第六章 中央银行x.ppt

1、第六章 中央银行,第一节 中央银行的产生和发展 第二节 中央银行的性质、职能和独立性问题 第三节 中央银行的业务,第六章中央银行,教学目的与要求: 本章的目的在于向读者介绍中央银行的产生和发展；中央银行性质、职能和独立性；中央银行的业务 。通过本章教学，重点把握中央银行的性质和职能. 教学内容: 中央银行的产生和发展; 中央银行性质、职能和独立性问题; 中央银行的业务 教学重点:中央银行性质、职能 教学难点：中央银行的业务 教学时数:4课时,第一节中央银行的产生和发展,一、中央银行产生的经济背景和客观要求 二、中央银行的发展 三、中国中央银行的产生和发展,一、中央银行产生的经济背景和客观要求,

2、1.中央银行的产生的经济背景 中央银行产生于17世纪后半期，形成于19世纪初。 1)商品经济的迅速发展 2)资本主义经济危机的频繁出现 3)银行信用的普遍化和集中化,2、中央银行的产生的客观要求,1)政府对货币财富和银行的控制 2)统一货币发行 3)集中信用的需要 4)建立票据清算中心 5)统一金融管理,二、中央银行的发展,1、初创时期 从1656年最早成立的中央银行瑞典国家银行、到1694年英格兰银行成立和1913年美国建立联邦储备体系。主要有：,瑞典银行（1656年） 英格兰银行（1694年） 北美洲银行（1782年） 法兰西银行（1800年） 芬兰银行（1809年） 荷兰银行（1814年

3、） 奥地利国民银行（1817年）,挪威银行（1817年） 比利时国民银行（1850年） 西班牙银行（1856年） 俄罗斯银行（1860年） 德国国家银行（1875年） 日本银行（1882年） 美国联邦储备体系（1913年）,案例：英格兰银行从商业银行发展成中央银行,（1）1694年作为私人股份银行成立 （2）1844年成为发行银行 （3）1854年成为票据交换中心 （4）1872年对其他银行负起困难时提供资金支持的责任,中央银行初创时期的特点,1)普通银行的自然演进 2)货币发行的逐步集中 3)政府控制动机的推进 4)对商业银行提供服务 5)与法制建设同步,2、中央银行制度的普遍推行时期,19

4、20年布鲁塞尔国际金融会议大大推进了各国中央银行的普遍建立。主要有：,苏联国家银行（1921年） 澳洲联邦银行（1924年） 土耳其中央银行（1931年） 墨西哥中央银行（1932年） 新西兰准备银行（1934年） 加拿大银行（1935年） 印度准备银行（1935年） 阿根廷中央银行（1939年）,中央银行制度普遍推行的主要原因：,（1）各国先后放弃金本位制，发生恶性通货膨胀，货币制度出现混乱，需要建立中央银行稳定货币； （2）一些新的国家建立，为解决国内经济金融问题，需要设立中央银行； （3）一批老中央银行为新的中央银行的建立提供了借鉴，加上国际联盟的援助，为中央银行的普遍化提供了条件。,3

5、、中央银行制度的强化时期,二战后结束，主要有： （1）由一般货币发行向国家垄断发行转化 （2）由代理政府国库款项收支向政府的银行转化 （3）由集中保管准备金向银行的银行转化 （4）由货币政策的一般运用向综合配套运用转化 （5）各国中央银行的金融合作加强,波兰国家银行（1945年） 朝鲜中央银行（1946年） 中国人民银行（1948年） 南朝鲜银行（1950年） 老挝银行（1955年） 德意志联邦银行（1957年） 巴西央行（1965年）,三、中国中央银行的产生和发展,1、清政府时期的中央银行： （1）户部银行：1905年建立，我国最早的中央银行。 （2）大清银行：1908年由户部银行改名而来。

6、 2、辛亥革命时期和北洋政府时期的中央银行 （1）中国银行：由大清银行改组，1911年2月5日开业。 （2）交通银行：1908年创建，后来由商业银行演变成北洋政府的中央银行。 3、孙中山创立的中央银行 1924年在广州创立央行，1926年在汉口设立央行。,4、国民党时期的中央银行 1928年11月1日建立，与中国银行、交通银行、中国农民银行一起处于国民党政府金融垄断体系中心。 5、革命根据地的中央银行 （1）1932年2月设立苏维埃国家银行。 （2）1935年11月设立苏维埃国家银行西北分行。 （3）1948年成立中国人民银行。,6、新中国的中央银行,（1）19481978年：“大一统”的、“

7、一身二任”的复合式中央银行体制； （2）19791983年： “大一统”体制有所改良，各专业银行相继恢复和建立； （3）19841998年：中国人民银行专门行使中央银行的职能； （4）1998年以后：设立9个跨省区的一级分行(1998年10月)，银监会从中央银行独立出去(2003年4月28日) ，中国人民银行专门行使货币发行和货币政策职能。,第二节 中央银行的性质、职能和独立性问题,一、中央银行的性质 央行是国家赋予其制定和执行货币政策，对国民经济进行宏观调控和管理监督的特殊金融机构。,1、地位的特殊性,身份：政府的职能部门，国家货币政策的体现者，国家干预经济生活的重要工具。 宗旨：维持一国的

8、货币和物价稳定，促进经济增长，保障充分就业和维持国际收支平衡。,2、业务的特殊性,业务经营的目的：不以盈利为目标，而是为国家干预经济生活，实现经济政策目标服务。 业务经营的特征：资金来源主要来自发行的货币，同时也接受商业银行和其他金融机构的存款。,3、管理的特殊性,是行政管理机构，但不仅仅凭行政权力，更多的是采取综合行政的、经济的和法律的手段。,二、中央银行的职能,1.中央银行是发行的银行 （1）掌握货币发行，调节货币流通 （2）确保货币适度发行 （3）印刷、铸造或销毁票币，进行库款调拨,2.中央银行是政府的银行,（1）代理国库 （2）对政府提供信贷支持（贷款、购买国债） （3）代理发行债券

9、（4）管理黄金、外汇储备 （5）代表国家参与国际金融活动、充当政府的金融政策顾问等,3.中央银行是银行的银行,（1）保管和调度一般金融机构的存款准备金。 （2）作为最后贷款人的银行。 （3）作为最后清算人的银行。,4.中央银行是调节和控制宏观经济的银行,（1）制定和执行货币政策。 （2）调节货币供应量。 （3）监督和管理金融业。,5.中国中央银行的性质和职能,性质：中国人民银行是在国务院领导下，制定和执行货币政策，防范和化解金融风险，维护金融稳定的国家机构。 特点： （1）我国中央银行是建立在社会主义的生产资料公有制基础上 （2）我国中央银行在国务院领导下管理全国金融事业,中国人民银行职责,（

10、1）发布与履行其职责有关的命令和规章 （2）作为最后清算人的银行 （3）发行人民币，管理人民币流通 （4）监督管理银行间同业拆借市场和银行间债券市场,（5）实施外汇管理，监督管理银行间外汇市场 （6）监督管理黄金市场 （7）持有、管理、经营国家外汇储备、黄金储备 （8）经理国库 （9）维护支付、清算系统的正常运行,（10）指导、部署金融业反洗钱工作，负责反洗钱的资金监测 （11）负责金融业的统计、调查、分析和预测 （12）作为国家的中央银行，从事有关的国际金融活动 （13）国务院规定的其他职责 （14）为执行货币政策而从事有关金融业务活动,三、中央银行制度的类型及组织结构,1.中央银行制度的类

11、型(1)单一式中央银行制度 单一式中央银行制度是指国家建立单独的中央银行机构,使之全面行使中央银行职能的中央银行制度.分为一元式和二元式中央银行制度.,一元式中央银行制度,一国只设立一家中央银行行使中央银行职责.采用总分行制.其特点是权力集中、职能完善、有较多的分支机构。如英国、法国、日本、中国等.,二元式中央银行制度,中央银行体系有中央和地方两级相对独立的中央银行机构共同构成。中央级中央银行是最高金融决策机构，地方中央银行是接受中央级中央银行的监督和指导，有一定独立性，不是总分行关系，按法律规定分别行使职能。如美国和德国等。,(2)复合式中央银行制度,复合式中央银行制度指国家不单独设立专司中

12、央银行职能的中央银行机构，而是由一家集中央银行和商业银行职能于一身国家大银行兼行中央银行职能的中央银行制度。如前苏联、1990年前东欧国家、1983年前中国。,(3)准中央银行制度,准中央银行制度指国家不设通常完整意义上的中央银行，而设立类似中央银行的金融管理机构执行部分中央银行的职能，并授权若干商业银行也执行部分中央银行职能的中央银行制度。如新加坡、香港地区、马尔代夫等。,(4)跨国中央银行制度,跨国中央银行制度是指由若干国家联合组建一家中央银行，由这家中央银行在其成员国范围内行使全部或部分中央银行职能的中央银行制度。如西非、中非、东加勒比海货币区、欧洲中央银行等。,2.中央银行的组织结构,

13、中央银行的组织结构包括权力分配结构、内部职能机构和分支机构设置等. （1）权力分配结构 主要指最高权力分配状况，这通过权力机构的设置和职责分工体现出来。最高权力包括决策权、执行权和监督权三方面。,决策权、执行权和监督权一体制。如英国、美国等 决策权、执行权和监督权分散制。如日本、法国、德国等。 决策权、执行权和监督权分散制与监督执行机构决策制。如瑞士国家银行。,（2）内部职能机构设置,大都包括以下几种部门： 与行使中央银行职能直接相关部门。 为中央银行行使职能提供咨询、调研和分析的部门。 为中央银行有效行使职能提供保障和行政管理服务的部门。,（3）分支机构设置,分支机构设置有三种情况： 按经济

14、区域设置 按行政区域设置 以经济区域为主，兼顾行政区域设置,四、中央银行的独立性问题,中央银行的独立性是指中央银行在履行通货管理职能,制定与实施货币政策时的自主性.包括确定目标和运用工具的独立性.还包括金融监管上的独立性.,世界各国的主要模式有四种,1.中央银行直接对国会负责,具有较强的独立性,如德国和美国等. 2.中央银行名义上隶属于财政部但具有相对独立性.如英国. 3.中央银行隶属于财政部, 独立性较小.如韩国.1998年前日本. 4.中央银行名义上属于政府,与财政部并列.如中国,第三节 中央银行的业务,一、中央银行的负债业务 1.中央银行的存款业务 (1)商业银行等存款机构的准备金存款(

15、库存现金、法定准备金、超额准备金) （2）政府存款（中央政府、地方政府、政府部门等） （3）非银行金融机构存款 （4）外国存款（外国中央银行、外国政府） （5）特定机构和私人部门存款（非金融机构和私人部门） （6）特种存款（根据政策松紧向银行和其他金融机构集中资金）,中央银行存款业务的特点,1.存款原则具有特殊性:具有一定强制性. 2.存款动机具有特殊性:金融宏观调控和监督管理的需要. 3.存款对象具有特殊性:商业银行、非银行金融机构、政府部门、特定部门. 4.存款当事人关系具有特殊性：除经济关系外，还有管理与被管理关系。,2.中央银行的货币发行业务,中央银行向流通领域投放货币的活动。 发行原

16、则经济发行。 发行方式： （1）对商业银行及其他金融机构提供贷款 （2）接受商业票据再贴现 （3）在金融市场购买有价证券 （4）购买金银、外汇,3.中央银行的其他负债业务,（1）发行中央银行债券：向国内金融机构发行。我国中央银行票据。 （2）对外负债 从国外银行借款 从外国中央银行借款 从国际金融机构借款 在国外发行中央银行债券,4.中央银行的资本业务,（1）中央银行的自有资本形成有三个途径： 政府出资:中央政府拨款,如中、英、法、德等 地方政府和国有机构出资：有地方政府、国有银行和公共部门出资，如瑞士。 私人银行或部门出资：有私有机构，如银行、公司企业出资，如美国、意大利等。 （2）中央银行

17、自有资本的构成：资本、准备金、未分配利润等。,二、中央银行的资产业务,1.再贴现业务(购买未到期商业票据) 2.贷款业务 (1)对商业银行等金融机构的贷款 (2)对非货币金融机构的贷款(如国家开发银行进出口银行金融信托投资公司租赁公司) (3)对政府的贷款(短期信用贷款,透支,购买政府债券) (4)其他贷款(对非金融部门贷款,对外国政府和国外金融机构贷款) 3.证券买卖业务(购买国债和流动性很高的有价证券) 4.黄金外汇储备业务,三、中央银行的支付清算业务,1.中央银行的支付清算的内容 (1)提供账户服务 (2)运行与管理支付系统 (3)为私营清算系统提供差额清算服务 (4)提供透支便利,2.国内外支付清算体系比较,(1)美国的支付清算体系 票据交换资金清算系统 联邦资金转帐系统 清算所银行同业支付系统 自动化票据清算系统 信用卡业务及电子货币,(2)中国的支付清算体系 票据交换系统 全国电子联行系统 电子资金汇兑系统 银行卡支付系统 中国现代化支付系统,四、中央银行的其他业务,1.经理国库 2.会计核算 3.调查统计 4.对金融机构稽核、检查、审计等,货币当局负债表Balance Sheet of Monetary Authority 单位：亿元人民币,货币当局资产表Balance Sheet of Moneta