加拿大银行业发展状况分析

1、加拿大银行业的发展概况及启示Analysis on the management status of Canada(南开大学金融学系 天津 300071)内容摘要：加拿大拥有世界上最先进的银行业基础设施，六家主要国内银 行处于绝对的主导地位。近些年来，加拿大银行业的经营业绩良好，六家主要国 内银行的规模不断扩大，在非常低的存贷款利差水平下仍然保持较高的盈利水 平。加拿大银行业监管体系健全，主要由金融机构监管办公室代理联邦政府行使 监管职能。面对急剧变化的金融环境，不断扩大经营规模、提高盈利水平、提高 竞争能力、扩大国内外市场，将是加拿大银行业的主要发展战略。Summary:Canada has

2、 a world-leadingbanking infrastructure, withthe six largest domestic banks being the absolutely dominating position. In recent years,Canadas banks have demonstratedvery goodperformance. The scale of the six largest domestic banks still increase, the profitability isstrong, and interest rate spreads

3、remain very low. The regulatory and supervisorystructure in Canada is well developed. OSFI is responsible for the regulation of thebanking industry in Canada covering for the federal government. Facing rapidlychanging financial world, further increasing scale, improving profitability, enhancingcompa

4、tibility, expanding oversea markets remain the key strategies for Canada sbanks.关键词：加拿大银行业；经营业绩；监管Key words:Canada s banks; management performance; regulation 银行在加拿大的金融体系和经济发展中起着重要的作用，对加拿大的经济发 展和就业做出了巨大的贡献。银行业是加拿大雇佣员工最多的行业之一， 2003 年 加拿大银行部门共雇佣万名员工，支付大约170 亿加元的工资和各种福利。 2004 年六家主要国内银行向各级政府交纳税金 76 亿加元。

5、另外，加拿大银行部门每 年都投入巨额资金用于技术创新，并且为高新技术企业融资，这些都推动了加拿 大新经济的发展。一、历史回顾：加拿大银行业产生于 19 世纪初期，第一家取得合法经营许可证的银行是蒙 特利尔银行(Bank of Montreal) ，这家银行成立于 1817 年，由蒙特利尔的商人 联合组建。在加拿大银行业发展的初期阶段，国内主要是大量地方性的小银行。 从 19 世纪后期开始，加拿大银行业经历了合并重组的历史性变革，大量的地方 性银行转化为少数几家全国性的大银行。这些大银行拥有广泛的分支机构，提供 综合性的金融服务。在向个人消费者提供金融服务的同时，这些大银行把业务集 中在大规模的

6、批发业务上，利用货币市场上的资金向企业和其他机构发放贷款。直到 20 世纪中叶，加拿大银行业的主要功能始终是吸收存款和发放商业贷 款。近些年来，s banks加拿大银行业经历了剧烈的转变。国内经济的增长、消费者需求 的多样化、国际贸易的快速扩张，导致了一系列新型产品和服务的诞生。与此同 时，加拿大银行业开始面临其它金融机构越来越激烈的竞争。 1954 年和 1967 年 对加拿大银行法的修订，使得银行能够提供诸如抵押贷款、消费贷款等新型 服务。 1987 年对金融机构立法的修改以及 1992 年对银行法的主要修订， 允许银 行操作信托基金和发放次级债券， 这使得加拿大银行业面临更加激烈的竞争。

7、 目 前，加拿大的银行体系健全，具有很强的竞争力，加拿大银行业的这种稳定性来 源于其高度多样性的经营和加拿大牢固的消费信贷文化。除了提供传统的存贷款 业务外，加拿大银行部门还开展一系列具有显着优势的理财业务，通过高度自动 化和强大的管理控制系统，加拿大银行部门建立了世界上最先进的银行业基础设 施。二、发展现状(一)机构设置截至 2004 年底，加拿大境内共有 19 家国内银行、 23 家外资银行分公司和 21 家外资银行分支机构，银行部门掌握着加拿大金融服务部门70%以上、超过万亿加元的资产。六家主要的国内银行则持有银行部门90%以上的资产，它们分别是 ： 加 拿 大 皇家银 行 ( Roya

8、l Bank of Canada ) 、 蒙特利 尔银行 ( Bank of Montreal )、加拿大帝国商业银行( Canadian Imperial Bank of Commerce)、丰业银行( Bank of Nova Scotia )、多伦多主权银行( The Toronto-Dominion Bank)、加拿大国民银行(National Bank of Canada )。这六家主要国内银行 在加拿大银行业中处于绝对的主导地位，它们为国内外的客户提供全方位的银 行、投资和金融服务。加拿大银行部门在国内拥有遍布全国的银行网络，包括 8000 多家分支机构 和近 18000台自动银行

9、机(ABMS。加拿大是世界上人均ABMs 最多的国家，并且拥有世界上最先进的信用卡、网上银行、电话银行等。2004 年加拿大境内流通 5400 多万张信用卡，银行部门处理了亿笔、 1921 亿加元的业务，这使得加拿大 ABMs 的使用效率达到了世界最高水平。 六家主要国内银行的网上银行注册用户在 过去几年里急剧增长， 由 1997 年的 16万增加到目前的 1200 万。电话银行也是 加拿大银行部门的业务处理渠道，电话银行允许客户在全天 24 小时内通过电话 进行帐户查询、转账和账单支付 。 加拿大银行部门 85%的零售银行业务是通过 电子银行办理的。 加拿大 2004 年关于金融服务费用的银

10、行业年报表明， 电子银 行是成本最低的银行服务方式。加拿大六家主要国内银行在美国、 拉丁美洲、 加勒比海、 亚洲等国家和地区 设有分支机构，拥有大量的国际业务，这些业务因地理位置和战略方向的差异而 不同。这六家银行在美国开发新的市场，主要是开展理财业务、投资银行业务和 电子银行业务。同时，它们还投资于拉丁美洲、亚洲、加勒比海地区以及世界其 他国家和地区的特定市场。 2004 年加拿大银行业的国际业务收入约占其全部收入 的 50%。在加拿大国内银行向海外扩张的同时，许多大型的国际银行也纷纷进入加拿 大金融市场，它们在加拿大设立分行、代理行或办事处。虽然 1999 年通过的新 立法允许外资银行在加

11、拿大设立独资的分支机构，但是，除汇丰银行在加拿大设 有较多的分支机构外，大多数外资银行都只有一两个支行或代理行。外资银行在 加拿大境内主要经营公司业务和投资银行业务。截至2004 年底，已经有 23 家外 资银行分行和 21 家外资银行分支机构在加拿大开展业务。（二）经营业绩近些年来，加拿大银行业一直保持着优良的经营业绩。 2004 年加拿大银行业 的营业收入是 829 亿加元，而此前分别为： 2003 年 816 亿加元， 2002 年 774 亿 加元。加拿大银行业的总资产、存款总额和贷款总额在过去几年里也不断增长。 （见图 1）资料来源：Canadian Bankers Associat

12、ion加拿大六家主要国内银行的盈利水平在最近几年呈现出下降的趋势，平均股本收益率（ROE 由 1998 年的下降到 2004 年的 21%（见图 2）。尽管这是自 1998 年以来ROE 最低的一年， 但这一收益率仍然高于上个世纪 90 年代前期的水 平 （1992 年平均 ROE 为%。资料来源：Canadian Bankers Association1998 年以前，净利息收入始终是加拿大银行部门最主要的收入来源。然而， 非利息收入的贡献在过去的几年里不断增长，尽管这种增长的趋势在减弱，2004年的非利息收入仍然高达 338 亿加元，占营业收入总额的50%以上。（见图 3）加拿大六家主要国

13、内银行的非利息收入包括：提供共同基金和私人财产管理、证 券保险、衍生品交易、资产证券化、回购交易、支票处理、ABM 交易、借记卡交易、外汇交易、分期付款以及保证金等服务所收取的服务费用。加拿大主要国内 银行的利息收入主要来自于商业贷款和个人贷款，还有一部分来自于银行自身的 对外投资收益。净利息收入在 2001 年后快速增长的主要原因是，贷款业务量的 增加（由于贷款利率水平降低）和净利差水平的提高（由于存款利息水平降低得 更多）。利率的下降为家庭消费者创造了良好的环境，大量的家庭纷纷向银行申 请贷款购车置房；另外，随着借款人用低成本债务代替原来的高利率债务来减少 总偿债成本，加拿大银行部门的重新

14、募集资金业务也迅速发展起来。资料来源：Canadian Bankers Association存贷款利差水平是衡量金融机构竞争能力的最佳指标，激烈的竞争环境使得 银行部门的存贷款利差水平不断下降。加拿大银行业的存贷款利差在1999 年以前一直处于下降的趋势，虽然 2000 年略有上升，从 1999 年的%上升到 %。但是， 加拿大银行业的存贷款利差多年来一直处于发达国家中最低的水平。（见图4）世界经济论坛在 2002-2003 年的全球竞争力报告中指出，加拿大银行业 2001 年的存贷款利差是经济合作与发展组织（OECD 中最低的几个国家之一，加拿大银行业的存贷款利差水平比美国低个百分点，比澳

15、大利亚低个百分点，比德国低 个百分点。如此低水平的存贷款利差说明加拿大银行部门面临着巨大的竞争压 力。资料来源：世界经济论坛，全球竞争力报告，2002-2003（三） 监管机构国际货币基金组织（IMF）于 2004 年进行的金融部门稳定性评估结果表明， 加拿大银行业的监管体系非常健全，符合国际通用准则，是国际上监管实践最好 的几个国家之一。 IMF 进一步指出，对统一的、以风险为中心的监管方式的强 调，使得加拿大的监管主体能够更好地处理金融机构从事复杂金融活动所带来的 风险。在 2002-2003 年的全球竞争力报告中，世界经济论坛也认为加拿大银 行业是世界上最稳健的银行业之一。（见图 5）加

16、拿大银行业的稳健性在过去几年里多次被证实。上个世纪 80 年代初加拿大主要国内银行曾经削减欠发达国家 的巨额债务，随后加拿大房地产价值的缩水和亚洲金融危机的爆发也都没有使加 拿大银行业遭受系统风险。资料来源：世界经济论坛，全球竞争力报告，2002-2003根据加拿大银行法的规定，联邦政府负责银行业的监管。然而，由于银 行业务的复杂性，加拿大银行部门的某些辅助性业务，如托管服务和证券交易 等，是由各省监管的。金融机构监管办公室（OSFI）是监督和管理所有联邦控制的金融机构和养老金计划的主要联邦机构。 OSFI 的主要职责是，确保存款人、保 险客户和养老金计划成员免受过度损失，提出和执行一个能够在

17、竞争激烈的金融 环境中维持公众信心的监管框架。加拿大银行部门的风险调整资本比率由OSFI定义，这一比率高于巴塞尔协议的最低要求。 OSFI 于 2001 年制定的风险调整资 本比率目标是，商业银行的一级资本比率不低于7%，总的资本比率不低于 10%。近些年来，加拿大主要国内银行的风险调整资本比率都超过了这一要求，而且呈 现出稳步上升的趋势。（见图 6）资料来源：由加拿大四家主要国内银行（加拿大皇家银行、蒙特利尔银行、加拿大帝国商业银 行、丰业银行）历年网络年报整理得出1996 年，加拿大银行业引入对问题金融机构的早期干预机制，这使得加拿大 银行体系的安全性和健康度得到增强。另外， OSFI 于

18、 1999 年 8 月引入一套新的 基于风险的监管框架，这一监管框架能够在迅速变化的金融市场环境下，以微调 的方式对银行业进行持续有效、高效率地监管。为了保证付款清算的正常进行，加拿大银行业于 1999 年开始使用大额电子清算系统（LVTS。LVTS 要求所有成员必须向加拿大银行（中央银行）提供抵押 品，从而确保即使一方违约，清算也能够平衡。通常，只有当两个或两个以上的 LVTS 成员在同一个交易日违约，并且违约机构的总暴露头寸超过为这些头寸所提 交的抵押品的价值时，加拿大银行（中央银行）才会出面，保证清算的顺利进 行。加拿大存款保险公司（CDIC）通过提供存款保险的方式来保护存款者的利益。为了鼓励管理完善的成员机构，它还提出了合理的商业和金融行为准则。为了确保监管部门能够对银行业的快速发展做出及时反应，联邦政府采取多种措施来增强对金融服务客户的安全保证。加拿大的金融消费者代理（FCAC） 于2001 年 10 月成立，FCAC 的主要作用是，执行联邦金融机构条例中消费者导向的 条款；监督银行部门为保护消费者利益和小额交易而自主调整的主动性；提高消 费者的消费意识和调查消费者的消费意愿。三、对我国的启示当前的金融环境急剧变化，技术进步和全球竞争正在改变加拿大银行业的结 构，加拿大银行业面临着其他现有金融服务提供者和外来进入者的竞争。新技术 和网络的使用使得竞争者