商业信用信息在信贷风险分析中的重要性

商业信用信息在信贷风险分析中的重要性：补全银行的“全面信贷表现”信息“HowTradeCreditDataCanComplementtheBankersViewofCreditHistory”,“征信产品在商业银行信用风险管理中的应用”国际研讨会PresentedattheSymposiumonCreditReportingandRetail&SMEBanking,June2007Tianjin,PeoplesRepublicofChina,商业信息产业协会（亚太和中东）,演讲内容DISCUSSIONTOPICS,前言PREFACE关于两个利益相关者的故事THECASEOFTWOSTAKEHOLDERS信息孤岛ISLANDSOFINFORMATION错过的信号MISSEDSIGNALS为什么需要商业信用信息（贸易信息）？THECASEFORTRADEINFORMATION总结SUMMARY,作为一个信息产业协会，我们致力于INFORMATIONINDUSTRYASSOCIATIONDEDICATEDTO:,提供一个中立、开放的平台，讨论和解决有关最佳实践的共同议题ProvideaNeutralOpenForumtoDebateandResolveCommonIssuesaboutBestDemonstratedPractices展示信息对用户和一国经济的价值DemonstratetheValueofInformationforUsersandNationalEconomies,BIIA,chartamplifiedinfollowingslide,BIIA,公共/私营部门关系公共登记/法院记录等数据再次使用,政府关系知识产权数据安全隐私,未来趋势：信贷市场营销供应链电子商务互联网信息技术和通讯,各国央行/世界银行/国际货币基金组织/亚洲开发银行,数据定义数据元素数据传送数据质量,信息内容提供商,信息共享行为（贸易）数据定义质量标准决策系统,制造和服务行业金融服务出口密集型行业,BIIA商业信息平台,倡导,标准,公共部门,标准,学术界,监管机构,主要用户,私营部门,演讲内容DISCUSSIONTOPICS,前言PREFACE关于两个利益相关者的故事THECASEOFTWOSTAKEHOLDERS,关于两个利益相关者的故事THECASEOFTWOSTAKEHOLDERS,AXZ公司2006年财务报表FinancialStatementsAXZCorporation2006,商业信用TradeCredit,银行贷款BankLoans,两个利益相关者TWOSTAKEHOLDERS,商业信用TradeCredit,演讲内容DISCUSSIONTOPICS,前言PREFACE关于两个利益相关者的故事THECASEOFTWOSTAKEHOLDERS信息孤岛ISLANDSOFINFORMATION,信息孤岛ISLANDSOFINFORMATION,银行数据库BANKDATABASE,银行内部系统BANKINTERNALSYSTEMS,信息公司数据库INFORMATIONCOMPANYDATABASE,贸易信息TRADEINFORMATION,银行征信机构数据库BANKBUREAUDATABASE,征信机构系统CREDITBUREAUSYSTEMS,演讲内容DISCUSSIONTOPICS,前言PREFACE关于两个利益相关者的故事THECASEOFTWOSTAKEHOLDERS信息孤岛ISLANDSOFINFORMATION错过的信号MISSEDSIGNALS,错过的信号MISSEDSIGNALS,一个金额达50亿美元的银行欺诈案THECASEOFA5BILLIONBANKFRAUD,负债Liabilities10,000贷款Loans10,000其它Other5,000权益Equity5,000总负债TotalLiabilities30,000,流动资产CURR.ASSETS10,000不动产PROPERTIES15,000其它Other5,000总资产TotalASSETS30,000,XYZ公司财务报表XYZCORP.FINANCIALSTATEMENTS,错过的信号MISSEDSIGNALS,2004,2006,101112010203040506070809101112010203,2005,财务报表周期FINANCIALSTATEMENTSCYCLE,负债Liabilities10,000贷款Loans10,000其它Other5,000权益Equity5,000总负债TotalLiabilities30,000,流动资产CURR.ASSETS10,000不动产PROPERTIES15,000其它Other5,000总资产TotalASSETS30,000,YYY公司财务报表YYYCORP.FINANCIALSTATEMENTS,假定案例HypotheticalCase,错过的信号MISSEDSIGNALS,2004,2006,假定情形HypotheticalCase,101112010203040506070809101112010203,还款指数PAYMENTINDEX,YYY公司还款表现PAYMENTPERFORMANCEYYYCORP,Cumminscorp公司的案例THECASEOFCOMMINSCORPLTD.,在澳洲证券交易所上市时，Cumminscorp被归类为“中等”风险的存托凭证AtthetimeoflistingontheASX,CumminscorpwasclassifiedasaModerateriskDRS.,来源：邓白氏澳大利亚公司Source:D&BAustralia,Cumminscorp公司的案例THECASEOFCOMMINSCORPLTD,两个月后，Cumminscorp被评为高风险。再两个月之后，其评级下降至“严重风险”级别，随后，该公司于2006年11月倒闭。公司倒闭前，2006年的财务账目未公布。Twomonthslater,CumminscorpwasratedaHighrisk.AfurthertwomonthslatertheyweredowngradedtoSevereriskbeforefailinginNov06.Financialaccountsfor06werenotreleasedbeforethecompanyfailed,邓白氏动态风险评分趋势,根据邓白氏数据库中的可用信息计算出的历史存托凭证和行业平均统计评分分数,CUMMINSCORP有限公司行业平均得分,来源：邓白氏澳大利亚公司Source:D&BAustralia,演讲内容DISCUSSIONTOPICS,前言PREFACE关于两个利益相关者的故事THECASEOFTWOSTAKEHOLDERS信息孤岛ISLANDSOFINFORMATION错过的信号MISSEDSIGNALS为什么需要商业信用信息（贸易信息）？THECASEFORTRADEINFORMATION,商业信用信息能够补全银行对借款人信贷表现的评估COMPLEMENTINGTHEBANKERSVIEWABOUTCREDITPERFORMANCE,成功因素信息SUCCESSFACTORS-INFORMATION,%,商业信用信息TRADEINFORMATION,世界银行2006年调查WorldBankSurvey2006,公共部门数据,强制披露,规制框架,银行信息,贸易信息,数据质量,态度,客户教育,服务速度,数据的实时性,技术,标准,商业交换信息TRADEINFORMATIONEXCHANGE,什么是商业信息交换？WHATISIT?提供商业信用的企业与信息公司之间的信息交换ANINFORMATIONEXCHANGEBETWEENTRADECREDITGRANTINGENTERPRISESANDANINFORMATIONCOMPANY交换内容WHATISBEINGEXCHANGED?月度应收账款余额（帐龄）MONTHLYACCOUNTSRECEIVABLEBALANCES(AGING)正面和负面信息POSITIVEANDNEGATIVEINFORMATION交换产生的结果WHATISTHEOUTPUT?预测性极高的信息HIGHLYPREDICTIVEINFORMATION,贸易信息池TRADEINFORMATIONPOOL,商业信用信息的重要性IMPORTANCEOFTRADE,银行为什么要利用商业信用信息WHYSHOULDABANKUSEIT?,预测度LevelofPredictiveness,商业信用信息是信贷风险评分中最重要的数据元素TRADEINFORMATIONISTHEMOSTIMPORTANTDATAELEMENTINCREDITRISKSCORES.,来源：邓白氏澳大利亚公司Source:D&BAustralia,高,低,员工人数,员工人数,员工规模,行业,过往经营失败记录,回款,经营时间,判断,贸易收支,财务报表,行业,过往经营失败记录,财务报表,经营时间,回款,判断,贸易收支,及时性（T）和频率（F）TIMELINESSANDFREQUENCY,主要优势：可定期、及时地获得贸易收支信息MajorAdvantage:TradePaymentinformationisavailableonaregularbasisandinatimelymanner.该优势在与财务数据相比较时更为明显，因为后者一般只生成年报或最多是季报Especiallywhencomparedtofinancialdatawhichisonlyavailableonanannualbasisorquarterlyatbest!,101112010203040506070809101112010203,T,T,T,T,T,T,T,T,T,T,T,T,T,T,T,T,T,T,F,F,商业信用信息TradeInformation,财务报表周期FinancialStatementCycle,信贷风险评分的预测能力曲线PREDICTIVEPOWERCURVEOFCREDITRISKSCORE,该图反映了一个典型的信贷风险评分模型的预测能力Chartshowspredictivepowerofatypicalcreditriskscoringmodel弯曲幅度越大，或与直线型随机模型偏离越多，说明评分对经营失败的预测能力越强Themorecurve,ordeparturefromthestraightrandommodel,indicatesthescoresabilitytopredictbusinessfailure当包括了财务数据时，信贷评分的预测能力最强Thecreditscoreismostpredictivewhenfinancialsareincluded在没有财务数据，但包括了贸易数据的情况下，评分的预测表现与最佳模型表现基本相同Thescoreperformsalmostaswellwhentradeisavailable,通过模型识别出的“坏”账户,占总数比例（按分数排名）,财务贸易无贸易随机,来源：邓白氏澳大利亚公司Source:D&BAustralia,更准确的风险预测HIGHERACCURACYINRISKPREDICTION,商业信用信息（贸易信息）是信贷风险评分中的主要风险识别因素，能帮助贷款人发现某些优质信贷客户；这些客户在不考虑商业信用信息时，会被认定为是高风险Tradeinformationisakeydifferentiatorincreditriskscores,itallowscreditorstoidentifygoodcreditaccountswhichmayotherwisehavebeenassessedashighrisk,评分分布ScoreDistribution,来源：邓白氏澳大利亚公司Source:D&BAustralia,占被评企业百分比,最低,很低,低,一般,较高,高,很高,严重,有贸易信息无贸易信息,风险,理想的信贷运作OPTIMALLENDING,支付评分中的商业信用信息（贸易信息）能使信贷评估更准确，更能识别出高风险和低风险客户Tradeinformationinpaymentscoresresultsinamoreaccuratecreditassessmentandhigherabilitytoidentifybothhighandlowriskaccounts.,评分分布ScoreDistribution,0%,10%,20%,30%,40%,50%,60%,70%,80%,Minimal,VeryLow,Low,Average,High,Severe,Risk,%ofBusinesses,WithTrade,Without,Trade,来源：邓白氏澳大利亚公司Source:D&BAustralia,占被评企业百分比,有贸易信息无贸易信息,风险,最低很低低一般高严重,贸易收支分析年度趋势TradePaymentAnalysis-AnnualTrend,澳大利亚的情况AustraliaExample,来源：邓白氏澳大利亚公司Source:D&BAustralia,平均应付款天数,2000-2007年贸易付款平均额,年,贸易收支数据分析ANALYZINGTRADEPAYMENTDATA,天数Days,AverageTradePaymentDays:,Comparison,来源：邓白氏澳大利亚公司Source:D&BAustralia,2006年2月2006年3月2006年4月2006年5月2006年6月2006年7月2006年8月2006年9月,1-4名员工5-9名员工10-19名员工20-49名员工50-499名员工500名以上员工所有企业,平均贸易还款天数：比较,贸易收支分析行业趋势TRADEPAYMENTANALYSISINDUSTRYTREND,按行业的平均结算天数AveragePaymentDaysbyIndustry,(两个月的移动平均数2-MonthMovingAverage),40,45,50,55,60,65,Apr05,Jul05,Oct05,Jan06,Apr06,Jul06,Oct06,Jan07,Apr-07,Days,ALL,AGR,MIN,CON,MFR,TRN,WHL,RTL,FIN,SRV,PUB,来源：邓白氏澳大利亚公司Source:D&BAustralia,天数,所有行业,农业,矿业,建筑业,制造业,交通运输,批发,零售,金融,服务,公共,贸易收支分析按年比较TRADEPAYMENTANALYSISYEARLYCOMPARISON,45,50,55,60,65,Agriculture,Forestry&Fishing,Mining,Construction,Manufacturing,Transportation&Communications,WholesaleTrade,RetailTrade,Finance,Insurance&RealEstate,Services,PublicAdministration,Apr-06,Apr-07,来源：邓白氏澳大利亚公司Source:D&BAustralia,农业、林业、渔业,矿业,建筑业,制造业,交通运输业,批发贸易,零售贸易,金融、保险、房地产,服务业,公共行政,2006年4月2007年4月,天数,将贸易收支信息用于金融业UTILISINGTRADEPAYMENTINFORMATIONINTHEFINANCESECTOR,对新申请人的信用评估CREDITASSESSMENTOFNEWAPPLICANTS无担保信贷的申请UNSECUREDCREDITAPPLICATIONS定期、低成本的信贷审核REGULAR,COSTEFFECTIVECREDITREVIEWS对参与短期外汇交易的客户的评估ASSESSCLIENTSINVOLVEDINSHORT-TERMFXTRANSACTIONS将贸易收支信息融入现有流程和内部风险评级BLENDINFORMATIONWITHEXISTINGPROCESSESANDINTERNALRISKRATINGS,演讲内容DISCUSSIONTOPICS,前言PREFACE关于两个利益相关者的故事THECASEOFTWOSTAKEHOLDERS信息孤岛ISLANDSOFINFORMATION错过的信号MISSEDSIGNALS为什么需要商业信用信息？THECASEFORTRADEINFORMATION总结SUMMARY,共同的需求COMMONNEEDS,商业信用TradeCredit,共享贷款信息SHARINGOFLOANINFORMATION,关联用户集团与信用信息CLOSEDUSERGROUPSVS.CREDITINFORMATION,%ofRespondents,世界银行2006年调查WorldBankSurvey2006,信用信息用户集团,占回应者百分比,银行名称,贷款A,贷款类型,按时还款,逾期,到期,担保物,消除信息孤岛ELIMINATETHEISLANDSOFINFORMATION,银行数据库BANKDATABASE,银行内部系统BANKINTERNALSYSTEMS,信息公司数据库INFORMATIONCOMPANYDATABASE,商业信用信息TRADEINFORMATION,银行征信机构数据库BANKBUREAUDATABASE,征信机构系统CREDITBUREAUSYSTEMS,为什么需要商业信用信息？THECASEFORTRADEINFORMATION,商业信用信息是预测潜在经营失败和付款拖欠的最具预测力的指标TRADEISTHEMOSTPREDICTIVEINDICATORFORPOTENTIALBUSINESSFAILURESANDPAYMENTDELAYS90%的破产企业出现过拖欠、不稳定的或