工程项目投资于融资试题及答案(最新整理)

1、工程项目投资与融资期中测验 参考答案专业：10 级 工 管姓名学号成绩 一、填空题（每空 1 分，共 10 分）1. 合伙制结构有两种基本形式：（ 一般合伙制 ）和（ 有限合伙制 ）。2. 项目融资模式的设计原则有：（ 有限追索原则 ）、（项目风险分担原则）、（成本降低原则）（完全融资原则）、近期融资和远期融资相结合的原则、表外融资原则、融资结构最优化原则。3. bot 项目融资的主要当事人有：（政府 ）、项目发起人、项目公司和（项目的贷款者 ） 。4. 准股本资金是指在本金偿还顺序上先于（股本资金）但落后于（高级债务和担保债务）的从属性债务。二、单选题 （共 20 题,共 40 分）1. 甲

2、国发行人在乙国某地发行，以第三国货币为面值的债券属于（ c）。a. 国内债券b. 外国债券c. 欧洲债券d. 美国债券2. 在进行项目融资结构设计时，除了考虑项目本身的经济强度、现金流量状况以外，还要特别考虑项目的税务结构的项目融资模式是（ d）。a.bot 模式 b.abs 模式c.直接融资模式d.杠杆租赁模式3. （b ）是 abs 能够成功运作的基本条件和关键因素。a.信用增级b.组建 spvc.进行资产评估d.寻找信用评估机构4. 设计项目融资模式的一个最基本原则是（c ）。a.降低融资成本b.实现风险分担c.实现有限追索d.实现完全融资5. 生产支付模式的一个关键问题就是（ d）。a

3、.确定融资期限b.选择融资中介机构c.设计信用保证体系d.计算所购买的资源储备量的现值6. 利用设施使用协议安排融资成败的关键在于（b ）能否提供一个强有力的无论提货与否均须付款性质的承诺。a.项目设施投资者b.项目设施使用者c.项目设施所有者d.项目设施承建者7. 一般，项目建设期和试生产阶段的风险需要全部由（ b）承担。a.贷款银行b.项目投资者c.项目产品购买者d.项目承包商8. 在 bot 融资模式中，作为项目建设开发和安排融资的基础是（d ）。a.贷款合同b.建筑承包合同c.保险合同d.特许经营权协议9. 设施使用模式是以一个工业设施或服务性设施的（b ）为主体安排的融资模式。a.所

4、有权转让b.使用权协议c.所有权协议d.使用权转让10. 直接融资方式在结构安排上主要有两种方式，一种是由投资者（ b）直接安排融资，另一种是投资各自独立地安排融资和承担市场。a. 面对同一贷款银行和不同市场b. 面对同一贷款银行和同一市场c.面对不同贷款银行与同一市场d.面对不同贷款银行与不同市场11. 项目融资整体组成的核心是（b ）。a.项目投资结构b.项目融资模式c.项目信用保证体系d.项目资金结构12. 特许经营权协议中的（c ）是核心条款。a.权利条款b.义务条款c.一般条款d.基本条款13. 在 abs 模式中组建的 spv，应能够获得国际权威资信评估机构授予（ a）的信用登记。

5、a.aaa 或 aab.aac.aa 或 ad.aaa14. 某企业筹得长期债券 400 万元，年利率 5，筹资费率 0.5，所得税税率 33，该项长期债券的年资金成本额为（ d）？a.3.37%b.13.40 万元c.3.35%d.13.47 万元15. 公司从银行借入长期借款 100 万元，年利率 5，筹资费率 1，所得税率为 33。则资金成本率为（a ）。a.3.38%b.5%c.3.35%d.5.05%16. 某公司按面值发行每股 80 元的优先股 20000 股，年股利率为 8，发行费用为股金总额的 2，其资金成本率为（ b）。a.13.0612 万元b.8.16%c.8%d.10%

6、17. 某企业全部资本为 150 万元，主权资本占 55%，贷款利率为 12%，固定股利率为 10%，所得税率为 33%，则综合资金成本为（a ）。a.9.12%b.12%c.10.9%d.10%18. 某企业发行普通股 400 万元，股利率为 12，筹资费率 3，以后预计股利率每年增长 2，则资金成本率为（d ）。a.57.4845 万元b.12%c.15%d.14.37%19. 公司拟发行优先股 150 万元，预计年股利率为 12.5，筹资费用为 5 万元。则资金成本率为（b ）。a.12.5%b.12.93%c.1939.5 万元d.1875 万元20. 公司普通股现行市价每股 20 元

7、，现增发新股 80000 股，预计筹资费为 6，第一年每股发放股利 2 元，股利增长率 5。则资金成本率为（ c）。a.10%b.15%c.15.64%d.11%三、多选题（共 10 题,共 30 分）1. 以下对一般合伙制的说法正确的有( ae )。a. 通常只适用于一些小型项目b. 合伙人中至少有一个一般合伙人和一个有限合伙人c. 通常可以在一些大型基础设施建设及高风险投资项目中使用d. 通常合伙人只提供有限的资金投资，不参加项目的日常经营管理e. 每一个合伙人对于合伙机构的债务及其他经济责任和民事责任均承担无限连带责任2. 契约型合资结构的不足之处（ ab ）a、投资转让程序比较复杂，交

8、易成本比较高。b、管理程序比较复杂。c、投资转让程序比较简单，交易成本比较高。d、不能享受税收优惠。3.项目融资中股本资金的特点（ abd ）a、股本资金可以提高项目的抗风险能力 b、股本金投入能使投资者关心项目，减少银行的贷款风险 c、股本资金会提高项目的风险d、股本金的投入对项目融资来说起一种心理鼓励作用4. 项目融资的资金来源构成主要有（bde ）。a.固定资金b.股本金c.流动资金d.准股本金 e.负债资金5. 确定项目资金结构和资金形式时应考虑的因素主要包括（ade ）。a.项目债务资金与股本资金的比例关系b.项目形成的固定资产c.项目的工期d.资金使用期限 e.资金成本和构成6.

9、项目融资准股本资金的投入形式有（ abcd）a、无担保贷款b、可转换债券c、零息债券d、以贷款担保形式作为准股本资金投入7. 在项目决策阶段需要对项目投资进行可行性分析，其主要内容包括（ abc）。a.项目外部环境分析b.项目生产要素分析c.项目投资收益分析d.项目的可融资性分析e.项目投资结构确定8. 准股本资金具有以下特点（bcde ）a. 债务到期必须偿还b. 由项目投资人或利益相关的第三方提供c.可以作为准备金形式进入项目d.债务偿还日期具有灵活性e.在项目优先序列中低于其他债务，但高于股本资金9. 项目可融资性分析主要是考察（abcde ）。a.相关法律的稳定性 b.信用违约的可能性

10、 c.项目风险的分摊状况d.完工前收入能否用于项目资本性支出 e.项目合同涉及当事人对合同的履行意愿10. 影响债务资金结构的因素有（ abcde）。a. 债务期限b. 债务偿还c. 违约风险d. 利率结构 e.货币结构四 判断题（共 10 题,共 20 分）1. 信用等级高的证券，其融资成本较低，但流动性较差。(错)2. 生产支付项目融资模式离不开中介机构的作用。 (对)3. 在基础设施领域，abs 模式的适用范围比 bot 模式要窄一些。(错)4. 杠杆租赁中，设备等出租标的购置成本大部分由出租人承担，小部分由银行提供贷款。(错)5. 生产支付融资模式不会受到资源储备量和经济寿命期的限制。

11、(错)6. 采用单一项目子公司融资模式的主要特点是项目子公司将代表投资者承担项目中全部的或主要的经济责任。(对)7. abs 模式是一种以项目所拥有的资产为基础，以该项目资产可以带来的预期收益为保证， 通过在资本市场上发行债券筹集资金的项目融资方式。(对)8. 特许经营权协议是 bot 项目的最高法律文件。( 对)9. 不同的项目融资结构在重新融资时的难易程度不同。(对)10. 生产支付融资模式适用于资源储藏量已经探明并且项目生产的现金流量能够较准确计算出来的项目。( 对)“”“”at the end, xiao bian gives you a passage. minand once sa

12、id, people who learn to learn are very happy people. in every wonderful life, learning is an eternal theme. as a professional clerical and teaching position, i understand the importance of continuous learning, life is diligent, nothing can be gained, only continuous learning can achieve better self. only by constantly learning and mastering the latest relevant knowledge, can employees from all walks of life keep up with the pace of enterprise de