证券投资基金基础知识考前冲刺第二套

-证券投资基金基础知识考前冲刺第二套1、 关于风险指标，以下表述正确的是（ C ）A 损失是一个事前概念B 事后指标用来衡量和预测目前组合在将来的表现和风险情况C 风险指标可分为事前和事后两类D 事前指标用来评价一个组合在历史上的表现和风险情况2、 （ C ）开展境外证券投资业务时，应当由符合有关规定的资产托管机构（简称托管人）负责资产托管业务。A 境内投资顾问B 境外投资顾问C 境内机构投资者D 境外机构投资者3、 某2年期债券的面值为1000元，票面利率为86%，每年付息一次，现在市场收益率为100%，其市场价格为950.25元，则其久期为（ B ）A1.5年 B2.78年 C1.95年 D3.21年4、 零息债券是一种以低面值的（ B ）发行。A溢价方式 B贴现方式 C评价方式 D折价方式5、 基金公司的投资与交易流程包括（ D ）。、形成投资策略；、构建投资组合；、执行交易指令；、绩效评估与组合调整；、风险与合规控制A B C D6、 证券公司向客户收取佣金（包括代收的证券交易监管费和证券交易所手续费等）不得高于证券交易金额的（ C ）。A1 B2 C3 D47、 公募基金的托管人以（ D ）名义在中国登记结算公司开立结算备付金账户，用于基金场内证券交易的资金交收。A公募基金 B基金托管人和基金联名C基金管理人D基金托管人8、 （ A ），由全美证券交易商协会（NASD）创立并负责管理，是全球第一个电子交易市场。A 纳斯达克证券交易所B 法兰克福证券交易所C 布鲁塞尔证券交易所D 纽约证券交易所9、 下列关于可转换债券基本要素的说法正确的是（ B ）。A 转换比例=可转换债券市场价格/可转换债券面值B 转换价格=可转换债券面值/转换比例C 回售条款一般在股票价格上升超过转化价格一定幅度时生效D 转换价格=可转换债券市场价格/转换比例10、货币市场工具为商业银行管理（ C ）以及企业融通短期资金提供了有效的手段。 A效率性 B风险性 C流动性 D效益性11、关于风险，以下表述正确的是（ C ）。A商业风险是来源于人力、系统、流程出错以及其他不可控但影响公司运营的风险B合规风险是指公司在竞争和变化的市场环境下不能正常运转并取得利润的风险C投资风险来源于投资价值的波动D投资风险的主要因素包括人为因素、内部欺诈、系统失灵等12、国债现券、企业债（含可转换债券）、国债回购以及以后出现的新的交易品种，其交易佣金标准由证券交易所制定并报中国证监会和原国家计划和发展委员会备案，备案（ B ）天内无异议则正式实施。 A10 B15 C20 D3013、债券远期交易，从交易日到结算日的期限由交易双方确定，但最长不得超过（ B ）天。A90 B365 C30 D18014、（ A ）负责在联交所主板以及创业板进行交易的符合资格证券的结算及交收。A香港结算所B期权结算公司C期货结算公司D债券结算公司15、关于基金业绩评价，以下表述正确的是（ B ）。A基金评价目的是让基金经理冒更大的风险提高基金收益B基金业绩评价对投资者、基金公司都具有非常重要的意义C基金业绩评价仅是对基金产品所实现回报的比较D不同类型的基金可以放在一起进行业绩评价16、同业拆借的期限一般较短，最短的是隔夜拆借，最长的接近（ D ）。A1个月 B3个月 C半年 D1年17、关于风险和收益关系的说法，错误的是（ A ）。A投资产品的风险高，意味着投资产品的实际收益率高B投资者承担风险期望得到更高的风险报酬C金融市场上风险与收益常常是相伴而生的D投资产品的风险高，意味着投资产品的收益波动大18、2008年9月19日，证券交易印花税支队出让方按（ C ）征收，对受让方不再征收。 A0.5 B0.75 C1 D319、厌恶风险的理性投资者会选择（ A ）。A有效前沿的某一可行组合B可行投资组合集内部的某一可行组合C收益最高的可行组合D下边界的某一可行组合20、中国人民银行规定，质押式回购期限最长为（ B ）年。 A0.5 B1 C2 D321、对于一些重大事务的决定，如公司合并、分立、解散等需要（ A ）投票表决通过。 A股东 B独立董事 C监事 D执行董事22、一般票据的贴现期不超过（ C ），贴现期从贴现日起计算至票据到期日。A1个月 B3个月 C6个月 D1年23、下列主要用来衡量投资者持有债券的变现难易程度的是（ D ）。 A利率风险 B经营风险 C再投资风险 D流动性风险24、能够对证券组合绩效的深度和广度进行综合评价的风险调整收益指标是（ D ）。A特雷诺指数 B詹森指数 C信息比率 D夏普指数25、封闭式基金年度收益分配比例不得低于基金年度可供分配利润的（ A ）。A90% B10% C30% D60%26、（ A ）是指在证券交易所内按一定的时间、一定的规则集中买卖已发行证券而形成的市场。A场内证券交易市场B场外证券交易市场C网络证券交易市场D柜台交易市场27、关于基金估值责任，以下表述正确的是（ B ）。A基金托管人应履行计算并公告基金资产净值的责任。B基金托管人应复核、审查基金管理人计算的基金资产净值和基金份额净值C基金托管人应明确基金估值的原则和程序D基金托管人是基金估值的第一责任人28、衍生工具的（ B ）是指只要支付少量保证金或权利金就可以买入。A跨期性 B杠杆性 C联动性 D高风险性29、证券投资基金财务报表包括（ A ）。、资产负债表；、利润表；、净值变动表；、现金流量表。A B C D30、某投资组合的平均报酬率为16%，报酬率的标准差为24%，贝塔值为1.1，若无风险利率6%，其特雷诺指数为（ A ）。 A0.09 B0.1 C0.41 D0.4431、（ C ）应履行复核、审查基金管理公司计算的基金资产净值和基金份额申购、赎回价格的责任。A基金持有人B指定会计师事务所C基金托管人D基金销售机构32、（ A ）证券交易所是为证券集中交易提供场所和设施，组织的监督证券交易，实行自律管理的法人。A证券交易所B场外交易市场C网络交易市场D柜台交易33、（ C ）是指资金需求方在出售证券的同时与证券的购买方约定在一定期限后按约定价格购回所卖证券的交易行为。 A买入返售 B融资融券 C回购协议 D利率互换34、在衍生工具交易中，因为操作人员人为错误或系统故障或控制失灵导致的风险是（ D ）。A结算风险 B信用风险 C市场风险 D运作风险35、关于市场冲击成本，一下表述错误的是（ D ）。A延长交易时间可以减小市场冲击B交易量越大，对市场价格的冲击越明显C市场冲击是交易行为对价格产生的影响D延长交易时间可以降低机会成本36、基金绩效衡量的意义在于（ A ）。A为投资者进一步的投资选择提供决策依据B防止基金公司内幕交易C为托管人的监督提供参考D帮助基金公司进行信息披露37、关于货币基金的风险，以下表述正确的是（ A ）。A低风险和高流动性是货币基金的主要特征B货币基金的风险和银行存款的风险一样高C货币基金的预期收益比银行存款低D货币基金没有投资风险38、过户费收入属于（ D ）的收入，由证券经纪商在同投资者清算交收时代为扣收。A中国证监会B证券交易所C证券公司D中国结算公司39、期限较长的债券收益率通常比期限较短的债券收益率更高，高出的收益率称为（ A ）。A流动性溢价 B风险溢价 C期现溢价 D风险补偿40、期货市场的最基本的功能就是（ C ），具体表现为利用商品期货管理价格风险。A对冲 B价格发现 C风险管理 D投机41、计算投资者申购的基金份额。赎回资金金额的基础是（ C ）。A基金总份额B基金资产净值C基金份额净值D基金资产总值42、下列哪一项不属于引起利率风险的主要因素（ C ）。A通货膨胀预期B经济周期C公司财务因素D国际利率水平43、关于基金的分红方式，一下表述错误的是（ A ）。A封闭式基金可选择分红再投资B货币基金只能选择分红再投资C开放式基金的分红方式有现金分红和分红再投资D基金份额持有人可以选择修改分红方式44、夏普指数、特雷诺指数、詹森指数与CAPM模型之间有如下（ D ）关系。A特雷诺指数不以CAPM为基础B詹森指数不以CAPM为基础C夏普指数不以CAPM为基础D三种指数均以CAPM模型为基础45、证券登记结算机构须采用（ C ）措施保证业务的正常运行。、制定完善的风险防范机制和内部控制制度；、建立完善的技术系统，指定由结算参与人共同遵守的技术标准和规范；、要建立完善的结算参与人准入标准和风险评估体系；、要对结算数据和技术系统进行备份，制定业务紧急应变程序和操作流程。A B C D46、（ A ），又称协议价格，是指期权合约所规定的，期权买方在行使权力时所执行的价格。A执行价格 B清算价格 C合约价格 D交易价格47、我国债券市场的发展先后顺序是（ B ）。A以柜台市场为主以银行市场为主以交易所市场为主B以柜台市场为主以交易所市场为主以银行市场为主C以交易所市场为主以柜台市场为主以银行市场为主D以银行市场为主以柜台市场为主以交易所市场为主48、（ C ）指的是作为基金利润主要分配形式的现金，可能由于通货膨胀等因素的影响而导致购买力下降，降低基金实际收益，使投资者收益率降低的风险，又称为通货膨胀风险。A政策风险 B利率风险 C购买力风险 D汇率风险49、当（ A ）时，应选择高系数的证券或组合。A市场处于牛市B市场处于熊市C市场组合的实际预期收益率等于无风险利率D市场组合的实际预期收益率小于无风险利率50、假定在样本期内无风险利率为6%，市场资产组合的平均收益率为18%；基金A的平均收益率为17.6%，标准差为10%，贝塔值为1.2；基金B的平均收益率比为17.5%，标准差为20%，贝塔值为1.0；基金C的平均收益率为17.4%，标准差为30%，贝塔值为0.8。那么用詹森指数衡量，绩效最优的基金是（ A ）。A基金C B基金B C无法判断 D基金A51、下列股票估值方法不属于内在价值法的是（ B ）。A自由现金流贴现模型B企业价值倍数C股利贴现模型D经济附加值模型52、在期权有效期内，标的资产产生的红利将使看涨期权价格（ D ）。A上升 B变化 C波动 D下降53、公募基金的托管人以（ D ）名义在中国登记结算公司开立结算备付金账户，用于基金场内证券交易的资金交收。A公募基金B基金管理人C基金托管人和基金联名D基金托管人54、贝塔系数（ C ）时，该投资组合的价格变动幅度与市场一致。A小于0 B大于0 C等于1 D小于155、风险与收益常常是相伴而生，高风险意味着（ A ）。A、高预期收益B高收益C一定预期收益D无法确定的预期收益56、（ D ）是来源于人力、系统、流程出错，以及其他不可控但会影响公司运营的风险。A市场风险 B流动性风险 C信用风险 D操作风险57、关于基金的下行风险，以下表述错误的是（ D ）。A基金的下行风险越大，基金的保本能力越差B下行风险衡量当市场下跌时基金多面临的风险C基金的下行风险越大，基金投资者可能承担的损失越大D股票型基金的下行风险一定高于债券型基金的风险58、（ C ）是指交易双方约定在未来某一时期相互交换某种合约标的资产的合约。A期货合约 B期权合约 C互换合约 D远期合约59、按交易方式分类，下列是银行间债券市场的交易品种，但不是交易所债券市场交易品种的是（ C ）。A融资融券 B现券交易 C远期交易 D质押式回购60、（ D ）是指债券发行人有可能在债券到期日之前回购债券的风险。A流动性风险 B信用风险 C市场风险 D提前赎回风险61、按照中国人民银行的规定，买断式回购交易时单只券种的待返售债券余额应小于该只债券流通量的（ C ）。A40% B30% C20% D10%62、（ A ）是指基金投资行为受到宏观政治、经济、社会等环境因素对证券价格所造成的影响而面对的风险。A市场风险 B流动性风险 C信用风险 D操作风险63、下列关于衍生工具的说法，错误的是（ D ）A按合约特点可以分为远期合约、期货合约、期权合约、互换合约和结构化金融衍生工具B独立衍生工具指期权合约、期货合约或者互换合约C按产品形态可以分为独立衍生工具、嵌入式衍生工具D远期合约、期货合约、互换合约、结构化金融衍生工具常被称为基础性衍生模块64、远期合约和互换合约通常在（ B ），采用非标准形式进行。A场内交易 B场外交易 C柜台交易 D分散交易65、上交所交易主机对股票大宗交易申报进行成交确认的时间段为（ C ）。A9:30-15:30B9:30-11:30C15:00-15:30D9:30-15:3066. 按照规定，除非发生巨额赎回，货币市场基金债券正回购的资金余额不得超过（ ）%。A.10B.20C.30D.50正确：B67. 某基金的年化收益率为35%，年化标准差为28%，在标准正态分布下，该基金年度收益率在67%的可能下处于如下区间（ ）。A.28%28%B.63%7%C.70%35%D.28%35%正确：B68. （ ）则通常用来衡量和预测目前组合在将来的表现和风险情况。A. 事前指标B. 事后指标C. 即时指标D. 历史指标正确：A69. 关于货币基金的风险，以下表述正确的是（ ）。A. 货币基金没有投资风险B. 货币基金的风险比银行存款低C. 低风险的高流动性是货币基金的主要特征D. 货币基金的预期收益比银行存款低正确：C70. 一般的投资者在他们的证券资产组合当中纳入黄金，主要是为了达到（ ）的目的。A. 投机B. 规避风险C. 短期投资D. 长期投资正确：B71. 我国可转换债券期限最短为（ ）年，最长为（ ）年，自发行结束后（ ）个月才能转换成公交公司股票。A.0.5,6,6B.1,6,6C.0.5,6,12D.1,6,12正确：B72. 基金是指经国家有关部门批准的可以从事境外股票、债券等有价证券业务的证券投资基金，是在人民币未实现完全自由兑换的情况下，允许境内投资者灵活间接进行境外市场投资的制度安排。A. QDIIB. QFIIC. 机构投资者D. 个人投资者正确：A73. 证券登记结算机构须采用（ ）措施保证业务的正常运行。、制定完善的风险防范机制和内部控制制度；、建立完善的技术系统，制定由结算参与人共同遵守的技术标准和规范；、要建立完善的结算参与人准入标准和风险评估体系；、要对结算数据和技术系统进行备份，制定业务紧急应变程序和操作流程。A. 、B. 、C. 、D. 、正确：A74. 下列哪项指标不能描述收益的不确定性？（ ）A. 标准差B. 方差C. 跟踪误差D. 预期收益正确：D75. 关于利率风险，以下表述正确的是（ ）。A. 利率风险是指因利率变化而产生的基金价值的不确定性B. 利率风险属于信用风险C. 利率变动与央行货币政策、通货膨胀预期无关D. 利率风险不具备隐蔽性正确：A76. 大多数另类投资产品采取（ ）模式运作，通过结合金融衍生产品进行运营。A. 高风险B. 高杠杆C. 高收益D. 低杠杆正确：B77. 关于债券市场当期收益率和到期收益率之间的关系，下列说法错误的是（ ）。A. 当期收益率的变动总是预示着到期收益率的同向变动B. 当期收益率的变动总是预示着到期收益率的反向变动C. 债券市场价格越接近债券面值，期限越长，当期收益率就越接近到期收益率D. 债券市场价格越偏离债券面值，期限越短，当期收益率就越偏离到期收益率正确：B78. 由于分级基金A类份额的约定收益一般为基准利率上浮一定毗邻，所以一旦基准利率发生变化，A类份额将面临（ ）。A. 信用风险B. 流动性风险C. 利率风险D. 价格风险正确：C79. （ ）通常被用来研究随机变量X以特定概率取得大于等于（或小于等于）某个值的情况。A. 方差B. 均值C. 中位数D. 分位数正确：D80. 贝塔系数（ ）时，该投资组合的价格变动方向与市场一致。A. 小于0B. 大于0C. 等于1D. 小于1正确：B81. 每一计息期的利息额相等的利息计算方法为（ ）。A. 单利B. 有时单利有时复利C. 复利D. 可能复利也可能单利正确：A82. 普通合伙人有时会承担（ ）的角色，但有时也委托专业管理人员对私募股权投资项目进行管理和监督。A. 基金管理人B. 基金托管人C. 基金监管人D. 基金投资者正确：A83. 以下属于利息收入的是（ ）。A. 投资收益B. 股利收益C. 公允价值变动损益D. 买入返售金融资产的收入正确：D84. 部分货币基金承诺投资人兑付方式为T+0，当出现市场不乐观时极易出现（ ）。A. 市场风险B. 挤兑风险C. 信用风险D. 操心风险正确：B85. 关于跟踪误差，以下表述错误的是（ ）。A. 跟踪误差是证券组合相对基准组合的跟踪偏离度的标准差B. 跟踪误差是度量一个证券组合相对于其基准组合偏离程度的指标C. 指数基金与其基准指数的跟踪误差是零D. 跟踪偏离度是指证券组合的真实收益率与基准组合收益率的差正确：C86. （ ）是指债券发行人没有能力按时支付利息、到期归还本金的风险。A. 流动性风险B. 信用风险C. 市场风险D. 提前赎回风险正确：B87. 下列说法错误的是（ ）。A. 期权合约和利率互换合约均可被称为单边合约B. 期权合约与远期合约以及期货合约的不同在于其损益的不对称性C. 远期合约实物交割比例较高D. 远期合约的两个合约即使方向相反也不能自动抵消正确：A88. （ ）是指私募股权投资基金以股份公司或有限责任公司形式设立。A. 有限合伙制B. 公司制C. 个人制D. 信托制正确：B89. 关于开放式基金收益分配，以下表述错误的是（ ）。A. 投资者可选择分红再投资转换为基金份额B. 现金分红是开放式基金最普通的分红方式C. 投资者没有选择分红方式，基金管理人可为投资者选择分红方式D. 分红再投资通常是将应分配的利润折算为基金份额正确：C90. 我国货币基金不得投资于剩余期限高于（ ）天的债券。A.360B.365C.397D.400正确：C91. 附息债券的麦考利久期（ ）其到期期限；对于零息债券而言，麦考利久期（ ）其到期期限。A.