商业银行管理理论

1、第十章 国际业务,所有涉及外币和外国客户的活动 跨国银行在国外的活动 本国银行在国内从事的有关国际业务,一、国际业务的组织机构,国际业务部 国外代表处 国外分行 国外子公司 全资子公司、合资公司 国外代理行 国际联合银行 银行俱乐部,二、银行国际业务的类型,国际结算 国际贸易融资 国际借贷业务 外汇业务 其他业务：保险、咨询、证券投资等方面的国际业务,国际贸易结算：汇付、托收、信用证和保理 纯粹在金融领域的国际间货币的调拨和收付 国际间赠与、捐助和个人、团体等非经营性质的资金收付活动,1、国际结算,进出口押汇：银行向进出口商融资的一种方法，特殊的短期贷款，安全性较高,2、国际贸易融资,出口押汇

2、 又称买单或议付，出口商将汇票连同全套单据向银行抵押，借取汇票金额一定百分比的资金。 信用证下的出口押汇：议付行的议付，押汇行的收款对象是开证行 托收项下的出口押汇：收款对象是进口商，风险大 出口商托收行代收行进口商,进口押汇 进口地银行向进口商所承做的押汇 信用证项下的进口押汇：开证行在进口商付款赎单时接受进口商的申请以满足其付款要求 托收项下的进口押汇：凭信托收据借单、付款交单凭信托收据借单,打包放款 出口地银行在出口商备货过程中因出口商头寸不足而向出口商提供的一种短期资金 正本信用证作抵押、贷款金额不超过信用证金额的80%、期限不超过信用证有效期或延伸为出口押汇到期日 票据承兑 承兑银行

3、承担了到期付款的责任,购买应收账款 发放以应收账款为担保的贷款或购买客户的账款 购买银行：客账经纪商 客账代理经营协议,出口信贷 政府支持、鼓励本国商品出口，由出口地银行或其他金融机构对出口提供较低利率优惠贷款的一种融资方式 卖方信贷：出口地银行向出口商提供的出口信贷，以便出口商向进口商提供优惠的付款条件 买方信贷：出口地银行向进口地银行或进口商提供的出口信贷,定义：又称票据包买，是一种中长期融资方式 在延期付款的国际贸易中，出口商把由进口商承兑并由进口地银行担保的、期限在半年以上的远期汇票，以贴现方式无追索权地售给出口地银行或其他金融机构，实现提前取得现款的目的,福费廷 Forfaiting

4、,特点 金额巨大、付款周期长 无追索权地转让：关注进口商和担保行的信用 费用高：贴现利息、承担费和罚款,按贷款的期限分类：短期贷款、中期贷款和长期贷款 按贷款银行和组织状况分类： 单一银行贷款：期限较短、金额较小、贷款的风险也较小 多银行贷款：如银团贷款,3、国际贷款,银团贷款,又称辛迪加贷款，是由一家或几家商业银行牵头，多家银行作为贷款人，共同向某一借款人提供的金额较大的中长期贷款 银团成员 牵头行、经理行、参与行、代理行,特点： 金额巨大 贷款期限长 有效提款期较长 利率为浮动利率：LIBOR+加成、美国商业银行的优惠利率加成、或参照贷款货币发行国国内的利率 费用：前端费（参与费和管理费）

5、、承担费、代理费和杂费 偿还方式视贷款种类的不同而不同 贷款币种一般是硬通货,汇率的报价 基准货币和报价货币 直接报价和间接报价,4、外汇买卖,汇率的种类,按外币挂牌的档数：单档汇率和双档汇率（中间汇率） 按现钞和现汇分为：现钞汇率和现汇汇率 按制订汇率的方法分为：基本汇率和套算汇率 按外汇交易交割期限：即期汇率和远期汇率、（升水、贴水和平价）,现货交易：最基本的交易 远期交易：固定交割日和择期交割,外汇交易方式,远期交易的报价：,直接远期报价 掉期报价：以远期和即期汇率的差额作为报价，又称升贴水报价 直接标价法下：前高后低为贴水点数，前低后高为升水点数 间接标价法：前高后低为升水点数，前低后

6、高为贴水点数,掉期报价,掉期交易 在买进或卖出即期外汇的同时，卖出或买进远期外汇，即是将方向相反的远期和即期交易结合起来进行的外汇交易方式 外汇期货交易 外汇期权交易 外汇互换交易,美国一运动产品A公司向慕尼黑的一家制造销售商订购了一批足球器材.货款(350万元)必须用欧元支付,但是在过去的30天里,欧元对美元的汇率从1.0268欧元兑换1美元变到1.0592兑换1美元.如果预期这种趋势会持续下去,作为代表A公司的银行,你会建议客户利用外汇期货来保值吗?,案例分析1,案例2,美国西尔商业担保公司向位于德国北部的一家矿场投资了1500万美元,担心目前欧元现行的即期汇率从1欧元兑换0.98美元大幅下降到0.95美元,从而降低了公司该项资本投资的价值.该公司的美国银行建议该公司利用合适的期权合同来减少由外汇风险带来的损失.你将建议运用哪种货币期权合同来解决这种情况?,三、离岸金融业务,定义：在本国境内发生的外国机构（或个人