内部控制实质性缺陷与企业债务融资约束论文

内部控制实质性缺陷与企业债务融资约束论文1.引言近年来，企业债务融资不仅是公司资本结构重要的组成部分，也是企业成长和发展的重要基础。因此加强企业债务融资管理，规范企业融资行为，提高企业经营效益，保障企业健康发展，成为企业管理的重要课题。而有效的内部控制机制，是保障企业资产安全，维护股东、债权人、投资者等各方权益的最重要保障之一。然而在实践中却存在因内部控制实质性缺陷引发企业债务融资约束不足的问题，使得企业的融资行为失去了有效约束，导致企业债务风险的加剧。本文基于这一问题，对内部控制实质性缺陷与企业债务融资约束的关系进行探讨，并提出相应的对策和建议。2.内部控制实质性缺陷的概念及表现形式内部控制实质性缺陷是指内部控制体系中所存在的严重缺陷，该缺陷已经或者可能会导致企业财务报表中的错误或者遗漏，从而影响内部控制目标的实现。内部控制实质性缺陷的表现形式主要体现在以下几个方面：2.1财务报表不真实、不准确企业内部控制实质性缺陷的最重要表现形式是财务报表不真实、不准确，主要体现在企业对其财务报表资料的管理、编制、审核、披露等各个环节都存在着“软肋”。2.2业务流程混乱企业内部控制实质性缺陷还表现在其业务流程上。在企业发展的不同阶段，业务流程能够适应性发展是企业内部控制的重要方面。若是企业内部控制不严，则在企业发展变革过程中可能会掩盖了企业内部过程混乱与复杂性，进而影响企业再次的发展。2.3控制环节不完整企业内部控制的实质性缺陷还体现在企业内部控制的环节不完整，企业管理层面对企业内部控制层面的认识不够清晰，从而未能对企业内部控制工作进行全方位的检查和控制，被动发现问题，已经事后的控制与治理，因而仅能治标不治本。3.内部控制实质性缺陷对企业债务融资的影响企业内部控制的实质性缺陷对企业债务融资的限制体现主要在以下几个方面：3.1企业债务融资难度加大企业内部控制实质性缺陷会引发企业债务融资的难度加大。在融资过程中，债权方通常会通过企业财务报表来了解企业的经营状态和财务状况，在财务报表不真实、不准确时，债权方会对企业债务融资产生怀疑，进而导致企业融资难度加大。3.2债务成本上升企业内部控制实质性缺陷也会导致企业债务成本上升。在债权方对企业财务报表存在怀疑时，债权方会对企业的财务风险给予足够的关注，从而导致企业债务融资的成本上升。3.3融资产品选择减少企业内部控制实质性缺陷还会影响企业在债务市场上获得融资产品的选择。当财务报表不真实、不准确时，债权方将对企业产生怀疑，从而对企业的融资产品给予限制或者在融资产品的选择上减少。4.如何避免内部控制实质性缺陷对企业债务融资的限制为了有效避免企业内部控制实质性缺陷对企业债务融资的限制，企业需要加强内部控制机制的建设，从以下几个方面着手进行具体措施：4.1审计机构的选取建议企业在选择审计机构时，应根据货币财务报告及目标达成率进行评价。如果目标达成率不足，建议重审计机构多指导公司制订财务计划、规范会计分录。4.2加强风险管理与控制企业应在日常经营中加强风险管理与控制，对于公司内部控制弱的部位进行加固，建立完善的企业内部控制管理体系，提高风险管控能力，加强经营取决于财务管控。4.3建立合理薪酬激励政策企业应建立合理薪酬激励政策，将薪酬与公司绩效指标、风险管控效率挂钩，这可以在工作中鼓励员工参与到对内部控制的监督中。打造积极的企业文化，形成对于内部控制工作的持续关注，对于实现企业长期发展是有利的。5.结论本文对内部控制实质性缺陷与企业债务融资约束进行了探讨，并提出了相应的对策和建议。由此可见，企业债务融资在内部控制机制的约束下，才能更为确保其合法性和稳健性。企业