第9章出口信贷

第九章出口信贷

第一节出口信贷概述

对外贸易中长期信贷的特点出口信贷的概念、特点出口信贷的作用一、对外贸易中长期信贷的特点1、对外贸易中长期信贷的利率，一般低于相同条件资金贷放的市场利率，利差由国家补贴2、对外贸易中长期信贷的发放与信贷保险结合3、国家成立专门发放出口信贷的机构，制定政策，管理与分配国际信贷资金，特别是中长期信贷资金二、出口信贷的概念

国际上将对外贸易中长期信贷统称为出口信贷出口信贷是一种国际信贷方式，是西方国家为解决本国出口商资金周转的困难，或满足国外进口商对本国出口商支付货款需要的一种融资方式。1、内涵一国为支持和扩大本国大型设备的出口，以给予利息补贴并提供信贷担保的方法，鼓励本国银行对出口商或外国进口商提供利率较低的贷款，以解决本国出口商资金困难或满足国外进口商对本国出口商支付需要的一种融资二战后-发达国家市场饱和-发展中国家外汇短缺无法进口又急需-应运而生2、出口信贷的特点（同中长期信贷的特点）（1）出口信贷所支持的是资本货物的出口（2）出口信贷的贷款利率一般低于相同条件资金贷放的市场利率，利差由国家补贴（3）出口信贷通常与信贷保险相结合（4）国家通常成立专门的机构发放出口信贷附：出口信用保险出口信用保险是国家为了推动本国的出口贸易，保障出口企业的收汇安全而制定的一项由国家财政提供保险准备金的非赢利性的政策性保险业务。

sinosure是中国出口信用保险公司（简称中国信保），是我国唯一的政策性出口信用保险公司。中国信保于2001年12月成立，由中国政府全资拥有，注册资本金40亿人民币。

中国信保提供如下保险产品和服务：

☆短期出口信用保险

☆中长期出口信用保险

☆投资保险

☆担保业务

☆商帐追收

☆资信评估

☆保单融资

☆国内贸易信用保险

以下出口贸易合同不适用于投保出口信用险：

1、发货前或在劳务提供前，价款全部预付的出口合同；

2、金额和付款期限不确定的出口合同；

3、不以货币结算的贸易合同；

4、违反我国或进口国法律的贸易合同；

5、投保人与其关联企业之间的交易合同不能办理商业风险的保险，但可办理政治风险保险。

投保出口信用保险可以给企业带来的利益包括：

1、出口贸易收汇有安全保障。出口信用保险使企业出口贸易损失发生时给予经济补偿，维护出口企业和银行权益，避免呆坏账发生，保证出口企业和银行业务稳健运行。

2、有出口信用保险保障，出口商可以放心地采用更灵活的结算方式，开拓新市场，扩大业务量，从而使企业市场竞争能力更强，开拓国际贸易市场更大胆。

3、出口信用保险可以为企业获得出口信贷融资提供便利。资金短缺、融资困难是企业共同的难题，在投保出口信用保险后，收汇风险显著降低，融资银行才愿意提供资金融通。

4、得到更多的买家信息，获得买方资信调查和其他相关服务。出口信用保险有利于出口商获得多方面的信息咨询服务，加强信用风险管理，事先避免和防范损失发生。

5、有助于企业自身信用评级和信用管理水平的提高。

3、政府在出口信贷中的作用出口信贷是政府实施鼓励出口战略、干预经济生活的一个重要手段，政府在出口信贷体系中发挥着多方面的作用，具体表现在：（1）政府是贷款人（2）政府是保险人（3）政府是补贴者（4）政府在混合信贷中作为援助者

三、出口信贷的作用

出口信贷促进了资本货物的国际贸易的发展促进了项目的开发和建设促进了设备提供国的经济发展在一定程度上促进了发展中国家的经济发展第二节出口信贷的主要融资形式一、卖方信贷在大型机械装备与成套设备贸易中，为便于出口商以延期付款方式出卖设备，出口商所在地的银行对出口商提供的信贷就是卖方信贷。银行信用和商业信用的结合。程序：P216♣签订合同，分期付款，预付15%的定金♣出口商凭借延期支付合同申请卖方信贷，融通资金（85％）♣进口商分期偿还货款及利息、费用后，出口商偿还银行贷款二、买方信贷在大型机械装备或成套设备贸易中．由出口商（卖方）所在地的银行贷款给外国进口商（买方）或进口商的银行。以给予融资便利，扩大本国设备的出口，这种贷款就叫买方信贷。（一）向进口方银行贷款：签订合同，15%现汇定金-两方银行签订贷款协议-进口方银行转贷，现汇支付-进口方银行偿还贷款-进口商还贷这是目前主要的买方信贷方式（二）向进口商贷款：签订合同，15%现汇定金-以合同为基础签订贷款协议，进口方银行提供还贷担保-现汇支付货款-偿还贷款♣买信比卖信更流行1）合同货价不包括手续费，谈判无需考虑信贷因素。2）对出口商来讲，手续简单，又不必承担进口商不付款的风险，还可消除卖方信贷对其资产负债表的影响。3）对于双方银行来说，特别是出口方银行更愿意做买方信贷。因为买信属于银行信用，高于企业信用。三、福费廷（一）含义：出口商把经进口商承兑的远期汇票，无追索权地售予出口商所在地的银行，提前取得现款的一种资金融通形式，它是出口信贷的一个类型。

瑞士苏黎世银行协会首先开创了福费庭融资业务当事人有四个：出口商、进口商、包买商和担保人

（二）程序出口商签定融资合同银行经办行单笔申请书一级分行相关材料报价(+利差)通知报价开证行款项让渡函款项支付款项让渡通知函包买商询价报价

到期付款款项让渡函、相关单据付款承兑报文（三）“福费廷”与一般贴现的区别

1、风险转嫁不同2、买卖的票据不同3、对担保的要求不同4、办理手续的难易程度不同（四）“福费廷”与保付代理业务的区别1、适用的基础交易不同（交易的金额和期限不同）：福费廷针对资本货物出口，金额大；保理适用消费品，金额小；福费廷3－7年，保理1年内。2、办理的手续不同（担保需求不同）：福费廷风险较大，必须担保。保理控制风险手段是资信调查及赊销额度。3、进出口双方的协商程度不同：采用福费廷双方须协商一致；保理则不同。4、业务内容不同：福费廷比较单一，而保理业务比较综合。均是卖断债权，不能使追索权。明显区别：（五）“福费廷”对出口商与进口商的作用对出口商的作用能够立即获得现金，改善流动资金状况，有利于资金融通，促进出口的发展。在出口商的资产负债表中，可以减少国外的负债金额，提高企业的资信，有利于其有价证券的发行。信贷管理、票据托收的费用与风险均转嫁给银行。不受汇率变化与债务人情况变化的风险影响。对进口商的作用

利用“福费廷”的手续却较简便进口商要向担保银行交付一定的保费或抵押品，其数额视进口商的资信状况而定。（六）出口信贷的“君子协定”50年代起，为促进本国资本货物出口，各国开始信贷条件的竞争：一方面激化矛盾；另一方面信贷战加重财政负担，不利于任何一个国家。1978年2月，各国政府开始试图在这一领域里寻求合作和协调，防止恶性竞争。规定各参加国为两年以上的出口货物提供官方支持时所能给予的最优惠条件，即参加国在提供出口信贷时，所提供的信贷条件只能低于或等于“君子协定”的规定，而不能超过“君子协定”的规定。经合组织的“君子协定”：1）不能向第三国支付；2）必须购买出口国的资本货物；3）最多为合同金额85%，其余现汇支付；4）贷款本息分期偿还。该协议并不强制执行，其效力来源于各参加国在道义上的承诺，因此通常将其称为出口信贷“君子协定”。（七）、我国的出口信贷业务为了改善我国的出口产品结构，促进大型机电设备的出口1980年中国银行首次开办了出口卖方信贷业务，即对我国机电产品的出口单位发放政策性低利率贷款，1983年又试办过出口买方信贷业务。1994年我国成立了归口办理出口信贷业务的政策性银行：进出口银行。四、信用安排限额信用安排限额的主要特点是出口商所在地的银行为了扩大本国一般消费品或基础工程的出口，给予进口商所在地的银行以中期融资的便利，并与进口商所在地银行配合，组织较小金额业务的成交。分为：一般用途信用限额和项目信用限额

五、混合信贷

概念：满足同一设备项目的融通资金需要，卖方信贷或买方信贷与政府贷款或赠款混合贷放的方式即为混合信贷。