货币银行学第四章金融机构体系

第四章金融机构体系,教学目的与要求1、掌握我国金融体系的建立过程及其改革内容。2、掌握西方国家金融机构体系的构成。3、了解金融机构体系的一般构成与发展趋势，重点掌握银行性与非银行性金融机构的共性与特性。,教学重点与难点,1、西方国家金融机构体系的构成2、金融机构的发展趋势3、金融机构体系中主要的银行性金融机构4、主要的非银行性金融机构5、我国现行金融机构体系的构成,第一节金融机构体系概述,一、金融机构的一般界说1、含义所谓金融机构，是指专门从事各种金融活动的组织。,2、功能（1）发挥金融中介或信用中介的作用。（2）提高融资效率的作用。（3）提供支付结算服务的作用。（4）代理客户进行金融资产交易。（5）进行金融资产自营交易。（6）协助客户开发金融资产。（7）为市场参与者提供投资建议。,3、分类按职能作用分：中央银行（或其他专业金融监管机构）、一般金融机构按业务特征分：银行和非银行金融机构按活动的领域分：有直接金融机构和间接金融机构,4、特点（1）特殊的经营对象与经营内容（2）特殊的经营关系与经营原则（3）特殊的经营风险影响,二、金融机构体系的一般构成,中央银行商业银行专业银行投资银行其他非银行金融机构,中央银行,就是在一国的金融体系中处于中心地位的银行，具有对全国金融活动进行宏观调控的特种功能。发行的银行、银行的银行、政府的银行,商业银行,开展存贷款业务、结算业务，为客户办理支付清算，从而实现货币的周转，并起着创造存款货币作用的银行。存款货币银行(depositmoneybanks)：以吸收存款为主要负债，以发放贷款为主要资产，以办理转账结算为主要中间业务，具有创造存款货币功能的银行。商业银行是典型的存款货币银行。,专业银行(specializedbank),集中经营指定范围内的业务，并提供专门性金融服务的金融机构。农业银行、进出口信贷银行,投资银行,专门对工商企业办理投资和长期信贷业务的银行。投资银行是承销发行债券、股票和参加向投资者销售证券的金融机构。,其他非银行金融机构,保险公司、租赁公司、信托投资公司、投资基金、信用合作社、金融公司、风险投资公司、养老或退休基金,保险公司,保险公司一方面通过出售保单吸收资金，另一方面又通过各种途径将其运用出去，因此具有了一定的信用中介功能。,投资基金,主要是将自己的资本投资于其他公司的形式。它的作用在于：集中大量小额投资者的资金，由专家将其分散投资以降低风险，使收益稳定在一个较高的水平上。,养老基金,它是一种向加入基金计划的人们提供养老金的金融机构。养老金的资产与保险公司类似。,第二节中外金融机构体系,一、中国的金融机构体系（一）中国大陆的金融机构体系1、中国大陆金融机构体系的发展变革（1）1948年1952年初步形成阶段（2）1953年1978年“大一统”的金融体系（3）1979年1993年改革初期阶段第1、成立了四家国有独资专业银行第2、各类非银行金融机构相继成立第3、建立了综合性、股份制商业银行模式（4）1994年至今a.1994年政策性金融与商业性金融分离b.国有独资商业银行股份制改造上市,2、中国大陆现行金融机构体系（1）银行业-受中国银行业监督管理委员会的监管（2）证券业-受中国证券监督管理委员会的监管（3）保险业-受中国保险监督管理委员会的监管,1）中央银行中国人民银行是我国的中央银行,是国务院领导下的负责制定和实施货币政策的国家机关。是我国的货币发行的银行、银行的银行、政府的银行。,发展历史,中国人民银行的创建与国家银行体系的建立（1948-1952年）1948年12月1日，中国人民银行在河北省石家庄市宣布成立。一是建立独立统一的货币体系二是迅速普建分支机构三是实行金融管理四是开展存款、放款、汇兑和外汇业务,发展历史,计划经济体制时期的国家银行（1953-1978年）中国人民银行作为国家金融管理和货币发行的机构，既是管理金融的国家机关又是全面经营银行业务的国家银行。从1953年开始建立了集中统一的综合信贷计划管理体制。长期资金归财政、短期资金归银行，无偿资金归财政、有偿资金归银行，定额资金归财政、超定额资金归银行。,发展历史,从国家银行过渡到中央银行体制（1979-1992年）出现了金融机构多元化和金融业务多样化的局面。从1984年1月1日起，中国人民银行开始专门行使中央银行的职能。,发展历史,逐步强化和完善现代中央银行制度（1993年至今）1993年，关于金融体制改革的决定。1995年3月18日，全国人民代表大会通过中华人民共和国中国人民银行法。1997年4月成立了中国人民银行货币政策委员会1998年，改革人民银行管理体制，撤销省级分行，设立跨省区分行。2003年，成立中国银行业监督管理委员会。,2）商业银行目前我国商业银行主要包括国有（国控）商业银行、股份制商业银行、城市商业银行、外资商业银行等。,国有（国控）商业银行,中国银行：是我国以经营外汇业务为主的国有商业银行。中国工商银行：是我国现在经营城市工商企业信贷和城镇储蓄业务的最大的专业银行。中国农业银行：是主要经营农村金融业务的国有商业银行。中国建设银行：是以办理基本建设等固定资产投资为主的国有商业银行。,大型商业银行,股份制银行,交通银行是我国首家全国性的股份制商业银行中信实业银行是属于中国国际信托投资集团内的一家综合性银行中国光大银行是中国光大集团的独资金融企业华夏银行是由首钢总公司于1992年12月出全资成立的商业银行民生银行于1996年1月成立，是一家以民营企业参股为主的商业银行招商银行是在1987年4月由招商局集团以开发深圳市蛇口工业区的财务公司为基础成立的,股份制银行,深圳发展银行是我国第一家向个人发行股票的公有制下的区域性股份制商业银行广东发展银行是一家跨越到非银行金融机构领域的股份制区域性综合商业银行福建兴业银行（现兴业银行）是一家向地方各级政府、金融机构、企事业单位和港澳中资企业以及国内居民、港澳台同胞和海外华人招股建立的区域性股份制综合商业银行上海浦东发展银行（现浦东发展银行）是一家由江、浙、沪等地数百家企业认购股票而成立的股份制商业银行,城市商业银行,是适应经济体制改革和各种所有制经济并存的需要而兴办的合作金融机构。城市商业银行主要由城市企业、居民和地方财政投资入股组建，大股东一般是地方政府。其功能也主要为本地区经济发展融通资金，重点为城市中小企业的发展提供金融服务。目前，有些农村信用合作社已改组成农村合作银行。,外资商业银行,过去，我国对外资金融机构的引进主要采取三种形式：第一、允许其在我国设立代表机构；第二、允许其设立业务分支机构；第三、允许其与我国金融机构和工商企业合作设立中外合资金融机构。2006年，外资银行机构可以通过成立外资独资银行、建立合资银行、设立分支机构、购买中国银行的股份、与中国银行机构开展业务合作等五种形式，全面进入中国银行业市场。,3）政策性银行,国家开发银行主要是对国家基础设施、基础产业和支柱产业的大中型基本建设和技术改造等政策项目及其配套工程进行融资的政策性银行。中国进出口银行为扩大中国国内企业机电产品和成套设备等资本性货物出口提供政策性金融支援的政策性银行。中国农业发展银行是以支持农业发展和宏观调控为目标，发挥农业政策性银行的特殊功能的金融机构。中国出口信用保险公司是中国政府提供全部资本设立的全国唯一的政策性出口信用保险公司。,4）非银行金融机构,保险公司是我国近年来迅速崛起、前景极为看好的非存款式金融机构。1995年10月，我国颁布了保险法。根据保险法，业务范围分为两大类：一是财产保险业务；二是人身保险业务。,信托投资公司,是接受他人委托，代为经营、管理和处理经济业务的金融机构。1979年10月，经国务院批准成立了建国后第一家信托投资公司中国国际信托投资公司。目前我国信托投资业务有以下四类：（1）信托投资业务；（2）代理业务；（3）租赁业务；（4）咨询业务。,证券公司,是专门经营证券业务，具有独立企业法人地位的金融机构。1990年11月26日，经中国人民银行批准,我国第一家证券交易所-上海证券交易所正式成立，同年12月19日正式开张营业。1991年7月，第二家证券交易所-深圳证券交易所正式成立。1992年10月，设立了证券委员会与中国证券监督管理委员会，并于1998年11月合二为一。,邮政储蓄机构,2007年3月6日备受瞩目的国内第五大银行-中国邮政储蓄银行完成在国家工商总局的注册登记，经银监会批准，于3月20日正式挂牌。,财务公司,是指依据人民银行有关管理办法和规定而设立的为企业集团成员单位提供融资服务和办理其他金融业务的非银行金融机构。,租赁公司,我国第一家租赁公司中国东方租赁有限公司。我国租赁公司可以大致分为三种类型：中外合资的，中资的，由金融机构兼营的。,5）农村和城市信用合作社,农村信用合作社是农村集体金融组织，其特点是由农民入股，由社员民主管理，主要为入股社员和乡镇企业提供金融服务。城市信用合作社是城市集体金融组织，它主要为集体企业、民营企业、个体工商户以及城市居民提供金融服务。城市信用合作社城市合作银行部分改组为城市商业银行。,（二）香港的金融机构体系,（1）香港金融机构体系分为银行与非银行金融机构两种其中，香港银行业有三类金融机构获准向公众吸收存款，这三类是持牌银行、持牌接受存款公司、注册接受存款公司（2）外资银行地位显著（3）金融机构监管主体是金融管理局香港的发钞银行包括汇丰银行、渣打银行和中国银行。,（三）澳门的金融机构体系,澳门金融机构体系由银行性和非银行性金融机构构成，银行所占市场比重大。澳门的首家银行成立于1902年，即葡资的大西洋银行。澳门银行业“三级制”银行体系：注册银行、注册银号和找换店。中国银行澳门分行与澳门大西洋银行各自发钞的额度均为50%。澳门不设立中央银行，由澳门货币暨汇兑监理署代行中央银行职能。,（四）台湾的金融机构体系,台湾的金融体系包括正式的金融体系与民间借贷两部分。正式的金融体系分为金融中介机构与金融市场机构。,二、西方国家金融机构体系,（一）概述西方国家的金融机构组成主要分为中央银行、商业银行和各式各样的专业银行三大类。而非银行金融机构构成庞杂。见结构图,（二）美国的金融机构体系1、美国金融机构体系的构成美国金融体系的形成是自然构造和人为构造相互交替、相互适应、共同作用的结果。1782年美国第一家银行-北美银行建立1913年美国联邦储备法通过（1）中央银行系统-联邦储备系统（1914年建立）联邦储备委员会（1935年联邦储备局改名为联邦储备委员会）联邦储备银行（共有12个地区性的联邦储备银行）会员银行,即参加联邦储备系统的银行,（2）商业银行-“双轨银行制度”国民银行：根据国民银行法在联邦注册的银行州银行：1781年第一家商业银行-北美银行在美国的外国银行（3）非银行金融机构保险公司养老基金信托公司金融公司、投资公司等,（4）政府专业信贷机构储蓄贷款社互助储蓄银行信用社住宅信贷机构农业信贷机构美国进出口银行投资银行（5）美国在国外的银行,2、美国金融机构体系的特点1）商业银行的双轨注册制度：国民银行和州立银行2）“多头”的金融监管体系3）独特的独家银行制度：即原则上商业银行不能建立分支机构。4）银行持股公司成为具有相当优势的金融组织形式：银行持股公司控制了70%以上的商业银行5）实力雄厚的非银行金融机构：资产总额大大地超过了商业银行的资产总额6）政策性金融机构具有一定规模,（三）英国的金融机构体系1、英国金融机构体系的构成英国的金融体系是由中央银行、银行金融机构以及非银行金融机构三大部分所构成。1）英格兰银行：成立于1694年，1946年英国政府收归国有。英格兰银行是事实上的发行银行，辅币由直属财政部的皇家铸币厂铸造。2）银行金融机构（1）零售性银行（2）商人银行（3）票据贴现所（4）海外银行（5）国际财团银行,3）非银行金融机构（1）房屋互助协会（2）国家储蓄银行（3）投资信托公司和单位信托公司（4）金融行（5）养老金基金机构（6）保险公司,2、英国金融机构体系的特点1）传统的中央银行模式2）西方商业银行的典型模式3）传统的金融机构与现代的金融机构并存4）伦敦是西方国家最早的重要的国际金融中心5）金融机构的兼并加速,加快了金融业的集中6）外国银行成为金融体系的重要组成部分7）专门从事票据贴现业务的贴现所,（四）德国的金融机构体系1、德国金融机构体系的构成1）德意志联邦银行：原联邦德国中央银行，是一个两级机构,各州中央银行均有发行权。2）商业银行：在金融市场上处于强有力的地位（1）大银行（2）区域性银行（3）私人银行（4）外国银行3）专业银行和其他金融机构（1）储蓄银行（2）信用合作银行（3）保险公司,2、德国金融机构体系的特点1）健全的中央银行制度2）实行“全能”的商业银行制度3）商业银行与企业的关系极为密切4）相对落后的证券市场,（五）日本的金融机构体系1、日本金融机构体系的构成日本金融机构种类繁多,体系庞杂,就简划分，大体可分为三种：一是中央银行；二是民间金融机构(又称私人金融机构),包括普通银行(即商业银行)、专业金融机构和非银行金融机构；三是政府金融机构。1）日本银行日本的中央银行，成立于1882年。日本银行内有一个比较超然的最高决策机构-日本银行政策委员会。,2）民间金融机构（1）城市银行和地方银行：在日本称普通银行,相当于其他国家的商业银行。（2）特殊金融机构：类似于其他国家的专业银行3）专业金融机构（1）外汇专业银行：1996年4月1日前，东京银行是日本惟一的外汇专业银行，1996年4月1日与三菱银行合并。（2）长期信用金融机构：由长期信用银行和信托银行两大体系构成（3）中小企业金融机构（相互银行、信用金库、信用合作社、劳动金库、商工组合中央金库）（4）农林渔业金融机构（农业信用合作社、渔业协同组合、农林中央金库）4）其他金融机构（证券投资信托委托公司、证券公司、证券金融公司、保险公司、住宅金融公司）5）政府金融机构（“二行九库”、海外经济合作基金、中小企业信用保险公库、邮政储蓄及其他金融机构）,2、日本金融机构体系的特点典型的“专业化”的金融制度，基本特征在于金融机构在业务上有严格的分工界限。1）长短期金融业务相分离2）银行一般业务与专业业务相分离3）商业性金融业务与政策性金融业务分离和机构分立4）民间金融机构的服务对象有明确的分工5）资金实力雄厚的独立的邮政储蓄系统,（六）发达国家银行体制的总体特征1、同质同构的现代银行体系1）中央银行是各国银行体系的核心-中央银行均具有较完善的组织形式和内部结构。2）商业银行是各国银行体系的主体-商业银行的综合化、网络化、国际化发展,代表了当前金融业发展的基本趋势。3）专业银行是各国银行体系的补充-一部分是商业性的专业银行,另外还有相当比重是政府出资建立的政策性银行。,2、与社会经济密切相关的银行体制1）英国银行体制的选择-在没有人为干预的背景下通过自然构造的方式建立和完善起来2）日德银行体制的选择-日本和德国共同选择了人为构造方式3）美国银行体制的选择-双线多头的银行管理体制,3、协调运行的银行机制-合理协调中央银行与商业银行、商业银行与工商企业之间的关系。1）中央银行与商业银行的关系-中央银行通过一系列法律手段和经济手段对商业银行进行间接管理。2）商业银行与工商企业之间的关系-商业银行对工商企业渗透的三种形式:提供信贷、参与投资、人事结合。,4、步调一致的银行业发展趋势1）各国银行业集中度越来越高-资本的集中