商业银行经营学课件

商業銀行資本第一節

銀行資本金的構成

一、銀行資本內容1、（會計）總資產－總負債＝所有者權益（資本淨值）2、最低資本：建立商業銀行按法律規定達到的最低資本額。3、註冊資本（名義資本）：銀行設立時向政府主管機關登記註冊的資金，可通過此瞭解規模4、實收資本：投資人已認購的股份全部或部分繳給公司股款二、銀行資本構成（一）權益1、普通股2、優先股3、資本盈餘（資本溢價）4、末分配利潤（留存盈餘）（二）儲備（三）債務資本第二節

銀行資本充足性及其測定

一、適度資本充分率（銀行資本充足率增長的制約因素）1、資本作用（1）保護儲戶利益，穩定公眾信心（2）免受意外虧損（3）購置服務裝備、設施（4）限制資產無限膨脹，促進銀行注重資產品質，改善經營，增加盈利，而非單純依靠資產擴張獲利（5）總結與評價2、金融杠杆作用（遠大於非銀行機構）：以較小資本推動較大資產數額，提高資本盈利水準。限制因素：（1）競爭限制資本來源；（2）過高杠杆增加資產風險；（3）政府要求――法律限制。3、監管當局對資本充足率規定二、《巴塞爾協議》的實施要求

1988，兩大支控：資本規定及其與風險資產的聯繫。核心資本附屬資本股東權益公開儲備非公開儲備重估儲備普通準備金帶有債務性質的資本工具次級長期債務資本構成·股東權益：主要指實收資本·公開儲備：以公開形式，通過保留盈餘或其他盈餘並反映在資產負債表上的儲備·非公開儲備：在資產負債表上沒有公開，但已經在損益表上反映並為監管機構接受的儲備·重估儲備：以銀行自有房地產的重估價值和以歷史成本計價證券的名義增值·普通準備金：用於防範未來不確定的資產損失的準備金或呆賬準備金·帶有債務性質的資本工具：具有股本資本和債務資本綜合特徵的工具，包括可轉債、有期限的優先股·次級長期債務：債務清償期內不能享有優先清償權的長期（5年以上）的債券資本工具（二）資本與資產風險聯繫充足率＝資本總額/風險資產風險資產＝∑資產×風險權重資本總額＝核心資本＋附屬資本－資本扣減項(三)實施要求1、資本對風險資產比率=（核心資本+附屬資本）/風險資產總額〉=8%2、核心資本比率=核心資本/風險資產總額〉=4%3、核心資本/附屬資本〉=100%（四）影響和評價評價：《巴塞爾協議》監管重點針對於信用風險，忽略對市場風險（利率、匯率）監管。第三節

銀行資本管理與對策

一、分子對策1、內源資本策略

·在銀行增加利潤留存而不影響其股票價格前提下，未分配利潤是內源資本第一選擇。

·代價：內源資本用於充足資本金股價下跌資本實際價值損失

·優點：成本低·內源資本支持資產增長三個限制因素（1）當局規定的適度資本金數額（2）銀行所能創造淨收入額（與盈利率成正比）（3）淨收入中能提留的數額（不影響股價）·銀行紅利分配政策（1）原則：價值最優化（2）意義：現有投資者實現投資收益方式；潛在投資者衡量銀行價值的重要指標（3）內容：制定紅利/淨收入間的合理比例·股票回購計畫（1）使用工具·銀行按一定價格提供現金或債權供投資者選擇·投資者在一定範圍的特定價格內提供任何數量的股票·私人（大股東、機構投資者）協商回購·在公開市場上按市價買入回購（2）注意問題·在市價很高時賣出股票；在市價很低時買入股票·若將來有更好的機會以更低價格回購股票，則銀行今天的購回將遭損失（3）回購時機選擇·股票市價會繼續上漲·不可能以更低價格購回股票2、外源資本管理（1）增加核心資本（2）增加附屬資本（3）債務工具作為資金來源與存款比較二、分母對策（1）減少資產規模（2）降低風險資產三、我國商業銀行資本金管理

第四節

銀行兼併與收購決策

一、概念辨析

1、兼併mergerA+B=A

2、合併consolidationA+B=C3、收購acquisition或takeover4、並購M&A二、並購動因：協同效應1＋1〉21、經濟協同效應·規模經濟效應·優勢互補·縱向一體化2、財務協同效應·提高股票價格

·實現合理避稅（虧損遞延條款）

第三章

負債業務

第一節

银行负债的作用和构成一、

負債的概念和作用1、含義：負債作為債務，銀行必須用自己的資產或提供的勞務去償付。2、作用（1）銀行吸收資金主要來源（2）銀行開展資產業務、中間業務的基礎負債規模決定制約資產、中間業務規模

以貸引存（促進）（3）銀行與社會各界建立廣泛聯繫的管道（4）銀行競爭的焦點·擴大負債規模擴大信貸規模銀行“蛋糕”做大·社會的閒散資金有限，各銀行的規模、信譽、品質、效率對不同存款者有不同的吸引力，導致各行的負債業務發展不均衡

·為拓展負債業務，各行在負債策略、方式、服務上創新發展，負債業務成為競爭焦點二、負債種類存款負債（基礎、支配）1、負債來源借入負債結算中負債企業存款2、存款人機構客戶存款

居民存款同業存款定期存款3、期限活期存款定活兩便三、傳統的存款業務1．活期存款（DemandDeposit）2．定期存款（TimeDeposit）3．儲蓄存款（SavingDeposit）四、存款工具的創新1.存款工具創新的背景2.存款工具創新的基本點：三性的有效結合3.存款工具的類型

第二節

商业银行的其他负债业务

一．同業拆借概念：指金融機構之間的短期資金融通，主要用於支持日常性資金周轉，它是商業銀行為短期資金餘缺、調劑法定準備金頭寸而融通資金的重要管道。多頭寸銀行資金拆借系統頭寸不足銀行（拆出行）（拆入行）

2.特點（1）期限短，利率較低（我國以協商利率為主）（2）同業拆借的參與者是商業銀行和其他金融機構多餘頭寸多餘頭寸3.程式4．方式·隔夜拆借：拆借資金必須在次日歸還，一般不需要抵押。·定期拆借：一般有書面協議，可為幾天、幾星期、幾個月（三個月）5.同業拆借市場在貨幣市場中的核心地位6．我國的同業拆借市場二．向中央銀行的借款1.再貼現概念：是商業銀行以以貼現但未到期的票據再向中央銀行貼現。再貼現是中央銀行的一項主要的貨幣政策工具。(2)流程：

貼現行（銀行）

再貼現行（央行）

①申請辦理再貼現業務②到期歸還再貼現款項

③劃付再貼現款項④到期歸還再貼現款項

(3)再貼現作為貨幣政策的三大工具之一（利率根據央行的貨幣政策決定）再貼現付款額=票據面額（1-年貼現率*未到期天數/365）

(4)再貼現適用於經濟發達國家。2.再貸款：央行向商業銀行的信用貸款，也為直接貸款。適用於商業信用不太發達的國家。由於央行借出的是基礎貨幣，故有嚴格的數量限制和品質、期限審查要求（1）年度性借款（2）季節性借款（3）頭寸借款三．轉貼現

1、概念：銀行將已對客戶辦理貼現而未到期的票據轉售給銀行同業融通資金的方式。2、特點：·商業銀行之間的行為（二級市場）·可以延續進行，直至票據到期·利率協商確定，按實際天數計算

四．回購協議1.概念：金融資產的賣方在協議中規定約定的日期以協商價格購回資產，是暫時出售金融資產取得短期資金的行為。2.程式：（1）出售金融資產（2）購回金融資產3.方式：（1）出售價=購回價（2）出售價〈購回價4．特點：無形市場5.我國回購協議市場的發展現狀

五．國際金融市場借款1.

歐洲貨幣：當銀行接收的存款貨幣不是母國貨幣時，該存款就叫歐洲貨幣2.歐洲貨幣市場特點（1）

不受任何國家的政府管制和納稅限制，未完全自由的國際金融市場（2）

包括所有離岸市場，當事人可以任意選擇投資和借款地點（3）其在款利率相對較高，放款利率相對較低，存放款利差高。（4）歐洲貨幣市場的借款利率由交易雙方依據倫敦同業拆借利率具體商定。六．商業銀行的長期借款商業銀行的長期借款一般採用金融債券的形式。七、當前我國商業銀行負債構成的特點

1、特點：負債結構日趨多樣化儲蓄存款增幅最大企業存款波動大負債持有市場份額不平衡2、原因分析：國民收入增長快新技術在銀行應用新消費觀念形成宏觀經濟穩定（實際存款利率高）金融競爭加劇導致金融服務和產品創新

第三節

商业银行存款的经营管理

一．存款成本管理1、利息成本2、營業成本3、資金成本：利息成本+營業成本4、可用資金成本二、

提高存款穩定性策略1、存款穩定性（存款沉澱率）：形成銀行中長期和高盈利資產的主要資金來源。2、衡量指標：活期存款穩定率=（活期存款最低餘額/活期存款平均餘額）*100%

活期平均佔用天數=（活期存款平均餘額*計算期天數）/存款支付總額經營重點：存款客戶的多少和銀行能否提供優質高效的服務

三．商業銀行存款負債的行銷策略（一）銀行行銷的含義

1、行銷與推銷觀念對比。

區分

營銷

推銷

出發點

市場

工廠

定點

顧客滿意

產品

方法

整體行銷

推銷和役銷

目的

顧客滿意

通過銷售獲取利潤

2、銀行行銷

3、理解要點1）

銀行行銷不等同於推銷2）

銀行行銷是不斷發展概念3）

客戶是銀行行銷中心4）銀行行銷內容綜合性5）銀行行銷是連續過程

4、銀行行銷系統1）銀行行銷環境分析系統，銀行本身、客戶、競爭者，其他機構和組織2）銀行行銷戰備計畫系統3）銀行行銷組合系統4）銀行行銷組織和控制系統

5、銀行行銷與發展

所處階段

時間

特點

排斥階段

1958年前

處於賣方市場，不展開活動

引入階段

1958－1960將行銷觀念公開引入銀行領域

廣告與促銷

60年代

片面將銀行銷等同於方告，促銷

友好服務

60年代

偏定於營造友好和諧服務氣氛

金創創新

60年代

不斷開發新產品以滿足客戶需要

服務定位

70年代

集中於某市場以發揮比較優勢

系統行銷

80年代後

由分析、計畫、執行、控制等環節構成系統

(二)銀行行銷中市場分析1、銀行行銷環境：對環境行銷及經營債效起潛在影響的各種外部因素的總和2、市場細分

銀行依據客戶需求的差異性和類似性，把整個市場劃分為若干個客戶群，區分為若干個子市場。

依據：客戶需求差異性、客戶需求相似性。3、市場細分標準

（三）目標市場選擇和定位1、目標市場：在市場細分基礎上確定將要重點服務的客戶群，所要滿足需求的特定市場2、目標市場選擇策略（1）

無差異市場策略（2）

差異性市場策略（3）集中性市場策略

3、考慮因素（1）

選定目標市場（2）滿足目標市場客戶需求

（四）目標市場定位銀行根據競爭者的產品和服務在市場上所處地位，和客戶對該種產品重視的徧好程度，確定自己在目標市場上提高什麼產品，提供多少產品，在哪里銷售，如何銷售。

（五）市場行銷組合策略市場行銷因素的組合：4P（productpricepromotionplace）策略目標市場ProductPromotionPlaceprice市場行銷組合圖A、產品策略(product)

1、銀行產品（廣義）銀行向市場提供並可由客戶取得利用消費的一切服務。特徵：（1）無形性（2）不可分割性（3）服務疊加性（4）易模仿性2、產品開發（1）

產品構思：企業希望給市場的一個可能產品設想產品概念：用有意義的消費者術語表達精心闡述的構思。

特點措施產品未定型，搜集客戶意見建立資訊回饋制度客戶對產品不甚瞭解，購買少通過廣告等促銷途徑使客戶瞭解導入期對產品十分重要直接決定產品前途費用高價策略：樹立品牌聲譽代價策略：佔領市場3、產品生命週期策略（1）導入期（試銷期）：產品投入市場初期

（2）成長期：轉入成批生產和擴大銷售階段

特點措施研發費下降，產品定型不斷提高服務品質銷售呈上升趨勢適當調整價格，，增強競爭力仿製品開始出現積極開拓市場，擴大銷售。樹立產品形象（3）成熟期：產品在市場上銷售已達到飽和

特點措施銷售下降，利潤下降開拓市場市場競爭激烈改善產品性能，實現多樣化系統化（4）衰退期：產品滯銷並趨於淘汰的時期

特點措施價格下跌，銷量下降持續策略競爭對手退出市場，沿用老策略吸引老客戶利潤減少轉移策略：將產品轉移到沒有法力市場中大量模仿產品出現收縮策略：縮短行銷戰線，人力、物力轉移到最有利市場淘汰策略：新產品替代老產品4、產品開發戰略（1）存款產品開發創新，有效把三性結合起來（2）實行產品開發戰略的局限：成本的制約；創新時效的制約；政府管制的制約B、定價策略（price）1、銀行產品價格種類：利率、匯率、手續費2、產品定價考慮因素3、定價方法4、定價策略介紹

C、分銷戰略(place)（1）

固定的營業網點（2）

電子銀行，網路銀行的優勢（成本低、潛在客戶群無限擴散）客戶經理制：直接的行銷管道D、

促銷戰略(promotion)（1）銀行為開拓資金融通管道，擴大資金融通範圍，鼓勵購買或銷售某一產品和服務所採取的各種刺激手段和方法。（2）類型：·直接行銷、廣告、銷售促進、公共宣傳、人員推銷

（3）產品生命週期應用：引入期、成長期、成熟期、衰退期

第四章

現金資產業務第一節現金資產的構成和作用一、現金資產的構成1.庫存現金2.在中央銀行存款3.存放同業存款4.在途資金二、現金資產的作用1.保持清償力2.保持流動性第二節資金頭寸的計算預測一、資金頭寸及其構成1.概念：指商業銀行能夠運用的資金。它包括時點頭寸和時期頭寸兩種。2.基礎頭寸及其構成：指商業銀行的庫存現金與在中央銀行的超額準備金之和。3.可用頭寸及其構成：指商業銀行可以動用的全部可用資金，它包括基礎頭寸和銀行存放同業的存款。二、資金頭寸的預測第三節現金資產的管理一、現金資產的管理原則1.總量適度原則2.適度調節原則3.安全保障原則二、庫存現金的日常管理1.影響銀行庫存現金的因素2.銀行庫存現金規模的確定3.嚴格庫房安全管理措施第三節現金資產的管理三、存款準備金的管理1.滿足法定準備金要求2.超額準備金的管理四、同業存款的管理1.同業存款的目的2.同業存款需要量的測算

第五章

貸款業務

第一節貸款管理總論一、概述1、概念2、信貸資金的運動過程社會籌集銀行配置客戶使用歸流銀行返還社會

（1）

各階段的要求的重點（2）客戶經理在各階段的作用3

、貸款分類:（1）期限：活期、定期（2）方式：信用、擔保、貼現（3）用途：工商業、農業、不動產、國際、消費（4）自主性：自營、委託（5）風險度：正常、關注、次級、可疑、損失（6）對象：個人、單位二、貸款程式1、貸款申請

2、信用評估

3、貸款調查

4、貸款審查

5、簽訂合同

6、貸款發放

7、貸後檢查

8、貸款歸還第二節

幾種貸款業務的要點一、信用貸款1、

概念：憑藉款人信用，無需財產抵押與第三者保證的貸款2、

特點·借款人信用和未來現金流量為還款保證·風險大、利率高·手續簡便二、擔保貸款（一）擔保法規定的擔保種類與銀行擔保貸款（二）保證貸款

1、概念：指銀行要求借款人根據規定的擔保方式提供貸款擔保而發放的貸款。

2、保證人3、形式

4、保證方式

5、共同保證、部分責任保證，全額與按份保證6、保證責任範圍

7、保證期間8、保證人不擔責任的幾種情況（三）抵押貸款1、概念：銀行以抵押方式做擔保而發放的貸款。2、抵押物的認定3、抵押率，抵押物現債，抵押物抵押值4、合同與登記，公證等

5、抵押物規定

6、抵押物投保7、抵押擔保的範圍8、注意問題

9、國外商業銀行抵押貸款品種（四）質押貸款1、概念2、分類3、債權期4、質物投保（五）抵、質押管理的操作、管理要點1．抵押物的選擇合法，易售，穩定，易測2、押物的估價3．確定押率（即“墊頭”）考慮期限、風險、資信、物品等因素4．押物的產權設定與登記5．押物的占管、處分（六）保證貸款的操作要點銀行核保：1、保人的營業執照2、保人和其法人代表在銀行的予留印鑒3、保人的財務報表和有關檔4、保人的承保能力5、多頭或重複擔保（保人的財產）6、保人的生產經營、經濟效益和信用履歷三、票據貼現1、

概念：銀行在票據到期前按票面金額扣除利息後將餘額付給客戶，客戶通過付給銀行利息的辦法換得現金的貸款方式。2、

優點·流動性高·安全性強·收益大於同期貸款四、貸款創新1、貸款合同轉讓2、貸款保險3、貸款還貸保證金制度4、貸款參與5、資產證券化貸款參與與銀團貸款的區別：

貸款參與銀團貸款牽頭行只需要承諾而不必籌集足額資金，且購買機構可將所持有份額轉讓，為參與行提供流動性幫助牽頭行必須在貸款前組織銀行團，籌集足額資金，且銀行團成員承擔的部分無法轉讓五、消費者貸款1、概念：指銀行以消費者個人為對象，以個人消費為用途而發放的貸款。2、個人信貸的特點3、個人住房貸款

4、助學貸款

5、信用卡貸款

第三節

貸款信用風險管理

一、信用分析（一）貸款調查原則5C原則：品德、能力、資本、擔保品、環境（二）財務報表分析（三）簡易看報表：資產負債表、損益表、現金流量表（四）信用評級（五）貸款風險度二、信貸管理政策1、貸款政策的基本內容（1）貸款業務發展戰略（2）貸款工作規程及許可權劃分（3）貸款的規模和比率控制（4）貸款種類及地區（5）貸款的擔保（6）貸款定價（7）貸款檔案管理政策（8）貸款的日常管理和催收制度（9）不良貸款的管理2、

貸款管理制度（1）

審貸崗位設置（2）

貸款責任制度貸款品質的監測與考核

第六章

銀行證券投資業務

第一節

銀行證券投資的功能、類別和管理

一、

銀行證券投資的功能1、分散風險2、保持流動性3、合理避稅

二、銀行證券投資的對象（一）股票股票的特點：非返還性高風險性高收益性流通性強（二）債券1、國庫券2、中長期國債3、政府機構債券4、地方政府債券5、公司債券

二、

證券投資的風險類別

1、信用風險2、通貨膨脹風險3、利率風險4、流動性風險

第二節投資銀行業務

投資銀行商業銀行機構性質金融仲介機構金融仲介機構本源業務證券承銷與交易存貸款業務融資功能直接融資間接融資活動領域資本市場貨幣市場利潤來源傭金存貸款利差監管部門證監會銀監會風險特徵投資人承擔的風險較投資銀行重商業銀行承擔的風險較存款人重

一、投資銀行概論

1、投資銀行與商業銀行的聯系與區別

廣義指任何經營華爾街金融業務的銀行，業務包括證券、國際海上保險及不動產投資等幾乎全部金融活動較廣義指經營全部資本市場業務的金融機構，業務包括證券承銷與經紀、企業兼併收購、諮詢服務、資產管理、創業資本等。不包括廣義定義中的不動產經紀、保險和抵押業務較狹義指經營部分資本市場業務的金融機構，業務包括證券承銷與經紀、企業兼併收購等。不包括較廣義定義中的創業資本、基金管理和風險管理工具等創新業務狹義僅限於從事一級市場的證券承銷和資本籌措、二級市場證券交易和經紀業務的金融機構22、投資銀行的含義美國投資專家羅伯特·庫恩的定義

3、投資銀行的主要業務（1）證券發行與承銷包銷（2）證券交易（3）兼併與收購業務（4）基金管理業務（5）研究與諮詢服務（6）融資融券業務（7）金融創新

第七章

租賃與信託

第一節

商業銀行的租賃業務

一、租賃的含義1、概念：所有權與使用權之間的一種借貸關係。它是由財產所有者（出租人），按契約規定，將財產租讓給承租人使用，承租人根據契約按期繳納一定租金給出租人，出租人對財產始終保有所有權，承租人只享有使用權的經濟行為。2、要素：當事人、標的、期間、租金3、意義：標誌借貸資本形態有新發展，豐富了借貸資本的內涵，表明借貸資本不僅可以貨幣形態提供信用，也可以商品形態向債務人提供信用。

·促成資產多元化

·分散資產風險·提高資產品質·改變銀行投資態度

·增加銀行盈利二、租賃的種類

1、私法：傳統租賃、融資租賃2、會計：融資租賃、經營租賃3、稅法：節稅租賃、非節稅租賃4、業務規範：直接租賃、轉租賃、回租、杠杆租賃5、其他租賃業務形式

融資租賃傳統租賃經營租賃當事人供貨商、出租人、承租人出租人、承租人供貨商、出租人、承租人合同購貨合同、租賃合同租賃合同購貨合同、租賃合同期限長期短期中長期支付方式完全支付不完全支付不完全支付中途解約不可可以可以租物選擇權承租人出租人承租人決定，出租人有否決權維修費承租人支付出租人支付兩者協商報表處理承租人的報表出租人的報表兩者協商期滿處理方式退租、續租、留購退租退租、續租、留購三、租賃與其他信用形式比較四、租金計算1、

構成：利息、管理費、購貨成本2、

影響因素·計算方法·利率·租賃期間·付租間隔期·付租方式·保證金·幣種·起租日與記息日第二節

商業銀行的信託業務

一、基本含義1、概念：以信任為基礎，以財產為中心，以委託為方式的財產管理制度。2、構成要素：信託行為、關係人、目的、財產、報酬3、特點：財產權是信託行為成立的前提信託以信任為基礎他人利益是信託的目的按實績原則計算信託收益二、信託業務種類

第八章

表外業務

第一節

銀行表外業務的發展

一、表外業務涵義1、廣義：不計入資產負債表的所有商業銀行業務。金融服務類（financialservice）包括或有資產和或有負債

(contingentclaims)

服務類(中間業務)或有資產/負債性質不同不會演變為資產/負債可能演變為資產/負債風險不同風險較小(具委託代理性質)風險較大(以小博大杠杆性)管理程度不同相對松比較重視2、狹義：商業銀行所從事的，按現行會計準則不計入資產負債表內，不一定形成資產負債，但改變損益的業務。具體包括擔保類、承諾類、金融行業貿易類三種類型業務二、表外業務發展的原因1、規避資本管理2、金融環境變化：金融脫媒傳統業務利潤下降增加盈利來源國外，表外業務發展與其銀行規模有關第二節

擔保業務

一、（商業）信用證

letterofcredit（L/C）1、起源：信用證為傳統表外業務。在國際貿易中，為減少風險2、概念3、特點（1）開證行承擔第一付款人責任（2）信用證是獨立檔（不受交易合同限制與約束）（3）以單據為付款憑證，不以實物為憑證4、種類二、備用信用證（standbycreditletter，

scl）1、概念：實際是一種銀行擔保，保證SCL持有人對第三方依據合同所做承諾。2、與L/C區別：同：銀行以個人信用代替代客戶信用，收取手續費（金額0.5%—1%）。異：“備用”即當客戶不履約，銀行才承擔付款義務3、備用信用證在企業發債時作用4、總結：信用證中包含3個基本因素

企業代理商銀行貨幣市場企業出現清償問題時的追索和約銷售債券

發債

開證第三節

承諾類業務

一、貸款承諾1、概念2、貸款承諾的類型信用額度（Openlineofcredit）備用信用額度（Standbylineofcredit）迴圈信用額度（revolvinglineofcredit）3、承諾定價：承諾費一般不超貸款額1%4、用途：減少企業流動性風險，滿足企業臨時資金需求二、

票據發行便利1、概念：銀行承諾幫助客戶發行短期票據籌資，賣不出去的部分將全部由銀行按事先約定的價格買下或向客戶提供等額信貸。2、實質：直接融資——借款人（客戶）與投資人（購買者）間直接融資；第四節

金融衍生工具類業務

一、

遠期利率協議1、概念（1）遠期合約（Forward）（2遠期利率協議（ForwardRateAgreement）（3）實際上，買方相當於名義借款人，賣方相當於名義貸款人

1、實際操作作用：（1）避免風險（2）投機獲利二、互換（Swap）

1、概念2、理論基礎3、業務操作：（1）利率互換（2）貨幣互換三、金融期貨（future）1、概念2、與遠期區別3、作用：（1）套期保值（2）投機交易遠期

期貨非標準化合約標準化合約無日結算制，存在結算風險每日結算，釘住市場（保證金制度）四、期權（Option）

1、概念（選擇權）2、分類3、功能第五節其他表外業務

一、資產證券化（asset-backedsecuritization）概念：對商業銀行而言，資產證券化指銀行將其發放的缺乏流動性但可產生預期穩定現金流量的資產轉移給特設載體（specialpurposevehicle,spv）,spv以這些信貸資產為支持在金融市場上發行可出售和流通的資產擔保證券的過程。二、貸款出售（loansales）

1、概念：商業銀行在貸款形成後，採取各種方式出售貸款債權給其他投資者，出售貸款的銀行將從中獲得手續費收入。2、與資產證券化區別：（1）貸款出售只是將貸款資產全部或部分所有權從發起銀行轉移出去，貸款資產本身不發生任何質性變化；（2）貸款證券化則將貸款組合轉變為可在資本市場上買賣的證券，創造出新的投資工具，資產性質發生變化。第六節表外業務的管理

一、表外業務的特點1．靈活性大2．規模龐大、3．交易集中4．盈虧巨大5．透明度低二、表外業務的風險

按巴塞爾委員會的定義，表外風險主要有以下10種風險。1．信用風險2．市場風險3．國家風險4．流動性風險5．籌資風險6．結算風險7．運作風險8．定價風險9．經營風險10．資訊風險三、表外業務的管理1．商業銀行對表外業務的管理2．金融當局對表外業務的監管3．《巴塞爾協議》對表外業務的監管

第九章

其他業務第一節

結算業務

一、結算概念支付結算類業務是指由商業銀行為客戶辦理因債權債務關係引起的與貨幣支付、資金劃撥有關的收費業務。支付結算是銀行代客戶清償債權債務、收付款項的一種傳統業務。對商業銀行來說，這是一項業務量大、風險度小、收益穩定的典型中間業務。（當前我國商業銀行業務量最大的一項中間業務。）二、結算工具1、票據憑證概念：出票人自己承諾或委託付款人在見票時或在指定日期無條件支付一定金額、可以流動轉讓的有價證券。2、結算工具特徵：流通性、無因性、要式性3、票據類型：（1）匯票（BillofExchange）（2）支票(Cheque)（3）本票（PromissoryNote）二、

結算方式（一）順匯方式

：由匯款人主動委託銀行以某種信用工具將款項支付給收款人的一種支付方式

電匯、信匯&票匯三者的比較匯款速度：電匯〉信匯〉票匯收款安全：電匯〉信匯〉票匯成本費用：電匯〉信匯〉票匯使用靈活：票匯〉電匯、信匯（二）逆匯方式：由收款人出票，通過銀行向付款人收取款項的一種支付方式。二、

結算系統

全球銀行金融電訊網（SWIFT，

theSocietyforWorldwideInterbanFinancialTelecommunicaitiong）

第二節代理業務

一、

概述1、概念：商業銀行接受政府、企業單位、其他銀行或金融機構及居民的委託，以代理人的身份代表委託人辦理一些經雙方議定的經濟事務的業務。2、特點：·不動用銀行自身資產·不為客戶墊資·收取手續費·風險較低

二、代理業務類型1、代理收付業務2、代理融通業務3、代理行業務4、保付代理業務5、其他代理業務（1）現金管理（2）代理承銷和兌付債券（3）代理清欠（4）代理監督（5）代理會計事務（6）代理保管（7）代銷代購（8）代客理財（9）代辦集資（10）代理外匯、證券買賣業務第三節資訊諮詢業務一、

評估類資訊諮詢（一）工程專案評估1、工程專案評估內容：專案概論市場預測技術和技術分析投資計畫財務預算和財務效益分析社會經濟效益分析不確定性分析總結和建議

二、

委託仲介類資訊諮詢（一）技術貿易仲介諮詢（二）資信諮詢（三）專項調查諮詢（四）委託常年諮詢顧問（五）理財諮詢

第十章

商業銀行的國際業務

一、商業銀行業務的國際化1．國際業務的含義2．銀行業務國際化的驅動力（1）國際貿易的延伸（2）資本的國際流動（3）國際金融市場的發展（國際金融中心的形成）（4）避稅港的形成——→離岸金融中心3．國際業務的特點（1）業務聯繫廣泛（2）風險較高（3）受國際金融市場影響較大二、國際業務的組織機構1、國外代表處（RepresentativeOffice)2、代理行(Agency)3、分行（ForeignBranch）4、國外子公司（ForeignSubsidiary）5、國際聯合銀行6、銀行俱樂部（歐洲銀行集團）第二節國際業務類型一、

國際業務類型1、國際結算2、國際貿易融資3、國際借貸4、外匯業務

二、國際貿易融資（進出口融資）（一）概念：直接與商品進出口業務有關的資金融通業務。（二）出口信貸

1、概念

2、賣方信貸

3、買方信貸

（一）打包放款1、概念：出口地銀行在出口商備貨過程中因出口商頭寸不足而向出口商提供的一種短期資金。2、

特點（1）以正本信用證為抵押。若違約，銀行有權處理抵押品。（2）打包放款金額一般不超過信用證金額的80%。（3）放款期限一般不超過信用證有效期。（四）進出口押匯：出口商將匯票連同提單、保單、發票等全套貨運單據向銀行抵押，借取匯票金額一定百分比的資金，由銀行憑全部貨運單據向進口商收回貸款的本息。（屬於短期貸款）

（五）福費廷（票據包買）

1、概念

2、特點（1）涉及金額巨大，且付款週期長。（2）無追索權的融資（3）100%合同金額的融資（4）業務費用高並轉嫁於進口商（5）融資銀行承擔付款人的商業風險和國家風險3、對出口商的優勢（1）轉嫁整個交易過程中存在的商業和國家風險（2）減少銀行借款並改善公司財務狀況（3）沒有利率風險（4）沒有匯率風險4、對進口商的影響（1）可獲長期的資金融通（2）承擔的費用比較高，對票據的轉讓缺乏控制權5、我國福費延業務的發展現狀（六）票據承兌（銀行承兌）（1）

票據一旦由銀行開出並承兌，承兌銀行就有義務在規定日期支付規定的金額。（2）票據承兌屬於短期貸款，一般不超過6個月。三、國際借貸（一）銀團貸款1、國際銀團貸款的產生與發展2、國際銀團的參與者：牽頭行、管理行、代理行、一般參與行、安排行

3、種類：定期貸款、迴圈貸款、直接銀團貸款、間接銀行團貸款、備用貸款、以備用信用證提供擔保的貸款（二）專案融資1、概念2、起源與發展3、基本特點專案融資的模式與銀行應用的案例介紹

四、外匯買賣1.匯率的標價法（1）直接標價法（2）間接標價法2.匯率的種類現匯匯率&現鈔匯率基本匯率&套算匯率即期匯率&遠期匯率3、

外匯交易方式（1）

現貨交易（2）遠期交易（3）外匯期貨交易（4）外匯期權交易4、銀行參與外匯買賣的原因（1）規避外匯風險（2）調節貨幣結構（3）調劑外匯頭寸第三節

國際業務風險管理

一．匯率風險1．含義：匯率的波動對銀行業務所帶來的不確定性。2．人民幣匯率風險二．利率風險1．含義：利率的變動對銀行業務所帶來的不確定性。2．利率與匯率的聯動

3．利率風險的管理

三．信用風險1．含義2．信用風險的管理①嚴格審查客戶信用②在貸款合同中訂有各種保證的承諾條款四．國家風險1、定義2、國際上權威的評估國家風險的方法

第十一章

商業銀行資產負債管理策略

第一節

資產負債管理理論和策略的發展

一．資產管理理論1、商業性貸款理論（Real-BillTheory）——確定資產運用方向的理論（1）內容（2）優點·保持流動性、安全性·建立於真實交易的基礎上（3）局限·使商業的業務局限在十分狹窄的範圍內，不利於銀行發展的分散風險。·忽視了活期存款的餘額有相對穩定的一面，從而使銀行資金配置過多地集中在盈利性較低的短期流動資金貸款上。·以真實票據為抵押的商業貸款的自償性是相對的，在經濟衰退階段，票據違約現象相當普遍，從而使真實票據的自償程度大大降低。·與中央銀行貨幣政策相矛盾。2、資產轉移理論（TheShiftabilityTheory）——保持資產流動性的理論（1）內容銀行在資金運用中可持有具有可轉換的資產。這類資產具有信譽高、期限短、容易轉讓的特性，使銀行在需要流動性時可以隨時轉換，獲取現金。（1）

優點：·中長期貸款得以發展·減少非營利性資產局限：受證券市場影響大3、預期收入理論（TheAnticipatedIncomeTheory）——貸款投向選擇理論（1）內容商業銀行的流動性取決於貸款的按期償還，這與借款人未來的預期收入和銀行對貸款的合理安排密切相關。（2）評價預期收入理論並不否認商業性貸款理論和資產可轉換理論的科學部分，但極大豐富了如何判斷銀行資金組合中流動性和盈利性關係的思維方式，強調了借款人的預期收入是商業銀行選擇資產投向的主要標準之一。二．負債管理理論1、內容商業銀行資產按照既定的目標增長，主要通過調整資產負債表負債方向的專案，通過在貨幣市場上主動性負債，或者“購買”資金來實現銀行三性原則的最佳組合。1、

優點·深化銀行流動性的認識·為擴大貸款規模創造條件3、缺點·提高負債成本·增加經營風險三．資產負債管理理論（Asset-LiabilityManagement）1．背景：利率管制的放鬆2．內容對資產和負債進行綜合計畫、調控和管理，使兩方面保持均衡和協調。3．資產負債管理的原則·規模對稱原則·結構對稱原則·償還期對稱原則·目標替代原則·資產分散化原則第二節

資產負債管理在商業銀行的運用一、利率敏感性缺口管理

1、有關概念（1）利率敏感性資產（RSA,Rate-SensitiveAsset）——在一定時限（考察期）內到期的或需要重新確定利率的資產（一般指即將到期或展期的貸款）。（2）利率敏感性負債(RSL,Rate-SensitiveLiability)

——在一定時限（考察期）內到期的或需要重新確定利率的負債（一般指即將到期或展期的定額存款）。（3）利率敏感性缺口(FG,FundingGap)——利率敏感性資產與利率敏感性負債的差額，即RSA-RSL=FG，用來反映銀行資金的利率風險暴露情況。

一般情況下，缺口的絕對值越大，銀行所承受的利率風險也越大。（4）利率敏感性比率(SR,SensitiveRatio)

——利率敏感性資產與利率敏感性負債之比，即RSA/RSL=SR，也是用於衡量銀行的利率風險。

（5）利率敏感性缺口與利率敏感性比率的關係與差異關係：當利率敏感性係數大於1，利率敏感性缺口為正值；

當利率敏感性係數小於1，利率敏感性缺口為負值；

當利率敏感性係數等於1，利率敏感性缺口為零。差異：資金缺口表示利率敏感性資產和利率敏感性負債之間的絕對量的差額；

利率敏感性負債表示利率敏感性資產與負債間相對量的大小。

1、利率敏感性缺口模型的運用利率敏感性缺口與淨利息收入變動之間的關係

資金缺口預期利率利息收入比較利息支出淨利息收入變動正上升增加〉增加增加正下降減少〉減少減少負上升增加〈增加減少負下降減少〈減少增加零上升增加=增加不變零下降減少=減少不變（1）管理策略通過缺口管理控制利率風險，或基於對利率走勢準確預測來擴大銀行的收益。

積極策略：銀行根據自身對利率預測的信任程度來確定利率敏感性缺口為正值還是負值

利率預期變化最佳的利率敏感性缺口狀態積極管理最可取的措施市場利率上升正缺口增加利率敏感性資產減少利率敏感性負債市場利率下降負缺口減少利率敏感性資產增加利率敏感性負債消極策略：銀行使利率敏感性缺口接近於零值，從而盡可能降低銀行預期的淨利息收入的變化。

缺口類型風險可能的管理對策正缺口（資產敏感型）利率下降時，銀行發生虧損1.

順其自然2.

延長資產期限3.

增加利率敏感性負債4.

使資產與負債持續實際相同負缺口（負債敏感型）利率上升時，銀行發生虧損1.

順其自然2.

縮短資產期限3.

減少利率敏感性負債4.

使資產與負債持續實際相同3、評價優點：模型設計簡單，可操作性強缺點：（1）運用的前提條件是對利率的準確預測

（2）即使利率變動預測準確，銀行如何調整資金缺口也是一個問題

（3）該模型為靜態分析方法，沒有考慮資產負債結構連續變動的問題

二、持續期缺口管理1、有關概念（1）持續期（Duration）:未來預期的現金流的平均期限，反映現金流的時間價值。持續期=現金流量加權現值總額/現值總額·一次性償還/付出的資產/負債，只有一次現金流入/流出，故持續期與到期期限相等。·多次償還/付出的資產/負債，由於發生的現金流量有多次，故持續期與到期期限不等。·持續期越長，利率風險越大。

（2）持續期缺口（DurationGap）持續期缺口(Dgap)=資產平均持續期(DA)-總負債/總資產(μ)*負債平均持續期(DL)2、持續期缺口模型的運用持續期缺口對銀行淨值的影響

持續期缺口利率變動資產市值變動變動幅度負債市值變動淨值市值變動正上升減少〉減少減少正下降增加〉增加增加負上升減少〈減少增加負下降增加〈增加減少零上升減少=減少不變零下降增加=增加不變（2）管理策略l

通過缺口管理控制利率風險，或基於對利率走勢準確預測來擴大銀行的收益。積極策略：銀行根據自身對利率預測的信任程度來確定持續期缺口。消極策略：銀行使持續期缺口接近於零值，從而盡可能降低銀行淨值的變化。

利率預期變化管理行動可能結果市場利率上升減少DA，增加DL（接近負持續期缺口）淨值增加（若利率預期正確）市場利率下降增大DA，減少DL（接近正持續期缺口）淨值增加（若利率預期正確）（3）評價優點：基於每種資產與負債的現金流量的時間價值計算，有效克服利率敏感性缺口模型中由於時間間隔劃分不當所引起的問題。缺點：·持續期計算複雜

·分析的前提條件難以具備，以怎樣的利率作為貼現率或未來不同時期每一種利率水準難於預測

·操作麻煩

第十二章

商業銀行績效評估

第一節銀行財務報表

1、概念：反映商業銀業銀行在特定時點上財務狀況的報表（存量報表）。2、編制原理：資產=負債+所有者權益3、報表結構（1）資產專案（2）負債專案（3）所有者權益（淨資產）

二、損益表1、概念：反映商業銀行在一定時期內經營成果的報表（流量表）。2、編制原理：收入-支出=利潤3、報表結構（1）利息收入

（2）利息支出

（3）提取貸款損失準備（4）非利息收入（5）非利息支出（6

）利潤

三、現金流量表1、概念：反映銀行一定時期內經營活動、投資活動、籌資活動對其現金流入與流出狀況的變動影響的財務報表。2、編制原理：現金來源（增加）=現金運用（增加）3、報表結構（1）經營活動產生的現金流量（2）投資活動產生的現金流量籌資活動產生的現金流量

第二節商業銀行績效評價

一、

概述1、

定義：商業銀行運用一組財務指標和一定的評估方法，對其經營目標實現程度進行考核、評價的過程。介紹我國商業銀行績效管理的發展狀況

二、商業銀行績效評價體系（財務比率指標）（一）盈利性指標1、資產收益率(ROA)=純利潤/資產總額*100%2、營業利潤率=稅後營業利潤/資產總額*100%3、銀行淨利差=（利息收入-利息支出）/盈利資產4、非利息淨收入率=（非利息收入-非利息支出）/資產總額5、銀行利潤率=純利潤/總收入*100%資本收益率(ROE)=純利潤/