欧洲的税收规则

欧洲的税收规则2025年4月17日欧洲预算规则和限制作为欧盟成员国，意大利在制定预算政策时必须遵守一些基本规则。《稳定与增长公约》（SGP）财政契约（FC）欧洲学期《稳定与增长公约》（SGP）是一套旨在确保欧盟国家追求稳健的公共财政并协调其财政政策的规则。《财政契约》（经济和货币联盟稳定、协调和治理条约）将一些公共财政规则和程序纳入一个统一的框架，以协调经济政策。这

欧洲学期是欧盟内部经济和预算政策协调的一个周期。欧洲公共财政规则：利益相关者参与其中主要演员欧盟议会、欧盟委员会、欧洲理事会、DGECFIN、技术结构（欧盟统计局）国家政府和议会欧洲央行禁止货币融资和中央银行独立性货币政策作为财政政策（利率）的“约束”国际投资者“市场”的“力量”传播机制和“滚雪球”效应欧洲公共财政规则：目标欧洲公共预算规则的根本目标是：支持政府采取积极的政策来促进社会保障，同时保障以自由贸易和尊重财产权为基础的经济正常运转。确保公共债务的可持续性（也包括欧元区整体的金融稳定和价格稳定）。防止个别欧洲国家对自身和其他国家采取“冒险”的预算政策（在存在溢出风险的情况下进行相互监督——传染效应、主权债务危机）。欧洲公共财政规则：历史地缘政治和经济制约的框架内，并为了应对意外事件（全球金融危机、疫情）而逐步形成的。1992年《马斯特里赫特条约》1997年《稳定与增长公约》2005年，《公约》首次改革2011年六强2012年财政契约2020-2023PSC-FC暂停（保障条款）2024年PSC的重新激活和改造2025年重新武装欧洲及进一步放宽欧洲限制《马斯特里赫特条约》1992年2月欧洲中央银行体系（ESCB）、无救助条款、5项趋同标准d≤60%，f≤3%（这些数字是怎么来的？）d2018=d2017/(1+n)+f20170.6=0.6/(1+0.05)+0.03如果n=0.05，则为稳定平衡但如果n减小，f也必然减小……存在陷入恶性循环的风险（在不应该削减开支和提高税收的时候反而这样做）。意大利与比利时和希腊一起，被允许在“特殊监视”下入境（Spaventa和Chiorazzo2000）。《稳定与增长公约》1997年6月：阿姆斯特丹PSC协议签署重申《马斯特里赫特条约》门槛（但附带保障条款）“致力于实现中期预算目标，即接近收支平衡或实现盈余”总防御=结构性防御+周期性防御+一次性防御当经济放缓时，由于自动稳定器（失业救济金、累进税）的作用，周期性DEF上升（反之亦然）。结构定义=0想花很多钱？那就不能降低税收！想降低税收？那就得削减公共开支！PSC=预防臂+矫正臂预防性措施=稳定性计划+早期干预预警+政策建议（预测视角）纠正措施=PDE（建议和制裁）从公共服务委员会到财政契约2005年改革（在2001-2002年预算超支之后）强调结构平衡的概念针对不同国家（根据债务水平、人口老龄化等因素）引入了不同的直接货币转移支付（OMT）标准，最高不超过国内生产总值的1%（之后降至0.5%）。扩大保障条款2011年的改革（六项改革方案）、2012年的改革（财政契约）以及2015年的解释性规则2009年至2010年欧元区危机一般而言，超出限制为“保留”PSC原则并确保灵活性，制定了新的（日益复杂的）规则错综复杂的规则。前的税收规则，1预算平衡和支出方面的制约因素马斯特里赫特规则OMT的定义定义OMT方法的规则每年GDP增长0.5%（意大利每年增长80亿欧元）为应对周期性形势（根据产出缺口动态变化定义了5种情景）、促进投资、进行结构性改革以及应对整个联盟层面的严重危机，需具备灵活性。支出动态规则（政府支出+总收入–利息支出–流向欧洲的总收入–不可压缩的失业救济金支出–一次性收入）如果实现OMT，支出必须以潜在GDP的中期实际增长率增长。如果OMT未达到目标，支出增长速度必须放缓。前的税收规则，2OMTs的特点中期目标（MTO）是每个欧盟成员国承诺在一定时间范围内实现的结构性预算平衡目标。MTO留出了安全余地，以应对经济状况恶化时名义预算赤字超过GDP3%的可能性。对于公共债务占GDP比重超过60%的成员国，OMT取以下三个值中的最高值：（-0.5%，OMT最低基准值，即结构平衡的最低基准值，以确保在经济周期内符合3%的增长率要求，以及OMT隐含值）。负债和债务（考虑到人口老龄化以及已累积的债务和隐性负债水平，以确保可持续性）每三年一次，最好是在老龄化报告发布之后，如果实施结构性改革，特别是养老金制度改革，则应更早进行。前的税收规则，3公共债务/GDP比率的制约因素马斯特里赫特债务规则实现债务目标的进程是：每年减少实际水平与60%之间差额的1/20（以意大利为例，每年约占GDP的3%）。向前和向后规则正在核实是否符合调整路径。欧盟委员会评估的相关因素不可抑制的政治因素（超越规则的自由裁量权）错综复杂的规则……

新的《稳定与增长公约》（SGP）

公共服务委员会改革的根本需求简化缓解顺周期性问题（顺周期性问题会导致经济在已经陷入困境时被迫采取限制性措施）。更加关注中长期公共债务的可持续性更多增长（鼓励投资）使新规的实施更具公信力。新PSC诞生了2023年12月20日，欧盟经济和财政事务理事会发布了两项法规，这两项法规共同标志着新的稳定与增长伙伴关系（SGP）的开始。第一项规定修改了《稳定与增长公约》预防性措施的程序，旨在有效协调经济政策和对财政政策进行多边监督。在第二条规定中，理事会详细说明了如何修改、解释和实施纠正性财政政策。这两份文件是漫长进程的成果——该进程始于2019年，在健康危机期间暂停，并于2022年重新启动——旨在改善欧盟的经济治理框架，特别是提高《稳定与增长公约》的有效性。新PSC简介欧盟委员会对各成员国公共债务可持续性的初步评估（DSA）。根据DSA，委员会向DEB/GDP>60%和/或DEF/GDP>3%的成员国提供调整计划，旨在中期内恢复到这些参数（技术轨迹）。在此基础上，成员国制定为期4年（可延长至7年）的中期结构性财政计划，该计划必须经委员会批准（可能需要进行修改）。实施由委员会和欧洲理事会监督。新PSC：详情阈值（3%和60%）仍然有效（它们已在欧洲条约中编纂成法，更改它们需要漫长而复杂的立法程序）。一旦确定了向均衡过渡的调整路径，一个国家的进展将根据其净初级支出的变化情况进行评估。净初级支出是指可观察支出减去可自由支配的收入措施（即一次性收入）、债务利息支付、欧盟资助的支出和周期性失业支出后的净额。过度赤字程序(EDP)仍然有效，适用于违反DEF/GDP阈值的人和违反DEB/GDP阈值的人（附带委员会和理事会必须考虑的保障条款）。欧盟理事会制定了适用于任何结构性预算计划的若干保障措施或条件。新版PSC：保障条款首先，年度结构性赤字削减率最低为0.4%，如果该国正在根据七年计划进行改革和投资，则该削减率上限可降至0.25%。如果成员国受制于经济发展计划（EDP），则最低削减率要求更高，为0.5%。第二，所谓的赤字保障措施要求所有国家即使在遵守3%规则之后，也要将结构性赤字减少到1.5%，以便在困难时期建立财政缓冲。第三，“债务可持续性保障措施”涉及公共债务削减的速度，要求在调整期结束时，债务占GDP的百分比，对于债务占GDP60%至90%的国家，平均每年减少0.5%；对于债务占GDP90%以上的国家，平均每年减少1%，但这只有在赤字降至3%以下时才适用。第四，对于受EDP约束的国家，任何一年的实际净初级支出与年度目标的偏差不得超过GDP的0.3%，在整个调整期内累计偏差不得超过0.6%。积极方面负面因素和未解决的问题顺周期效应的风险（在宏观经济受到负面冲击后采取限制性措施）。的公共投资有限地排除在赤字计算之外，以核实是否符合保障参数（存在抑制大规模公共支出的风险）提及的无法直接观察的变量（潜在GDP、产出缺口、赤字的结构性成分、周期性成分）未能考虑到财政调整对采取该调整的成员国的中长期增长率（乘数效应）对其他成员国（溢出效应）的影响。视为需要控制的成本，将公共债务视为