金融学第四版课件 第一章 金融概述

金融学ECONOMICS

OFMONEYANDFINANCE

第一章金融概述——走近金融学为什么要学习货币金融学《金融学》的研究范畴在经济生活中具有极端重要性现实生活中的各种问题需要通过学习《金融学》来取得科学的认识。学习《金融学》可以为深入学习经济类各专业课程奠定理论基础。本章学习目标1、理解我国和国外对金融及金融学的不同界定；2、掌握金融的涵义以及金融的构成要素3、了解金融产生和发展历程；4、熟悉金融学的研究对象、金融学科体系。第一节金融和金融学

一、金融的概念1、金融的定义现代经济生活中，人们每天都离不开金融并频繁地使用“金融”这个词。但是，目前理论界对于金融的涵义却存在较大的分歧，没有统一的定义。一般意义地说，金融就是资金的融通，即金融是由资金融通的工具、机构、市场、制度构成的有机系统。

5金融的含义金——金子（资金、货币）融——融通（流通、增值）

资金融通方式

内源融资：指资金使用者通过内部的积累为自己的支出融资。

外源融资：指资金短缺者通过某种方式向其他资金盈余者筹措资金。7

直接融资：资金不通过银行等中介机构，而是直接通过金融市场从资金盈余者流向资金短缺者。间接融资：资金通过银行等中介机构从资金盈余者流向资金短缺者。8西方人对finance的用法大体可归纳为三种口径： 1）最宽泛的是诠释为货币的事务、货币的管理、与金钱有关的财源等。这是最为普通的用法，具体包括三个方面：政府的货币资财机器管理，public finance，即国家财政；工商企业的货币资财极其管理，corporate finance，即公司金融；个人的货币资财及其管理，personal budget，即个人收支。这种诠释所概括的范围大于“金融”在中国所涵盖的范围。

2）最狭窄的诠释是把这个词仅用来概括与资本市场有关的运作机制以及股票等有价证券的价格形成。在国外的经济学界，这样的用法通行。今年来，在我国开始流行的对“金融”的狭义解释，即来源于国外对finance的这种用法。

3）介于两者之间的口径是把这个词所包括的内容诠释为货币的流通、信用的授予、投资的运作、银行的服务等。一些国际组织采用这样的统计口径。可见，中文“金融”与英文“finance”虽然都有广义与狭义之分，但并非一一对应。金融词义的范围界定（1）日常生活中使用的口径—宽口径

“金融”即社会资金融通的总称。具体可以理解为，凡涉及货币供给、银行与非银行信用，以证券交易为操作特征的投资、商业保险，以及以类似形式进行运作的所有交易行为的集合。（2）近年来出现的与之并行的口径—窄口径

“金融”是指有价证券及其衍生物的市场，即资本市场。2、金融的构成要素（1）金融主体（2）金融客体（3）金融市场（4）金融制度二、金融学及其学科体系

1.金融学的概念金融学是研究货币金融的基本理论及其运动规律的科学，是一门研究货币、信用、金融机构、金融市场等基本范畴及其运作机制的一门经济学科。2.金融学的研究对象金融学是以融通货币和货币资金的经济活动为研究对象，具体研究个人、机构和政府如何获取、支出以及管理资金和其他金融资产的学科。

金融学及其学科体系

13三、金融学的研究对象与理论框架2026/10/30货币

信用金融机构货币制度信用：行为信用工具：载体利息与利率：价格金融市场：场所中央银行商业银行专业银行非银行金融机构货币三、金融学的研究对象与理论框架2026/10/30货币货币供求货币均衡与失衡货币政策货币供给货币需求货币均衡通货膨胀通货紧缩传导机制与效应目标体系最终目标中介目标货币失衡工具体系选择性一般性第二节金融范畴的形成与发展

一、金融范畴的形成

1、古代相互独立发展的货币范畴与信用范畴

2、现代银行的产生与金融范畴的形成

二、金融范畴的扩展

伴随着货币与信用相互渗透并逐步形成一个新的金融范畴的过程，金融范畴也同时向投资和报酬等领域扩张。

投资，其古典形式，是个人出资或合伙集资经营农业、工业、商业，以获得利润。而伴随着金融范畴的形成过程，投资也同时发生了质的飞跃---形成了以股票交易为特征的资本市场。

第三节金融在国民经济中的地位与功能

一、金融在现代经济中的地位1、金融是现代经济的核心金融在现代经济中的核心地位是由其自身的特殊性质和作用所决定的。金融运行的正常有效，货币资金的筹集、融通和使用就充分而有效，社会资源的配置也就合理，对国民经济走向良性循环所起的作用也就明显。2、金融是调节宏观经济的重要杠杆现代经济是由市场机制对资源配置起基础性作用的经济，其显著特征之一是宏观调控的间接化。而金融在建立和完善国家宏观调控体系中具有十分重要的地位。3、金融是沟通经济生活的命脉和媒介在现代经济生活中，货币资金作为重要的经济资源和财富，成为沟通整个社会经济生活的命脉和媒介。现代一切经济活动几乎都离不开货币资金运动。二、金融的功能

1、聚敛功能 金融筹措资金，一般来说有两种方式：一是吸收社会存款，二是发行债券，三是帮助在资本市场融资。      2、配置功能金融的配置功能，主要是指资源的配置、财富的再分配与风险的再分配，从而有利于提高社会资金和资源的使用效率。3、命脉功能      在现代经济生活中，金融特别是货币资金作为重要的经济资源和财富，成为沟通整个社会经济生活的命脉。现代一切经济活动，几乎都离不开货币资金运动。从国内看，金融连接着各部门、各行业、各单位的生产经营，联系每个社会成员和千家万户，成为国家管理、监督和调控国民经济运行的重要杠杆和手段；从国际看，金融成为国际政治经济文化交往，实现国际贸易、引进外资、加强国际间经济技术合作的纽带。 

4、反映功能   金融的反映功能，主要表现在反映微观经济运行状况，反映国家货币供应量的变动，反映企业的发展动态，反映世界经济发展变化情况等。为此，金融的反映功能也可以称为晴雨表功能。5、调节功能金融是现代经济中调节宏观经济的重要杠杆。现代经济是由市场机制对资源配置起基础性作用的经济，其显著特征之一是宏观调控的间接化。而金融在建立和完善国家宏观调控体系中具有十分重要的地位。6、信用功能 金融的特点，决定了它的正常运行需要两个最重要的社会条件，一个是有比较系统完备的法制，一个是具备基本的信用基础。人们知法守法，讲究诚信，金融业务才能正常开展。第四节现代金融体系的基本构成

一、金融体系的类型金融体系（FinancialSystem）是有关资金流动、集中和分配的一个系统。它是由连接资金盈余者和短缺者的多种金融中介机构和多层次金融市场共同构成的有机整体。在金融体系中，金融中介机构和金融市场利用金融工具实现资金在个人、家庭、企业和政府部门之间的融通，并在中央银行等金融监管机构的监督下实现资金的有关配置。1、以商业银行为主导的金融体系在以商业银行为主导的金融体系中，企业外源性融资主要依赖银行。

2、以市场为主导的金融体系在以市场为主导的金融体系中，企业融资主要依靠金融市场。

二、金融体系的构成金融体系包括金融调控体系、金融机构体系、金融监管体系、金融市场体系、金融环境体系五个方面。1、金融调控体系2、金融机构体系（1）银行性金融机构（2）非