软体家具项目立项核准报告（参考范文）

1、泓域咨询 /软体家具项目立项核准报告软体家具项目立项核准报告报告说明软体家具主要是指以海绵、织物为主体的家具，包括沙发、床垫及床头柜子、茶几、软床等与沙发相配套的产品。软体家具具有舒适、美观、环保、耐用等优点，深受消费者青睐，是家具市场的重要组成部分之一，近年来，随着居民生活水平、消费能力提升，软体家具市场需求逐渐释放，软体家具也成为近年来家具市场中增长最快的细分市场之一。根据谨慎财务估算，项目总投资5089.64万元，其中：建设投资3996.34万元，占项目总投资的78.52%；建设期利息50.27万元，占项目总投资的0.99%；流动资金1043.03万元，占项目总投资的20.49%。项目正

2、常运营每年营业收入9500.00万元，综合总成本费用7872.62万元，净利润1186.76万元，财务内部收益率16.06%，财务净现值650.25万元，全部投资回收期6.27年。本期项目具有较强的财务盈利能力，其财务净现值良好，投资回收期合理。本期项目技术上可行、经济上合理，投资方向正确，资本结构合理，技术方案设计优良。本期项目的投资建设和实施无论是经济效益、社会效益等方面都是积极可行的。目录一、 项目名称及项目单位5二、 项目建设地点5三、 编制依据和技术原则5主要经济指标一览表6四、 主要结论及建议8五、 市场分析8六、 项目选址综合评价10七、 各部门职责及权限10八、 项目技术流程1

3、3九、 环境影响合理性分析13十、 项目建设期原辅材料供应情况15十一、 建设投资估算15建设投资估算表16十二、 建设期利息17建设期利息估算表17十三、 流动资金18流动资金估算表19十四、 项目总投资20总投资及构成一览表20十五、 资金筹措与投资计划21项目投资计划与资金筹措一览表21十六、 经济评价财务测算22营业收入、税金及附加和增值税估算表22综合总成本费用估算表24利润及利润分配表25十七、 项目盈利能力分析26项目投资现金流量表28十八、 财务生存能力分析29十九、 偿债能力分析29借款还本付息计划表30二十、 经济评价结论31二十一、 项目招标范围31二十二、 总结32二十

4、三、 附表32主要经济指标一览表32建设投资估算表34建设期利息估算表35固定资产投资估算表36流动资金估算表36总投资及构成一览表37项目投资计划与资金筹措一览表38营业收入、税金及附加和增值税估算表39综合总成本费用估算表40固定资产折旧费估算表41无形资产和其他资产摊销估算表41利润及利润分配表42项目投资现金流量表43借款还本付息计划表44建筑工程投资一览表45项目实施进度计划一览表46主要设备购置一览表46能耗分析一览表47一、 项目名称及项目单位项目名称：软体家具项目项目单位：xx有限责任公司二、 项目建设地点本期项目选址位于xx（以选址意见书为准），占地面积约13.00亩。项目拟

5、定建设区域地理位置优越，交通便利，规划电力、给排水、通讯等公用设施条件完备，非常适宜本期项目建设。三、 编制依据和技术原则（一）编制依据1、中华人民共和国国民经济和社会发展“十三五”规划纲要；2、建设项目经济评价方法与参数及使用手册（第三版）；3、工业可行性研究编制手册；4、现代财务会计；5、工业投资项目评价与决策；6、国家及地方有关政策、法规、规划；7、项目建设地总体规划及控制性详规；8、项目建设单位提供的有关材料及相关数据；9、国家公布的相关设备及施工标准。（二）技术原则坚持以经济效益为中心，社会效益和不境效益为重点指导思想，以技术先进、经济可行为原则，立足本地、面向全国、着眼未来，实现企

6、业高质量、可持续发展。1、优化规划方案，尽可能减少工程项目的投资额，以求得最好的经济效益。2、结合厂址和装置特点，总图布置力求做到布置紧凑，流程顺畅，操作方便，尽量减少用地。3、在工艺路线及公用工程的技术方案选择上，既要考虑先进性，又要确保技术成熟可靠，做到先进、可靠、合理、经济。4、结合当地有利条件，因地制宜，充分利用当地资源。5、根据市场预测和当地情况制定产品方向，做到产品方案合理。6、依据环保法规，做到清洁生产，工程建设实现“三同时”，将环境污染降低到最低程度。7、严格执行国家和地方劳动安全、企业卫生、消防抗震等有关法规、标准和规范。做到清洁生产、安全生产、文明生产。主要经济指标一览表序

7、号项目单位指标备注1占地面积8667.00约13.00亩1.1总建筑面积13395.941.2基底面积4853.521.3投资强度万元/亩298.962总投资万元5089.642.1建设投资万元3996.342.1.1工程费用万元3536.612.1.2其他费用万元350.462.1.3预备费万元109.272.2建设期利息万元50.272.3流动资金万元1043.033资金筹措万元5089.643.1自筹资金万元3038.003.2银行贷款万元2051.644营业收入万元9500.00正常运营年份5总成本费用万元7872.626利润总额万元1582.347净利润万元1186.768所得税万元

8、395.589增值税万元375.3210税金及附加万元45.0411纳税总额万元815.9412工业增加值万元2824.9613盈亏平衡点万元4265.23产值14回收期年6.2715内部收益率16.06%所得税后16财务净现值万元650.25所得税后四、 主要结论及建议本期项目技术上可行、经济上合理，投资方向正确，资本结构合理，技术方案设计优良。本期项目的投资建设和实施无论是经济效益、社会效益等方面都是积极可行的。五、 市场分析软体家具主要是指以海绵、织物为主体的家具，包括沙发、床垫及床头柜子、茶几、软床等与沙发相配套的产品。软体家具具有舒适、美观、环保、耐用等优点，深受消费者青睐，是家具市

9、场的重要组成部分之一，近年来，随着居民生活水平、消费能力提升，软体家具市场需求逐渐释放，软体家具也成为近年来家具市场中增长最快的细分市场之一。从产业链来看，软体家具产业链上游为原材料及生产设备供应层，包括仿皮、真皮、棉布、海绵、打底布、内架等材料；中游为生产层，软体家具产品种类繁多，包括软体沙发、软体床垫、软体床等多种类型；下游为销售渠道，包括商超、家具店等线下渠道以及电商平台、垂直平台等线上渠道，最后直至家庭、政府机关、银行、医院等终端消费场景。软体家具制造业属于劳动密集型产业，近年来，随着全球产业向东转移，我国软体家具生产能力稳步提升，我国也成为全球软体家具主要生产和消费国家。近年来，得益

10、于软体家具市场重心向国内转移，以及我国经济不断发展，家庭、事业单位等领域对软体家具的需求持续增长，进而带动软体家具市场规模不断扩大，发展到2020年，我国软体家具市场规模已达到1320亿元，同2019年相比增长4.7%。目前我国乃至全球软体家具市场已进入成熟发展时期，行业内相关企业数量众多，市场竞争相对激烈。全球范围内，欧美品牌凭借质量、技术、渠道等优势占据全球软体家具高端市场，包括意大利Natuzzi、美国LA-Z-BOY、PBVHolding、德国牛蛙、Flexform等品牌。相比于国际企业，我国软体家具企业在品牌建设、市场布局、产品质量等方面仍存在较大差距，国内软体家具企业以中小型企业为

11、主，产品也多集中在中低端领域，目前市场上知名度较高的国产软体家具品牌有顾家家居、慕思、敏华控股、联邦米尼等。现阶段，全球软体家具市场已进入成熟发展阶段，行业内企业数量较多，市场竞争相对激烈，我国是全球软体家具主要生产和消费国，近年来，伴随居民消费能力提升，软体家具市场规模逐渐扩张。从未来发展趋势来看，伴随市场需求升级，以及年轻消费者进入市场，未来软体家具市场将不断向高端化、功能化、时尚化等方向发展。六、 项目选址综合评价项目选址应符合城乡建设总体规划和项目占地使用规划的要求，同时具备便捷的陆路交通和方便的施工场址，并且与大气污染防治、水资源和自然生态资源保护相一致。七、 各部门职责及权限（一）

12、销售部职责说明1、协助总经理制定和分解年度销售目标和销售成本控制指标，并负责具体落实。2、依据公司年度销售指标，明确营销策略，制定营销计划和拓展销售网络，并对任务进行分解，策划组织实施销售工作，确保实现预期目标。3、负责收集市场信息，分析市场动向、销售动态、市场竞争发展状况等，并定期将信息报送商务发展部。4、负责按产品销售合同规定收款和催收，并将相关收款情况报送商务发展部。5、定期不定期走访客户，整理和归纳客户资料，掌握客户情况，进行有效的客户管理。6、制定并组织填写各类销售统计报表，并将相关数据及时报送商务发展部总经理。7、负责市场物资信息的收集和调查预测，建立起牢固可靠的物资供应网络，不断

13、开辟和优化物资供应渠道。8、负责收集产品供应商信息，并对供应商进行质量、技术和供就能力进行评估，根据公司需求计划，编制与之相配套的采购计划，并进行采购谈判和产品采购，保证产品供应及时，确保产品价格合理、质量符合要求。9、建立发运流程，设计最佳运输路线、运输工具，选择合格的运输商，严格按公司下达的发运成本预算进行有效管理，定期分析费用开支，查找超支、节支原因并实施控制。10、负责对部门员工进行业务素质、产品知识培训和考核等工作，不断培养、挖掘、引进销售人才，建设高素质的销售队伍。（二）战略发展部主要职责1、围绕公司的经营目标，拟定项目发实施方案。2、负责市场信息的收集、整理和分析，定期编制信息分

14、析报告，及时报送公司领导和相关部门；并对各部门信息的及时性和有效性进行考核。3、负责对产品供应商质量管理、技术、供应能力和财务评估情况进行汇总，编制供应商评估报告，拟定供应商合作方案和合作协议，组织签订供应商合作协议。4、负责对公司采购的产品进行询价，拟定产品采购方案，制定市场标准价格；拟定采购合同并报总经理审批后，组织签订合同。5、负责起草产品销售合同，按财务部和总经理提出的修改意见修订合同，并通知销售部门执行合同。6、协助销售部门开展销售人员技能培训；协助销售部门对未及时收到的款项查找原因进行催款。7、负责客户服务标准的确定、实施规范、政策制定和修改，以及服务资源的统一规划和配置。8、协调

15、处理各类投诉问题，并提出处理意见；并建立设诉处理档案，做到每一件投诉有记录，有处理结果，每月向公司上报投诉情况及处理结果。9、负责公司客户档案、销售合同、公司文件资料、营销类文件资料、价格表等的管理、归类、整理、建档和保管工作。（三）行政部主要职责1、负责公司运行、管理制度和流程的建立、完善和修订工作。2、根据公司业务发展的需要，制定及优化公司的内部运行控制流程、方法及执行标准。3、依据公司管理需要，组织并执行内部运行控制工作，协助各部门规范业务流程及操作规程，降低管理风险。4、定期、不定期利用各种统计信息和其他方法（如经济活动分析、专题调查资料等）监督计划执行情况，并对计划完成情况进行考核。

16、五、在选择产品供应商过程，定期不定期对商务部部门编制的供应商评估报告和供应商合作协议进行审查，并提出审查意见。5、负责监督检查公司运营、财务、人事等业务政策及流程的执行情况。6、负责平衡内部控制的要求与实际业务发展的冲突，其他与内部运行控制相关的工作。八、 项目技术流程xx、xx、xxx、xxx、xx、xxx九、 环境影响合理性分析（一）生态保护红线项目所在地为工业用地，不涉及生态红线。（二）环境质量底线1、根据大气监测结果表明，评价区大气各监测点各项指标均满足GB3095-2012环境空气质量标准中的二级标准及其他相应标准，说明大气质量较好，有一定环境容量；正常工作下，本项目各污染物对保护目

17、标影响较小。2、根据地表水监测结果表明：监测因子均满足GB3838-2002地表水环境质量标准中类标准，表明地表水环境现状良好，具有一定的环境容量。本项目不直接向地表水体排放废水，生活污水经化粪池收集后，定期清捞用于农田施肥。本项目建成后对区域地表水体影响较小。3、根据噪声监测结果表明：昼、夜间声环境质量均满足GB3096-2008声环境质量标准中2类标准，声环境质量现状较好，本项目各设备噪声经隔声降噪和距离衰减后，厂界噪声不超标，对周围环境影响较小。（三）资源利用上线本项目原辅料均为外购；企业用水由供水管网供给，项目用电为统一供应。项目原辅料、水、电供应充足，生产过程尽可能做到合理利用和节约

18、能耗，最大限度地减少物耗、能耗。（四）环境准入负面清单对照产业结构调整指导目录（2011年本）及国家发展改革委关于修改有关条款的决定，本项目不属于其中的中限制类、淘汰类建设项目，可视为允许类建设项目。因此，本项目的建设与国家和地方的产业政策相符，满足负面清单管理要求。综上所述，本项目的建设符合“三线一单”相关要求。十、 项目建设期原辅材料供应情况本期项目在施工期间所需的原辅材料主要是：混凝土、水泥、砂石等建筑材料，建设地周边市场均有供货厂家（商户），完全能够满足项目建设的需求。十一、 建设投资估算本期项目建设投资3996.34万元，包括：工程费用、工程建设其他费用和预备费三个部分。（一）工程费

19、用工程费用包括建筑工程费、设备购置费、安装工程费等；工程建设其他费用包括：建设管理费、勘察设计费、生产准备费、其他前期工作费用，合计3536.61万元。1、建筑工程费估算根据估算，本期项目建筑工程费为1680.63万元。2、设备购置费估算设备购置费的估算是根据国内外制造厂家（商）报价和类似工程设备价格，同时参照机电产品报价手册和建设项目概算编制办法及各项概算指标规定的相应要求进行，并考虑必要的运杂费进行估算。本期项目设备购置费为1743.86万元。3、安装工程费估算本期项目安装工程费为112.12万元。（二）工程建设其他费用本期项目工程建设其他费用为350.46万元。（三）预备费本期项目预备费

20、为109.27万元。建设投资估算表单位：万元序号项目建筑工程设备购置安装工程其他费用合计1工程费用1680.631743.86112.123536.611.1建筑工程费1680.631680.631.2设备购置费1743.861743.861.3安装工程费112.12112.122其他费用350.46350.462.1土地出让金160.09160.093预备费109.27109.273.1基本预备费46.9146.913.2涨价预备费62.3662.364投资合计3996.34十二、 建设期利息按照建设规划，本期项目建设期为12个月，其中申请银行贷款2051.64万元，贷款利率按4.9%进行测

21、算,建设期利息50.27万元。建设期利息估算表单位：万元序号项目合计第1年第2年1借款1.1建设期利息50.2750.270.001.1.1期初借款余额2051.641.1.2当期借款2051.642051.640.001.1.3当期应计利息50.2750.270.001.1.4期末借款余额2051.642051.641.2其他融资费用1.3小计50.2750.270.002债券2.1建设期利息2.1.1期初债务余额2.1.2当期债务金额2.1.3当期应计利息2.1.4期末债务余额2.2其他融资费用2.3小计3合计50.2750.270.00十三、 流动资金流动资金是指项目建成投产后，为进行正

22、常运营，用于购买辅助材料、燃料、支付工资或者其他经营费用等所需的周转资金。流动资金测算一般采用分项详细测算法或扩大指标法，根据企业流动资金周转情况及本项目产品生产特点和项目运营特点，该项目流动资金测算参照同行业流动资产和流动负债的合理周转天数，采用分项详细测算法进行测算。根据测算，本期项目流动资金为1043.03万元。流动资金估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1流动资产4164.275205.345552.366940.451.1应收账款1873.922342.402498.563123.201.2存货1457.501821.871943.332429.161.2.1原辅材

23、料437.25546.56583.00728.751.2.2燃料动力21.8627.3329.1536.441.2.3在产品670.45838.06893.931117.411.2.4产成品327.94409.92437.25546.561.3现金333.14416.43444.19555.241.4预付账款499.71624.64666.28832.852流动负债3538.454423.074717.945897.422.1应付账款1273.841592.301698.462123.072.2预收账款2264.612830.763019.483774.353流动资金625.82782.278

24、34.421043.034流动资金增加625.82156.4552.15208.615铺底流动资金1249.281561.601665.702082.13十四、 项目总投资本期项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。根据谨慎财务估算，项目总投资5089.64万元，其中：建设投资3996.34万元，占项目总投资的78.52%；建设期利息50.27万元，占项目总投资的0.99%；流动资金1043.03万元，占项目总投资的20.49%。总投资及构成一览表单位：万元序号项目指标占总投资比例1总投资5089.64100.00%1.1建设投资3996.3478.52%1.1.1工程费用3536.61

25、69.49%1.1.1.1建筑工程费1680.6333.02%1.1.1.2设备购置费1743.8634.26%1.1.1.3安装工程费112.122.20%1.1.2工程建设其他费用350.466.89%1.1.2.1土地出让金160.093.15%1.1.2.2其他前期费用190.373.74%1.2.3预备费109.272.15%1.2.3.1基本预备费46.910.92%1.2.3.2涨价预备费62.361.23%1.2建设期利息50.270.99%1.3流动资金1043.0320.49%十五、 资金筹措与投资计划本期项目总投资5089.64万元，其中申请银行长期贷款2051.64万元

26、，其余部分由企业自筹。项目投资计划与资金筹措一览表单位：万元序号项目数据指标占总投资比例1总投资5089.64100.00%1.1建设投资3996.3478.52%1.2建设期利息50.270.99%1.3流动资金1043.0320.49%2资金筹措5089.64100.00%2.1项目资本金3038.0059.69%2.1.1用于建设投资1944.7038.21%2.1.2用于建设期利息50.270.99%2.1.3用于流动资金1043.0320.49%2.2债务资金2051.6440.31%2.2.1用于建设投资2051.6440.31%2.2.2用于建设期利息2.2.3用于流动资金2.3

27、其他资金十六、 经济评价财务测算（一）营业收入估算本期项目达产年预计每年可实现营业收入9500.00万元；具体测算数据详见营业收入税金及附加和增值税估算表所示。营业收入、税金及附加和增值税估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1营业收入5700.007125.007600.009500.002增值税201.00266.37288.16375.322.1销项税741.00926.25988.001235.002.2进项税540.00659.88699.84859.683税金及附加24.1231.9734.5745.043.1城建税14.0718.6520.1726.273.2教育

28、费附加6.037.998.6411.263.3地方教育附加4.025.335.767.51（二）达产年增值税估算根据中华人民共和国增值税暂行条例的规定和关于全国实施增值税转型改革若干问题的通知及相关规定，本期项目达产年应缴纳增值税计算如下：达产年应缴增值税=销项税额-进项税额=375.32万元。（三）综合总成本费用估算本期项目总成本费用主要包括外购原材料费、外购燃料动力费、工资及福利费、修理费、其他费用（其他制造费用、其他管理费用、其他营业费用）、折旧费、摊销费和利息支出等。本期项目年综合总成本费用的估算是以产品的综合总成本费用为基点进行，根据谨慎财务测算，当项目达到正常生产年份时，按达产年经

29、营能力计算，本期项目综合总成本费用7872.62万元，其中：可变成本6546.65万元，固定成本1325.97万元。达产年项目经营成本7554.89万元。具体测算数据详见综合总成本费用估算表所示。综合总成本费用估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1原材料、燃料费3688.534610.664918.046147.552工资及福利费399.10399.10399.10399.103修理费105.43105.43105.43105.434其他费用902.81902.81902.81902.814.1其他制造费用89.6689.6689.6689.664.2其他管理费用64.436

30、4.4364.4364.434.3其他营业费用748.72748.72748.72748.725经营成本5095.876018.006325.387554.896折旧费214.00214.00214.00214.007摊销费3.203.203.203.208利息支出100.53100.53100.53100.539总成本费用5413.606335.736643.117872.629.1其中：固定成本1325.971325.971325.971325.979.2可变成本4087.635009.765317.146546.65（四）税金及附加本期项目税金及附加主要包括城市维护建设税、教育费附加和地

31、方教育附加。根据谨慎财务测算，本期项目达产年应纳税金及附加45.04万元。（五）利润总额及企业所得税根据国家有关税收政策规定，本期项目达产年利润总额（PFO）：利润总额=营业收入-综合总成本费用-税金及附加=1582.34（万元）。企业所得税税率按25.00%计征，根据规定本期项目应缴纳企业所得税，达产年应纳企业所得税：企业所得税=应纳税所得额税率=1582.3425.00%=395.58（万元）。（六）利润及利润分配该项目达产年可实现利润总额1582.34万元，缴纳企业所得税395.58万元，其正常经营年份净利润：净利润=达产年利润总额-企业所得税=1582.34-395.58=1186.7

32、6（万元）。利润及利润分配表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1营业收入5700.007125.007600.009500.002税金及附加24.1231.9734.5745.043总成本费用5413.606335.736643.117872.624利润总额262.28757.30922.321582.345应纳所得税额262.28757.30922.321582.346所得税65.57189.32230.58395.587净利润196.71567.98691.741186.768期初未分配利润0.00177.04670.521226.039可供分配的利润196.71745.02

33、1362.262412.7910法定盈余公积金19.6774.50136.23241.2811可供分配的利润177.04670.521226.032171.5112未分配利润177.04670.521226.032171.5113息税前利润428.381047.151253.432078.45十七、 项目盈利能力分析（一）财务内部收益率（所得税后）项目财务内部收益率（FIRR），系指项目在整个计算期内各年净现金流量现值累计为零时的折现率，本期项目财务内部收益率为：财务内部收益率（FIRR）=16.06%。本期项目投资财务内部收益率16.06%，高于行业基准内部收益率，表明本期项目对所占用资金的

34、回收能力要大于同行业占用资金的平均水平，投资使用效率较高。（二）财务净现值（所得税后）所得税后财务净现值（FNPV）系指项目按设定的折现率，计算项目经营期内各年现金流量的现值之和：财务净现值（FNPV）=650.25（万元）。以上计算结果表明，财务净现值650.25万元（大于0），说明本期项目具有较强的盈利能力，在财务上是可以接受的。（三）投资回收期（所得税后）投资回收期是指以项目的净收益抵偿全部投资所需要的时间，是财务上投资回收能力的主要静态指标；全部投资回收期（Pt）=（累计现金流量开始出现正值年份数）-1+上年累计现金净流量的绝对值/当年净现金流量，本期项目投资回收期：投资回收期（Pt）

35、=6.27年。本期项目全部投资回收期6.27年，要小于行业基准投资回收期，说明项目投资回收能力高于同行业的平均水平，这表明项目的投资能够及时回收，盈利能力较强，故投资风险性相对较小。项目投资现金流量表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1现金流入0.005700.007125.007600.009500.001.1营业收入0.005700.007125.007600.009500.002现金流出3996.345745.816206.427037.927964.992.1建设投资3996.340.002.2流动资金625.82156.45677.97365.062.3经营成本5095

36、.876018.006325.387554.892.4税金及附加24.1231.9734.5745.043所得税前净现金流量-3996.34-45.81918.58562.081535.014累计所得税前净现金流量-3996.34-4042.15-3123.57-2561.49-1026.485调整所得税107.09261.79313.36519.616所得税后净现金流量-3996.34-111.38729.26331.501139.437累计所得税后净现金流量-3996.34-4107.72-3378.46-3046.96-1907.53计算指标1、项目投资财务内部收益率（所得税前）：22.

37、24%；2、项目投资财务内部收益率（所得税后）：16.06%；3、项目投资财务净现值（所得税前，ic=13%）：2112.30万元；4、项目投资财务净现值（所得税后，ic=13%）：650.25万元；5、项目投资回收期（所得税前）：5.54年；6、项目投资回收期（所得税后）：6.27年。十八、 财务生存能力分析从经营活动、投资活动和筹资活动全部现金流量来看，计算期内各年累计盈余资金都大于零，运营期不需要增加维持运营所需投资，说明本期项目有足够的净现金流量维持正常生产运营活动，而且，累计盈余资金逐年增加，项目的现金流量状况较好；因此，本期项目具备较强的财务盈力能力。十九、 偿债能力分析（一）债务

38、资金偿还计划本期项目按照“按月还息，到期还本”的模式偿还建设投资借款计算，还款期为10年。借款偿还资金来源主要是项目运营期税后利润。（二）利息备付率测算按照建设项目经济评价方法与参数（第三版）的规定，利息备付率系指在借款偿还期内的息税前利润（EBIT）与应付利息（PI）的比值，它从付息资金来源的充裕性角度反映出项目偿还债务利息的保障程度，本期项目达产年利息备付率（ICR）为20.67。本期项目实施后各年的利息备付率均高于利息备付率的最低可接受值，说明本期项目建成正常运营后利息偿付的保障程度较高。（三）偿债备付率测算按照建设项目经济评价方法与参数（第三版）的规定，偿债备付率系指在借款偿还期内，可

39、用于还本付息的资金（EBITDA-TAX）与应还本付息金额（PD）的比值，它表示可用于还本付息的资金偿还借款本金和利息的保障程度，本期项目达产年偿债备付率（DSCR）为18.90。根据约定的还款方式对本期项目的计算表明，在项目实施后各年的偿债率均高于偿债备付率的最低可接受值，说明项目建成后可用于还本付息的资金保障程度较高。借款还本付息计划表单位：万元序 号项目第1年第2年第3年第4年第5年1借款1.1期初借款余额2051.642051.642051.642051.641.2当期还本付息50.27100.53100.53100.53100.531.2.1还本1.2.2付息50.27100.531

40、00.53100.53100.531.3期末借款余额2051.642051.642051.642051.642051.642利息备付率20.673偿债备付率18.90二十、 经济评价结论根据谨慎财务测算，项目达产后每年营业收入9500.00万元，综合总成本费用7872.62万元，税金及附加45.04万元，净利润1186.76万元，财务内部收益率16.06%，财务净现值650.25万元，全部投资回收期6.27年。本期项目具有较强的财务盈利能力，其财务净现值良好，投资回收期合理。综上所述，本期项目从经济效益指标上评价是完全可行的。二十一、 项目招标范围本项目对工程的勘察、施工及重要设备、材料等采取

41、招标方式确定，设计、监理不采用招标方式。由业主按国家招标法及有关规定采用公开招标形式确定施工单位，采用邀标形式确定勘察设计单位和监理单位。二十二、 总结1、拟建项目选址符合当地土地利用总体规划，而且项目建设区域交通运输便利，可利用现有公用工程设施，水、电等能源供应有保障。2、本项目采用国内先进的生产工艺，工艺技术成熟，生产成本低，产品质量高，为国内成熟工艺。3、本项目“三废”均经处理后达标排放，对环境污染较小。4、近年来项目产品市场发展迅速，本项目建成后，产品进入市场的前景良好。 5、本项目产品方案符合国家产业政策和行业发展规划。6、本项目工艺技术成熟，产品质量稳定可靠，符合国家产品质量标准。

42、7、本项目主要原料供应有可靠的保证。8、本项目产品市场潜力较大，市场前景广阔。9、本项目建成后，可取得较好的经济效益和社会效益。二十三、 附表主要经济指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积8667.00约13.00亩1.1总建筑面积13395.94容积率1.551.2基底面积4853.52建筑系数56.00%1.3投资强度万元/亩298.962总投资万元5089.642.1建设投资万元3996.342.1.1工程费用万元3536.612.1.2其他费用万元350.462.1.3预备费万元109.272.2建设期利息万元50.272.3流动资金万元1043.033资金筹措万元5089.643.

43、1自筹资金万元3038.003.2银行贷款万元2051.644营业收入万元9500.00正常运营年份5总成本费用万元7872.626利润总额万元1582.347净利润万元1186.768所得税万元395.589增值税万元375.3210税金及附加万元45.0411纳税总额万元815.9412工业增加值万元2824.9613盈亏平衡点万元4265.23产值14回收期年6.2715内部收益率16.06%所得税后16财务净现值万元650.25所得税后建设投资估算表单位：万元序号项目建筑工程设备购置安装工程其他费用合计1工程费用1680.631743.86112.123536.611.1建筑工程费16

44、80.631680.631.2设备购置费1743.861743.861.3安装工程费112.12112.122其他费用350.46350.462.1土地出让金160.09160.093预备费109.27109.273.1基本预备费46.9146.913.2涨价预备费62.3662.364投资合计3996.34建设期利息估算表单位：万元序号项目合计第1年第2年1借款1.1建设期利息50.2750.270.001.1.1期初借款余额2051.641.1.2当期借款2051.642051.640.001.1.3当期应计利息50.2750.270.001.1.4期末借款余额2051.642051.64

45、1.2其他融资费用1.3小计50.2750.270.002债券2.1建设期利息2.1.1期初债务余额2.1.2当期债务金额2.1.3当期应计利息2.1.4期末债务余额2.2其他融资费用2.3小计3合计50.2750.270.00固定资产投资估算表单位：万元序号项目建筑工程设备购置安装工程其他费用合计1工程费用1680.631743.86112.123536.611.1建筑工程费1680.631680.631.2设备购置费1743.861743.861.3安装工程费112.12112.122其他费用190.37190.373预备费109.27109.273.1基本预备费46.9146.913.2

46、涨价预备费62.3662.364建设期利息50.2750.275合计3886.52流动资金估算表单位：万元序号项目第1年第2年第3年第4年第5年1流动资产4164.275205.345552.366940.451.1应收账款1873.922342.402498.563123.201.2存货1457.501821.871943.332429.161.2.1原辅材料437.25546.56583.00728.751.2.2燃料动力21.8627.3329.1536.441.2.3在产品670.45838.06893.931117.411.2.4产成品327.94409.92437.25546.561.3现金333.14416.43444.19555.241.4预付账款499.71624.64666.28832.852流动负债3538.454423.074717.945897.422.1应付账款1273.841592.301698.462123.072.2预收账款2264.612830.763019.483774.353流动资金625.82782.27834.421043.034流动资金增加625.82156.4552.15208.615铺底流动资金1249.281561.601665.702082.13总投资及构成一览表单位：万元