10转换到公司基本信息 30 其他常用键 按数字81可查看沪市活跃股情况 83为深市情况 按功能键F3可查看沪市走势图 F4看深市走势图具体定位可通过方向键查看 左方向键往以前看 右方向键看以后 上方向键放大 下方向键缩小 取消十字线定位按 esc 退出键 31 3 分时走势图介绍 32 分时走势图是把股票市场的交易信息实时地用曲线在坐标图上加以显示的技术图形 坐标的横轴是开市的时间 纵轴的上半部分是股价或指数 下半部分显示的是成交量 分时走势图是股市现场交易的即时资料 分时走势图分为指数分时走势图和个股分时走势图 33 1 指数走势图 A 白色 黄色曲线白色表示交易所对外公布的通常意义下的大盘指数 也就是加权数 黄色曲线是不考虑上市股票发行数量的多少 将所有股票对上证指数的影响等同对待的不含加权数的大盘指数 34 白线可理解为大盘股走势 黄线可理解为小盘股走势 35 1 指数走势图 参考白色曲线和黄色曲线的相对位置关系 可以得到以下信息 当指数上涨 黄色曲线在白色曲线走势之上时 表示发行数量少 盘小 的股票涨幅较大 而当黄色曲线在白色曲线走势之下 则表示发行数量多 盘大 的股票涨幅较大 当指数下跌时 如果黄色曲线仍然在白色曲线之上 这表示小盘股的跌幅小于大盘股的跌幅 如果白色曲线反居黄色曲线之上 则说明小盘股的跌幅大于大盘股的跌幅 36 1 指数走势图 B 红色 绿色的柱线反映当前大盘所有股票的买盘与卖盘的数量对比情况 37 2 个股走势图 图中 白色曲线表示该种股票的分时成交价格黄色曲线表示该种股票的平均价格 黄色柱线表示每分钟的成交量 单位为手 100股 手 38 每笔成交价格 当天交易平均价格 上一交易日收盘价格 每分钟成交量 每一笔成交价格的连线 平均成交价格的连线 每根柱子代表每分钟成交量 手 39 3 分时走势图中经常出现的名词及含意 A 外盘 成交价是卖出价成交的手数总和称为外盘 内盘 成交价是买入价成交的手数总和称为内盘 当外盘累计数量比内盘累计数量大很多 而股价也在上涨时 表明很多人在抢盘买入股票 当内盘累计数量比外盘累计数量大很多 而股价下跌时 表示很多人在抛售股票 40 3 分时走势图中经常出现的名词及含意 B买一 买二 买三为三种委托买入价格 其中买一为最高申买价格 卖一 卖二 卖三为三种委托卖出价格 其中卖一为最低申卖价格 C委买手数 是指买一 买二 买三等各自价格所有委托买入手数相加的总和 委卖手数 是指卖一 卖二 卖三等各自价格所有委托卖出手数相加的总和 D委比 委买委卖手数之差与之和的比值 委比旁边的数值为委买手数与委卖手数的差值 当委比为正值时 表示买方的力量比卖方强 股价上涨的机率大 当委比为负值的时候 表示卖方的力量比买方强 股价下跌的机率大 41 3 分时走势图中经常出现的名词及含意 E量比 表示开市后平均每分钟的成交量与过去5个交易日每分钟平均成交量之比 计算公式为 量比 现成交总手 过去5个交易日平均每分钟成交量 当日累计开市时间 分 如果量比数值大于1 表示今天截至到当前时刻的成交量放大 若量比数值小于1 则表示成交量萎缩 42 3 分时走势图中经常出现的名词及含意 F现手 已经成交的最新一笔买卖的手数 在盘面的右下方为即时的每笔成交明细 红色向上的箭头表示以卖出价成交的每笔手数 绿色箭头表示以买入价成交的每笔手数 G总手 到当时的总的成交手数 43 3 分时走势图中经常出现的名词及含意 H换手率 换手率 也称 周转率 指在一定时间内市场中股票转手买卖的频率 是反映股票流通性强弱的指标之一 其计算公式为 周转率 换手率 某一段时期内的成交量 发行总股数 x100 换手率的高低往往意味着这样几种情况 a 股票的换手率越高 意味着该只股票的交投越活跃 人们购买该只股票的意愿越高 属于热门股 反之 股票的换手率越低 则表明该只股票少人关注 属于冷门股 44 b 换手率高一般意味着股票流通性好 进出市场比较容易 不会出现想买买不到 想卖卖不出的现象 具有较强的变现能力 然而值得注意的是 换手率较高的股票 往往也是短线资金追逐的对象 投机性较强 股价起伏较大 风险也相对较大 c 将换手率与股价走势相结合 可以对未来的股价