全国范围的储能容量电价政策出台

内容目录一、锂电板块 41、本周电池行业指数及核心标的收益率跟踪 42、行业及公司事件跟踪 43、国内外电动车销量跟踪 5欧洲主要国家电动车销量 5国内电动车销量 7二、储能板块 71、本周储能政策及事件跟踪 7三、电网设备板块 8四、光伏板块 91、光伏产业链跟踪 92、本周光伏事件跟踪 五、风电板块 121、本周海风进展梳理 122、其他新闻 133、海陆风招标数据追踪 134、海陆风中标数据追踪 145、原材料价格跟踪 14六、投资建议 15风险提示 16图表目录本周电池行业核心标的收益率（从高到低排序） 4欧洲主要国家新能源车销量（辆） 6国内车企新能源车销量（辆） 7硅料价格走势 9硅片价格走势 9光伏电池片价格走势 10光伏组件价格走势 10光伏玻璃价格走势 光伏胶膜价格走势 陆风月度新增招标量（MW） 14海风月度新增招标量（GW） 14陆风月度招标价格（元/KW） 14海风月度招标价格（元/KW） 14中厚板价格走势（元/吨） 15生铁价格走势（元/吨） 15环氧树脂价格（元/吨） 15一、锂电板块1、本周电池行业指数及核心标的收益率跟踪本周申万电池指数（801737.SI）下跌4.29%，跑输沪深300（000300.SH）4.38pct。本周锂电板块涨幅在所有行业中排名靠后。核心标的中宁德时代（+0.9%）、长远锂科（+0.7%）、万润新能（+0.7%）涨幅居前。）-9.9-9.9中科电气-8.0天赐材料-5.0德福科技-9.4天奈科技-8.0湖南裕能-4.8鹏辉能源-9.4龙蟠科技-7.9纳科诺尔-4.4亿纬锂能-9.3科达利-7.7璞泰来-4.2贝特瑞-9.3星源材质-7.6欣旺达-3.6恩捷股份-8.7信德新材-7.2尚太科技-2.9比亚迪-8.5国轩高科-6.5铜冠铜箔-2.4隆扬电子-8.5华友钴业-5.9诺德股份-2.0宏工科技-8.4杉杉股份-5.9嘉元科技0.7万润新能-8.2信宇人-5.7派能科技0.7长远锂科-8.1翔丰华-5.4中伟股份0.9宁德时代涨跌幅涨跌幅涨跌幅2、行业及公司事件跟踪25年业绩预告25年业绩预告，253.5+56.93%，扣非归母3.4亿元，同比+64.07%25Q41.45亿元，同比+313.97%，环比+172.22%。公司2025年年度业绩较上年同期增长的主要原因系：1、 落地精益管理理念驱动全价值链效率革命运营效率实现提升主营业务利润率有所提升2公司海外项目毛利率优势显著年度实现收入确认的海外项目较2024年有所增长有效推动公司主营业务毛利率提升。25年业绩预告25年业绩预告，2595.0-97.5亿元，同比+45.65%-49.49%，实5000万元-650025Q41700万元，同比扭亏为盈，环比+303%。公司2025年年度业绩变动的主要原因如下：1、得益于下游市场需求回暖，公司积极把握市场机遇，凭借优质的产品和深厚的客户积累，实现了铜箔产品产销量的显著增长；2、公司根据下游客户需求不断丰富公司铜箔产品矩阵，提升高附加值产品占比，推动ID.4电动汽车44551ID.4电动汽车，原因均涉及高压电池系统的潜在安全隐患。大众汽车集团（美国）公司向NHTSA提交的第一份报告表示，大众将召回670辆2023~2024年款ID.4，原因是其高压电池电芯模块在特定生产期间内可能存在电极错位的制造缺陷，在某些情况下可能导致电池起火。ID.4438812023~2025ID.4。文件指出，在极少数情况下高这两次召回事件都涉及同一家供应商SK电池美国公司，涉及部件高压电芯模块。ID.4车型是大众汽车在全球电动车市场布局的核心产品。202516.343、国内外电动车销量跟踪欧洲主要国家电动车销量12月电动车销量：12932.8万辆，同环比+41/+15。其中，纯电动车型销量22.7万辆，同环比+47/+18；插电式车型销量10.1万辆同环比+30/+10新能源汽车渗透率为36.9同比+9.6pcts，环比+2.8pcts。）各国官网国内电动车销量）各公司官网二、储能板块1、本周储能政策及事件跟踪国家级发电侧容量电价机制发布1月30日，国家发展改革委、国家能源局发布关于完善发电侧容量电价机制的通知。35633号文件明确的成本参数规则，制定省级电网同期新开工电站统一的容量电价(满功率发6小时的相应折减)。165（折算比例为满功率连续放电时长除1），并考虑电力市场建设进展、电力系统需求等因素确定。电网侧独立新型储能电站实行清单制管理，管理要求由国家能源局根据电力供需形势分析及保供举措等另行明确，项目具体清单由省级能源主管部门会同价格主管部门制定。完善电费结算政策。上述调节性电源的容量电费、可靠容量补偿费用，纳入当地系统运行费用。国家能源局：202562.24GW/183GWh1月30日，国家能源局举行新闻发布会介绍2025年新型储能发展情况。2025202484%20251.36亿千瓦/3.51亿千瓦时（136GW/351GWh），与“十三五”末相40倍，实现跨越式发展。2024年底，全国已建成投运新型储能项目累计7376万千瓦/1.68亿千瓦时（73.76GW/168GWh）,因此计算：2025年，中国新型储能投运项目净增长62.24GW/183GWh；2025年上半年，中国新型储能投运项目净增长21.15GW/54GWh；2025年下半年，中国新型储能投运项目净增长41.09GW/129GWh。发布会上披露，平均储能时长2.58小时，相较于2024年底增加0.30小时。据初步统计，20252024300小时。1294小时。三、电网设备板块全力推动“疆电入湘”、湘南特高压交流工程纳归近日，湖南省召开2026年全省能源和运行工作会议，会议指出，2026年计划投资452亿元，全力推动24个能源重大项目建设。同时会议还提到，全力推动“疆电入湘”工程、湘南特高压交流工程纳入国家规划，加快湘粤联网工程和湖南-贵州灵活互济工程建设，持续实施农村电网巩固提升工程。此外，湖南省能源局局长汤吉鸿接受记者专访时表示，加快区域电力交换枢纽建设，到20302200600万千瓦以上。他指出，“十四五”以来，湖南举全省之力推动能源建设，湖南电网正式迈入“两交两1000千伏长沙特高压交流工程建17002.8倍。当前，潇湘特高压主变扩建工程正加紧建设，湘黔背靠背直流工程已获核准，外电入湘通道持续拓宽。他还提到，加强数智化坚强电网建设。重点打造“强结构、高灵活”的500千伏主干网架，新建长沙县、岳麓、永州南等一批500千伏变电站，优化220千伏电网布局。同时，全面加强电力系统调节能力。推动煤电转型升级，大力发展储能电站。加快平913202-3个项目核准。美国电价暴涨124253000美元，较平2001400%。12682%313美元；宾夕法尼PJM360%413美元，创2014181万户用户处于停电状态。美PJM22.4吉瓦，约占16%。四、光伏板块1、光伏产业链跟踪InfolinkConsulting54元/公斤，52元/9.515%。买卖双方深度僵Infolink1.45元/0.05元/片；210N1.65元/0.05元/片。短期内，硅片市场的核心矛势 势InfolinkConsulting InfolinkConsultingN型电池片价格上升。InfolinkConsulting，TOPCon182电池片本周均价0.45元0.03元0.45元/W，0.03元/W。据索比咨询，供需方面，电池片因成本被迫涨价，抢出口TOPConInfolink182组件本周0.740元0.030元/W；HJT2100.77元/W0.010元/W。据索比咨询，需求方面，需求端存在政策脉冲，2026413%增值税出口退税的政策，创造了明确的抢出口需求，但这更势 势 InfolinkConsulting InfolinkConsulting本周光伏玻璃价格不变。据索比咨询，3.2mm17.50元/平方米，周环比持平；2.0mm10.50元/平方米，周环比（420g规格（460g规格）/POE胶膜（460g规格5.04/5.54/8.19元/平势 势索比咨询 索比咨询2、本周光伏事件跟踪2025315GW1月28日，国家能源局发布2025年全国电力统计数据。截至2025年底，全国累38.9120173315.1GW。TCL出售马来西亚光伏资产TCLMaxeonSPT，与胜宏科技MFSS5100SPMY100%TCL将和胜宏科技现有马来西亚生产基地127日，德业股份申请赴港上市2026127H股股1040亿美元绿色能源金融贷款开展调整美国能源部（DOE）宣布，对上届政府此前承诺的1040亿美元绿色能源金融贷款300530830亿美元新能源项目资金将被调整。经证实，美国能源部已终止约95亿美元的风能、太阳能项目相关资金支持，相关资金将转投至天然气项目及核电升级工程。50PHJT电池p型异质结电（TCO及其钙钛矿叠层电池的量产制造能力。本月中旬，公司通过常州基地“异质结+钙钛矿”中50μmp型异质结电池、异质结/钙钛矿叠层电池的成熟工艺路线。五、风电板块1、本周海风进展梳理本周，国内各区域项目审批进展：23BDB6#（二期海上风电项目的环境影响评价文件公示。A（重新报批环境影响评450MW2916MW级风866kV220kV2220kV海缆接入陆上集控中心。26/二/四海上风电场项目海域使用补充论证报告书（公示稿）的公示。三山岛一项目拟布置29台16.7MW固定式风机和1台17MW31台16.2MW2520MW固定式风机。本周，国内各区域项目招投标进展：山东：1月29日，上海电气山东半岛北N2场址海上风电项目海上风电场设计服务招标。江苏：1月28日，中天科技预中标国华东台竹根沙Z1风光同场海上光伏试点项目220kV海缆采购及敷设，投标金额为3.2亿元。福建：1月30日，上海电气预中标福建华电长乐外海K区55万千瓦海上风电项目风电机组（含塔架），投标金额17.18亿元，折合单价3125元/kW。广东：1月26日，中能建广东院中标国电投阳江三山岛三海上风电场EPC总承包，中标金额35.3亿元，折合单价7066元/kW。本周，国内各区域项目施工进展：101450吨；近日，由水电四局福清公司承制的三峡阳江青洲七海上风电项目塔筒发运。近期，全球其他区域情况：英国：近日，英国皇家地产（TheCrownEstate）已与由JERANexBP持有的1.5GWMona海上风电场以及CIP持有的480MWMorecambe海上风电场达成租赁协议。德国：20262.5GW海上风电招标（N-10.1N-10.2两个场址），并预计将推迟至少一年。20268月启动首次海上风电招2GW。美国：近日，美国弗吉尼亚海上风电（CVOW）2.6GW项目迎来重大进展，首台202426年第一季度2027VineyardVineyard1海风项Revolution项目、Empire1项目以及弗吉尼亚海上风电（CVOW）项目也已获批恢复施工。2、其他新闻126日，北海峰会在德国汉堡举行，北海沿岸九个国家的元首、首脑以及能源2050年300GW100GW海上风电；为Cfd监管障碍等；TSO202720GW具有经济效益的跨境项目，2030年代部署。6GW130日，天顺风能宣布六家全资子公司停产。天顺风能发布《关于部分子公司3、海陆风招标数据追踪据不完全统计，国内陆上风电机组，20265.17GW。对于国内海上风电机组，26年初至今暂无新增招标。装机量上看12月新增装36.8GW，同比+31%，环比+196%。陆风招标分析：本周，暂无陆上风机采购招标。海风招标分析：本周，暂无海上风电机组招标。风芒能源等公众号 风芒能源等公众号 统计注：2026年暂未有新增招标4、海陆风中标数据追踪12152元不含塔筒加1649元/kW。海上：202613120元/kW，不含塔筒中标均价2555元/kW。中标主机商分析（陆风）：20263.26GW（含海外）。中标主机商分析（海风）：20260.98GW+0.55GW。K55万千瓦海上风电项目风电机组（含塔架）17.183125元/kW。海缆招中标详情：Z1风