从传统会计谈资产负债管理课件

1、2010年壽險業營運概況及未來新挑戰 主 講 人：安光蘭報 告 人：新光人壽 副總經理 (商品開發部/數理部/資產負債管理部/ 綜合企劃部) 日 期: 99年12月10日1台灣壽險業經營概況人口結構保險認同度市場開放與整併財務面概況分析業務面概況分析通路面概況分析台灣壽險業挑戰與契機新契約價值的挑戰與機會與國際接軌政策挑戰與契機壽險產業的穩健經營目錄2人口結構老化資料來源： 1920年來自於台灣省五十一年來統計提要，1947，台灣行政長官公署。 1951與2003年來自於中華民國台閩地區人口統計，2004，內政部。 2046年來自中華民國台灣地區民國93年至140年人口推計，2004，行政院經

2、濟建設委員會人力規劃處。台灣壽險業經營概況3台灣壽險(含年金險)國人投保率&普及率%人壽保險及年金保險投保率：人壽保險及年金保險有效契約件數對人口數之比率人壽保險及年金保險普及率：人壽保險及年金保險有效契約保額對國民所得之比率資料來源： 財團法人保險事業發展中心台灣壽險業經營概況4台灣保險滲透度20072009蟬聯世界第一保險滲透度：保費收入對GDP之比率(%)資料來源： 摘譯自 Swiss Re, Sigma No. 2/2010台灣壽險業經營概況5台灣早年壽險市場的開放 196119941961年前： 只有2家公營壽險公司1962年： 開放民營保險公司，共9家壽險公司(國泰、南山、新光)1

3、987年： 開放美商，提供每年產、壽險各2家名額(大都會、保德信)1993年： 開放本國公司設立保險公司(富邦、國寶、三商)1994年： 全面開放2010年10月： 台灣壽險公司共31家資料來源：保險局市場管理組1999年達高峰：外商18家全部34家台灣壽險業經營概況6台灣近年壽險公司的整併 20042010時間出走外商買家內容2004.08蘇黎世人壽遠雄人壽雙方以業務移轉之方式，承諾參與15億元增資，遠雄人壽承受蘇黎世人壽在台所有保單與資產負債2007.10瑞泰人壽中國人壽中國人壽以4億元概括承受瑞泰人壽台灣分公司資產負債及全部業務2008.10ING安泰人壽富邦金控富邦金控以約195億元併

4、購ING安泰人壽，成為台灣第二大壽險公司2009.02保誠人壽中國人壽中國人壽以象徵性的1元購買保誠人壽在台灣的資產負債2009.04全球人壽中瑋一公司全球人壽將台灣的子公司以31億元售予中瑋一公司2010.10三商美邦人壽三商行美國萬通集團以總價不到1億美元出售三商美邦人壽股權給三商行2010南山人壽/大都會人壽/紐約人壽/?表明離開台灣市場的意願台灣壽險業經營概況7台灣壽險業資產總額(兆元)&佔金融業資產比率壽險業資產總額佔金融機構資產比率從2002年12.5%成長到2009年23%，7年內成長幅度達2倍。資料來源：行政院主計處(中華民國統計月報529期);財團法人保險事業發展中心台灣壽險

5、業經營概況8壽險業稅後損益單位：新台幣億元資料來源： 財團法人保險事業發展中心台灣壽險業經營概況9壽險業新契約預定利率&市場利率 1994年隨著壽險市場的開放，新契約預定利率大於市場利率 2000年起利率急遽下降，造成利差損惡化註：預定利率為新契約主力商品的預定利率、市場利率為主要行庫平均利率1994年台灣壽險業經營概況10壽險業業主權益對資產總額比率資料來源： 財團法人保險事業發展中心台灣壽險業經營概況11台灣壽險業業主權益概況資料來源： 財團法人保險事業發展中心降幅83%增資約1400億台灣壽險業經營概況12台灣的監理制度：風險基礎資本額2010上半年資本適足率RBC家數佔率說明300%以

6、上930%中泰、友邦等外商公司以及合庫人壽、第一金人壽等中外合資公司200%至300%之間1447%國泰、富邦、新光及南山等大型公司低於200%723%國華、幸福、國寶、遠雄、朝陽（原興農人壽）、宏泰及法國巴黎人壽。註：安達人壽2010年併入安達產險，故無計算RBC台灣壽險業經營概況資料來源： 各公司資訊公開網站132010年1-10月壽險業公司別總保費收入彙整億元前五大公司總保費合計佔率67%其餘24家公司總保費不足2%資料來源： 財團法人保險事業發展中心台灣壽險業經營概況142010年1-10月壽險業公司別初年度保費收入彙整億元前五大公司初年度保費合計佔率73%資料來源： 財團法人保險事業

7、發展中心台灣壽險業經營概況1599年1-10月壽險業公司別初年度保費收入通路別彙整資料來源： 財團法人保險事業發展中心台灣壽險業經營概況16台灣壽險業務員人數每萬人資料來源： 財團法人保險事業發展中心業務員人數逐年下降台灣壽險業經營概況17台灣壽險銀行銷售通路初年度保費佔率銀行通路銷售佔率逐年上升資料來源： 財團法人保險事業發展中心台灣壽險業經營概況18台灣壽險新契約平均保額 台灣保險滲透度20072009蟬聯世界第一， 但新契約平均保額不足100萬元資料來源： 財團法人保險事業發展中心台灣壽險業經營概況19提升新契約價值新契約價值的挑戰與契機台灣壽險業挑戰與契機自有通路生存問題投資環境低迷業務推展瓶頸人口老化趨勢市場價格競爭多元行銷通路開拓健全資產負債管理開發耕耘潛在市場風險控管下合理定價20Basel II巴塞爾資本協定Solvency IBasel ISolvency II保險公司清償能力監理標準IAIS國際保險監理官協會BIS國際清算銀行國際會計準則第二階段公平價值IASB國際會計準則委員會國際會計準則第一階段IFRS 4市場分析師投資人監理機關信評公司與國際接軌政策挑戰與契機台灣