2023充电桩行业专题

2023年03月10日新能源汽车蓬勃发展，充电基础设施潜在空间巨大■充电桩是新能源汽车快速发展不可或缺的一环。以安装地点进行分类，主要分为公用、专用、私人充电桩。以充电方式进行分类，主要分为交流充电桩和直流充电桩。表1:直流/交流充电桩对比电池充电直接输出直流电给电动车电池充电，不经过车载充电机由于采用三相四线制供电，所以可以提供较大的功率，输入/输出电压(V)充电时间(小时)对电池寿命影响占地面积小、布点灵活，配电要求低、对电网造成的压力小占地面积大，配电要求高，需大型变压器成本低1000-2000元/台公共停车场、商场和居民小区等数据来源：头豹研究所、国泰君安证券研究图1:充电桩硬件设备的成本占充电桩总成本的93%图2:充电桩硬件设备成本中占比最大的为充电模块图3:充电模块成本构成电池维护设备监控计费设备10.0%2电滤设备充电桩硬件设备93.0%阳性元器集成电路充电模块电容共他■新能源汽车高景气发展推动充电基础设施需求快速增长，中国新能源汽车销量仍实现较快增长。随着新能源汽车保有量的高速增长，对充电基础设施的数量与充电速度都有了更高的要求。2022年中国新能源汽车销量为688.7万辆，同比增长93.4%,渗透率达到25.6%,高于上年12.1pcts,持续爆发式增长。图4:2022年中国新能源汽车销量为688.7万辆数据来源：中汽协、国泰君安证券研究图5:2022年中国新能源汽车渗透率达到25.6%柄数据来源：中汽协、国泰君安证券研究充电桩行业报告欧洲正式通过2035年停售燃油发动机车辆议案，将为欧洲新能源汽车持续增长提供动力。2022年欧洲主要七国新能源汽车累计销售237.6万辆，同比增长37.4%,渗透率达到24.8%。350000·300000350000·300000250000200000500000·1月2月3月4月5月6月7月8月9月10月11月12月022/122/222/322/422/522/622/722/822/922/1022/1122/12一20172018201970%-77美国新能源汽车市场发展提速。2022年美国新能源乘用车销量98.6万辆，同比增长49.2%,渗透率达6.9%。美国目前新能源汽车渗透率仍较低，随着车企的持续投入和政策端的持续刺激，美国新能源车型将持续丰富，基础设施将继续完善，预计销量有望在2023年迎来大幅增长，成为全球增速最快的市场。2015201620172018201920200国泰君安证券研究■2023年全球新能源汽车销量有望达到1400万辆。1)中国市场来看随着特斯来降价释放需求、比亚迪的强势表现，23年中国新能源汽车销量有望超过880万辆，同比增长30%;2)美国市场方面随着IRA方案执行取消对车型销量的限制，有望进一步刺激销量需求，预计2023年销量达到180;万辆3)欧洲市场保持相对稳定的增长，预计2023年销量达到300万辆。新能源汽车持续高景气将刺激充电桩需求。2018201920200■中国■欧洲■美国■其他数据来源：EVSales、国泰君安证券研究数据来源：EVSales、国泰君安证券研究全球公共充电桩数量快速增长。2021年全球公共充电桩接近180万个，同比增长约40%,其中约有三分之一是快充桩。中国是全球新能源汽车最大的市场且人口密集，因此全球绝大部分充电桩也位于中国。欧洲充电桩数量排名第二，2021年拥有超过30万个慢充桩以及近5万个快充桩，同比增长30%。2021年美国慢充桩为9.2万个，仅同比增长12%。2000201520162017201820192020充电桩行业报告部分国家充电桩数量没有完全匹配新能源汽车数量。在2015年至2021年期间，中国、韩国和荷兰的每充电点电动汽车比例保持相对平稳，每个充电点不到10辆。这反映了充电基础设施部署与电动汽车库存增长速度相匹配。而美国及挪威新能源汽车数量增长显著快于公共充电桩数量增长。大多数国家，随着电动汽车存量份额增加，车桩比却在上升。图17:不同国家车桩比差异较大—World—ChinaNotes:Chargingpointsnludenypbicyalablechargers.botastandsl充电桩将迎来十年十倍的快速增长。根据IEA预计2030年公共充电桩数量仅占保有量的10%,但由于更高的功率，公共充电桩将占40%的装机量。2030年充电电力需求或超750TWh,私人充电站可满足约65%的能源需求。图18:充电桩将迎来十年十倍的快速增长图19:2030年充电电力需求或超750TWh00充电桩行业报告中国长期是充电桩最大市场。IEA预计到2030年全球将有550万个公共快充桩和1000万个公共慢充桩，其中中国分别拥有400万个和550万个。在欧洲和美国，私人充电提供的电力份额预计将占到所需的70%左右，在中国约占一半。654321086420中国充电桩发展再获政策支持发布时间全国电基础设施服务保障能力的实到“士四五”末，我国电动汽车充电保障能力进一步提升，形成适度超前、布局均施体系，能够满足超过2000万辆电动汽车充电需求。到“十四五”末，全市电动汽车充电桩达70万个，累计建设不少于5万根单位内部充用充电桩，不少于20个充电精品服务示范站。广东《广东省能源发展“十四五”规划提出，加快新能源汽车推广应用，加快电动汽车充换电设施建设，到2025年底，全省力争建座、公共充电桩25万个，形成便利高效、适度超前的充电网络体系，加快推广港口岸电、用，研究推广纯电动船技术应用。建立以信息高水平互联互通、智熊技术标准体系完善、建设运营管理机制健全、统一有型充换电基础设施体系，实现行业发展“五个转型”;到2025年，满足125万辆以上电动汽车2022年全省年度建设充电桩任务2万个，要求全省各市县乡镇充电桩建设实现100%全覆盖，域新增和更换车辆100%使用清洁能源汽车，电动汽车与充电基础设施总体车桩比在2.5以下。《湖北省能源发展“十四五”大力发展电动汽车，扩大电动汽车在公共交通、公务出行等方面应用。适度超前推进充统一智能充电服务平台，开展光储充换相结合的新型充换电场站试点示范，形成车础设施网络，到2025年全省充电桩达到50万个以上。《吉林省能源发展“十四五”布局建设新能源汽车充电基础设施，破解充电桩进小区难等问题，提升互联互通水平，提高充电便利性和产品可靠性。到2025年，力争全省建成充换电站500座，充电桩数量达到1万个以上，满足超过充电桩行业报告我国充电基础设施建设基本满足新能源汽车需求。2022年我国充电基础设施保有量达到521万台，新能源汽车保有量为1310万辆，同比万台随车配建私人充电桩万台充电基础设施(公共桩+私人桩)万台万台万台■充电桩保有量(万台)0■充电桩新增量(万台)50充电桩行业报告从增量角度看，2022年我国充电基础设施增量为259.3万台，新能源汽车销量为688.7万辆，车桩增量比为2.7:1。其中，公共充电桩增量为65.1万台，同比上升91.6%,随车配建私人充电桩增量为194.2万台，同比上升225.5%。202210月■公共充电桩占比数据来源：中国充电联盟、国泰君安证券研究■公共充电基础设施建设区域较为集中。公共充电桩保有量前十的省份为广东省、江苏省、浙江省、上海市、北京市、湖北省、山东省、安徽省、河南省和福建省，合计建设的公共充电桩占比达73.1%。050000100000150000200000250000300000350000400数据来源：中国充电联盟、国泰君安证券研究0公共充电桩保有量大多集中在头部15家运营商。截止到22年12月底，公共充电桩运营企业中top5占比69.8%,top10占比86.3%,top15占比93.8%。表4:头部15家运营商拥有的公共充电桩保有量占比达93.8%占比国家电网深圳车电网南方电网81.1%项目星星充电云快充特来电国家电网小桔充电67.1%特来电国家电网星星充电深圳车电网南方电网特来电星星充电云快充国家电网小桔充电80.1%星星充电云快充特来电国家电网深圳车电网特来电星星充电云快充小桔充电南方电网特来电小桔充电星星充电云快充南方电网数据来源：中国充电联盟、国泰君安证券研究勇域家电B谨童息m息--4242o1o88施施南六电5里中宽息屯s[克速su需快量ueHe--2023年2月工信部八部门印发《关于组织开展公共领域车辆全面电动化先行区试点工作的通知》。工业和信息化部、交通运输部会同发展改革委、财政部、生态环境部、住房城乡建设部、能源局、邮政局在全国范围内启动公共领域车辆全面电动化先行区试■各区域推广目标合计为204万辆。按标准车折算后，《通知》给出36个试点区域新能源汽车推广数量参考目标，其中北京等11个趋于推广目标为10万辆，山东等11个区域推广目标为6万辆，海南等14个区域推广目标为2万辆。■对应公共充电桩数量约100万个。按平均单个充电桩功率120kw计算，经标准桩折算后，完成推广目标需新增约100万个公共充电桩，新增市场规模近500亿元。(标准车折算)10万辆110万辆充电桩行业有望在政策刺激下迎来快速发展。2022年国内车桩比为2.5:1较《电动汽车充电基础设施发展指南(2015-2020年)》中2020年中国车桩比1:1的目标仍有较大差距。此次《通知》以公共领域车辆为样板再提车桩比1:1的目标，或将有效拉动充电桩市场增长。■预计2023年我国充电桩保有量同比增长80%以上。中国充电联盟预计2023年我国新增340万台随车配件充电桩，保有量达到681.2万台；新增公共充电桩97.5万台，其中交流充电桩56.5万台，直流充电桩41万台，公共充电桩保有量达到277.52万台，其中交流充电桩160.1万台，公共直流充电桩117.1万台；新增公共充电场站6万座，保有量达到17.1万座。充电桩增速显著高于新能源汽车，车桩比将进一步降低。新能源汽车保有量(万辆)新能源汽车销量(万辆)新能源汽车增速(%)公共充电桩保有量(万台)公共充电桩新增量(万台)公共充电桩增速(%)公共车桩比市场规模欧洲各国充电桩发展不均衡约占全球市场份额的24.5%。根据IEA调查，欧洲公共充电桩保有量从2015年的6.7万根增长至2021年的35.6万根，增速较明显落后于新能源汽车。图35:欧洲公共车桩比图36:欧洲市场车桩比变化欧洲各国充电桩发展差异较大。根据AECA的调查，2021年欧洲充电桩建设的前五名为荷兰、法国、德国、意大利、瑞典，这五个国家占所有充电桩建设数量的80.4%。其他所有国家加起来才占19.6%的份额。且根据ACEA对欧洲各国每百公里充电点统计结果，27个国家中充电桩数量多于10个的国家只有5个，欧洲公路网络等重要场景充电设施数量严重不足。■许多欧洲国家没有达到AFID的建议标准。议每个欧盟成员国实现每个公共充电桩满足10辆轻型电动车的目标，即公共车桩比达到10:1,同时需满足每辆纯电动汽车配备1kW充电功率；每辆插电混动汽车配备0.66kW充电功率。00NewZealandNorwayNetherlands1Notes:ThelinereferstotheAFIDfor2020andthKilowattsperEVareestimatedassumingOfficialnationalmetricsmightdifferfromt数据来源：IEA国家欧盟1.《EUConnectingEuropeFacilitytransportprogramme》:到2023年底，将在TEN-T网络上提供15亿欧元(17.7亿美元)用于建设直流快充桩和加氢站2.《EUEVChargingMasterplan》:2030年前投资1720亿欧元用于建设充电桩，其中，850亿元用于建设公共充电德国“LadeinfrastrukturvorOrt”项目：购买普通充电设施(包括直流和交流，3.7-22kW),补贴金额最多可达总价的80%,每个充电站点最高补贴金额为4000欧元；购买快速充电设施(直流，22-50kW),补贴金额最多可达总价的80%,每个充电站点最高补贴金额为1.6万欧元；低压电连接设施的安装和建造费用补贴80%;中压配电网连接按总费用补贴80%英国1.2022年起新建建筑(住宅和非住宅)需要建设电动汽车充电端口。除了新建住宅外，停车位超过10个的既有建筑物翻新也需要加装充电端口。2.《On-StreetResidentialChargepointScheme》:提供2000万英镑(2900万美元),为没有充电桩法国2.投资1亿欧元在国家公路网络上建设充电桩，同时将以平均30%的比例补贴充电桩建设，在某些情况下补贴幅度为40%为主要交通走廊沿线的HDV充电基础设施提供5.5亿瑞典克朗(数据来源：IEA、国泰君安证券研究建设普通充电桩(包括直流和交流，3.7-22kW)时每个充电站最高补贴金额为4000欧元，而建设快充桩(直流，22-50kW)最高补贴金额高达1.6万欧元。根据的2022年ACEA发布的《EUEVChargingMasterplan》,用于投资充电桩建设的1720亿元中850亿元用于建设公共充电桩，这850亿元中又有590亿元用于投资公共快充桩，占比高达69%。图38:欧盟对建设充电桩投资的1720亿欧元中69%用于直流快充图38:欧盟对建设充电桩投资的1720亿欧元中69%用于直流快充车企、综合性大型电气公司、专业充电桩运营商。传统能源巨头有BP、壳牌等，为了实现向新能源的转型，传统能源巨头通过综合性大型电气公司有西门子、施耐德、ABB等，专注于充电设备的制造。专业充电桩运营商主要以欧洲的EVBox和北美的ChargePoint为主，提供的业务除销售充电桩外，也提供后续软BP全称是英国石油公司，2021年以来，BP加速部署充电桩案合资公司，随后收购美国充电桩企业AMPLYPower,将充电桩市截止2021年底，BP充电点增长到13100多个，点，并计划到2025年部署超过50万个充电点。数据来源：EAFO、各公司官网、国泰君安证券研究营商Supercharger为主、HomeCharging和Destination的充电网络。目前Tesla已在全球安装超4万台超充桩是由宝马集团、戴姆勒、福特、大众、奥迪和保时捷合资成立，致力于共同开发泛欧高速电动车充电网络2025年将在欧洲建设近7000个充电点。大型电气公司2010年布局充电桩业务，推出多种交直流充电桩，积极与车企及第三方服务机构展开合作50万台交流桩、超过2.5万台直流桩专业充电桩运营商成立于2007年，主要向商业、住宅、车队在欧洲于2010年成立于欧洲荷兰，主要面向充电站运营商、电动车队、商住楼宇、和车厂等客户，提供领先的充电桩硬件、软件和服务。目前，EVbox已累计安装超过40万台充电数据来源：EAFO、各公司官网、国泰君安证券研究表10:欧洲充电桩增量2021-2025年CAGR为61%新能源汽车保有量(万辆)新能源汽车新增量(万辆)新能源汽车增速(%)公共充电桩保有量(万辆)公共充电桩新增量(万台)公共充电桩增速(%)公共车桩比市场规模美国充电桩发展有望提速美国充电站建设同样有待改善。2021年美国仅有5万个充电站、13个充电点。约有8%的人口居住在最近的公共充电桩10km外，需再建5000个充电站才能将这一比例降至0%。从充电类型来看，13.07万个充电点中仅有2.26万个直流快充点，占比较低。从分布上来看，仅有17%的充电点位于高速公路上，7%的充电点位于洲际公路上，大部分充电站位于东西两岸人口密集的城市周边，中部地区充电站分布较少。■充电基础设施配套建设相对新能源车发展明显落后。截至2021年，美国新能源车保有量约有200万辆，充电桩13.1万台，其中公共充电桩为11.6万台(充电站3.6万座)。尽管公共充电设施数量快速增长，美国公共车桩比仍保持高位。图41:美国新能源汽车与公共充电桩保有量保持较高比例单位：万数据来源：IEA、国泰君安证券研究图42:2021年底美国公共充电桩共有11.7万根62