财务报表分析公式一览表

财务报表分析公式一览表一、短期偿债能力分析1、营运资本=流动资产流动负债2、流动比率流动资产流动负债3、速动比率速动资产流动负债（流动资产存货）流动负债4、现金比率（货币资金短期投资净额）流动负债5、保守速动比率(货币资金短期证券投资净额应收账款净额)流动负债二、长期偿债能力分析1、资产负债率（负债总额资产总额）100%（也称债务比率）2、产权比率（负债总额股东权益）=资产负债率（1资产负债率）也称债务股权比率）3、有形净值债务率负债总额（股东权益无形资产净值） 100%4、已获利息倍数息税前利润利息费用 （息税前利润=税前利润+利息费用=税后利润+所得税+利息费用）5. 长期债务与营运资本比率长期债务（流动资产流动负债）6、固定支出偿付倍数（税前利润+固定支出）固定支出(息税前利润租赁费中的利息费用)利息费用租赁费中的利息费用优先股股息(1所得税税率)三、营运能力分析资产运用效率1、总资产周转率主营业务收入总资产平均余额总资产周转天数计算期天数360总资产周转率2、流动资产周转率（次数）主营业务收入流动资产平均余额3、固定资产周转率（次数）主营业务收入固定资产平均余额4、长期投资周转率（次数）主营业务收入长期投资平均余额5、应收账款周转率（次数）主营业务收入应收账款平均余额6、应收账款周转天数360应收账款周转率（平均应收账款360）主营业务收入净额7、存货周转率（次数）主营业务成本（收入）平均存货净额其中：平均存货净额（期初存货净额期末存货净额）2 9、存货周转天数360/存货周转率（平均存货360）主营业务成本 10、营业周期存货周转天数应收账款周转天数 四、盈利能力分析销售毛利主营业务收入主营业务成本主营业务利润主营业务收入主营业务成本主营业务税金及附加营业利润=主营业务利润+其他业务利润资产减值准备三费用利润总额营业利润+投资收益+补贴收入+营业外收入营业外支出净利润利润总额所得税1、销售毛利率销售毛利主营业务收入100% 2、营业利润率=营业利润主营业务收入100% 营业利润贡献毛益固定成本 贡献毛益=主营业务收入-变动成本=销量(单价-单位变动成本)3、销售净利率净利润主营业务收入100%4、经营杠杆系数营业利润变动率产销量变动率=基期贡献毛益基期营业利润5、总资产收益率收益总额平均资产总额100% 收益总额息税前利润 6、长期资本收益率收益总额长期资本额100%收益总额息税前利润短期利息税前利润长期资本利息长期资本额长期负债平均余额+所有者权益平均余额=(期初长期负债+期末长期负债)2+(期初所有者权益+期末所有者权益)2五、投资报酬分析1、财务杠杆系数普通股每股收益变动率息税前利润变动率 财务杠杆系数变动前的息税前利润变动前的税前利润2.、净资产收益率净利润平均所有者权益100%其中：平均所有者权益（期初所有者权益期末所有者权益）2 净资产收益率资产净利率权益乘数其中：资产净利率销售净利率总资产周转率 权益乘数1（1资产负债率）净资产收益率销售净利率总资产周转率权益乘数净资产收益率资产净利率（1资产负债率）净资产收益率资产收益率(资产收益率负债利息率)(负债净资产)(1所得税率)净资产收益率的变动率资产收益率的变动率财务杠杆系数3、简单资本结构的每股收益（净利润优先股股利）发行在外的加权平均普通股股数复杂资本结构的基本每股收益（净利润优先股股利）（流通在外的普通股股数增发的普通股股票真正稀释的约当股数）复杂资本结构的充分稀释的每股收益（净利润不可转换优先股股利）（流通在外的普通股股数普通股股票等同权益）4. 股票获利率（普通股每股股利每股市场利得）普通股每股市价100%其中：每股市场利得期末股票市价期初股票市价5. 市盈率普通股每股市价每股收益6. 市净率普通股每股市价每股净资产 其中：每股净资产（股东权益总额优先股权益）发行在外的加权平均普通股股数六、现金流量分析1. 现金流量与当期债务比经营活动现金净流量流动负债100%2. 债务保障率经营活动现金净流量（流动负债长期负债）100%3. 偿还到期债务比率经营活动现金净流量本期到期负债100%4. 每元销售现金净流入经营活动现金净流量主营业务收入5. 每股经营现金流量（经营活动现金净流量优先股股利）发行在外的普通股股数100%6. 全部资产现金回收率经营活动现金净流量全部资产100%7. 现金流量适合比率一定时期经营活动现金净流量（同期资本支出同期存货净投资额同期现金股利）100%8. 现金再投资比率（经营活动现金净流量现金股利利息支出）（固定资产原值对外投资其他资产营运资金）100%9. 现金股利保障倍数经营活动现金净流量现金股利额10. 营运指数经营活动现金净流量经营所得现金100%其中：经营所得现金净收益非经营净收益非付现费用七、业绩计量与评价1. 净收益净利润优先股股利2. 净现金流量净收益非现金费用经营活动现金净流量净现金流量流动资产增加额流动负债增加额非经营活动收益自由现金流量经营活动现金净流量资产投资支出3. 经济增加值息前税后经营收益使用的全部资金资本成本率税后经营收益使用的股权资金股权成本率 基本经济增加值息前税后经