证券投资学_黄磊_课程习题

1、证券投资学习题集第一章 导论一、单项选择题1、下列品种中，属于有价证券的是（ ） 。a收据 r发票c、存单 d债券2、广义有价证券包括（） 。a.财物证券b,资本证券c .基金证券d.货币证券e.受益证3、狭义的有价证券是指（） 。a.证据证券b .商品证券 c .货币证券 d .资本证券4、在证券市场上频繁地进行证券的买进和卖出，以获取证券买卖差价为唯一目的的投资方式被称作（）a灵活投资b、长线投资c、控股投资d、短线投资二、多项选择题1、广义有价证券包括（ ） 。a.可流通的财物证券b,资本证券c.基金证券d,可流通的货币证券e .受益证2、以下属于货币证券的有（）a 支票 b 信用卡 c

2、 银行本票 d 房产证3、下列哪些是证券投资的功能（）a实现价值增值r支撑社会融资c化解供求压力，稳定经济运行d传递经济信息三、判断题1、财物证券是一种有价证券（ ）2、有价证券的价格证明了它本身是有价值的（）3、有价证券是虚拟资本的一种形式，能给持有者带来收益（）4、资本证券是有价证券的主要形式，狭义的有价证券就是资本证券（）5、证券投机不利于证券市场的健康发展。（）四、思考题（p16）1、什么是证券？请列举出你熟悉的一些证券品种，并说明它们属于哪类证券。2、如何理解有价证券的涵义？为什么说证券投资的对象通常只能是有价证券，特别是有价资本证券？3、什么是证券投资？为什么说买卖证券是一种投资行

3、为？第二章 证券投资工具一、单项选择题1、从收益分配的角度看， （ ） 。a、公司债券在普通股之后b、普通股在优先股之后c普通股先于优先股d、根据公司具体情况，自行决定2、按照发行主体不同，可以将债券分为政府债券、（ ）和公司债券a.银行债券b. 保险公司债券 c.投资公司债券 d.金融债券3、 qfii 指（ ）a、合格的境外机构投资者b 、合格的金融机构投资者c合法的境外机构投资者d 、合法的金融机构投资者4、在交易所公开挂牌交易的股票叫做（）a桂牌股票 b、公众股票c、交易股票d 、上市股票5、政府债券也称（）a、国债 b 、公债 c 、政府机构债券 d、中央债券6、股票是由（）发行的，

4、用以证明投资者的股东身份和权益、并据以获得股息和红利及其他投资者权益的可转让凭证。a、公司 b 、股份有限公司c、有限责任公司 d、两合公司 7、投资基金是指以信托、契约或公司的形式、通过发行基金证券将众多的、不确定的社会闲散资金募集起来， 形成一定规模的信托资产， 交给专门机构的专业人员，按照（）进行分散投资，获得收益后按投资者出资比例分享的一种投资工具。a、资产组合原理b、资产增值原理c资产投资原理d、资产分配原理二、多项选择题 1、根据法律基础和组织形态的不同可以将证券投资基金分为（ ）a、公司型投资基金 b、开放型投资基金c、封闭型投资基金 d、契约型投资基金2、相对于普通股，优先股的

5、优先权体现在（）a、优先表决权b、认股优先权c、优先分配公司收益d、剩余财产优先分配3、投资基金的主要特征有（）a集合投资b、是一种直接投资方式c分散风险d、专家管理4、按债券形态的不同，债券主要分为（） 。a实物券b、凭证式彳g券c、附息债券d、记账式债券三、判断题1、股票是股份有限公司发行的、用以证明投资者的股东身份和权益、并据以获得股息和红利及其他投资者权益的可转让凭证。 （）2、可转换优先股指可以转换成债券的股份。（）3、股票和债券是典型的有价证券。（）4、优先股是特种股票当中最重要、最为常见的一种。（）5、投资基金源于英国而兴于美国，今天在许多国家都有不同程度的发展。（）四、简述、思

6、考题（p46）1、优先股和普通股有什么区别？2、开放式基金与封闭式基金有什么不同？3、可转换公司债券与不可转换公司债券有什么不同？第三章 证券交易方式一、填空题1、证券市场的交易方式主要有和2、证券交易的信用交易按买卖方向不同分为 ?口。3、按买进卖出证券的时间顺序可以将期货交易分为： 。4、期货交易由于引入了 、机制，因而是将投机功能发挥到极致的活动。5、期货交易的功能有、。6、是买卖双方在证券市场上达成交易后，即时办理钱券交割手续的交易方式。二、单项选择题1、目前我国证券交易所的权证交易采用的是（）的交割方式。a t+0 b 、t+1 c 、t+2 d 、t+32、（）是指投资者最初买入或

7、卖出某种期货合约从而确立自己在该种合约交易中的头寸。a空仓 b 、对冲 c 、平仓 d 、开仓3、投资者甲某买入a公司的看涨期权，有效期为3个月，协议价格为每股价格为10元，合约股票数量 为1000股，期权费为每股0.5元。到期时，a公司的股票价格为（）时，投资者甲某会亏损。a.12 元 b.10.5 元 c.9 元 d.11 元4、以下哪个不是保证金信用交易的特点（）a.具有较强的杠杆作用b.活跃市场，提供有效投资需求 c.投资风险较大d.融资、融券均有一定的期限三、简述、思考题1、什么是证券期货交易，其功能有哪些？2、什么是证券期权交易，其特点有哪些？3、试述证券期权交易与证券期货交易的区

8、别。4、什么是预约回购交易？5、投资者a和b分别是看涨期权的买方与卖方，他们就 x股票达成看涨期权交易，期权协议价格为 50 元/股。期权费3元/股，试分析未来3个月中该期权的执行情况。未来三个月中，股价的走势有几种情况：1 .x股票股价50元/股，买方弃权，损失期权费 3 * 100 =300元，卖方收入300元2 .x股票股价=50元/股，买方弃权，损失期权费 300元，卖方收入300元3 .50元/股x股票股价53元/股，买方可执行权利弥补期权费损失，卖方收入300元4.x股票股价=53元/股，买方执行权利，买卖双方盈亏相抵5 .x股票股价53元/股，买方执行权利，并有获利，卖方亏损6

9、.若期权费上涨，如4.5元/股，股价54元/股，买方可将此权利卖给他人，获得收入150元第四章证券市场一、单项选择题1、已在证券交易所桂牌上市的证券，却在交易所以外进行交易，这种交易市 场称为（）。a.店头市场b.第三市场 c .第四市场 d .柜台市场2、下列哪项不是证券交易所的功能（）。a提供集中的证券交易空间b、弱化不正当投机活动对金融秩序的消极影响c灵敏反应经济运行情况d制定证券市场相关政策、法规二、多项选择题1、证券发行市场和证券交易市场的关系是（）a、证券发行市场和证券交易市场是相互分离的b、证券发行市场是证券交易市场的前提和基础c证券交易市场是证券发行市场的条件d、没有发达的交易

10、市场，发行市场就难以生存和发展三、判断题1、我国的上海和深圳证券交易都是会员制组织形式。（）2、ipo是首次公开发行的英文缩写。（）四、简述、思考题（p96）1、简述证券发行市场的功能。2、证券市场监管的含义是什么 ？简述其意义。3、证券欺诈行为主要有哪些？含义各是什么？第五章证券投资交易程序与费用一、填空题1、交易费用主要有_ 、_和_税。2、在证券交易所竞价买卖中，成交顺序的原则是3、我国证券交易所内竞价交易主要分为两个阶段即、 _o、o4、指买卖双方在证券交易所进行的证券买卖成交后，通过证券交易所将各证券 商之间证券买卖的数量和金额分别予以抵消，计算 、证券和股息差额的 程序。包括 与

11、两个方面。5、按投资者委托数量的不同划分为 和。二、单项选择题1、（）发行方式是目前我国主要首选的股票发行方式。a、认购储蓄存款单b、全额预缴、比例配售c网上发行询价配售方式d法人配售方式2、我国证券交易所委托买入股票交易的最小单位是手，一手等于（）a、1 股b、10 股c、100 股 d、1000 股3、目前我国证券交易所的权证交易采用的是（）的交割方式。a、t+0 b、t+1 c、t+2d、t+34、我国证券交易所的股票在开盘之后即进入（）交易。a、集合竞价b、连续竞价 c、集中竞价d、分散竞价三、简述、思考题1、简述a股的投资交易程序。2、证券投资费用主要有哪些部分组成？3、什么是价格优

12、先，时间优先原则？第六章证券价格与价格指数一、填空题1、反映股市整体涨跌行情的指标是_ _ _ _ 。2、上海证券交易所综合指数以 为基期，采用 ,并采用 为权数。上证分类指数为 、和五类3、目前，世界上广泛采用的道琼斯股指是以 为基期，基点100点的指数。4、目前大多数国家都不允许以低于 的价格发行股票，故更多的表现是高于 价格。5、账面价格也称;指上市公司财务报表上反映出的每股实际拥有的资产 额，以公司的资产净值除以股份数；6、证券实际市场价格由市场里的 决定，并围绕 波动。7、证券的内在价值应该等于证券持有人未来各期预期收益的总和。8、债券的发行价格随票面利率和该债券的市场收益率关系的不

13、同而不同。若票面利率小 于市场收益率，则债券会以 票面金额的价格发行，称折价发行。9、目前股价指数编制的方法主要有三种， 即算术平均法、几何平均法和 c10、以报告期（或即期） 为权数的指数称为派许（paasche）指数。目前 世界上大多数股票指数都是派许指数。11、沪深300指数以2004年12月31日为基日，基日点位。沪深300指数是由上海 和深圳证券市场中选取300只a股作为样本，其中沪市有 ，深市。样本选择标 准为规模大、流动性好的股票。沪深 300指数样本覆盖了沪深市场 的市值，具有良 好的市场代表性。二、简述、思考题1、什么是账面价格，列出计算公式？2、股票收益率与本期股票收益率如

14、何计算？3、债券直接收益率与单利到期收益率如何计算？第七章证券投资基本分析一、填空题1、证券投资基本分析包括：、。2、公司分析可为、。3、基本分析的主要理论基础包括、 o4、行业生命周期可以划分为 、四个阶段。5、公司财务分析所依据的主要财务报表有 、o二、选择题1、一国货币贬值，通常会使股市（）。a上升b、盘整c、下跌 口无影响2、可以衡量企业偿债能力的是（）。a流动比率 b、资产负债比率g长期负债比率口市盈率3、宏观基本面分析的主要内容不包括（）a、经济运行状况b、财政政策与货币政策c、公司所处的产业领域d、国家对股市发展的调控政策三、简述、思考题1、证券投资基本（面）分析的含义是什么？2

15、、基本面分析主要有哪几个方面？3、公司财务报表主要有哪些？第八章证券投资技术分析一、填空题1、按道氏理论将趋势分为三个类型：、2、k线据说起源于。3、波浪理论成型于1978线美国人 发表的专著4、波浪理论的上升是浪，下跌是 浪二、选择题1、技术分析中最根本、最核心的假设因素是（a、市场行为涵盖一切b、价格沿趋势线移动c历史会重演d市场有自己的规律2、dif和dea匀为正值，且 dif向上突破 dea是（）。口是卖出信号a回档获利了结b、属空头市场c是买入信号3、下图中画圈处的k线组合是（）。a头肩顶b、双顶c、圆顶 d扩散三角形4、下图中画圈处的k线组合是（）oa头肩顶b、双顶c、下降三角形d

16、扩散三角形5、下图画框处的技术图形是（）。a上升趋势线b、下降趋势线 g 120日均线 d 60日均线8、通过旗形形态我们可以得到（）a、是一种持续整理形态b、是一种反转形态c可以预测股价突破的时间d可以预测股价突破的高度9、在k线运用当中（）。a上影线是强线b、下影线是强线c上影线越短，实体越长越有利于多方d上影线越长，多方占优势越大 e、k线分阴线、阳线两种类型10、通过三角形态我们可以得到（ ） 。a、是一种持续整理形态b、是一种反转形态c可以预测股价突破的时间d可以预测股价突破的高度11、技术分析的类别主要有（） 。a指标派b、切线派c随机学派 d k线派e、波浪派三、简述、思考题1、什么是证券投资技术分析？2、较为流行和成熟的技术分析方法有哪些？3、反转突破形态主要有哪些？4 、熟知各技术指标的英文缩写。第九章 证券投资组合管理一、填空题1、随着投资组合中证券数目的增加，组合的风险逐步 。2、投资组合所降低的风险是风险。二、选择题1、 （ ）属于非系统性风险。a. 信用交易风险b. 利率风险c. 交易风险d. 汇率风险2、证券组合的方差是反映（）的指标。a. 预