企业债券主承销商信用评价指标一览表

1、 度企业债券主承销商信用评价指标一览表1.信用行为指标（50分）评价指标评分内容分值得分评价标准参与全面/重点评价评价数据来源违约情况、处罚/处分情况（11）企业债券在度发生实质性违约时，主承销商风险处置的履职尽责情况6无违约或潜在违约的得6分（出现违约风险但履职尽责处置妥当的，可酌情加1-2分）。有违约未尽职但未造成严重后果或重大负面影响的扣3-4分，造成严重后果或重大负面影响的得0分。全面评价及重点评价根据主承销商申报情况、客观情况、公开信息查询及相关信用报告评分度主承销商债券业务受到监管机构行政处罚处分情况5主承销商债券业务受到证监会、地方证监局、交易所等管理部门处罚处分，每次酌情扣1-

2、3分；如受到企业债券监管部门处罚处分，根据情节酌情扣3-5分。如有隐瞒未申报的重大处罚处分情况，一经核实，本项指标得0分。全面评价及重点评价信用信息（16）全国信用信息共享平台全国信用信息共享平台中主承销商及其高管的负面信息情况4主承销商高管被列入失信黑名单，每人次扣1分；主承销商被列入重点关注名单，扣1分；主承销商被列入联合惩戒名单、失信黑名单，本项指标不得分。全面评价及重点评价征信报告信用记录委托征信机构收集的主承销商的工商、税务等方面的处罚情况，以及其他失信失职行为4征信报告中因企业失信行为发生法院诉讼案件、工商信息异常、税务、社保缴纳情况异常，以及其他处罚、经营异常情况，每一类酌情扣1

3、分。信用档案记录纳入中介机构信用档案的主承销商负面信息情况5负面信息包括重大失信失职行为、一般失信失职行为和不专业行为。如评价年度发生重大失信失职行为，本项指标不得分；发生一般失信失职行为每次扣3分，2次及以上扣5分；主承销商存在不专业行为，每发生1次扣1分、3次及以上扣3分。主承销商信息报送材料的真实、客观性主承销商在信用评价中的自评报告等信息报送材料中，是否存在刻意隐瞒、徇私舞弊、未能准确反映其真实情况等行为3如发现主承销商自评报告中存在不实情况，但未对评分结果造成重大影响的，每处扣1分；如对评分构成实质重大影响，扣3分。企业债券业务合规性（15）主承销商存在违反相关规定，以不正当手段招揽

4、项目的情形33/0否/是全面评价及重点评价主承销商尽职调查未勤勉尽责，上报材料出现重大错误、遗漏，未能揭示债券风险的情形33/0否/是主承销商存在利益诱导投资者或向投资者作出不当承诺、误导或夸大宣传、违反公平竞争等负面案例的情形33/0否/是主承销商协助披露发行文件时，存在违背主管部门批复要求擅自变更发行条款的情形；协助披露发行文件后由于非市场原因取消或延期发行，严重影响市场秩序的情形33/0否/是存续期主承销商不配合各级发展改革部门、自律机构等进行应急处理或业务调查等市场管理和存续期监管业务，未及时履行或协助履行风险揭示、债权代理人、抵押物监管等相关责任的情形33/0否/是申报阶段负面行为评

5、价（8）初次申报时材料不齐备、未按要求披露相关信息、存在编造或隐瞒重要信息的情形2(1-负面行为发生次数 / 承销支数*100%) * 2分全面评价企业债券第三方技术评估机构初次申报时申报材料形式不合规，如用印不规范、出现明显文字低级错误较多2(1-负面行为发生次数 / 承销支数*100%) * 2分是否存在申报材料与最终备案材料不一致情形2(1-负面行为发生次数 / 承销支数*100%) * 2分是否存在补充材料不符合反馈意见要求、被多次出具反馈意见，影响发行审核效率的情形；或存在非政策原因申报项目被退回的情形2(1-负面行为发生次数 / 承销支数*100%) * 2分2. 业务指标（35分

6、）评价指标评分内容分值得分评价标准参与全面/重点评价评价数据来源业务制度与人才队伍建设（9）业务人才队伍（5）企业债券存续期管理业务是否设立专人专岗；是否有应急管理团队或应急制度，保证风险处置工作的专业性及连续性22/0是/否全面评价及重点评价根据主承销商申报情况评价度是否提交并更新报国家发展改革委备案企业债券主办人员名单11/0是/否末发行承销及存续期管理业务人员 包括主承销商内部从事企业债券承揽、承做、销售、风控、发行、登记及存续期管理人员等。从业情况11/0.8/0.6/0.4/0.2取得证券从业资格三年及以上人员比例：大于80%（含）/60%（含）-80%/40%（含)-60%/20%

7、（含）-40%/小于20%是否及时组织或参加企业债券业务专题培训11/0是/否组织架构（2）组织机构设置合理，“三会一层”齐全，有专门的风险评审管理委员会或类似机构，前中后台职责范围界定清晰且正常运转22/0是/否全面评价及重点评价相关标准和制度建设执行情况（2）主承销商内部是否建立完备规章制度，是否明确各岗位工作职责和要求0.50.5/0是/否全面评价及重点评价主承销商内部是否建立业务授权批准程序，是否明确不同授权的责任和权限0.50.5/0是/否主承销商内部是否遵循不相容职务相分离原则，是否严格执行经办复核机制0.50.5/0是/否主承销商内部是否建立风险评估及防控机制，是否实行风险隔离0

8、.50.5/0是/否业务开展与创新能力（19）业务开展能力（9）企业债券承销支数 即2018年全年获国家发改委批准的由受评对象主承销的债券支数。如一支债券由多家主承销商承销，则某一主承销商承销支数为1/n，n为该支债券主承销商家数。（核准）4每家主承销商承销支数 / 最高承销支数*100% * 4分全面评价客观数据企业债券承销量 即2018年全年由受评对象主承销的债券发行量。如一支债券由多家主承销商承销，则某一主承销商承销量为q/n，q为该支债券承销量，n为该支债券主承销商家数。（发行）4(每家主承销商总承销量 / 最高承销量)0.5*100% * 4分全面评价及重点评价是否为铁路总公司债券承

9、销团成员（发行）11/0.75/0.5/0牵头主承销商/主承销商/分销商/否全面评价及重点评价业务创新情况（5）是否承销首支创新品种 即2018年企业债券市场首次核准或受理创新品种。（核准）11/0.5/0已核准/已受理/否全面评价创新品种承销支数 即2018年全年获国家发改委批准的由受评对象主承销的创新品种支数。创新品种包括城市地下综合管廊建设专项债券、战略性新兴产业专项债券、养老产业专项债券、城市停车场建设专项债券、双创孵化专项债券、配电网建设改造专项债券、可续期债券、绿色债券、项目收益债券、创投企业债券、小微企业增信集合债、债贷组合、市场化银行债权转股权专项债券、政府和社会资本合作（pp

10、p）项目专项债券、农村产业融合发展专项债券、社会领域产业专项债券等。（核准）2每家主承销商创新支数 / 最高创新支数*100% * 2分全面评价创新品种承销量 即2018年全年由受评对象主承销的创新品种发行量。（发行）2(每家主承销商创新品种总承销量 / 创新品种最高承销量)0.5*100% * 2分全面评价及重点评价优质企业营销能力（4）承销企业债券客户主体评级aa+及以上的债券支数占该主承销商核准债券总支数（核准）22/1.5/1/0.5/030%-100%/20%-30%（含）/10%-20%（含）/0%-10%（含）/0%；如30%但核准总支数小于5支,则计1.5分；如主体评级aaa的

11、客户达3支以上（不含），则该项指标得满分全面评价优质企业债券承销支数（核准）22/1.5/1/0.5/03支以上（不含）/2支（不含）-3支/1支（不含）-2支/0（不含）-1支/未承销全面评价发行定价能力（1）企业债券发行利率，对主承销商发行的每支企业债券按照（发行利率-上市当天该债券中债估值收益率）/支数的方法进行从小到大排名11/0.8/0.6/0.4/0.2企业债券仍未上市的不得分，上市首日无估值的顺延至次日；已有估值的按照前25%/25%-50%/50%-75%/75%-100%全面评价及重点评价专业能力（7）发行服务质量（4）发行合规性22/1.6/1.2/0.8/0.4很好/较好

12、/一般/较差/差全面评价及重点评价中央结算公司、上交所、深交所主承销商为保证发行人信息披露的及时性、完整性的尽职情况22/1.6/1.2/0.8/0.4很好/较好/一般/较差/差登记托管工作配合程度（3）主承销商为保证付息兑付工作的及时性、准确性的尽职情况22/1.6/1.2/0.8/0.4很好/较好/一般/较差/差全面评价及重点评价主承销商关于债券登记、托管及后续服务工作配合情况11/0.8/0.6/0.4/0.2很好/较好/一般/较差/差3.专家及机构评价指标（15分）评价指标评分内容分值得分评价标准参与全面/重点评价评价主体发改委评价（6）主承销商在转报及存续期管理阶段配合情况33/2.

13、4/1.8/1.2/0.6很好/较好/一般/较差/差全面评价及重点评价发改委、发行人及相关机构主承销商在风险处置和预警中工作情况33/2.4/1.8/1.2/0.6很好/较好/一般/较差/差发行人评价（2）信用情况：包括不限于主承销商的承销协议执行情况等承销工作中的各类信用行为11/0.8/0.6/0.4/0.2很好/较好/一般/较差/差全面评价专业能力：包括不限于主承销商在尽职调查工作中的勤勉尽责情况、债券销售情况、发行定价情况、沟通配合情况、协助进行重大事项披露和本息兑付工作情况等11/0.8/0.6/0.4/0.2很好/较好/一般/较差/差投资者评价（1）承销业务合规情况0.50.5/0

14、.25/0很好/一般/较差全面评价信息披露及存续期服务质量0.50.5/0.25/0很好/一般/较差评级机构评价（1）信用情况：包括不限于主承销商是否存在妨碍评级机构保持客观独立性等行为0.50.5/0.25/0很好/一般/较差全面评价专业能力：包括不限于主承销商在尽职调查工作中的勤勉尽责情况，与主承销商之间的沟通配合情况等0.50.5/0.25/0很好/一般/较差会计师事务所评价（1）信用情况：包括不限于主承销商是否存在与发行人共同作弊、伪造、变造企业债券发行、上市财务资料及相关文件，给注册会计师审计预设障碍的情形；是否存在要求或通过发行人要求会计师事务所出具不实审计报告的情形等0.50.5/0.25/0很好/一般/较差全面评价专业能力：包括不限于主承销商在尽职调查工作中的勤勉尽责、作为承销工作的主协调人角色的称职情况、与各中介机构的沟通配合情况等0.50.5/0.25/0很好/一般/较差律师事务所评价（1）信用情况：包括不限于主承销商是否存在与发行人共同作弊、伪造、变造企业债券发行、上市财务资料及相关文件