风险管理原则试

第九章风险管理原那么一、单项选择题1.人类一直希望认识和控制风险，但直到现在也只能在有限的空间和时间内改变风险存在和发生的条件，降低其发生的频率，减少损失程度，而不能也不可能完全消除风险。这说明风险具有〔〕。A.客观性B.损失性C.可变性D.复杂性2.甲企业是一家刚刚成立不久的小型电子制造企业，主要生产新一代掌上游戏机，为了将该产品打入市场，其主要面临的风险会〔〕。A.较高B.中等C.较低D.不确定3.甲公司是一家电子制造企业，该行业属于成长迅速变化，充满不确定性，使方案和决策变得更难。根据以上信息可以判断，这种行业风险表现为〔〕。A.生命周期阶段B.波动性C.集中程度D.政策影响4.某钢铁公司铁矿石原料主要依赖进口，以下各项中，属于其市场风险的是〔〕。A.产品风险 B.信用风险C.流动性风险 D.汇率风险5.甲公司2024年实现利润3000万元，年终时有一笔1000万元的应付账款需要支付，但由于该公司缺乏可用资金，导致该公司到期无法归还1000万元的应付账款，这说明甲公司面临的风险是〔〕。A.信用风险B.流动性风险C.操作风险D.产品风险6.A公司通过其在中国的30家店铺销售多种高质量的彩妆和护肤品。每家店铺均采用电子系统记录库存，所有商品都由各店铺提供详细的产品要求，然后通过电子邮件的形式通知总部集中订购。根据以上信息可以判断该公司可能面临的风险为〔〕。A.产品风险B.声誉风险C.信用风险D.操作风险7.A企业向B企业提供打印机，尚未收到货款，信用条件为：2%/10，1%/20，n/30。此时A企业可能面临的风险是〔〕。A.工程风险 B.操作风险C.信用风险 D.法律/合规性风险8.从改变可能影响分析结果的不同因素的数值入手，估计结果对这些变量的变动的敏感程度。这种确定风险对企业影响程度的方法称为〔〕。A.计算机模拟 B.决策树

C.敏感性分析 D.情景分析9.企业在采用四象限矩阵对风险进行排序时，级别低且不经常发生的风险应该列于〔〕的象限。A.左上方B.右上方C.左下方D.右下方10.甲公司董事会对待风险的态度属于风险厌恶。为有效管理公司的信用风险，甲公司管理层决定将其全部的应收款项以应收总金额的85%出售给乙公司，由乙公司向有关债务人收取款项，甲公司不再承担有关债务人未能如期付款的风险。甲公司应对此项信用风险的策略属于〔〕。A.风险降低 B.风险转移C.风险保存 D.风险躲避11.以下部门和人员最适宜担任风险监察工作的是〔〕。A.总经理 B.财务部C.内部审计师 D.人力资源部12.甲企业为防止拥有局域网访问权而泄漏公司商业信息，采取限制员工访问权并监控软件产品或工具的安装等措施。根据以上信息可以判断，该公司的这种做法属于风险管理策略的〔〕。A.沟通和报告 B.管理利益冲突C.预测和调节 D.管理系统风险13.以下有关企业风险管理文化理解不正确的选项是〔〕。A.风险管理文化将有助于企业内的沟通、协作和联系B.创立风险管理文化的要素是教育和培训C.风险管理文化完全是企业自发形成的D.风险管理文化有助于遵守国家的法规14.致力于实现企业风险管理可以被看作是一个“大赌注〞。支持该工程的高管和董事会成员需要站在自己的立场上进行鼓吹，并在某种程度上冒险投入他们的专业声誉。如果这项建议失败了，赞助方和支持的董事会成员可能会失去信誉和影响力。这是企业风险管理本钱中的〔〕。A.政治资本 B.破坏和时机本钱C.有形本钱 D.融资本钱二、多项选择题1.以下选项中，会使企业面临政治风险的有〔〕。A．种族和宗教冲突 B.发动组织叛乱C．政府的更迭 D.空气污染2.甲公司为一家拟上市的医药生产公司，管理层一直致力于实现最高水平的内部控制，以使股东对公司的管理层更加有信心，同时提高甲公司的社会信誉。但是最近甲公司的信誉由于内部出现的事件而受到了负面影响。事件的起因是，一种口服药的局部批次所包含的菌群和菌落超出了相关药品平安标准的规定，药品生产质量检验部的一名员工对外进行了披露。该员工曾就此问题向其所在部门的领导进行反映，但并未得到任何答复，遂向媒体投诉。那么甲公司目前遭受的风险类型有〔〕。A.声誉风险 B.政治风险C.法律/合规性风险 D.流动性风险3.甲公司在中国独家代理的美白祛斑系列化装品，最近有新闻报道称其汞含量超标，会导致人体内脏器官受损等一系列的副作用，以下关于该新闻报道对甲公司的影响表述正确的有〔〕。A.甲公司因该那么新闻报道而主要面临声誉风险B.甲公司面临的风险主要是一级风险C.甲公司面临的风险主要是二级风险D.甲公司面临的风险主要是因为没有重视环境保护造成的4.某公司总经理在工作报告中对该公司的风险管理作了如下的介绍和描述，以下理解不恰当的有〔〕。A.该公司在上年度完成了风险管理B.企业风险管理的有效实施有赖于公司全体员工C.公司的风险管理是企业层面的一项战略工作D.公司风险管理将确保各项工作符合公司的目标上5.以下选项中，属于企业风险管理主要要素的有〔〕。A.调整风险偏好和战略B.识别和管理多重和跨企业的风险C.降低经营性意外和损失D.加强风险应对决策6.某国有煤炭公司预计在内蒙古某地进行邮电开发工程，在开发之前需要了解未来可能产生的各种不确定性，以及工程的本钱和回报等，以确定该工程风险对企业的影响，那么可以采用的方法包括〔〕。A.情景设计 B.决策树C.最正确猜想定性法 D.计算机模拟7.在风险管理这个崭新的领域，重要的是技术框架能够足够灵巧地使用不同的风险管理方法来管理不同的风险，风险管理者需要更好的工具来了解他们企业的风险，这些工具包括〔〕。A.诉讼管理 B.报告C.工作流程自动化 D.决策管理8.要有效地选择最正确和可行的风险管理策略，企业需要从多方面考虑，其中包括〔〕。A.风险意识 B.对待风险的态度C.持续监察 D.必要的风险9.以下各项中，表达企业风险管理的效益的有〔〕。A.更好地在业务部门之间分配资本B.对于整体经济资本的更低要求C.改进管理的重点D.增强信誉和透明度10.实施风险管理的关键挑战包括〔〕。A.董事会支持 B.风险计量C.增加企业价值的挑战 D.责任和问责制三、简答题1.简述一个理想的首席风险总监应该具备的技能。2.A公司在非洲某国承揽了一个火电工程，工期二年，共分为两期进行验收，主要设备外包给印度一家公司提供。合同以当地货币计价，但以美元支付。该国货币极不稳定，对美元汇率波动大。该国位于在非洲撒哈拉沙漠以南，分布着大量的沙漠和荒漠地带，气候炎热，降雨稀少。从地理条件看，该地区以丘陵和坡地为主，河流一般为季节性，人烟稀少，道路根本上是自然形成的弯弯曲曲的沙土路，且不固定，经常会因大风或车辆抛锚而改道。由于该国历史上政治形势不稳定，反政府武装控制着主要交通线活泼在该国3个省份内。在进入工地之前，公司针对对方国家的地理特点进行了全员教育，并严格要求员工在施工期间执行外出请假制度。在工程实施过程中，人民币对美元汇率一直在上升，并发生了两名民工私自外出打猎，迷路造成严重脱水的事故。同时，供应商提供的设备精度不够，需要在施工现场重新进行加工，造成一定的工期延误。要求：分析A公司面临哪些方面的风险。参考答案及解析一、单项选择题1.【答案】A【解析】风险的特征：特征说明客观性风险是不以企业意志为转移，独立于企业意志之外的客观存在普遍性在现代社会，个体或企业面临着各式各样的风险损失性只要风险存在，就一定有发生损失的可能可变性风险的可变性是指在一定条件下风险具有可转化的特性2.【答案】A【解析】小企业将新产品打入市场，其面临的风险较高。所以，选项A正确。3.【答案】B【解析】在考虑企业可能面对的行业风险时，如下几个因素是非常关键的：〔1〕生命周期阶段；〔2〕波动性；〔3〕集中程度。波动性是与变化相关的一个指标。波动性行业是指成长迅速变化，充满上下起伏的行业。波动性行业会涉及较大的不确定性，使方案和决策变得更难。波动性行业包括电子业、软件业、房地产业和建筑业。4.【答案】D【解析】市场风险包括利率风险、汇率风险、商品价格风险、股票价格风险。从国外进口原材料面临汇率风险，所以选项D正确。5.【答案】B【解析】流动性风险是指由于缺乏可用资金而产生的到期无法支付应付款项的风险。甲公司虽然有利润，但是缺乏可用资金导致无法偿付到期应付账款，产生了流动性风险，而信用风险是指交易对方在账款到期时不予支付的风险。6.【答案】D【解析】操作风险可组合成以下几种风险：〔1〕员工；〔2〕技术；〔3〕舞弊；〔4〕外部依赖；〔5〕过程/程序；〔6〕外包。技术风险与公司所采用电子系统的技术有关，比方可能在传输过程中产生过失。7.【答案】C【解析】信用风险是指交易对方在账款到期时不予支付的风险。8.【答案】C【解析】情景设计通常借助企业内部的讨论，形成关于未来情况的各种可能的看法；敏感性分析从改变可能影响分析结果的不同因素的数值入手，估计结果对这些变量的变动的敏感程度；决策树常用于目标管理中，以证实每个阶段存在的不确定性，根据每种可能的结果出现的可能性及包含的现金流量，评估工程的期望值；计算机模拟利用概率分布，并重复运行，为某工程识别许多可能的情景和结果。9.【答案】C【解析】在四象限矩阵中代表最频繁或危险最大的风险是列在右上方的象限中，而低级别的不常发生的风险通常列在左下方的象限中。10.【答案】B【解析】风险转移是将风险转移给另一家企业、公司或机构。甲公司将应收款项出售给乙公司，那么应对此项信用风险的策略属于风险转移。11.【答案】C【解析】风险监察可由程序的所有者或独立审查人员执行，如企业风险管理部门或内部审计师。12.【答案】D【解析】经营风险还来自于技术和系统。管理这种风险往往涉及控制进入网络和交易系统，特别是支持实时数据和交易的第三方系统，控制技术和网络可进入的地点，以及员工对密码的使用。内部和外部系统应支持多种进入和权限水平。有些员工可被允许更改或修改记录，这些员工就可以输入新的记录，有些员工只能读取记录。记录应受到保护，防止员工修改报告参数。13.【答案】C【解析】创立风险管理文化的要素是教育和培训，可见风险管理文化并不能完全自发形成，因此选项C不正确。14.【答案】A【解析】致力于实现企业风险管理可以被看作是一个“大赌注〞。支持该工程的高管和董事会成员需要站在自己的立场上进行鼓吹，并在某种程度上冒险投入他们的专业声誉。如果这项建议失败了，赞助方和支持的董事会成员可能会失去信誉和影响力。这是企业风险管理的政治资本。二、多项选择题1.【答案】ABC【解析】政治风险，是指由于政治原因，如政局的变化、政权的更替，以及种族和宗教冲突、叛乱、战争等引起社会动乱而造成损害的风险。选项D可以引起环境风险。2.【答案】AC【解析】甲公司存在声誉风险，甲公司产品不符合外部标准，导致顾客对产品的信心缺乏。甲公司存在法律/合规性风险，甲公司因不遵守药物平安标准将面临相关部门的法律制裁。3.【答案】AC【解析】声誉风险主要是二级风险，其产生的原因是企业未能有效地控制其他类型的风险。甲公司在中国独家代理的美白祛斑化装品存在平安问题，可能损害公司声誉，故甲公司面临的主要风险是声誉风险。4.【答案】ACD【解析】风险管理是一个正在进行并贯穿整个企业的过程。因此不能说在某年已经完成。选项A不正确。风险管理受到企业各个层次人员的影响，有赖于公司全体员工，选项B正确。风险管理适用于各个级别且贯穿于整个企业，因此不能说是企业层面的一项战略工作，选项C不正确。风险管理只能够对企业的管理层和董事会提供合理保证，因此不能说确保各项工作符合公司的目标，选项D不正确。5.【答案】ABCD【解析】除以上四项之外，企业风险管理要素还包括抓住机遇。6.【答案】ABCD【解析】可用于评估风险的方法有很多，包括最正确猜想定性法，以及一些详尽的、非常精确的定量方法。用以评估风险影响的常见的定性方法是制作风险评估系图。此外，还有大量工具可用来确定风险对企业的影响，比方情景设计、敏感性分析、决策树、计算机模拟、软件包和对现有数据的分析。所以选项ABCD正确。7.【答案】ABCD【解析】在风险管理这个崭新的领域，重要的是技术框架能够足够灵巧的使用不同的风险管理方法来管理不同的风险，风险管理者需要更好的工具来了解他们企业的风险，包括风险评估系统、诉讼管理、报告、工作流程自动化以及决策管理。8.【答案】ABCD【解析】要有效地选择最正确的风险管理策略需考虑如下因素：风险意识、持续监察、必要的风险、对待风险的态度、风险态度与企业。9.【答案】ABCD【解析】企业风险管理的效益有:〔1〕本钱节约；〔2〕改进产品和效劳的周期；〔3〕对于整体经济资本的更低要求；〔4〕更好地在业务部门之间分配资本；〔5〕对融资本钱的影响；〔6〕有风险意识的经营文化和问责制；〔7〕改进管理的重点；〔8〕增强信誉和透明度；〔9〕改进利润质量。10.【答案】ABCD【解析】实施风险管理的关键挑战包括：董事会支持、责任和问责制、风险计量、与企业战略的关系、增加企业价值的挑战、风险管理意识、管理层认同、与控制自我评价的联系、风险报告、信息技术。三、简答题1.【答案】一个理想的首席风险总监应当具有以下五个方面的技能：〔1〕领导技能，能够雇用和留住优秀人才，建立企业风险管理的总体架构；〔2〕能将疑心者转变成支持者，特别是克服来自于各部门的抵抗；〔3〕保护该企业的财务和声誉资产；〔4