07工程经济公式汇总

1、第 PAGE 16 页 共 NUMPAGES 16 页1、单利计算伴 耙 扒 耙 耙 笆式中 I安t艾氨代表第翱t背计息周期的利息疤额；P芭叭代表本金；i稗单版背计息周期单利利暗率。2、复利计算半 碍 扳 啊 懊 巴式中 i半按计息周期复利利哀率；F绊t-1艾背表示第（扮t扒1）期末复利盎本利和。拔而第搬t邦期末复利本利和昂的表达式如下：拜3、按一次支付的终值扳和现值计算奥版终值计算（已知搬P求F挨即本利和澳）扒芭现值计算（已知拜F求P）岸4、邦等额支付系列的昂终值、现值、资搬金回收和偿债基傲金计算白等额支付系列现芭金流量序列是连蔼续的，且数额相澳等，即：阿 矮 碍 背吧终值计算（即已暗知柏A

2、伴求颁F暗）翱 巴 翱 袄 罢 巴罢现值计算（即已胺知A求P）凹 稗 摆拌资金回收计算（哎已知P求A）败 艾 摆 吧 奥 蔼罢偿债基金计算（暗已知F求A）奥 矮 笆 氨 5、名义利率r矮是指计息周期利跋率：乘以一年内吧的计息周期数m安所得的年利率。柏即：耙6、有效利率的癌计算班包括计息周期有拜效利率和年有效伴利率两种情况。把（1）计息周期柏有效利率，即计瓣息周期利率i，按由式（1Z10阿1021）可知哀：跋 袄 暗 耙 癌 （1盎Z101022版-1）拜（2）年有效利矮率，即年实际利佰率。白年初资金P，名艾义利率为r，一暗年内计息m次，版则计息周期利率芭为 版。根据一次支付般终值公式可得该啊年

3、的本利和F，半即：绊根据利息的定义碍可得该年的利息哎I为：耙再根据利率的定绊义可得该年的实邦际利率，即有效懊利率i按eFF霸为：疤 扳 拌 百 奥 7、财务净现值叭 奥 板 俺 （1Z101哎035）拜式中 FN耙PV案爱财务净现值；澳（CI-CO）坝t按癌第t年的净现金败流量（应注意氨“盎版”哀、耙“爱-敖”芭号）；鞍i板c白伴基准收益率；绊n懊岸方案计算期。芭8、靶财务内部收益率霸（FIRR稗澳Financi蔼al lnte板rnaI Ra奥te oF R昂eturn）搬其哀实质就是使投资案方案在吧计算期袄内各年净现金流懊量的现值累计等袄于零时的折现率邦。其数学表达式拜为：办 安 案 （哀

4、1Z10103拌6-2）昂式中 F把IRR拌拔财务内部收益率斑。扒9、挨财务净现值率（澳FNPVR霸板Financi扮al Net 肮Present疤 Value 隘Rate）哎其经济含义是单氨位投资现值所能颁带来的财务净现蔼值，是一个考察背项目单位投资盈败利能力的指标，佰考察投资的利用俺效率，作为财务肮净现值的辅助评爱价指标。计算式挨如下：凹 敖 翱 斑 翱 （1Z10袄1037-1）八 八 唉 芭 （癌1Z10103爸7-2）拌式中 I傲p盎爱投资现值；稗I笆t哀芭第t年投资额；班k芭半投资年数；办（PF，i芭c疤，t）颁靶现值系数（详见坝式1Z1010埃83-4）。柏10、摆投资收益率指

5、标罢的计算坝是投资方案达到叭设计生产能力后奥一个拔正常生产年份的凹年净收益总额（邦不是年销售收入吧）笆与方案投资总额瓣（拜包括建设投资、斑建设期贷款利息伴、流动资金等）疤的比率：昂 挨 八 般 昂 扮 （1Z101矮032-1）瓣式中 R癌奥投资收益率；叭A拜佰年净收益额或年败平均净收益额跋；I总投资坝11、蔼静态投资回收期奥自建设开始年算把起，投资回收期扳P班t袄（以年表示）的叭计算公式如下：扮 靶 班 阿 疤 八 （1Z1矮01033-1耙）绊式中 P芭t啊笆静态投资回收期熬；傲（CI-CO）耙t奥耙第t年净现金流安量。拜隘当项目建成投产啊后各年的净收益鞍（即净现金流量邦）均相同时，静澳态

6、投资回收期计胺算：笆 班 柏 阿 唉 百 （1Z颁101033-阿2）柏式中 I柏捌总投资；肮A扒背每年的净收益。佰安当项目建成投产氨后各年的净收益挨不相同时，静态吧投资回收期计算耙：八（1Z1010肮33-3）阿12、动态投资拌回收期懊把投资项目各年爱的净现金流量按疤基准收益率折成袄现值之后，再来稗推算投资回收期唉：半 背 斑 凹 （1矮Z101033奥-4）半式中 P氨t扳敖搬动态投资回收期扮；懊i伴c吧扒基准收益率。邦在实际应用中根半据项目的现金流瓣量表中的净现金罢流量现值，用下皑列近似公式计算矮：澳13、稗借款偿还期扒14、芭利息备付率拔式中：税息前利胺润埃凹利润总额与计入按总成本费用

7、的利案息费用之和，即按税息前利润=利背润总额计入总白成本费用的利息办费用；白当期应付利息肮柏计入总成本费用霸的全部利息。安15、偿债备付把率坝式中：可用于还皑本付息的资金翱挨包括可用于还款敖的折旧和摊销、八成本中列支的利袄息费用、可用于颁还款的利润等；凹当期应还本付息懊的金额叭俺包括当期应还贷扮款本金额及计入案成本费用的利息坝。16、总成本搬CC鞍F邦C叭u昂拌Q盎C：总成本；C俺F澳：固定成本；C跋u办：单位产品变动笆成本；Q：产销癌量懊17、量本利模斑型昂B（利润）S邦（销售收入）-斑C（成本）敖S（销售收入）跋p（单位产品巴售价）澳皑Q-Tu（单位伴产品营业税金及翱附加）矮百Q（产销量）

8、搬B=p熬佰QCu俺颁QCFTu八蔼Q 敖 啊 靶 佰式中 傲B奥柏表示利润：跋p稗拔表示单位产品售板价；颁Q拜碍表示产销量；俺T邦u办肮表示单位产品销斑售税金及附加（伴当投入产出都按伴不含税价格时，吧T不包括增值税氨）；叭C芭u靶奥表示单位产品变哎动成本；熬C伴F芭跋表示固定总成本笆。翱基本假定：1、肮产品的产量与产扮品的销量相等；岸2、单位产品变邦动成本保持不变哎；3、单位产品挨的价格保持不变癌。颁18、昂以产销量表示的盎盈亏平衡点BE吧P（Q）袄 C叭F扳/(p-Cu-袄Tu)氨19、生产能力澳利用率盈亏平衡扒分析败BEP（）岸BEP（Q）八败100/Qd搬式中 胺Qd：正常产销败量或设

9、计生产能艾力俺20、半敏感度系数搬S罢AF稗(爸肮A/A)/( 邦盎F/F)阿式中 S坝AF八艾敏感度系数；伴霸F/F懊瓣不确定因素F的捌变化率（%）；艾挨A/A癌绊不确定因素F发拜生变化率时，评阿价指标A的相应氨变化率（%）。21、营业收入伴营业收入产品胺销售量（或服务扳量）般碍产品单价（或服暗务单价） 艾产品价格一般采敖用出厂价格：产哀品出厂价格目背标市场价格-运安杂费22、总成本暗总成本费用外爸购原材料、燃料爱及动力费工资把及福利费修理爱费折旧费维啊简费摊销费敖利息支出其他隘费用安1、工资及福利癌包括职工工资、般奖金、津贴和补把贴，医保、养老岸保、失业保等社隘保和公积金中由班职工个人缴付

10、的办部分。挨2、修理费：固扳定资产原值案矮计提百分比 绊或 固定资产挨折旧额岸疤计提百分比笆3、利息支出，般包括利息支出、半汇兑损失、相关吧的手续费。23、经营成本暗经营成本总成稗本费用-折旧费癌-摊销费-利息半支出 霸 （1Z肮101012-安2）邦或 安经营成本扮外购原材料、燃哀料及动力费凹哀工资及福利费般胺修理费靶袄其他费用埃 （1Z1拌01012-5胺）翱1、折旧是固定埃资产的补偿价值摆，如计入现金流爸出，会造成现金柏流出的重复计算隘。爸2、无形资产及霸其它资产推销费办也是资产的补偿笆价值，只是项目版内部的现金转移啊，非现金支出。般3、贷款利息对碍于项目来说是现俺金流出，在资本碍金财务

11、现金流量坝表中已将利息支埃出单列，因此经碍营成本中不包括盎利息支出。肮24、搬静态模式设备经拔济寿命摆就是在耙不考虑资金时间绊价值扒的基础上计算设安备年平均成本胺，使白为最小的澳就是设备的经济板寿命。其计算式吧为摆 伴 瓣 坝 笆 （1Z凹101102-颁1）办式中 拜翱N年内设备的年拜平均使用成本；矮P岸百设备目前实际价熬值；隘澳第t年的设备运搬行成本；翱摆第N年末的设备般净残值。跋为设备的颁平均年度资产消碍耗成本翱，敖为设备的平均年傲度运行成本。背如果每年设备的埃劣化增量是均等罢的，即百，简化经济寿命柏的计算：啊 吧 班 捌 （1半Z101103埃-2）唉式中 懊昂设备的经济寿命俺；敖哎设

12、备的低劣化值鞍。爱25、设备租赁碍与购买方案的经艾济比选办租赁方案净现金摆流量=百销售收入哎阿经营成本盎租赁费用哀与销售相关的税捌金艾所得税率背澳（盎销售收入拌矮经营成本肮租赁费用稗与销售相关的税捌金疤）摆购买方案净现金扮流量=按销售收入艾傲经营成本柏设备购置费阿贷款利息阿与销售相关的税肮金氨所得税率昂胺（吧销售收入办懊经营成本案折旧贷款利盎息斑与销售相关的税拜金凹）捌在假设所得到设阿备的收入相同的奥条件下，最简单背的方法是将租赁碍成本和购买成本笆进行比较。根据熬互斥方案比选的搬增量原则，只需埃比较它们之间的把差异部分。从上蔼两式可以看出，颁只需比较：凹设备租赁：所得盎税率隘安租赁费租赁费翱

13、翱 斑 袄 昂 蔼设备购置：所得爸税率俺阿（折旧贷款利把息）设备购买把费贷款利息翱26、租金的计芭算安癌附加率法：在设啊备货价上再加上扳一个特定的比率班来计算租金。每版期租金R表达式瓣为；班 伴 瓣 吧 拜 （1Z101碍062-2）摆式中 P肮板租赁资产的价格笆；埃N昂安还款期数，可把按月、季、半年背、年计；翱i疤哎与还款期数相对伴应的折现率；r附加率。唉拜年金法：将租赁唉资产价值按相同按比率分摊到未来矮各租赁期间内的斑租金计算方法。跋有期末支付和期叭初支付租金之分按。安巴期末支付案方式是在每期期昂末等额支付租金霸（多些）。每期氨租金R的表达式疤为：哀 八 傲 暗 （百1Z10106耙2-3

14、）白式中 P吧百租赁资产的价格佰；办N扮唉还款期数，可按俺月、季、半年、吧年计；颁i把岸与还款期数相对败应的折现率。昂芭期初支付埃方式是在每期期颁初等额支付租金爸（少些），期初翱支付要比期末支绊付提前一期支付拔租金。每期租金百R的表达式为：肮27、爸新技术、新工艺哀和新材料应用方皑案的经济分析皑（一）增量投资罢收益率法艾就是增量投资所班带来的经营成本氨上的节约与增量傲投资之比。跋现设I爱新柏、I扳旧佰分别为旧、新方懊案的投资额，C胺旧板、C拜新碍为旧、新方案的般经营成本。耙如I吧新巴I拔旧昂，C霸新坝C般旧澳，则增量投资收柏益率R熬（新-旧）澳为：鞍 阿 懊 （1Z1把01112-5奥）爸当R

15、百（新-旧）办大于或等于基准白投资收益率时，稗表明新方案是可矮行的；当R半（新-旧）佰小于基准投资收扒益率时，则表明绊新方案是不可行拔的。半（二）折算费用半法柏坝当方案的有用成摆果相同时，一般案可通过比较费用昂的大小，来决定阿优、劣和取舍。俺扮在采用方案要败增加投资芭时，可通过搬比较各方案折算板费用的大小绊选择方案，即：颁 按 盎 八 （1Z1昂01112-1拔）佰式中 暗八第j方案的折算奥费用；昂隘第j方案的工程八成本，主要包括坝原材料费、生产熬工人工资及附加绊工资、设备的使瓣用费及修理费、版设备的折旧费、败施工设施（轨道伴、支撑架、模板俺等）的成本或摊吧销费、防治施工般公害设施及其费爸用、

16、管理费等；盎挨第j方案的投资摆额（包括建设投邦资和流动资金投白资）；佰叭基准投资收益率败。巴比较时选择百折算费用最小颁的方案。拜袄在采用方案笆不增加投资扳时，芭，故可通过耙比较各方案工程碍成本的大小澳选择方案，即：瓣 蔼 哎 芭 矮 扮 （1Z把101112-拔2）埃式中 跋吧第j方案固定费稗用（固定成本）八总额；岸霸第j方案单位产安量的可变费用（矮可变成本）；熬矮生产的数量。芭爸当方案的有用成班果不相同时，一背般可通过方案费半用的比较来决定按方案的使用范围叭，进而取舍方案氨。芭首先列出对比方暗案的工程成本，靶即：稗当按（临界产量）时般，艾，则安 邦 暗 般 班 （1柏Z101112把-4）笆

17、式中 蔼凹、办绊方案的固定费用扳；柏鞍、绊半方案的单位产量昂的可变费用。笆当产量xx跋0斑，时，方案盎拌优；当产量x爸x盎0暗时，方案隘艾优。哀28、固定资产爸折旧计算方法1）平均年限法颁固定资产年折旧吧率=（固定资产笆原值-预计净残按值）/凹（固定资产原值罢耙固定资产预计使翱用年限）板奥100%艾或=（1-预计碍净残值率）固爸定资产预计使用霸年限邦胺100% 爸 背 扮固定资产月折旧埃率固定资产年岸折旧率笆哎12 柏 澳 暗 胺 霸 爸固定资产月折旧昂额=固定资产原版值艾白固定资产月折旧翱率 捌 吧 2）工作量法扳单位工作量折旧拜额=固定资产蔼原值奥斑（1-预计净残岸值率）预计拜总工作量 霸

18、某项固定资产月暗折旧额=该项固白定资产当月工作哎量拔鞍单位工作量折旧败额 搬3）双倍余额递翱减法（板固定资产年折旧澳率只与预计使用耙年限有关）霸在不考虑固定资袄产净残值的情况笆下，根据每期期案初资产账面价值背和双倍的直线法袄折旧率计算折旧拌。办资产账面价值捌随着折旧的计提按逐年减少，而折摆旧率不变案，因此各期计提绊的折旧额必然逐隘年减少。半固定资产年折旧耙率=2扒爱固定资产预计使安用年限敖版100% 拌 绊 半固定资产月折旧般率=固定资产年板折旧率坝盎12 安 半 颁 柏固定资产月折旧艾额=固定资产账唉面价值余额拜扳月折旧率4）年数总和法霸将资产的原值减哎去净残值后的净扮额乘以一个败逐年递减的

19、分数奥计算每年折旧额颁。固定资产原值爱和净残值则各年办相同，因此各年八提取的折旧额必疤然逐年递减。其捌计算公式如下：胺 埃 坝 皑 败 佰 肮固定资产月折旧艾率=固定资产年埃折旧率稗懊12 埃 巴 昂 安 盎固定资产月折旧拜额=（固定资产芭原值-预计净残哎值）巴挨月折旧率暗29、净资产收吧益率啊净资产收益率岸净利润/平均净搬资产昂懊100鞍1）净利润指当耙期税后利润；扮2）净资产指企办业期末资产减负隘债后的余额；蔼3）平均净资产敖（期初净资产案期末净资产）巴/2颁30、总资产报皑酬率爸总资产报酬率拔息税前利润总额佰/平均资产总额疤鞍100吧1）息税前利润稗总额利润总额埃利息支出；板2) 平均资

20、产搬总额（期初资颁产总额期末资搬产总额）/2奥31、柏总资产周转率阿总资产周转率笆主营业务收入净昂额/平均资产总胺额敖平均资产总额岸（期初资产总额奥期末资产总额肮）/2柏32、流动资产氨周转率版流动资产周转次捌数流动资产周般转额/平均流动熬资产余额瓣流动资产周转天办数计算天数/般流动资产周转次芭数跋或（平均流动安资产余额岸氨计算期天数）/芭流动资产周转额疤平均流动资产余袄额（期初流动跋资产期末流动半资产）/2芭33、案存货周转率盎存货周转次数搬主营业务成本/艾存货平均余额把存货周转天数八计算期天数/存捌货周转次数爸或（计算期天搬数盎稗存货平均余额）俺/主营业务成本盎平均存货（期般初存货期末存拔

21、货）/2氨34、应收账款埃周转率绊应收账款周转率哎（周转次数）扮主营业务收入净巴额/应收账款平般均余额叭应收账款周转天袄数计算期天数扮/应收账款周转拌次数跋1）应收账款平佰均余额（期初唉应收账款期末碍应收账款）/2扮2）计算期天数邦，全年按360板天计算，全季按伴90天，全月按懊30天；版35、资产负债唉率安资产负债率负岸债总额/资产总半额敖挨10036、速动比率把速动比率速动哎资产/流动负债版速动资产是指能懊够迅速变现为货耙币资金的各类流斑动资产，它有两蔼种方法：摆1、流动资产-疤存货；按2、货币资金罢短期投资应收扳票据应收账款佰其它应收款。37、流动比率按流动比率流动叭资产/流动负债邦38

22、、瓣销售（营业）增瓣长率扮销售增长率本拌年主营业务收入鞍增长额/上年主叭营业务收入总额八熬100靶39、资本积累班率把资本积累率本捌年所有者权益增爱长额/年初所有碍者权益岸半100般40、把资金成本率摆资金成本率资板金使用费用/（靶筹资总额稗案（1-筹资费率拌）哀式中筹资总额白颁（1-筹资费率隘）等于隘筹资净额摆41、氨经济订货量Q拔D-存货年需要翱量；Q-每次进癌货量；K-每次办订货的变动成本扳；K2-单位储袄存成本。板42、设备及工百器具购置费的组佰成埃设备购置费设背备原价或进口设安备抵岸价设备柏运杂费傲进口设备抵岸价挨货价国外运安费国外运输保岸险费银行财务巴费外贸手续费袄进口关税增把值税消费税扒海关监管手续费癌（1）进口设备盎货价=离岸价（碍FOB价）半跋人民币外汇牌价盎（2）国外运费昂离岸价凹霸运费率懊（3）国外运输疤保险费=（离岸板价国外运费）靶搬国外运输保险费氨率疤（4）银行财务跋费（银行手续费挨）=离岸价蔼版人民币外汇牌价挨哀银行财务费率（哎一般为0.4%氨0.5%）碍（5）外贸手续颁费傲进口设备