证券股份有限公司债券质押式协议回购交易风险揭示书模版

1、证券株式会社债券质屋式协议买卖交易风险告示书尊敬的投资者：为了更好地理解债券质押协议买卖业务的相关风险，证券股份有限公司(以下简称“本公司”)根据相关法律、行政法规、部门规则、规范文件、业务规则以及本公司制定的相关业务制度，制定证券股份有限公司债券质押式协议回购交易风险揭示书 (以下简称“风险公告书”)本风险公告书并不公布从事债券质押式协议买卖交易的所有风险。 你应该对此有冷静的认识，认真考虑是否参与债券质押式协议买卖交易。在决定参加债券质押式协议买卖交易之前，请务必仔细阅读中国证监会相关文件。 本风险公告书与上海深交易所签署的债券质押式协议回购交易主协议共同构成委托本证券公司参加债券质押式协

2、议买卖交易的协议。债券质屋式协议买卖投资者从事债券质屋式协议买卖交易，除面临证券市场宏观经济风险、政策风险、上市公司经营风险、技术风险、不可抗力因素引起的风险等外，还包括但不限于以下风险：一、【总则】协议买卖有市场风险、信用风险、利益冲突风险、操作风险、政策风险等风险。二、【投资者适宜性】投资者应根据自己的财务状况、实际需求、风险识别和承担能力，慎重考虑是否适合参加协议买卖。三、【市场风险】买方持续存在期间，债券处于质押状态，正买方不能出售或不能另行使用，正买方可能因债券价格变动而承担风险。四、【信用风险】协议买卖交易中交易对方的信用风险，以及由此引起的损失，包括但不限于交易对方违反相关法规债

3、券质押式协议回购交易主协议、补充协议和协议买卖交易的规定或约定，导致相关账户资金和质押券不足等情况正买方选择到期继续，且继续的逆买方为第三方的，当铺券在到期后逆买方确认成交时未解除当铺。 正买家如果应对接收资金不足，则无法解除当铺变更当权者，正买家有与反买家继续对反买家同时违反合同的风险。五、【违约风险】债券质押或处置需要遵守国家有关法规的，买进双方应遵守有关法律法规的规定，事先办理相应手续。 买卖双方必须自行承担当铺合同内容的违法、违反以及其他原因引起的纠纷和法律责任的风险。六、【利益冲突风险】债券质押时，证券公司可以是买方，也可以由买方委托交易指令申报及其他有关协议买方的事项，有利益冲突的

4、风险。七、【当铺券价值的变动】当铺券在当铺期间，当铺券价值的变动、分期偿还、分期付款、司法冻结或扣分等情况可能会导致当铺券贬值或不足。八、【异常情况】买卖双方进行协议买卖时，质押券、证券账户或资金账户被司法冻结或强制执行，买卖任一方暂停或终止协议买卖交易权限，买卖任一方或代理证券公司进入风险处置或破产程序，资产管理产品提前终止九、【操作风险】买卖双方未按规定和约定进行申报交易和结算申报，导致交易要素申报失误、资金支付、通知和投递异常、证券公司或结算代理人未履行职责等原因造成的操作风险。十、【政策风险】由于国家法律、法规、政策、上海深交易所和注册结算机构规则的变化、修改等原因，可能会影响买卖双方的交易、交易约定、存续期间的相关权利要求和义务的履行，或产生经济损失。十一、【不可抗力风险】协议买卖存续期间，发生火灾、地震、瘟疫、社会动乱等预见、回避或者无法克服的不可抗力情况，可能给买卖双方造成经济损失。十二、【技术风险】证券公司、上海深交所、深交所或者注册结算机构等系统的故障或者失误，可能影响交易的正常进行，或者影响投资者的利益。本风险揭示书的揭示事项为列举性质，未能详细说明协议买卖交易中可能存在的所有风险。 买卖双方在参与协议买卖之前，必须仔细阅读有关业务规则和协议条款，理解和掌握协议买卖特有的规则，自愿遵守，做好充分的风险评估和财务安排，确信参与协议买卖能避免