石油定价机制及我国对策研究

1、石油定价机制及我国对策研究一、国内外石油定价机制现状（一）、国际石油定价机制国际石油市场经过100多年的发展，已形成了比较完整的期货市场和现货市场体系。以三大期货市场与五大现货市场为主的国际石油市场的格局决定了其定价机制，国际市场石油交易大多以各主要地区的基准油为定价参考，以基准油在交货或提单前后某一段时间内，现货市场或期货市场价格加上升贴水作为原油贸易的最终结算价格。在三大期货市场中，纽约商品交易所能源期货和期权交易量占到三大能源交易所总量的50%以上，其西德克萨斯中质原油（WTI）是全球交易量最大的商品期货，也是全球石油市场最重要的定价基准之一，所有在北美生产或销往北美的原油都以WTI原油

2、作为基准来定价。伦敦国际石油交易所交易的北海布伦特原油也是全球最重要的定价基准之一，全球原油贸易的50%左右都参照布伦特原油定价，英国和其他欧洲国家所使用的原油价格就是这一价格。（二）、我国石油定价机制从1998年6月1日起，我国国内的石油价格正式与国际油价接轨，开始实行新的价格机制和流通体制，此后原油立即随着国际市场价格的变化而变化，成品油则于2000年6月开始逐月与国家发改委制定原油的基准价和成品油的零售中准价，石油天然气集团公司和石化集团公司购销原油的价格由双方参照基准价协商确定，成品油价格由两大集团在8%上下浮动的幅度内制定具体零售价。基准价与中准价是根据新加坡、纽约和鹿特丹三地成品油

3、价格变化情况，计算定价，没有设弹系数，计算方法比较简单。这样制定的价格与国际油价相差一个月，不能及时反映国际市场和国内市场的真实水平。这一定价机制只是在价格水平与国际接轨，并未实现价格形成机制上的国际接轨。（三）、国际石油价格对国内价格影响的传导机制石油涉及的行业广泛，产业链长，国际石油价格首先会影响国内油价，并将通过产业链进一步传导、渗透到生产、生活的各个方面，也直接影响普通消费者。而产业链各个环节对价格因素的传导和转嫁能力不同，受到的影响程度也不同。一般而言，国际石油价格对国内价格传导途径分为两条：第一条途径：国际原油价格国内油气产品价格原材料购进价格交通运输业价格、用油工业品价格、居民燃

4、气价格工业品出厂价格指数（EPI）、消费品价格指数（CPI）。这一途径主要是通过油气产品来进行传导的，对消费品价格指数CPI的影响是直接的。第二条途径：国际原油价格国内有机化工产品价格塑料、橡胶、化纤等工业中间品间隔以塑料、橡胶、化纤等为原料的加工企业产品价格原材料购进价格、消费品价格指数（CPI）。这一途径主要是通过有机化工产品来传导的，对消费品价格指数CPI的影响是间接的。二、我国石油定价机制存在的弊端（一）、缺乏合理有力的原油价格稳定机制目前我国的石油定价机制开始暴露出一定的问题，根据现行的石油定价机制，国内原油价格应与国际原油价格变动接轨，但实际情况是，当国际原油价格变动时，国内原油价

5、格发生变动；当国际原油价格基本稳定是，由于国内原油价格是由基准价和贴水组成的，而贴水部分是由国内原油运杂费和市场供求状况等因素决定，导致国内原油价格不得不受到这些因素影响从而产生波动。此外，我国作为世界第二大石油消费国和进口国，由于石油期货市场建立较晚，石油期货市场发展极不完善，导致中国石油企业难以利用套期保值来规避石油风险，更不能制定大宗石油交易规则进而左右国际石油价格。（二）、对国际石油价格波动反应滞后我国现行石油定价机制没有充分考虑到国内的实情，过于简单，同时由于其调价时间的滞后，造成国内成品油价格也滞后于国际市场。在电子技术发达、信息传播便利的今天，这种“滞后”会导致一系列社会问题产生

6、：国际市场石油价格上涨时，各类投机者（比如加油站）纷纷囤积库存，待后期国内油价相应上涨时从中赚取差价；消费者也抢购油卡油票，造成对石油的需求量急速上升，本来供需平稳的国内石油市场出现了“油荒”。因此，滞后的石油定价机制不仅不能满足市场需求，反而导致市场资源配置扭曲，严重阻碍国家经济的稳定发展。（三）、影响石油企业公平竞争各大石油公司在原油产量和进口原油数量方面比例失衡和竞争不平等，导致各石油公司之间出现巨大的利润差距。现行石油定价机制还造成石油产业链中各企业的利润分配不均。对于处于产业链上游的原油开采企业而言，由于国内原油价格已经和国际原油价格接轨，保持着持续上涨的局面，因此骑利润是不断增长的

7、，有些企业甚至从中获得了暴利；对于处于产业链下游的炼油企业和石油产品生产企业而言，由于国内成品油价格依然由政府制定，且制定的价格一直低于国际成品油价格，在上游原油价格提高的情况下，下游企业的生产亏损严重。（四）、不能真实反映国内石油市场供求关系由于目前中国石油定价机制存在滞后性调整的问题，致使国内石油价格与国际石油价格的走势不能保持一致，导致石油流通环节产生投机行为。这种现象加剧了我国石油市场供需偏紧的程度，增大了国内国际市场的石油价格差。此外，国内外石油消费结构、消费习惯等存在差异，如果只是机械生硬地与国际市场石油价格接轨，国内石油市场的供求关系将难以得到真实反映。例如国外对柴油的需求就远不

8、如国内对柴油的需求旺盛，如果机械地以国际市场柴油价格为依据制定国内柴油价格，将会使柴油价格被严重低估，最终造成柴油产量下降，供需缺口拉大。三、石油定价机制改革的国际借鉴为了应对国际原油价格的起伏波动和上涨，不少原油依赖度高的国家和地区进行了石油定价机制的市场化改革。以亚洲国家和地区为例，起初他们是为了保障国内成品油的供应和价格的稳定，普遍采取政府定价的方式，随着国际原油价格的上涨和原油进口量的增加，该定价方式暴露出诸多弊端，因此先后对成品油定价机制进行了逐步的市场化改革。由于亚洲这些国家和地区，具有和我国类似的地理位置、能源结构，因此其定价机制的市场化改革对我们有较高的借鉴意义。（一）、韩国石

9、油定价机制改革借鉴韩国是世界第五大原油进口国，自产原油极少。自1996年开始，韩国石油消费量超过1亿吨。韩国成品油市场格局是以中间商占主要份额的分销渠道为主，炼油企业自产自销为辅，中间商的市场份额曾一度高达70%以上，炼油企业自销市场份额已接近30%。韩国的油价改革经历了“政府定价同国际市场逐步接轨价格开放”的改革历程。韩国市场化改革以前，市场格局有三个特点：第一，韩国对国内加油站实行商标注册管理制度，客观上相当于五大石油公司稳固控制成品油销售网络；第二，大部分加油站因业务往来拖欠石油公司贷款，与这些石油公司间存在的依存关系；第三，政府对成品油经销市场设置库存量的准入条件，使大量零售商或批发商

10、被拒之门外，只能继续依托国有石油公司经营。1994年至1996年韩国逐步实行措施，与国际市场接轨，改革主要内容为以下三点：第一，1994年开始于国际市场原油价格联动，国内成品油价格依据上个月进口原油变化情况调整；第二，1995年开始于国际市场成品油价格联动，以国际成品油价格确定国内价格；第三，1996年开始实行国内加油站的商标注册管理制度和进口商资格审查制度。这三条改革措施为完全放开市场做了充足准备。但价格联动机制仍然滞后于国际市场，并且计价方式过于透明，增加了价格变动的预期，引发投机问题。1997年1月，政府宣布实施价格完全放开政策，主要包括两点：其一，取消对国内成品油价格和销售毛利、成品油

11、进口、炼油产业准入和销售环节的限制；其二，强化政府监管职能，韩国不同石油公司之间价格出现多样，石油价格完全放开。（二）、日本石油定价机制改革借鉴上世纪50年代，日本经济迅速幅起，对石油严重依赖，石油消费量占全国能源消费总量的近一半。特别是上世纪八九十年代，日本石油消费量高达每年2.7亿吨，长期居世界第二位。由于日本国内石油资源短缺，石油主要依赖进口，石油对外依赖度始终居高不下，保持在90%以上。国际原油价格波动对其国内经济产生很大影响。因此，日本成品油定价机制的市场化改革必须首先考虑原油价格波动对本国经济的影响。1986年至1996年，日本石油定价开始向市场化过渡。1987年以后日本放松对石油

12、行业管制，带来了市场的局部竞争，但市场注入门槛尚存。1990年8月开始，通产省每月发布原油成本，推动价格的透明化，并且与1996年实现了成品油进口自由化。这些逐步放松管制的政策措施在稳步中不断推送，为日本石油价格完全同国外市场接轨打下了良好的基础。1997年至2002年，日本石油定价完全实现了市场化。具体来看，日本逐步完成废除成品油出口限制、废除加油站供应商证明制度、解禁自助式加油站和撤销石油产业管制等环节等，伴随体制改革的完成，价格完全市场化，自此完成了日本石油定价机制适应国际竞争的需要。由于日本的石油对外依赖度很高，因而其不含税的成品油价格与境外成品油价格相比十分相近，但在不同终端的零售价

13、格差别却很大。这主要是因为通过合理税收政策的实施和制定，实现了对油价和油品成产与销售环节的调节，确保国际原油价格的波动能转移给企业和消费者。随行就市的油价，使大量高能耗企业甚至是普通消费者不得不思考节能问题，通过树立全社会节能意识，制定严格的节能和环保标准，调整国内产业结构和能源消费结构，推动企业实施技术升级和节能降耗改造，日本经济不仅没有被石油危机冲垮，相反不仅促进了国内产业升级，而且培育了大批注重节能环保、有全球竞争力的大公司，推动日本成为世界上最注重节能的国家之一。这是日本成品油市场化改革的最大特点。（三）我国台湾地区石油定价机制改革借鉴我国台湾地区油气资源十分匮乏，99.8%依赖进口，

14、因此从上世纪90年代开启成品油市场化改革。但台湾地区原油对外依赖度过高，因此成品油定价机制的市场化改革对原油进口和石油炼制的影响很小，只是从客观上促进了油品零售业的开放和竞争。除中油公司以外，台塑集团、ESSO环球、和桐化工集团等多家企业陆续加入油品分销市场，形成经营形态与促销方式日趋多样的格局。通过前面的分析和比较，我们可以发现这些国家和地区都具有对外原油依存度高，国内油品消费旺盛的共同特征。同时，为了保障成品油供应和价格的稳定，在定价机制改革前普遍采取政府定价的模式。但随着国际原油价格的上涨和原油对外依存度的不断提高，逐步过渡到政府宏观调控下的市场化定价机制。实施市场化的定价机制以后，有点

15、是显而易见的，首先，有利于市场价格体系的建立与完善，理顺能源价格，更好地发挥价格机制对石油生产、经营、消费等环节的调节作用。其次，有利于资源的合理配置，以提高其利用效率，促进高能耗产业的转型能升级。从国内油品供给和需求情况来看，日本、韩国的改革进程对我国借鉴意义很大。概括来说，可以借鉴的经验有如下四点：第一，分布实现定价机制的市场化。石油市场化定价机制改革必须采取分步走的措施，以减少盲目市场化后，国际市场的剧烈波动对国内经济的冲击和对国家财政带来的沉重负担。第二，把市场开放和市场竞争有机结合。不仅注重成品油市场的经营主体多元化和充分竞争，也注重市场的完全开放，引入国际竞争。第三，建立完善的市场

16、避险体系。市场经济发达的国家，普遍都把石油储备制度或原油期货市场作为相应的避险机制，可有效减缓国际原油的价格变化对国内市场的冲击，把成品油的市场风险和政治风险尽可能降到最低。第四，充分利用税收的调节作用。世界各国普遍运用税收杠杆调控成品油市场。具体表现在两个方面：一是有效调节供求关系，推动能源结构改善和产业结构调整；二是减缓国际原油价格波动对经济体内部的影响，当油价上涨时通过减税来稳定油价。另外，通过税负来加大环境和资源保护投入。瑞典、荷兰、丹麦、比利时等欧洲国家为了加大环保力度，抑制成品油消费，普遍把燃油税纳入环保税体系。四、应对石油价格波动的对策与建议（一）建立国家石油战略储备体系国民经济

17、的快速发展使得我国对石油的依赖性不断加强，而现阶段的石油储备量根本无法满足日益增长的市场需求。根据估算，依据目前我国经济发展速度，国家的石油战略储备量应该达到90天。通过建立国家石油战略储备体系可以有效应对国际石油价格波动或供给突然中断对国内经济造成的冲击，增强抵御可能出现的石油危机能力。目前，我国宜采用政府统一领导、集中管理的组织形式，由政府出面对石油储备基地建设、储备管理及经费等进行统筹管理，形式上还可考虑采取国家战略储备和企业商业储备相结合的方式，以发挥国家、相关部门和企业共同参与，以国内石油储备为主、国外石油储备为辅的石油储备战略，积极鼓励企业增加满足自身需求以外的石油储备。（二）完善

18、石油价格定价机制政府应充分发挥其宏观调控作用，适当释放原油价格上涨的压力，缓解炼油企业的亏损程度，使市场能在调控成品油进口方面发挥基础性作用；其次，政府还应调整自身的价格管理职能，由直接定价之行政手段转向协调和利用利率及税收等经济手段间接调控国内石油价格。政府还可考虑对严重受到高油价冲击的领域及群体进行补贴，如交通运输业、农业和低收入者等。应当积极开发我国的石油期货市场，积极推出石油期货合约。利用期货市场套期保值的功能，增强石油企业抵御市场价格风险的的能力。利用石油期货所提供的远期价格信号，指导石油企业将来的生产经营活动，使其经营行为能够更加符合市场需求，提高社会资源的配置效率。（三）协调好与周边国家的地缘关系，加强区域合作为了确保我国的石油供应安全，保持经济持续、快速、协调发展，应积极实施“走出去“的战略。一是通过石油的国家贸易，在国际石油市场上直接购买石油；二是通过向外投资方式参与国外石油资源开支，建立海外长期石油生产基地，稳定获取石油供应。在”走出去“的过程中，要注意协调好我国与周边国家的地缘关系，