第11章_商业银行的金融创新ppt课件

1、第十一章商业银行的金融创新.第十一章 商业银行的金融创新第一节 商业银行金融创新概述第二节 信息技术在商业银行的运用第三节 金融衍消费品及其运用第四节 贷款证券化.第一节 商业银行金融创新概述一、商业银行金融创新的缘由二、商业银行金融创新的主要方法三、商业银行金融创新中的四个“认识.一、商业银行金融创新的缘由一商业银行金融创新的概念二促进商业银行金融创新的要素三商业银行金融创新的特点第一节 商业银行金融创新概述.一商业银行金融创新的概念商业银行对金融业各种要素进展重新组合、以添加利润的发明性变革和开发活动 新技术、新方法、新市场、新组织、新活动第一节 商业银行金融创新概述.二促进商业银行金融创

2、新的要素追求利润的动力客户需求的拉力外部竞争的压力金融监管的推力科技开展的助力第一节 商业银行金融创新概述.三商业银行金融创新的特点高投入高风险时效性强报酬递减第一节 商业银行金融创新概述.二、商业银行金融创新的主要方法一引入新技术二采用新方法A银行提供保证贷款B银行还款保证三开辟新市场：大企业-中小企业-个人，地域的扩展四构建新组织:分解不同部门、职位、层次第一节 商业银行金融创新概述.三、商业银行金融创新中的四个“认识认识他的业务Know Your Business特征、本钱和收益认识他的风险Know Your Risk：计量认识他的客户Know Your Customer认识他的买卖对手

3、Know Your Counterparty：风险管理第一节 商业银行金融创新概述.第二节 信息技术在商业银行的运用第十一章 商业银行的金融创新.第二节 信息技术在商业银行的运用一、信息技术在银行广泛运用的缘由二、电子银行业务及其风险三、“IT黑洞与银行再造.一、信息技术在银行广泛运用的缘由降低买卖本钱提高银行运营管理效率带来了宏大的风险第二节 信息技术在商业银行的运用.二、电子银行业务及其风险一电子银行业务的概念和种类二电子银行业务的风险第二节 信息技术在商业银行的运用.一电子银行业务的概念和种类 网上银行业务银行业务手机银行业务自助银行业务第二节 信息技术在商业银行的运用.二电子银行业务的

4、风险在内容上，不仅包括传统意义上的金融风险，还包括技术风险在来源上，电子银行业务的风险已不仅来源于银行与客户之间的互动关系，而且在很大程度与第三方行为有关外包商的行为也是电子银行业务风险的重要来源第二节 信息技术在商业银行的运用.四、“IT黑洞与银行再造一“IT黑洞二银行再造第二节 信息技术在商业银行的运用.一“IT黑洞银行的费用开支日渐上升，如此宏大的IT投资却没可以给美国的银行业带来可继续的竞争优势。相反，从整体上来看，银行业的消费效率是下降的。这一反常的景象被称为“IT黑洞IT Black Hole。第二节 信息技术在商业银行的运用.二银行再造业务流程再造: 是银行再造的中心和根底组织构

5、造的再造: 组织构造是业务流程的载体银行文化的再造: 银行文化决议着银行的思想方式和行为方式业务流程再造第二节 信息技术在商业银行的运用.第三节 金融衍消费品及其运用第十一章 商业银行的金融创新.第三节 金融衍消费品及其运用一、金融衍消费品及其种类二、运用衍消费品管理利率风险三、运用衍消费品管理信誉风险.一、金融衍消费品及其种类一金融衍消费品与金融衍消费品买卖二金融衍消费品的种类三金融衍消费品的经济功能第三节 金融衍消费品及其运用.一金融衍消费品与金融衍消费品买卖合约的根本种类包括远期、期货、掉期互换和期权。衍消费品还包括具有远期、期货、掉期互换和期权中一种或多种特征的构造化金融工具。 -自营

6、买卖代客买卖第三节 金融衍消费品及其运用.二金融衍消费品的种类金融远期合约： 外汇远期合约利率远期合约金融期货合约： 利率期货外汇期货股票指数期货第三节 金融衍消费品及其运用.二金融衍消费品的种类金融互换合约利率互换货币互换混合互换金融期权合约股票指数期权外汇期权利率期权期货期权债券期权 第三节 金融衍消费品及其运用.三金融衍消费品的经济功能躲避风险的功能投机套利的功能发现价钱的功能 第三节 金融衍消费品及其运用.二、运用衍消费品管理利率风险一运用利率远期来管理利率风险二运用利率互换来管理利率风险第三节 金融衍消费品及其运用.一运用利率远期来管理利率风险利率远期的机理: 建立在买卖双方对未来利

7、率的预测完全相反的根底之上 P368的12-1利率远期的优点费用低 ：不支付任何费用非规范化 信誉风险低 ：实践支付的只是利息的差额，相对本金小严密性好 利率远期的缺陷市场狭小：大家预期一致；经常业务往来买卖对手 违约风险大 流动性差 第三节 金融衍消费品及其运用.二运用利率互换来管理利率风险利率互换的根本构造P371有互换买卖商参与的利率互换利率互换买卖的前提：1、借入资金具有比较优势2、想运用的资金是具有比较优势的资金第三节 金融衍消费品及其运用.三、运用衍消费品管理信誉风险一利用期权管理信誉风险二利用互换管理信誉风险三利用衍消费品管理信誉风险的优缺陷第三节 金融衍消费品及其运用.一利用期

8、权管理信誉风险利用实物期权对冲信誉风险经过借款人购买实物看跌期权的方式来实现 利用违约期权对冲信誉风险经过银行直接买入违约期权的方式来实现 P375第三节 金融衍消费品及其运用.二利用互换管理信誉风险利用信誉互换管理信誉风险信誉互换是信誉衍消费品最普通的方式，又称为违约互换 利用总收益互换管理信誉风险总收益互换是银行将一笔贷款的全部收益包括本金、利息、手续费等，与另外一家银行一种特定现金流相交换 第三节 金融衍消费品及其运用.三利用衍消费品管理信誉风险的优缺陷信誉衍消费品的优点在一定程度上防止了传统信誉风险管理方式的局限性 将信誉风险与其他风险别分开来单独管理 防止了信誉风险管理对客户关系的直

9、接影响 为信誉风险的定价提供的参考 信誉衍消费品的缺陷信誉风险管理的计量模型还相当不完善 第三节 金融衍消费品及其运用.第四节 贷款证券化第十一章 商业银行的金融创新.第四节 贷款证券化一、贷款证券化的概念和机制二、贷款证券化的运转机制三、银行贷款证券化的目的.一、贷款证券化的概念和机制贷款证券化，也称信贷资产证券化，是将贷款转化成有价证券的机制和过程 根底资产 :房地产抵押贷款，包括住房抵押贷款和商用房产抵押贷款 资产证券化 :除房地产抵押贷款以外的其他信贷资产 第四节 贷款证券化.二、贷款证券化的运转机制一资产组合机制: 对贷款中的风险和收益要素进展分别和重组，使其定价和重新配置更有效 二破产隔离机制: 资产支持证券的投资者能否能收回投资的本金、获得投资的利息，与最初发放贷款的银行没有关系；而在投资者按照商定得不到足够偿付时，投资者也不能要求发起机构偿付 三信誉增级机制第四节 贷款证券化