标准化交易系统简介

1、课程介绍,课程介绍,课程简介 交易系统简介 标准化交易系统看 标准化交易系统算 标准化交易系统做 课程总结,交易系统是完整的交易规则体系。一套设计良好的交易系统，必须对投资决策的各个相关环节作出相应明确的规定。这种规定必须是客观的、唯一的，不允许有任何不同的解释。一套设计良好的交易系统，必须符合使用者的心理特征、投资对象的统计特征以及投资资金的风险特征。,什么是交易系统？,交易系统简介,交易系统的作用,交易系统可以帮助投资者有效的控制风险。 没有交易系统做指导时，投资者很难定量评估每次进场交易的风险，并且很难评估单次交易的风险在总体风险中的意义。而交易系统的使用，可以明确的告诉投资者每次交易的

2、预期利润率、预期损失金额、预期最大亏损等，这些都是投资风险管理的重要参数。,交易系统简介,交易系统的作用,交易系统使交易决策的过程更加程序化、公开化、理性化。 投资者可以从由情绪支配的处于模糊状态的选择过程转变为定量的数值化的选择过程，即单纯判定系统信号的反映以及执行系统信号所代表的决策。帮助投资者有效的克服心理弱点，可能是交易系统的最大功用。,交易系统简介,6,心态,方法,技术,交易系统简介,交易系统简介,交易系统简介看,交易系统简介算,交易系统简介做,走近期货,期货市场,期货交易是一种集中交易标准化远期合约的交易形式 期货市场是买卖期货合约的市场 期货市场是在现货商品贸易基础上产生的，期货

3、市场是现货市场发展到一定程度的高级形式 在160多年的发展历史中形成了一整套独特的交易结算管理体系,期货市场的发展,期货市场自1848年美国芝加哥期货交易所成立至今走过了160多年的历程，走过三个阶段： （一）商品期货阶段 （二）金融期货 （三）期货期权,期货市场的经济功能,回避价格风险的功能 发现价格的功能 节约交易成本 重要的投资工具，有助于合理利用社会闲置资金 。,期货交易的特点,合约的标准化 高杠杆效应（以小博大） 双向交易和对冲机制,期货市场的构成,技术分析,基本分析,程序化交易,市场行为涵益一切信息,价格沿趋势移动,历史会重演,因果关系明确，结论确定,完备的即时资料,极高的行业经验

4、专业素质,技术分析程序化,数量统计分析、交易,高频交易,分析方法讨论,技术分析 趋势,趋势：事物或局势发展的动向。,技术分析三大基础之一： 市场按趋势运行,技术分析 趋势,趋势就是市场运动的方向,上涨势 下跌势 震荡势,您认为交易成功最主要的取决于什么？,技术 经验 心态 风险控制 资金管理,交易心理分析,标准化交易系统简介,目 录,趋势跟踪 标准交易 资金管理 策略保护 建立流程 严格执行,操作方针,标准化交易系统简介,工具五项：幅度 信号 均线 成交量 指标 操作五项：分析 记忆 反应 果断 自信 精神五项：专注 信念 勇气 耐心 平常心,交易三大项,工具五项详解,幅 度：高低点之间的距离

5、（点位） 信 号：长阳立柱、长下影线、底部抬高、中阳、双底、平底 长阴立柱、长上影线、头部降低、中阴、双头、平头 均 线：移动平均线 均线走平、均线交叉、均线纠缠、多头排列 均线支撑、空头排列、均线反压、均线远离 成交量：一定交易时间内买卖双方所成交的量 天量、地量、持续放量、单根放量、量背离 指 标：MACD、KDJ 金叉、死叉、双金叉、双死叉、底背离、顶背离,操作五项详解,分析：对市场结构进行分析，对各要素图表中的重要信号、重要 位置予以分析，找到各要素的中心 记忆：对前期头部和底部及重要信号的记忆，对重要标的的记忆 反应：对行情启动前的反应及准备，对行情启动后的反应及准备 对标准工具及标

6、的的反应及准备 果断：看到、算到、做到 自信：对五项工具的信念要坚定,专 注：从分析、操作到总结要专注 信 念：坚信交易三大项十五小项的作用 勇 气：交易中最重要的品质，要面对不要回避，要勇敢 不要害怕 耐 心：最应该具备的基本素质，也是最重要的基本素质 平常心：胜不骄，败不馁，从容面对,精神五项详解,交易五项工具详解,幅度,信 号,均 线,成交量,指 标,交易五项工具详解,信 号,均 线,成交量,指 标,交易五项工具详解幅度,幅度的识别与应用,幅度：高低点之间的距离（点位） 幅度够，信号出，线走平，注转势 三四波，要注意，幅度够，注转势 60均线，短穿长，量持续，有幅度,高点70422,低点

7、22405,距离！ 下跌48017点！,高点76638,距离！ 上涨54233点!,高点4811,低点4136,距离！ 下跌675点！,高点4749,距离！ 上涨613点!,幅度够,信号出,线走平注转势,重点关注60均线走平,有幅度,上涨第一波低点,上涨第二波低点,上涨第三波低点,上涨第一波高点,上涨第二波高点,上涨第三波高点,幅度够,信号出,线走平注转势,重点关注60均线走平,有幅度,高点1467.3,低点1107.7,距离！ 下跌359.6点！,高点1450.5,距离！ 上涨342.8点！,幅度够,信号出,线走平注转势,重点关注60均线走平,有幅度,上涨第一波低点,上涨第二波低点,上涨第三

8、波低点,上涨第一波高点,上涨第二波高点,上涨第三波高点,幅度够,信号出,线走平注转势,重点关注60均线是否走平,暴涨是下跌的开始 暴跌是上涨的开始,暴涨,是下跌 的开始,暴跌,是上涨的开始,暴涨,是下跌 的开始,幅度,信 号,均 线,成交量,指 标,交易五项工具详解信号,信号的识别与应用：常用高效信号,长下影线 长上影线 长阳线 长阴线 底抬高 头降低 中阳线 中阴线 双 底 双 顶 平 底 平 顶,信号的识别（一）,长下影线、长上影线：位于一段明显下跌行情的底部（长下 影线）或上涨行情的顶部（长上影线）。相对幅度越大，影线越长，力度越强 底部或顶部的明显信号出现后，极有可能发生行情的逆转,低

9、位下影线,上涨2204点！,高位长上影线,下跌1450点！,上涨777点！,上涨有幅度,高位上影线,下跌947点！,转势下跌,下跌3282点！,下跌有幅度,低位下影线,转势上涨,上涨3129点！,信号的识别（二）,长阳线、长阴线：位于一段明显下跌行情的底部（长阳线）或上涨行情的顶部（长阴线）。在行情底部或顶部与长下影线、长上影线幅度相似,上涨18745点！,长阳线,下跌2160点！,顶部长阴线,信号的识别（三）,底抬高：底部不断抬高，头部不断抬高的走势 头降低：头部不断降低，底部不断降低的走势 通常以长阳线长阴线、长下影线长上影线为起点,底抬高,底抬高,头抬高,底抬高,头抬高,底抬高,头抬高,

10、底抬高,头抬高,底抬高,头抬高,头降低,底降低,头降低,头降低,底降低,头降低,底降低,头降低,底降低,信号的识别（四）,中阳线：底抬高的位置中出现 中阴线：头降低的位置中出现,中阳线,中阳线,中阴线,中阴线,信号的识别（五）,双底：在下跌行情的低位出现，双底出现预示着转势 双顶：在上涨行情的高位出现，双顶出现预示着转势,下跌399点！,双底,上涨461点！,A底,B底,上涨882点！,下跌1057点！,A顶,B顶,双顶,信号的识别（六）,平底：底抬高的位置中出现 平顶：头降低的位置中出现,平底,平底,平底,平顶,平顶,平顶,平顶,幅度,信 号,均 线,成交量,指 标,交易五项工具详解均线,均

11、线的识别与应用：移动平均线简介,移动平均线(MA)是以道琼斯的“平均成本概念”为理论基础，采用统计学中“移动平均”的原理，将一段时期内的价格平均值连成曲线，用来显示价格的历史波动情况，进而反映价格指数未来发展趋势的技术分析方法。移动平均线是道氏理论的形象化表述,5均线,5均线,10均线,10均线,20均线,20均线,30均线,60均线,60均线,均线示意图,30均线,均线走平 均线纠缠 均线交叉 多头排列,空头排列 均线支撑 均线反压 均线远离,均线的识别与应用：均线操作系统,空头排列,均线走平,均线纠缠,均线交叉,重点关注60均线走平，有幅度。,上涨1855点！,多头排列,均线支撑,均线走平

12、,均线纠缠,均线交叉,重点关注60均线走平，有幅度。,下跌2493点！,均线反压,均线远离,均线操作系统,从5均线走平开始从头理顺，出现短期均线与长期均线逐渐头降低或底抬高走平时，与信号头降低或底抬高配合操作 60均线走平后的走势是判断一波行情是否可能出现转势的根本,均线走平的识别和运用,10均线走平,20均线走平,30均线走平,60均线走平,均线逐次走平向上,均线走平示意图,5均线走平,均线走平操作要领,幅度够，信号出，线走平，趋势变 均线底抬高或头降低与信号的底抬高或头降低配合 成交量放大进行操作,均线走平的识别和运用,幅度够,信号出,线走平,趋势变,均线逐渐走平,幅度够，信号出，线走平，

13、趋势变,上涨1855点！,下跌2493点！,均线底抬高,短期均线走平,上涨有幅度,成交量持续放大,均线走平与均线底抬高配合成交量放大上涨有幅度,均线头降低,短期均线走平,下跌有幅度,成交量持续放大,均线走平与均线头降低配合成交量放大下跌有幅度,长期均线无方向，短期均线围绕长期均线处震荡 均线纠缠不开仓 以60均线为中轴，其他要素在震荡区域上下沿开仓 均线纠缠时间越长，突破后上涨或下跌的幅度越大,均线纠缠的识别和运用,均线无明显排列方向,短期均线围绕长期均线反复纠缠,均线纠缠不开仓,横盘整理时间越长，上涨幅度越大,上涨15952点！,横盘整理时间越长，下跌幅度越大,下跌2639点！,均线交叉的识

14、别与应用,上升行情初期，短期移动平均线从下向上突破中长期移动平均线，形成的交叉叫黄金交叉 。预示价格可能上涨 下跌行情初期，当短期移动平均线向下跌破中长期移动平均线形成的交叉叫做死亡交叉。预示价格可能下跌,均线金叉,均线死叉,均线排列的识别和运用,特征：均线多头排列是指短期移动平均线在上，中期移动平均线居中，长期移动平均线在下；几根移动平均线同时向上移动的一种排列方式 一般说来，均线出现多头排列表明多头力量较强，做多主力正在控制局势，这是一种比较典型的做多信号,多头排列,均线多头排列示意图,均线多头排列操作要领,均线多头排列，下影线买，上影线平 均线多头排列，沿均线支撑找买点，配合成交量缩量回

15、调，指标在低位，找多点加仓点 均线多头排列形成时，成交量持续放大，则上涨幅度越大 均线形成多头排列后，通常有一次回踩60均线的过程,均线排列的识别和运用,下影线买,上影线平,下影线买,上影线平,60均线支撑,20均线支撑,20均线支撑,放量上涨，缩量回调,均线多头排列应用,指标低位,买点,买点,买点,均线排列的识别和运用,移动平均线同时以圆弧状向下滑落，且长期移动平均线在上方，中期移动平均线在中间，短期移动平均线在下方的这种排列方式称之为：移动平均线空头排列，简称：空头排列 一般来说，当均线出现空头排列时，即意味进入了空头市场，呈弱势。尤其是有了一段较大涨幅之后，均线出现空头排列，表明会有一轮

16、较大的跌势，应及时做空,空头排列,均线空头排列示意图,均线空头排列，以空为主，上影线空，下影线平 均线空头排列，沿均线反压找空点，配合成交量缩量反弹，指标在高位，找空点加仓点 在均线刚刚形成空头排列，均线发散向下时，可在反弹至60均线的均线反压处寻找空点 均线空头排列形成时，成交量持续放大，则下跌幅度越大,均线排列的识别和运用,上影线空,下影线平,反弹至60均线反压,反弹至60均线反压,均线空头排列应用,放量下跌，缩量反弹,指标高位,空加仓,均线多头排列时，K线以均线为支撑上涨 K线受均线支撑，出现下影线配合成交量缩量回调、指标在低位，为买入加仓点,均线支撑的识别和运用,10均线支撑,20均线

17、支撑,60均线支撑,均线多头排列,K线以收盘价为准,5均线支撑,均线排列向下，K线受均线压力下跌 K线受均线反压，出现上影线配合成交量缩量反弹、指标在高位，为卖出加仓点,均线反压的识别和运用,10均线反压,20均线反压,30均线反压,20均线反压,5均线反压,K线以收盘价为准,上涨或下跌有幅度后K线距离均线比较远，或短期均线距离长期均线距离比较远，通常会出现K线向均线靠拢或短期均线向长期均线靠拢的现象，即暴涨是下跌的开始，暴跌是上涨的开始 均线远离时，注意平仓信号,均线远离的识别和运用,均线远离,幅度够，信号出，线走平，趋势变 60均线，同方向，顺趋势，有幅度 上涨势，找支撑，下跌势，找反压

18、三四波，要注意，幅度够，注转势,均线操作口诀的应用,幅度,信 号,均 线,成交量,指 标,交易五项工具详解成交量,成交量的识别与应用,天 量 地 量 持续放量 单根放量 量 背 离,成交量的识别与应用：天量,天量出现在高低点转势位置，天量出现之后必 有天价，随之行情反转，天量用来判断转势 天量出现之后多与信号配合转势,上涨有幅度后出现天量 转势方向向下，开空单,上涨271点,成交量的识别与应用：地量,地量出现在震荡整理末端是行情发生方向性改变的前兆 地量出现后重在与其他要素的配合操作,横盘整理末期出现地量，耐心等待选择方向，配合均线和成交量选择方向向上,横盘整理，成交量无规则,地量,多头排列,

19、放量上涨,横盘整理，成交量无规则,地量,横盘整理末期出现地量，耐心等待选择方向，配合均线和成交量选择方向向下,空头排列,放量下跌,成交量的识别与应用：持续放量,上涨势，量能持续，多头进场，找均线支撑，多加仓 下跌势，量能持续，空头进场，找均线反压，空加仓,上涨量能持续,上涨有幅度,量能持续有幅度,下跌量能持续,下跌有幅度,量能持续有幅度,放量上涨找均线支撑,60均线支撑,20均线支撑,60均线支撑,买点,买点,买点,上涨势，量能持续，多头进场，找均线支撑，多加仓,放量下跌找均线反压,60均线反压,空点,30均线反压,空点,30均线反压,空点,下跌势，量能持续，空头进场，找均线反压，空加仓,成交

20、量的识别与应用：单根放量,单根放量后重点关注第二根量及后续量能， 防止假突破或假跌破 单根放量后量能急缩，有回调可能 单根放量后量能持续则继续延袭原趋势,单根放量，假突破,单根放量,单根放量，假跌破,单根放量,单根放量，量急缩，注转势,单根放量,转势向下,下跌有幅度,成交量的识别与应用：量背离,价格出现新高，但成交量未增反而开始下降，为成交量的顶部背离 价格出现新低，但成交量未增反而开始下降，为成交量的底部背离 量背离进一步表明当前的量价关系与之前的量价关系发生了改变， 一般量背离会产生一种新的趋势，也可能只是上升中的调整或下跌 中的反弹,K线创新低,成交量不增反减,成交量底背离,下跌趋势结束

21、,价格创新高,成交量不增反减,上涨趋势结束,成交量顶背离,幅度,信 号,均 线,成交量,指 标,交易五项工具详解指标,金 叉 死 叉 双金叉 双死叉 底背离 顶背离,常用有效指标 MACD、KDJ,指标在标准化系统中属于配合要素，主要在趋势及震荡区间开仓时配合其他要素操作，不作为单一开仓条件出现,指标的识别与应用,MACD主要是利用长短期的二条平滑平均线，计算两者之间的差离值，作为研判行情买卖之依据。,指标MACD的识别与应用,一、金叉、死叉,DIF线自下而上穿越DEA线时是买入信号，称为黄金交叉 DIF线自上而下穿越DEA线时是卖出信号，称为死亡交叉,指标MACD的识别与应用,黄金交叉,黄金交叉,死亡交叉,死亡交叉,二、柱状线收缩和放大,柱状线的持续收缩表明趋势运行的强度正在逐渐减弱 柱状线的持续放大表明趋势运行的强度正在逐渐增强,指标MACD的识别与应用,0轴,柱状线持续放大,柱状线放大,柱状线缩小,上涨,调整,上涨,四、顶背离、底背离,上升途中，价格创新高，指标并未创新高，为顶背离 2.下降途中，价格创新低，指标并未创新低，为底背离,指标MACD的识别与应用,价格创新高,指标未创新高,顶背离,转势向下,死叉，空点,价格创新低,指标未创新低,底背离,转势向上,KDJ属于摆动类指标，由K值、D值、J值组成。主要是跟随趋势提供价格买卖点 在KDJ指标