证券发行与承销3月真题

证券发行与承销3月真题

姓名：__________考号：__________题号一二三四五总分评分一、单选题(共10题)1.1.证券发行市场中，首次公开发行（IPO）是指什么？()A.公司上市前的首次股票发行B.公司上市后的股票增发C.公司债券的发行D.上市公司回购自己的股票2.2.证券承销过程中，主承销商的主要职责是什么？()A.协助投资者进行证券交易B.对发行人进行尽职调查C.负责证券发行的全部销售工作D.担任证券发行的法律顾问3.3.证券发行市场中，簿记管理（BookBuilding）是指什么？()A.证券发行过程中的定价机制B.证券发行过程中的销售渠道管理C.证券发行过程中的投资者关系管理D.证券发行过程中的信息披露管理4.4.证券发行市场中，绿鞋期权（GreenShoeOption）的作用是什么？()A.保护投资者利益B.限制股票供应量C.确保发行成功D.提高发行价格5.5.证券发行市场中，投资者保护基金的主要用途是什么？()A.支付证券发行费用B.补偿投资者损失C.资助证券市场监管机构D.购买证券公司股份6.6.证券发行市场中，承销团（UnderwritingGroup）是由谁组成的？()A.发行公司的高级管理人员B.投资银行和其他金融机构C.证券市场监管机构D.证券交易所在职人员7.7.证券发行市场中，配售对象（Allottee）是指什么？()A.证券发行的主承销商B.购买证券的投资者C.证券发行的公司D.证券发行监管机构8.8.证券发行市场中，网下申购（Online申购）是指什么？()A.通过证券交易所进行申购B.通过互联网进行申购C.通过证券公司营业部进行申购D.通过银行网点进行申购9.9.证券发行市场中，询价区间（PriceRange）的确定依据是什么？()A.证券发行公司的业绩B.市场供求关系C.投资者预期收益D.证券发行监管政策10.10.证券发行市场中，保荐代表人（SponsorRepresentative）的职责是什么？()A.协助发行人准备发行文件B.对发行人进行尽职调查C.负责证券发行的全部销售工作D.担任证券发行的法律顾问二、多选题(共5题)11.1.证券发行过程中，以下哪些是承销团的主要职责？()A.协助发行人制定发行方案B.对发行人进行尽职调查C.负责证券发行的全部销售工作D.担任证券发行的法律顾问E.监督发行人信息披露12.2.以下哪些是证券发行定价的方法？()A.簿记管理B.市场询价C.价格发现D.随机定价E.管理层定价13.3.以下哪些是投资者保护基金的主要用途？()A.补偿投资者损失B.资助证券市场监管机构C.支付证券发行费用D.购买证券公司股份E.奖励优秀证券公司14.4.以下哪些是证券发行过程中的监管要求？()A.信息披露要求B.尽职调查要求C.证券发行定价要求D.证券承销要求E.证券交易要求15.5.以下哪些是证券承销的类型？()A.包销B.代销C.簿记承销D.余额包销E.集中竞价三、填空题(共5题)16.1.证券发行市场上的主承销商在承销过程中负责制定承销方案，该方案通常包括承销方式、承销价格、承销期限等内容。17.2.证券发行过程中的簿记管理是一种定价机制，通过收集投资者对证券的购买意愿来确定发行价格。18.3.证券发行市场上的投资者保护基金主要用于补偿投资者在证券市场交易中遭受的损失。19.4.证券发行市场上的承销团通常由多家投资银行和其他金融机构组成，共同负责证券发行的全部销售工作。20.5.证券发行过程中的询价区间反映了市场对证券的估值预期，通常由主承销商根据市场情况和投资者反馈来确定。四、判断题(共5题)21.1.证券发行市场上的首次公开发行（IPO）是指一家公司首次向公众发行股票并在证券交易所上市交易。()A.正确B.错误22.2.在证券承销过程中，簿记管理（BookBuilding）是一种定价方法，它完全依赖于市场供求关系来确定发行价格。()A.正确B.错误23.3.证券发行过程中的投资者保护基金只能用于补偿投资者在证券交易中遭受的损失。()A.正确B.错误24.4.主承销商在证券承销过程中的职责仅限于销售证券，不涉及对发行人的尽职调查。()A.正确B.错误25.5.证券发行市场上的配售对象是指所有购买证券的投资者，包括机构和个人。()A.正确B.错误五、简单题(共5题)26.1.请简述证券发行市场中簿记管理（BookBuilding）的运作流程。27.2.请说明证券发行过程中，主承销商进行尽职调查的目的和主要内容。28.3.请解释证券发行市场上的绿鞋期权（GreenShoeOption）的作用及其运作方式。29.4.请说明证券发行过程中的投资者保护基金的主要用途及其作用。30.5.请阐述证券承销过程中，承销团（UnderwritingGroup）的组成及其在证券发行中的作用。

证券发行与承销3月真题一、单选题(共10题)1.【答案】A【解析】首次公开发行（IPO）是指一家公司首次向公众发行股票，以便在股票交易所上市交易。2.【答案】C【解析】主承销商在证券承销过程中负责证券发行的全部销售工作，包括定价、分配和销售证券等。3.【答案】A【解析】簿记管理是一种证券发行过程中的定价机制，通过收集投资者对证券的购买意愿来确定发行价格。4.【答案】C【解析】绿鞋期权是一种给主承销商的期权，允许其在一段时间内购买额外的股票，以确保证券发行成功。5.【答案】B【解析】投资者保护基金的主要用途是补偿投资者在证券市场交易中遭受的损失。6.【答案】B【解析】承销团是由多家投资银行和其他金融机构组成的，负责证券发行的全部销售工作。7.【答案】B【解析】配售对象是指购买证券的投资者，他们在证券发行过程中通过承销商获得证券。8.【答案】B【解析】网下申购是指投资者通过互联网进行证券申购的一种方式。9.【答案】B【解析】询价区间的确定主要依据市场供求关系，反映市场对证券的估值预期。10.【答案】B【解析】保荐代表人负责对发行人进行尽职调查，确保发行人符合证券发行的条件。二、多选题(共5题)11.【答案】ABC【解析】承销团的主要职责包括协助发行人制定发行方案、对发行人进行尽职调查以及负责证券发行的全部销售工作。12.【答案】ABC【解析】证券发行定价的方法包括簿记管理、市场询价和价格发现，这些都是确保发行价格公允的常用方法。13.【答案】AB【解析】投资者保护基金的主要用途是补偿投资者在证券市场交易中遭受的损失，以及资助证券市场监管机构的工作。14.【答案】ABCDE【解析】证券发行过程中的监管要求包括信息披露要求、尽职调查要求、证券发行定价要求、证券承销要求和证券交易要求等，以确保证券市场的公平、公正和透明。15.【答案】ABCD【解析】证券承销的类型包括包销、代销、簿记承销和余额包销，这些类型反映了承销商在证券发行过程中的不同角色和责任。三、填空题(共5题)16.【答案】承销方式、承销价格、承销期限【解析】承销方案是主承销商在承销过程中制定的详细计划，其中承销方式、承销价格和承销期限是核心内容。17.【答案】定价机制【解析】簿记管理作为一种定价机制，能够更准确地反映市场对证券的需求和投资者的预期，从而确定合理的发行价格。18.【答案】补偿投资者损失【解析】投资者保护基金是为了保护投资者利益而设立的，其主要用途就是补偿投资者在证券交易过程中可能遭受的损失。19.【答案】多家投资银行和其他金融机构【解析】承销团是由多家机构组成的团队，通过集体力量来提高证券发行的效率和成功率。20.【答案】市场情况和投资者反馈【解析】询价区间的确定需要考虑市场情况和投资者反馈，以确保定价既不过高也不过低，达到合理的平衡。四、判断题(共5题)21.【答案】正确【解析】首次公开发行（IPO）确实是指一家公司首次向公众发行股票并在证券交易所上市交易。22.【答案】错误【解析】簿记管理是一种定价机制，但它不仅仅是依赖市场供求关系，还涉及主承销商对投资者需求的分析。23.【答案】错误【解析】投资者保护基金不仅可以用于补偿投资者的损失，还可以用于资助证券市场监管机构的工作。24.【答案】错误【解析】主承销商在承销过程中不仅要负责销售证券，还需要对发行人进行尽职调查，以确保发行人的合规性。25.【答案】正确【解析】配售对象确实包括所有购买证券的投资者，无论其是机构还是个人。五、简答题(共5题)26.【答案】簿记管理是一种定价机制，其运作流程通常包括：主承销商设定初始发行价格区间；投资者提交申购意向，包括愿意支付的价格和申购数量；主承销商根据投资者申购情况调整发行价格；最终确定发行价格并完成证券发行。【解析】簿记管理通过收集投资者意愿，结合市场情况和发行人需求，最终确定发行价格，是一种较为有效的定价方式。27.【答案】主承销商进行尽职调查的目的是确保发行人符合证券发行的条件，保护投资者利益。尽职调查的主要内容包括：发行人的财务状况、业务模式、内部控制、法律合规性等方面。【解析】尽职调查是主承销商的重要职责，通过全面调查，确保发行人信息的真实性和完整性，为投资者提供可靠的投资依据。28.【答案】绿鞋期权是一种给主承销商的期权，允许其在一段时间内购买额外的股票，以确保证券发行成功。运作方式是在发行后的一定时间内，主承销商可以按照发行价格购买额外股票，从而增加市场供应量。【解析】绿鞋期权有助于稳定市场情绪，防止股价波动过大，对发行人和投资者都有一定的保护作用。29.【答案】投资者保护基金主要用于补偿投资者在证券市场交易中遭受的损失，以及资助