从ups看物流金融的发展

UPS物流金融模式分析的新思考目录摘要………………………1ups物流金融服务的业务模式………2Ups的全球供应链金融方案…………4ups物流金融的启示…………………6对我国物流金融发展提出几点意见…………………9参考文献………………10金融理财一班1015131李经纬101513133摘要：“未来的物流企业谁能掌握金融服务，谁就能成为最终的胜利者。”这是ups的发展战略之一，目前物流金融已经成为该公司第一位的利润来源。对于四大国际快递巨头之一的ups来说，物流金融已经成为其制胜法宝和重要的利润来源。第三方物流服务的革命。金融物流，是物流与金融相结合的产品，其不仅能提高第三方物流企业的服务能力，经营利润，而且可以协助企业拓展融资渠道，降低融资成本，提高资本的使用效率。金融物流服务将开国内物流业界之先河，是第三方物流服务的一次革命。物流金融中小型企业融资困境。在国内，由于中小型企业存在着信用体系不健全的问题，所以融资渠道贫乏，生产运营的发展资金压力大。金融物流服务的提出，可以有效支持中小型企业的融资活动。另外，金融物流可以盘活企业暂时闲置的原材料和产成品的资金占用，优化企业资源。1998年，ups在美国收购了一家银行，成立了ups资本公司，从而有了为客户提供包括代理收取货款、抵押贷款、设备租赁、国际贸易融资等物流金融服务的平台。2005年，ups就在上海开办了一家金融公司办事处，提供金融顾问咨询服务，从此国际物流巨头ups成为金融物流领域的先行者。也为物流领域的发展开创了新的业务模式。一、ups物流金融服务的业务模式托收业务。托收是ups物流金融服务的核心。这种运营模式是，ups在收货的同时直接给出口商提供预付货款，货物则作为抵押。托收业务流程图这样，小型出口商们得到及时的现金流，增加了资金的周转率，通过传统的国际贸易电汇或放账交易方式，从出货装箱到真正拿到货款，至少需要45到60天的时间，贸易企业营运周转的资金压力就会很沉重；随后，ups再通过ups银行实现与进口商的结算，而货物在ups手中，也不必担心进口商赖账。在物流业务流程中，当ups为发货人承运一批货物时，还可以首先代提货人预付一半货款，当提货人取货时则交付给ups全部货款，这样ups将另一半货款交付给发货人之前，就产生了一个资金流动的时间差，在这段时间内，ups等于获得了一笔不用付息的资金，这笔资金又从事贷款，而贷款对象仍为ups的客户。所以，正是因为ups的金融托收业务，中小型出口商不再受到资金的困扰，同时凭借ups良好的海外物流业务声誉，也降低了进口商丢失货物的风险，作为这种物流金融服务的提供者来讲，也获得了一笔不用付息的资金，来开展其它的业务从而获取利润。可谓是三方都赢的新模式。二、Ups的全球供应链金融方案：“ups全球供应链金融方案”的主要目标客户锁定在中小企业上，推出包括应收账款收买及管理与存货融资等金融服务，以解决这类企业在发展中对现金流的顾虑，并满足企业对融资的需求。以往为国际零售商供货的国内生产企业，从货物离港到收到货款至少要60天时间，对于资金不充裕的中小企业而言，这段时间可能造成企业流动资金不足，或无法接受新订单。而在物流金融方案的帮助下，这些企业可以他们的产品或库存作为担保，从银行方面获得贷款作为运营资本，不同程度地缩短账款到账日期。而对于合作银行来说，由于企业的库存和货物流动均由第三方物流企业(如ups)直接管理，可实时掌握货物情况，也令贷款发放的风险降低。“ups全球供应链金融方案将直接针对国际贸易赊帐交易所带来的各类问题，这和我们今天满足它们包裹运送需求同出一辙，只是我们能提供的已经不仅仅局限于货物流”，ups中国区供应链业务运营副总裁陈颂铭如此解释他们的业务。从这里也可以看出来，物流金融可以看作是物流系统中把资金流给予剥离，利用提供专业金融服务的银行来有效的整合整个供应链中的资金流。不过，这种全新的服务模式在国内还受到一些政策限制，因为国内的银行还不能被物流公司收购，非金融机构也不能提供金融服务。为此，我们还需要进一步改革我国金融体制，完善物流市场结构，从而为物流金融业务的开展提供良好的环境。物流金融为物流产业提供资金融通、结算、保险等服务的金融业务，伴随着物流产业的发展而产生。物流金融中的三个主体：物流企业，客户和金融机构，物流企业与金融。物流金融机构联合起来为资金需求方企业提供融资，物流金融的开展对这三方都有非常迫切的现实需要。物流和金融的紧密融合能有力支持社会商品的流通，促使流通体制改革顺利进行。物流金融正成为国内银行一项重要的金融业务，并逐步显现其作用。物流金融不仅能提升第三方物流企业的业务能力及效益，尚可为企业融资及提升资本运用的效率。对于金融业务来说，物流金融的功能是帮助金融机构扩大贷款规模降低信贷风险，在业务扩展服务上能协助金融机构处置部分不良资产、有效管理CRM客户，提升质押物评估、企业理财等顾问服务项目。从企业行为研究出发，可以看到物流金融发展起源于“以物融资”业务活动。物流金融服务是伴随着现代第三方物流企业而生，在金融物流服务中，现代第三方物流企业业务更加复杂，除了要提供现代物流服务外，还要与金融机构合作一起提供部分金融服务。于是，物流金融在实践上已经迈开了步子，这个起因将“物流金融学术理论”远远的甩在了后边。金融机构创新意识增强。当前金融机构面临的竞争越来越激烈。为在竞争中获得优势，金融机构，比如银行，不断地进行业务创新。这就促使了金融物流的诞生。金融物流可以帮助银行吸引和稳定客户，扩大银行的经营规模，增强银行的竞争能力；可以协助银行解决质押贷款业务中银行面临的“物流瓶颈”——质押物仓储与监管；可以协助银行解决质押贷款业务中银行面临的质押物评估、资产处理等服务。“物流金融将上下游企业和银行紧密地联系在一起，银行能够在一定程度上规避风险，企业也能够做到信息流、物流、资金流的整合，加速了物流和资金流的高速物流金融运转。”——UPS中国供应链业务运营副总裁黄毅民“未来的物流企业，谁能够提供金融产品和金融服务，谁就能成为市场的主导者，时下，物流金融已经成为某些国际物流巨头的第一利润来源。物流金融成为获得客户资源以及垄断资源的重要手段，在目前物流金融刚刚兴起的过程中，谁能够领先介入物流金融，谁就能够率先抢占先机。”——亿博物流咨询公司总经理谢勤三．ups物流金融的启示ups公司作为物流金融服务的实践先行者，给物流领域的发展做出了极为有价值的贡献，同时作为国际上大物流企业的代表，给我国物流企业的发展模式也引进了很多新鲜思想，通过对ups公司所提供的物流金融服务的分析可以得出以下几点启示：1.物流金融能破解中小企业融资难题作为供应链上的两个等量反向流，实物流与资金流之间的协调运作不仅可以促进供应链的良性发展，而且可以有效支持中小企业的融资活动。然而由于市场环境的瞬息万变以及交易规则的多样化，加上中小企业存在着信用体系不健全的问题，实物流与资金流的运作常常出现不和谐。如供应链上下游企业之间的三角债问题，以及中小企业与商业银行之间出现的想借借不着和想贷不敢贷的尴尬局面，都体现了实物流与资金流不相匹配的矛盾。而物流企业通过库存管理和配送管理，对客户的信息有比较充分的了解，可以作为客户与金融机构的“粘结剂”，在金融业务中发挥特殊的作用。因此，通过发展物流金融，以资金流盘活物流，以物流拉动资金流，使两者相互促进、实现一体化发展，是提高我国企业整体效率的有效途径。同时，在实际操作中，由于物流企业在供应链中的特殊地位，能清楚地了解到商业银行不易掌握的有关信息，如企业库存产品的动态信息等。这为物流企业向商业银行提供担保，或由商业银行统一授信于物流企业的融资服务提供了可能性。这样不仅使中小企业盘活了流动资金，商业银行降低了业务风险，而且物流企业可以与上下游企业和商业银行建立长期稳定的合作关系，不断提升在客户心目中的地位和信誉度。2.物流金融是实现供应链协调发展的关键相对发达国家而言，我国物流业水平低下的一个深层次原因是没有推进商品流、实物流、资金流和信息流的一体化。大量的资金搁置在供应链的各个环节中，既影响了供应链的顺利运转，又导致了物流运作的资金成本居高不下，更使得物流企业因资金紧张而无法对信息系统、操作系统进行必要的技术改造。而物流金融的发展，为物流业和金融业同时提供了商机，这主要表现在：首先，现代物流业是一个以供应链一体化为核心的社会大系统，涉及到社会经济生活的多个方面，而物流金融业务的发展，创造了多行业相互交叉发展和运作的领域，这既为物流业和金融业走向差异化和个性化经营提供了可能，同时也为金融产品的创新提供了运作平台。其次，物流金融的发展为商业银行完善现代结算支付工具，增加中间业务收入创造了机会。由于物流与金融的结合，产生了许多跨行业的服务产品，相应也就出现了对许多金融衍生品的需求，如汇兑、银行托收、汇票承兑、贴现、网上支付、信用证等结算工具，这必将增加商业银行的资金结算、资金查询、票据承兑等中间业务，同时物流企业在运营过程中会产生大量稳定的现金流，商业银行可以利用自身特有的创造存款货币优势，为物流企业提供高效的理财服务，从而获得相关收益。再次，在发展物流金融的同时，也为商业银行开发了新客户，尤其是培育了优质客户。商业银行作为资金流动的枢纽，在同物流企业建立长期稳定业务关系的同时，还可以提供延伸服务，拓展与物流企业相联系的上下游优质企业，使得生产企业、物流企业、零售商或最终消费者的资金流在银行体系内部实现良性循环，从而得到较好的投资收益。3.物流金融的开展能有效控制金融风险长期以来，如何有效控制放贷风险一直是金融机构面临的一大难题。在经济活动中，不管融资企业的产权和经营权如何变化，商品的流通渠道是不变的。因此，掌控企业实时物流活动的第三方物流服务供应商，就成为协助银行控制风险的最直接、最有效的合作者。第三方物流服务供应商通过发挥自身业务优势，为商业银行了解质押物的一系列信息，并接受其指令控制质押物的进出库，可以有效控制由于信息不对称给商业银行造成的放贷风险。另外，物流企业也可以先替购货商向供货商预付一部分货款，待购货商提货时交付全部货款，再由物流企业将另一部分货款交给供货商。这样不仅使供购双方放心，而且物流企业也可以充分利用资金流动的时间差，从事贷款业务。商业银行作为资金的供给者，在同物流企业建立长期合作关系的同时，还可以将服务延伸拓展到供应链上其他优质企业，实现资金流的良性循环。四．对我国物流金融发展提出几点意见物流金融服务可以完美展开，必须要具备以下几个条件：银行金融衍生品创新能力强，中小企业信用评估体系完善，第三方物流发展成熟，相关的法律法规制度较为完善。由此，我国才能开展丰富多样的物流金融服务。银行金融衍生品创新能力强。目前，很多银行并没针对物流金融衍生品进行专门的设计与研究，传统的货权质押(以下简称货押)、票据、应收账款融资等为典型业务的供应链金融服务，也并未得到充分的业务展开，为此，我们需要加强银行对此的创新能力，从而更好的解决中小企业融资难题。中小企业建立完善的企业风险评级体系和信息系统：首先,银行和物流公司应该建立统一并且规范的信息系统,将客户资料、信用情况、产品信息等一系列信息指标纳入计算机管理系统,形成联网操作。其次,在信息体系之上建立风险评级体系,针对指标和数据以及专业部门的实地考察、业务监管进行信用评级,并且事后备案,以减少风险。第三方物流发展成熟。很多学者都指出了物流金融的健康发展在于第三方物流的成熟发展。而目前，我国第三方物流无论是企业规模，业务模式，市场机制，法律法规等方面都不是很成熟有幸物流行业作为