证券投资基金的运作与主体讲义(powerpoint 36页)

1、基金基金(jjn)的的市场营销市场营销基金基金(jjn)募集募集基金的投资基金的投资管理管理基金资产基金资产托管托管基金份额登基金份额登记记基金信息披露基金信息披露基金估值与基金估值与会计核算会计核算一、证券投资基金的运作一、证券投资基金的运作第一页，共三十六页。销售销售(xioshu)机构机构相互相互(xingh)监监督督基金基金(jjn)管理人管理人基金托管基金托管人人资产保管资产保管基金资产基金资产律师律师注册会计、审计师注册会计、审计师注册登记机构注册登记机构投资人投资人投资人投资人证监会证监会交易所交易所第二页，共三十六页。第三页，共三十六页。第四页，共三十六页。第五页，共三十六页。

2、第六页，共三十六页。第七页，共三十六页。第八页，共三十六页。第九页，共三十六页。第十页，共三十六页。 基金管理人是负责基金的具体投资操作和日常基金管理人是负责基金的具体投资操作和日常(rchng)管理的管理的机构。基金管理人由基金管理公司担任，通常由证券公司、信机构。基金管理人由基金管理公司担任，通常由证券公司、信托投资公司发起成立，具有独立法人地立。托投资公司发起成立，具有独立法人地立。 第十一页，共三十六页。第十二页，共三十六页。第十三页，共三十六页。第十四页，共三十六页。第十五页，共三十六页。第十六页，共三十六页。第十七页，共三十六页。第十八页，共三十六页。基金基金(jjn)托管人在基金

3、托管人在基金(jjn)运运作中有何作用？作中有何作用？第十九页，共三十六页。第二十页，共三十六页。第二十一页，共三十六页。主要包括：主要包括：资产保管、资金清算、资产核算资产保管、资金清算、资产核算(h sun)、投资运作监督等。、投资运作监督等。第二十二页，共三十六页。第二十三页，共三十六页。签署签署(qinsh)合合同同基金基金(jjn)终止终止基金运作基金运作基金募集基金募集与基金公与基金公司洽谈合司洽谈合作，签署作，签署基金合同基金合同（草案）（草案）进行托管业进行托管业务各项准备，务各项准备，如系统测试、如系统测试、开户等开户等基金财产保管基金财产保管基金会计核算基金会计核算基金资产

4、清算基金资产清算基金交易监控基金交易监控参与终止参与终止清算备案清算备案并公告并公告重点：第二十四页，共三十六页。第二十五页，共三十六页。第二十六页，共三十六页。第二十七页，共三十六页。第二十八页，共三十六页。第二十九页，共三十六页。第三十页，共三十六页。第三十一页，共三十六页。投资决策投资决策投资投资(tu z)研究研究投资投资(tu z)交易交易投资风险控制投资风险控制基金投资管理人员的监督管理基金投资管理人员的监督管理 投资决策委员会是公司投资决策委员会是公司非常设机构，是公司最非常设机构，是公司最高投资决策机构高投资决策机构 我国基金管理公司一般的决策程序是我国基金管理公司一般的决策程

5、序是A.公司研究发展部提出研究报告公司研究发展部提出研究报告 B.投资决策委员会决定基金的总体投资计划投资决策委员会决定基金的总体投资计划 C.基金投资部制定投资组合的具体方案基金投资部制定投资组合的具体方案 D.风险控制委员会提出风险控制建议风险控制委员会提出风险控制建议 投资机构投资机构投资实施投资实施投资制定投资制定宏观与策略宏观与策略研究研究行业研究行业研究个股研究个股研究 推行首席交易推行首席交易员负责制员负责制严格执行交易严格执行交易行为准则行为准则 第三十二页，共三十六页。第三十三页，共三十六页。第三十四页，共三十六页。1、有时候读书是一种巧妙地避开思考的方法。2022-4-92

6、022-4-9Saturday, April 09, 20222、阅读一切好书如同和过去最杰出的人谈话。2022-4-92022-4-92022-4-94/9/2022 1:26:38 PM3、越是没有本领的就越加自命不凡。2022-4-92022-4-92022-4-9Apr-229-Apr-224、越是无能的人，越喜欢挑剔别人的错儿。2022-4-92022-4-92022-4-9Saturday, April 09, 20225、知人者智，自知者明。胜人者有力，自胜者强。2022-4-92022-4-92022-4-92022-4-94/9/20226、意志坚强的人能把世界放在手中像泥块

7、一样任意揉捏。2022年4月9日星期六2022-4-92022-4-92022-4-97、最具挑战性的挑战莫过于提升自我。2022年4月2022-4-92022-4-92022-4-94/9/20228、业余生活要有意义，不要越轨。2022-4-92022-4-99 April 20229、一个人即使已登上顶峰，也仍要自强不息。2022-4-92022-4-92022-4-92022-4-9 10、你要做多大的事情，就该承受多大的压力。4/9/2022 1:26:38 PM2022-4-92022/4/9 11、自己要先看得起自己，别人才会看得起你。4/9/2022 1:26 PM4/9/20

8、22 1:26 PM2022-4-92022-4-9 12、这一秒不放弃，下一秒就会有希望。9-Apr-229 April 20222022-4-9 13、无论才能知识多么卓著，如果缺乏热情，则无异纸上画饼充饥，无补于事(w b y sh)。Saturday, April 09, 20229-Apr-222022-4-9 14、我只是自己不放过自己而已，现在我不会再逼自己眷恋了。2022-4-92022-4-99 April 202213:26谢谢谢谢(xi xie)(xi xie)大家大家第三十五页，共三十六页。内容(nirng)总结第二讲 证券投资基金的运作与参与主体。2.在基金设立时基金发起人必须认购并在基金存续期间持有符合规定(gudng)比例的基金单位（目前我国规定(gudng)为1%）。5.基