太阳能光电建筑一体化示范项目财务评价与社会效果分析

PAGE117太阳能光电建筑一体化示范项目财务评价与社会效果分析1.1概述某某金属材料有限公司2.6MWp太阳能光电建筑一体化示范项目，多年平均发电量为324万kWh，年等效满负荷小时数为1246h。参照《建设项目经济评价方法与参数》(第三版)、《投资项目可行性研究指南》及现行的有关财税政策，对该光伏电站工程进行财务评价。财务评价计算期采用26年，其中建设期1年，生产经营期25年。1.2财务评价1.2.1财务投资和资金筹措(1)固定资产投资根据工程投资概算，工程固定资产静态投资为2555.34万元，金太阳工程享受国家5.5元/w补贴，共计补贴1430万元，本项目经济评价按工程固定资产静态投资减去国家补贴后约1125.34万元进行经济评价分析。(2)建设期利息项目建设期利息为12.28万元。(3)流动资金生产流动资金按每千瓦30元估算，共7.8万元，流动资金总额的30%使用资本金，70%从银行贷款，其年利率按6.0%计。流动资金随机组投产投入使用，利息计入发电成本，本金在计算期末一次回收。1.2.2分析和评价1.2.2.1总成本费用计算光伏电站总成本计算发电成本主要包括折旧费、修理费、职工工资及福利费、劳保统筹费、住房基金、材料费、保险费、利息支出、摊销费及其它费用。发电经营成本为不包括折旧费、摊销费和利息支出的全部费用，本工程电场定员5人，年平均工资按50000元计。总成本费用计算见附表1.3。1.2.2.2发电效益计算(1)发电收入发电收入是上网电量和上网电价的乘积，正常运行期内多年平均上网电量为324万kWh。本工程电价按0.75元/kWh（含增值税）进行经济评价分析，发电销售收入总额(不含增值税)为5313.23万元。(2)税金本项目应交纳的税金包括增值税、销售税金附加和所得税。(a)增值税增值税税率为17%。(b)销售税金附加销售税金附加包括城市维护建设税和教育费附加，以应交增值税税额为计算基数。本项目城市维护建设税税率取5%，教育费附加费率取4%。(c)所得税所得税按应纳税所得额计算，本项目的应纳税所得额为发电利润扣除免税的补贴收入后的余额。太阳能发电新建项目属于公共基础设施项目，为企业所得税优惠的项目，根据国税发[2009]80号《国家税务总局关于实施国家重点扶持的公共基础设施项目企业所得税优惠问题的通知》，其投资经营的所得，自该项目取得第一笔生产经营收入所属纳税年度起，第一年至第三年免征企业所得税，第四年至第六年减半征收企业所得税（12.5%），六年后所得税按照25%征收。(3)利润及分配发电收入扣除总成本费用、实缴增值税和销售税金附加后即为发电利润，发电利润扣除应交所得税即为税后利润。税后利润提取10%的法定盈余公积金后，剩余部分为可分配利润；再扣除分配给投资者的应付利润，即为未分配利润。计算期内发电利润总额为1707.65万元。利润与利润分配见附表1.4。1.2.2.3清偿能力分析

(1)借款还本付息

(a)贷款偿还期及上网电价本项目按0.75元/kWh（不含增值税）测算，贷款偿还期为15年。(b)还贷资金项目还贷资金主要包括未分配利润和折旧费等。还贷期内未分配利润和折旧费全部用于还贷。(c)还本付息计算见附表1.5。(2)项目投资现金流量见附表1.6。(3)资产负债分析计算表明，本项目仅在建设期负债率较高（高峰值达76.37%），随着机组投产发电，资产负债率逐渐下降；还清固定资产本息后，资产负债率低至1.28%以下，说明该项目偿还债务的能力较强。资产负债见附表1.9。1.2.2.4盈利能力分析财务评价指标汇总见表1.2。1.2.3财务评价结论本项目投资回收期为8.43年，总投资收益率为7.3%，投资利税率为6.2%，全部投资财务内部收益率(所得税后)为11.08%，全部投资财务内部收益率(所得税前)为13.92%，项目具有较好的盈利能力。

某某金属材料有限公司2.6MWp太阳能光电建筑一体化示范项目（附表）1.1 投资计划与资金筹措表单位:万元序号项目合计计算期第1年第2年1总投资1145.421142.173.251.1建设投资1125.341125.3401.2建设期利息12.2812.2801.3流动资金7.84.553.252资金筹措1145.421142.173.252.1资本金（资金筹措）227.99227.020.98流动资金资本金2.341.360.982.2借款917.43915.152.282.2.1长期借款911.97911.970长期借款本金899.69899.690建设期利息12.2812.2802.2.2流动资金借款5.463.182.28

1.2 财务指标汇总表序号项目名称（单位）数值1装机容量（MW）2.62年上网电量（MWh）3239.993总投资（万元）1145.424建设期利息（万元）12.285流动资金（万元）7.86销售收入总额(不含增值税)（万元）5313.237总成本费用（万元）3537.18销售税金附加总额（万元）68.489发电利润总额（万元）1707.6510经营期平均电价(不含增值税)（元/kWh）0.64111经营期平均电价(含增值税)（元/kWh）0.7512投资回收期（所得税前）（年）7.0313投资回收期（所得税后）（年）8.4514全部投资内部收益率（所得税前）（%）13.9215全部投资内部收益率（所得税后）（%）11.0816全部投资财务净现值（所得税前）（万元）547.6517全部投资财务净现值（所得税后）（万元）31.1818自有资金内部收益率（%）41.9119自有资金财务净现值（万元）428.6820总投资收益率(ROI)（%）7.321投资利税率（%）6.222项目资本金净利润率(ROE)（%）23.3223资产负债率（%）76.3724盈亏平衡点（生产能力利用率）（%）66.593525盈亏平衡点（年产量）（MWh）2157.621.3 总成本费用表单位:万元序号项目合计计算期第1年第2年第3年第4年第5年第6年第7年第8年第9年第10年第11年第12年第13年1折旧费873.26058.2258.2258.2258.2258.2258.2258.2258.2258.2258.2258.2258.222维修费897.87000040.8140.8140.8140.8140.8140.8140.8140.8140.813工资及福利901.8120.5635.2535.2535.2535.2535.2535.2535.2535.2535.2535.2535.2535.254保险费58.011.322.272.272.272.272.272.272.272.272.272.272.272.275材料费133.033.035.25.25.25.25.25.25.25.25.25.25.25.26摊销费000000000000007利息支出473.5717.3860.0655.7951.5347.2642.9938.7334.4630.1925.9321.6617.3913.138其他费用199.554.557.87.87.87.87.87.87.87.87.87.87.87.8固定成本3404.0743.81163.6159.33155.06191.61187.34183.07178.81174.54170.27166.01161.74157.47可变成本133.033.035.25.25.25.25.25.25.25.25.25.25.25.2总成本费用3537.146.85168.8164.53160.26196.81192.54188.27184.01179.74175.47171.21166.94162.67经营成本2190.2729.4750.5250.5250.5291.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.33

1.3 总成本费用表（续）单位:万元序号项目合计计算期第14年第15年第16年第17年第18年第19年第20年第21年第22年第23年第24年第25年第26年1折旧费873.2658.2258.2258.2200000000002维修费897.8740.8140.8140.8140.8140.8140.8140.8140.8140.8140.8140.8140.8140.813工资及福利901.8135.2535.2535.2535.2535.2535.2535.2535.2535.2535.2535.2535.2535.254保险费58.012.272.272.272.272.272.272.272.272.272.272.272.272.275材料费133.035.25.25.25.25.25.25.25.25.25.25.25.25.26摊销费000000000000007利息支出473.578.864.590.330.330.330.330.330.330.330.330.330.330.338其他费用199.557.87.87.87.87.87.87.87.87.87.87.87.87.8固定成本3404.07153.21148.94144.6786.4686.4686.4686.4686.4686.4686.4686.4686.4686.46可变成本133.035.25.25.25.25.25.25.25.25.25.25.25.25.2总成本费用3537.1158.41154.14149.8791.6691.6691.6691.6691.6691.6691.6691.6691.6691.66经营成本2190.2791.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.331.4 利润与利润分配表单位:万元序号项目合计计算期第1年第2年第3年第4年第5年第6年第7年第8年第9年第10年第11年第12年第13年1营业收入5313.23121.15207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.681.1上网电量（mwh）82889.741889.993239.993239.993239.993239.993239.993239.993239.993239.993239.993239.993239.993239.991.2电价（不含增值税）0.6410.6410.6410.6410.6410.6410.6410.6410.6410.6410.6410.6410.6411.3电价（含增值税）0.750.750.750.750.750.750.750.750.750.750.750.750.752营业税金及附加68.480000001.43.533.533.533.533.533.533总成本费用3537.146.85168.8164.53160.26196.81192.54188.27184.01179.74175.47171.21166.94162.674补贴收入（应税）000000000000005利润总额（1-2-3+4）1707.6574.338.8943.1547.4210.8815.1418.0120.1424.4128.6832.9437.2141.486弥补以前年度亏损000000000000007应纳税所得额（5－6）1707.6574.338.8943.1547.4210.8815.1418.0120.1424.4128.6832.9437.2141.488所得税378.650005.931.361.894.55.046.17.178.249.310.379补贴收入（免税）0000000000000010净利润（5－8）132974.338.8943.1541.499.5213.2513.515.1118.3121.5124.7127.9131.1111期初未分配的利润048.7165.4786.07105.1795.589.1883.178.4676.6977.8181.8188.6912提取法定盈余公积金132.97.433.894.324.150.951.321.351.511.832.152.472.793.1113可供投资者分配的利润（11－12）66.8783.71104.31123.41113.74107.42101.3496.794.9396.05100.05106.93116.6914应付利润474.1418.1618.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2415未分配利润48.7165.4786.07105.1795.589.1883.178.4676.6977.8181.8188.6998.4516息税前利润（利润总额＋利息支出）2181.2291.6898.9598.9598.9558.1458.1456.7354.6154.6154.6154.6154.6154.6117息税折旧摊销前利润3054.4791.68157.17157.17157.17116.35116.3511.95112.82112.82112.82112.82112.82112.82

1.4 利润与利润分配表（续）单位:万元序号项目合计计算期第14年第15年第16年第17年第18年第19年第20年第21年第22年第23年第24年第25年第26年1营业收入5313.23207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.681.1上网电量（mwh）82889.743239.993239.993239.993239.993239.993239.993239.993239.993239.993239.993239.993239.993239.991.2电价（不含增值税）0.6410.6410.6410.6410.6410.6410.6410.6410.6410.6410.6410.6410.6411.3电价（含增值税）0.750.750.750.750.750.750.750.750.750.750.750.750.752营业税金及附加68.483.533.533.533.533.533.533.533.533.533.533.533.533.533总成本费用3537.1158.41154.14149.8791.6691.6691.6691.6691.6691.6691.6691.6691.6691.664补贴收入（应税）000000000000005利润总额（1-2-3+4）1707.6545.7550.0154.28112.5112.5112.5112.5112.5112.5112.5112.5112.5112.56弥补以前年度亏损000000000000007应纳税所得额（5－6）1707.6545.7550.0154.28112.5112.5112.5112.5112.5112.5112.5112.5112.5112.58所得税378.6511.4412.513.5728.1228.1228.1228.1228.1228.1228.1228.1228.1228.129补贴收入（免税）0000000000000010净利润（5－8）132934.3137.5140.7184.3784.3784.3784.3784.3784.3784.3784.3784.3784.3711期初未分配的利润98.45111.09126.61145202.7260.39318.09375.79433.48491.18548.87606.57664.2612提取法定盈余公积金132.93.433.754.078.448.448.448.448.448.448.448.448.448.4413可供投资者分配的利润（11－12）129.33144.85163.24220.94278.63336.33394.02451.72509.41567.11624.8682.5740.214应付利润474.1418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2415未分配利润111.09126.61145202.7260.39318.09375.79433.48491.18548.87606.57664.26721.9616息税前利润（利润总额＋利息支出）2181.2254.6154.6154.61112.82112.82112.82112.82112.82112.82112.82112.82112.82112.8217息税折旧摊销前利润3054.47112.82112.82112.82112.82112.82112.82112.82112.82112.82112.82112.82112.82112.821.5 借款还本付息计划表单位:万元序号项目合计计算期第1年第2年第3年第4年第5年第6年第7年第8年第9年第10年第11年第12年第13年长期借款1.1年初借款余额0911.97846.82781.68716.54651.4586.26521.12455.98390.84325.7260.56195.421.2当期还本付息1359.970124.87120.61116.34112.07107.81103.5499.2795.0190.7486.4782.2177.94本年还本911.97065.1465.1465.1465.1465.1465.1465.1465.1465.1465.1465.1465.14本年付息448059.7355.4751.246.9342.6738.434.1329.8725.621.3317.0712.81.3期末借款余额0846.82781.68716.54651.4586.26521.12455.98390.84325.7260.56195.42130.28流动资金借款2.1流动资金借款累计3.185.465.465.465.465.465.465.465.465.465.465.465.462.2流动资金利息0.190.330.330.330.330.330.330.330.330.330.330.330.332.3偿还流动资金借款本金0000000000000短期借款3.1偿还短期借款本金000000000000003.2短期贷款000000000000003.3短期借款利息00000000000000利息备付率（%）0164.75177.34192.03123.01135.22146.49158.46180.85210.61252.09313.93415.96偿债备付率（%）0125.53129.96129.63102.31105.85106.34108.22111.94116.02120.49125.43130.9

1.5 借款还本付息计划表（续）单位:万元序号项目合计计算期第14年第15年第16年第17年第18年第19年第20年第21年第22年第23年第24年第25年第26年长期借款1.1年初借款余额130.2865.14000000000001.2当期还本付息1359.9773.6769.4100000000000本年还本911.9765.1465.1400000000000本年付息4488.534.27000000000001.3期末借款余额65.14000000000000流动资金借款2.1流动资金借款累计5.465.465.465.465.465.465.465.465.465.465.465.465.462.2流动资金利息0.330.330.330.330.330.330.330.330.330.330.330.330.332.3偿还流动资金借款本金0000000000005.46短期借款3.1偿还短期借款本金000000000000003.2短期贷款000000000000003.3短期借款利息00000000000000利息备付率（%）616.251188.5600000000000偿债备付率（%）137.01143.86000000000001.6 项目投资现金流量表单位:万元序号项目合计计算期第1年第2年第3年第4年第5年第6年第7年第8年第9年第10年第11年第12年第13年1现金流入5585.39141.74242.99242.99242.99242.99242.99228.96207.68207.68207.68207.68207.68207.681.1营业收入5313.23121.15207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.681.2补贴收入218.420.635.3135.3135.3135.3135.3121.270000001.3回收固定资产余值45.9600000000000001.4回收流动资金7.800000000000002现金流出3391.91159.3653.7750.5250.5291.3391.3392.7394.8694.8694.8694.8694.8694.862.1建设投资1125.341125.340000000000002.2流动资金7.84.553.25000000000002.3经营成本2190.2729.4750.5250.5250.5291.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.332.4营业税金及附加68.480000001.43.533.533.533.533.533.532.5维持运营投资000000000000003所得税前净现金流量（1－2）2193.5-1017.61189.22192.47192.47151.66151.66136.22112.82112.82112.82112.82112.82112.824累计所得税前净现金流量-1017.61-828.39-635.92-443.45-291.79-140.13-3.9108.92221.74334.57447.39560.21673.035调整所得税545.322.9224.7424.7424.741.531.531.1813.6513.6513.6513.6513.6513.656所得税后净现金流量（3－5）1648.19-1040.53164.48167.73167.73137.13137.13122.0499.1799.1799.1799.1799.1799.177累计所得税后净现金流量-1040.53-876.05-708.31-540.58-403.45-266.33-144.29-45.1254.06153.23252.4351.57450.74

1.6 项目投资现金流量表（续）单位:万元序号项目合计计算期第14年第15年第16年第17年第18年第19年第20年第21年第22年第23年第24年第25年第26年1现金流入5585.39207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68261.441.1营业收入5313.23207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.681.2补贴收入218.400000000000001.3回收固定资产余值45.9600000000000045.961.4回收流动资金7.80000000000007.82现金流出3391.994.8694.8694.8694.8694.8694.8694.8694.8694.8694.8694.8694.8694.862.1建设投资1125.3400000000000002.2流动资金7.800000000000002.3经营成本2190.2791.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.332.4营业税金及附加68.483.533.533.533.533.533.533.533.533.533.533.533.533.532.5维持运营投资000000000000003所得税前净现金流量（1－2）2193.5112.82112.82112.82112.82112.82112.82112.82112.82112.82112.82112.82112.82166.584累计所得税前净现金流量785.86898.681011.51124.331237.151349.971462.81575.621688.441801.27191.092026.912193.55调整所得税545.313.6513.6513.6528.2128.2128.2128.2128.2128.2128.2128.2128.2128.216所得税后净现金流量（3－5）1648.1999.1799.1799.1784.6284.6284.6284.6284.6284.6284.6284.6284.62138.387累计所得税后净现金流量549.91649.09748.26832.87917.491002.111086.731171.341255.961340.581425.21509.811648.191.7 项目资本金现金流量表单位:万元序号项目合计计算期第1年第2年第3年第4年第5年第6年第7年第8年第9年第10年第11年第12年第13年1现金流入5585.39141.74242.99242.99242.99242.99242.99228.96207.68207.68207.68207.68207.68207.681.1营业收入5313.23121.15207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.681.2补贴收入218.420.635.3135.3135.3135.3135.3121.270000001.3回收固定资产余值45.9600000000000001.4回收流动资金7.800000000000002现金流出4256.39273.86176.69171.45173.11205.09201.36201.1199.5196.3193.1189.9186.7183.52.1项目资本金227.99227.020.98000000000002.2借款本金偿还917.43065.1465.1465.1465.1465.1465.1465.1465.1465.1465.1465.1465.142.3借款利息支付473.5717.3860.0655.7951.5347.2642.9938.7334.4630.1925.9321.6617.3913.132.4经营成本2190.2729.4750.5250.5250.5291.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.332.5营业税金及附加68.480000001.43.533.533.533.533.533.532.6所得税378.650005.931.361.894.55.046.17.178.249.310.372.7维持运营投资000000000000003净现金流量（1－2）1329-132.1266.371.5469.8837.941.6327.858.1911.391.5917.7920.9924.19

1.7 项目资本金现金流量表（续）单位:万元序号项目合计计算期第14年第15年第16年第17年第18年第19年第20年第21年第22年第23年第24年第25年第26年1现金流入5585.39207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68261.441.1营业收入5313.23207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.681.2补贴收入218.400000000000001.3回收固定资产余值45.9600000000000045.961.4回收流动资金7.80000000000007.82现金流出4256.39180.3177.1108.76123.31123.31123.31123.31123.31123.31123.31123.31123.31128.772.1项目资本金227.9900000000000002.2借款本金偿还917.4365.1465.1400000000005.462.3借款利息支付473.578.864.590.330.330.330.330.330.330.330.330.330.330.332.4经营成本2190.2791.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.332.5营业税金及附加68.483.533.533.533.533.533.533.533.533.533.533.533.533.532.6所得税378.6511.4412.513.5728.1228.1228.1228.1228.1228.1228.1228.1228.1228.122.7维持运营投资000000000000003净现金流量（1－2）132927.3930.5998.9384.3784.3784.3784.3784.3784.3784.3784.3784.37132.67

1.8 财务计划现金流量表单位:万元序号项目合计计算期第1年第2年第3年第4年第5年第6年第7年第8年第9年第10年第11年第12年第13年1经营活动净现金流量2894.23112.28192.47192.47186.54150.3149.77131.72107.79106.72105.65104.59103.52102.451.1现金流入6216.48141.74242.99242.99242.99242.99242.99242.99242.99242.99242.99242.99242.99242.991.1.1营业收入5313.23121.15207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.681.1.2增值税销项税额903.2520.635.3135.3135.3135.3135.3135.3135.3135.3135.3135.3135.3135.311.1.3补贴收入（不含增值税优惠）000000000000001.1.4其他流入000000000000001.2现金流出3322.2529.4750.5250.5256.4492.6993.22111.27135.2136.27137.34138.4139.47140.541.2.1经营成本2190.2729.4750.5250.5250.5291.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.331.2.2增值税进项税额000000000000001.2.3营业税金及附加68.480000001.43.533.533.533.533.533.531.2.4增值税684.850000001.0335.3135.3135.3135.3135.3135.311.2.5所得税378.650005.931.361.894.55.046.17.178.249.310.371.2.6其他流出000000000000002投资活动净现金流量-1133.14-1129.89-3.25000000000002.1现金流入000000000000002.2现金流出1133.141129.893.25000000000002.2.1建设投资1125.341125.340000000000002.2.2维持运营投资000000000000002.2.3流动资金7.84.553.25000000000002.2.4其他流出000000000000003筹资活动净现金流量-7321094.35-140.19-139.17-134.91-130.64-126.37-122.11-117.84-113.57-109.31-105.04-100.77-96.513.1现金流入1133.141129.893.25000000000003.1.1项目资本金投入227.99227.020.98000000000003.1.2建设投资借款899.69899.690000000000003.1.3流动资金借款5.463.182.28000000000003.1.4债券000000000000003.1.5短期借款000000000000003.1.6其他流入000000000000003.2现金流出1865.1435.54143.44139.17134.91130.64126.37122.11117.84113.57109.31105.04100.7796.513.2.1各种利息支出473.5717.3860.0655.7951.5347.2642.9938.7334.4630.1925.9321.6617.3913.133.2.2偿还债务本金917.43065.1465.1465.1465.1465.1465.1465.1465.1465.1465.1465.1465.143.2.3应付利润（股利分配）474.1418.1618.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.243.2.4其他流出000000000000004净现金流量1029.0976.7449.0353.351.6419.6623.399.62-10.05-6.85-3.65-0.452.755.955累计盈余资金76.74125.77179.06230.7250.36273.75283.37273.31266.46262.81262.35265.1271.051.8 财务计划现金流量表（续）单位:万元序号项目合计计算期第14年第15年第16年第17年第18年第19年第20年第21年第22年第23年第24年第25年第26年1经营活动净现金流量2894.23101.39100.3299.2584.784.784.784.784.784.784.784.784.784.71.1现金流入6216.48242.99242.99242.99242.99242.99242.99242.99242.99242.99242.99242.99242.99242.991.1.1营业收入5313.23207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.68207.681.1.2增值税销项税额903.2535.3135.3135.3135.3135.3135.3135.3135.3135.3135.3135.3135.3135.311.1.3补贴收入（不含增值税优惠）000000000000001.1.4其他流入000000000000001.2现金流出3322.25141.6142.67143.74158.29158.29158.29158.29158.29158.29158.29158.29158.29158.291.2.1经营成本2190.2791.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.3391.331.2.2增值税进项税额000000000000001.2.3营业税金及附加68.483.533.533.533.533.533.533.533.533.533.533.533.533.531.2.4增值税684.8535.3135.3135.3135.3135.3135.3135.3135.3135.3135.3135.3135.3135.311.2.5所得税378.6511.4412.513.5728.1228.1228.1228.1228.1228.1228.1228.1228.1228.121.2.6其他流出000000000000002投资活动净现金流量-1133.1400000000000002.1现金流入000000000000002.2现金流出1133.1400000000000002.2.1建设投资1125.3400000000000002.2.2维持运营投资000000000000002.2.3流动资金7.800000000000002.2.4其他流出000000000000003筹资活动净现金流量-732-92.24-87.97-18.57-18.57-18.57-18.57-18.57-18.57-18.57-18.57-18.57-18.57-24.033.1现金流入1133.1400000000000003.1.1项目资本金投入227.9900000000000003.1.2建设投资借款899.6900000000000003.1.3流动资金借款5.4600000000000003.1.4债券000000000000003.1.5短期借款000000000000003.1.6其他流入000000000000003.2现金流出1865.1492.2487.9718.5718.5718.5718.5718.5718.5718.5718.5718.5718.5724.033.2.1各种利息支出473.578.864.590.330.330.330.330.330.330.330.330.330.330.333.2.2偿还债务本金917.4365.1465.1400000000005.463.2.3应付利润（股利分配）474.1418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.2418.243.2.4其他流出000000000000004净现金流量1029.099.1512.3580.6966.1366.1366.1366.1366.1366.1366.1366.1366.1360.675累计盈余资金280.19292.54373.22439.36505.49571.62637.75703.89770.02836.15902.28968.411029.09

1.9 资产负债表单位:万元序号项目合计计算期第1年第2年第3年第4年第5年第6年第7年第8年第9年第10年第11年第12年第13年1资产1198.311157.061116.841074.951001.09930.96861.08792.81727.74665.87607.2551.73499.461.1流动资产总额81.29133.57186.86238.5258.16281.55291.17281.11274.26270.61270.15272.9278.851.1.1累计盈余资金76.74125.77179.06230.7250.36273.75283.37273.31266.46262.81262.35265.1271.051.1.2流动资产4.557.87.87.87.87.87.87.87.87.87.87.87.81.2在建工程1137.620000000000001.3固定资产净值0861802.78744.57686.35628.13569.91511.7453.48395.26337.05278.83220.611.4无形及其他资产净值00000000000001.5可抵扣增值税形成资产-20.6162.5127.1991.8956.5821.2700000002负债及所有者权益（2.4＋2.5）1198.311157.061116.841074.951001.09930.96861.08792.81727.74665.87607.2551.73499.462.1流动负债总额00000000000002.1.1本年短期借款00000000000002.1.2其他00000000000002.2建设投资借款911.97846.82781.68716.54651.4586.26521.12455.98390.84325.7260.56195.42130.282.3流动资金借款