宁波工艺品生产项目财务分析报告

1、泓域咨询/宁波工艺品生产项目财务分析报告一、项目发展背景工艺品（Crafts）是一种依靠一定制作工艺和特种材料相结合的产品，如今工艺品在世界各个国家都发展成为一类主要的商品品类，产品趋于多样化。工艺类产品可以分为美术工艺（Painting&Drawing）、儿童工艺（KidsCrafts）、食品工艺（EdibleArts）、缝制工艺（Sewing&Fabric）、纸制工艺（PaperCrafts）、木制工艺（WoodCrafts&HomeDecor）、针织工艺（Knitting&Crocheting）、珠制工艺（Beads&Jewelry）、其它工艺（others）、花卉工艺（FloralCr

2、afting）、刺绣工艺（NeedleArts）等11大类。贵金属工艺品是指以金、银等贵金属为载体，通过创意设计和现代工艺将贵金属与中华文化融合而成的文化创意产品，其产品具有鲜明的文化属性，表现出较高的设计价值、工艺价值和纪念价值。根据材质可分为：纯金制品、纯银制品及金银镶嵌制品等；根据产品形态，其主要表现形式有：币、章、条、砖和三维立体类等。工艺品，是一种手工艺的产品，即通过手工或者机器将原料或半成品加工而成的具有艺术价值的产品。工艺品是人民智慧的结晶，充分体现了人类的创造性和艺术性。2018年我国工艺美术行业规模以上企业累计工业增加值增速为8.6%，增速比上年下降1.7个百分点，高于轻工行

3、业2.8个百分点。从全年月度累计增加值增速走势来看，工艺美术行业规上企业工业增加值增速两头低中间高，各月均高于轻工业水平。二、项目总投资估算（一）固定资产投资估算本期项目的固定资产投资11040.19(万元）。（二）流动资金投资估算预计达产年需用流动资金5388.33万元。（三）总投资构成分析1、总投资及其构成分析：项目总投资16428.52万元，其中：固定资产投资11040.19万元，占项目总投资的67.20%；流动资金5388.33万元，占项目总投资的32.80%。2、固定资产投资及其构成分析：本期工程项目固定资产投资包括：建筑工程投资4144.00万元，占项目总投资的25.22%；设备购

4、置费3953.00万元，占项目总投资的24.06%；其它投资2943.19万元，占项目总投资的17.92%。3、总投资及其构成估算：总投资=固定资产投资+流动资金。项目总投资=11040.19+5388.33=16428.52（万元）。三、资金筹措全部自筹。四、经济评价财务测算根据规划，项目预计三年达产：第一年负荷65.00%,计划收入24093.55万元，总成本20042.39万元，利润总额10197.77万元，净利润7648.33万元，增值税759.32万元，税金及附加261.58万元，所得税2549.44万元；第二年负荷75.00%,计划收入27800.25万元，总成本22486.75万

5、元，利润总额12136.48万元，净利润9102.36万元，增值税876.13万元，税金及附加275.59万元，所得税3034.12万元；第三年生产负荷100%，计划收入37067.00万元，总成本28597.66万元，利润总额8469.34万元，净利润6352.01万元，增值税1168.18万元，税金及附加310.64万元，所得税2117.34万元。（一）营业收入估算项目经营期内不考虑通货膨胀因素，只考虑行业设备相对价格变化，假设当年设备产量等于当年产品销售量。项目达产年预计每年可实现营业收入37067.00万元。（二）达产年增值税估算达产年应缴增值税=销项税额-进项税额=1168.18万元

6、。（三）综合总成本费用估算根据谨慎财务测算，当项目达到正常生产年份时，按达产年经营能力计算，本期工程项目综合总成本费用28597.66万元，其中：可变成本24443.64万元，固定成本4154.02万元，具体测算数据详见总成本费用估算一览表所示。达产年应纳税金及附加310.64万元。（五）利润总额及企业所得税利润总额=营业收入-综合总成本费用-销售税金及附加+补贴收入=8469.34（万元）。企业所得税=应纳税所得额税率=8469.3425.00%=2117.34（万元）。（六）利润及利润分配1、本期工程项目达产年利润总额（PFO）：利润总额=营业收入-综合总成本费用-销售税金及附加+补贴收入

7、=8469.34（万元）。2、达产年应纳企业所得税：企业所得税=应纳税所得额税率=8469.3425.00%=2117.34（万元）。3、本项目达产年可实现利润总额8469.34万元，缴纳企业所得税2117.34万元，其正常经营年份净利润：企业净利润=达产年利润总额-企业所得税=8469.34-2117.34=6352.01（万元）。4、根据利润及利润分配表可以计算出以下经济指标。（1）达产年投资利润率=51.55%。（2）达产年投资利税率=60.55%。（3）达产年投资回报率=38.66%。5、根据经济测算，本期工程项目投产后，达产年实现营业收入37067.00万元，总成本费用28597.6

8、6万元，税金及附加310.64万元，利润总额8469.34万元，企业所得税2117.34万元，税后净利润6352.01万元，年纳税总额3596.16万元。五、项目盈利能力分析全部投资回收期（Pt）=4.09年。本期工程项目全部投资回收期4.09年，小于行业基准投资回收期，项目的投资能够及时回收，故投资风险性相对较小。六、综合评价本期工程项目投资效益是显著的，达产年投资利润率51.55%，投资利税率60.55%，全部投资回报率38.66%，全部投资回收期4.09年（含建设期），表明本期工程项目利润空间较大，具有较好的盈利能力、较强的清偿能力和抗风险能力。维护规划的权威性，严格按照建设程序进行规划

9、、设计、施工；配套设施既不能提高标准也不能降低质量，要认真做好“投资、质量、进度”的全过程控制，精心设计、精心施工，力争创建优良工程。七、市场预测分析2018年我国工艺美术行业规模以上企业累计工业增加值增速为8.6%，增速比上年下降1.7个百分点，高于轻工行业2.8个百分点。从全年月度累计增加值增速走势来看，工艺美术行业规上企业工业增加值增速两头低中间高，各月均高于轻工业水平。据中国轻工业经济运行及预测预警系统显示，2018年12月，中轻工美景气指数87.04，环比增加1.00，同比减少0.75，处于渐冷区间中线稍偏上位置。从一年走势情况看，中轻工美景气指数持续位于渐冷区间，2018年2月指数

10、89.82，为一年间最高点；11月指数86.04，为一年间最低点。我国工艺美术市场以内销为主，据国家统计局数据显示，2018年我国工艺美术行业规上企业内销率为78.52%，比上年提高1.38个百分点，创近年来新高。从子行业情况看，2018年珠宝首饰及有关物品制造，雕塑工艺品制造，地毯、挂毯制造、抽纱刺绣工艺品制造、金属工艺品制造等子行业内销比重居前，内销率达70%以上。2018年，我国工艺美术行业公布专利数量20118件，同比增长31.18%，约占轻工全行业的1.62%。2018年工艺美术行业国内专利公布数量快速提升，而国外专利公布数量却大幅度下降，国内、国外工艺美术行业专利公布数量出现拐点。

11、据国家统计局数据显示，20162018年，我国工艺美术行业主营业务收入增速缓中趋稳，连续三年保持个位增长。2018年完成主营业务收入同比增长4.39%，增速比上年回落3个百分点，低于全国轻工行业平均增速1.58个百分点。20162018年我国工艺美术行业利润总额增速保持5%左右稳定增长。据国家统计局数据显示，2018年我国工艺美术行业规上企业累计实现利润总额同比增长6.12%，增速比上年提高0.08个百分点，比轻工全行业平均利润增速高0.21个百分点。12月份完成利润总额43.01亿元，同比增长88.5%，利润额与增速均为全年单月最高。据国家统计局数据显示，近三年在我国工艺美术行业各子行业中，

12、其他工艺美术品制造子行业的企业数量最多，三年来一直在1400家左右；其次是雕塑工艺品制造子行业，企业数量比较稳定，在920家左右；第三是竹、藤、棕、草制品制造子行业，企业数量在800家左右。漆器工艺品制造子行业企业最少，在100家左右。据海关数据显示，2018年我国工艺美术行业实现对外贸易总额402.53亿美元，同比增长13.72%。累计实现贸易顺差348.62亿美元，同比增长11.87%，全年累计顺差占行业对外贸易总额的86.61%。从2011年以来进出口发展情况看，工美行业贸易竞争力指数（TC）经历了V型走势。2018年我国工艺美术行业贸易竞争力指数0.87，在国际市场具有较强的竞争优势。

13、据海关数据显示，2018年我国工艺美术行业累计完成出口额375.58亿美元，同比增长12.85%，由上年的负增长转为正增长，增速高于上年同期13.98个百分点。十三大类商品中，烟花爆竹和发制品出口增速较高，在20%以上。珠宝玉石和玻璃装饰品两类商品出口额与上年同期相比出现下降，但下降幅度不大，均未超过2%。2018年我国工艺美术行业累计完成进口额26.96亿美元，同比增长27.28%，增速高于上年同期78.32个百分点。十三大类商品中，首饰及仿首饰类商品进口额大幅领先其他类商品，占到我国工美行业进口总额的60%。我国工艺美术行业商品种类丰富。按照海关数据统计，我国工艺美术行业共十三大类，涉及1

14、27个税号商品。2018年行业商品出口覆盖全球，分别出口到美国、香港、英国、德国、荷兰、日本、加拿大、印度、澳大利亚、阿拉伯联合酋长国等228个国家和地区。进口来自于泰国、意大利、美国、瑞士、法国、印度、奥地利、南非、日本等139国家和地区。2018年我国工艺美术行业与主要国家、经济组织和地区的商品贸易额有不同程度的回升。2018年我国工艺美术行业规模以上企业累计工业增加值增速为8.6%，增速比上年下降1.7个百分点，高于轻工行业2.8个百分点。从全年月度累计增加值增速走势来看，工艺美术行业规上企业工业增加值增速两头低中间高，各月均高于轻工业水平。据中国轻工业经济运行及预测预警系统显示，201

15、8年12月，中轻工美景气指数87.04，环比增加1.00，同比减少0.75，处于渐冷区间中线稍偏上位置。从一年走势情况看，中轻工美景气指数持续位于渐冷区间，2018年2月指数89.82，为一年间最高点；11月指数86.04，为一年间最低点。我国工艺美术市场以内销为主，据国家统计局数据显示，2018年我国工艺美术行业规上企业内销率为78.52%，比上年提高1.38个百分点，创近年来新高。从子行业情况看，2018年珠宝首饰及有关物品制造，雕塑工艺品制造，地毯、挂毯制造、抽纱刺绣工艺品制造、金属工艺品制造等子行业内销比重居前，内销率达70%以上。2018年，我国工艺美术行业公布专利数量20118件，

16、同比增长31.18%，约占轻工全行业的1.62%。2018年工艺美术行业国内专利公布数量快速提升，而国外专利公布数量却大幅度下降，国内、国外工艺美术行业专利公布数量出现拐点。据国家统计局数据显示，20162018年，我国工艺美术行业主营业务收入增速缓中趋稳，连续三年保持个位增长。2018年完成主营业务收入同比增长4.39%，增速比上年回落3个百分点，低于全国轻工行业平均增速1.58个百分点。20162018年我国工艺美术行业利润总额增速保持5%左右稳定增长。据国家统计局数据显示，2018年我国工艺美术行业规上企业累计实现利润总额同比增长6.12%，增速比上年提高0.08个百分点，比轻工全行业平

17、均利润增速高0.21个百分点。12月份完成利润总额43.01亿元，同比增长88.5%，利润额与增速均为全年单月最高。据国家统计局数据显示，近三年在我国工艺美术行业各子行业中，其他工艺美术品制造子行业的企业数量最多，三年来一直在1400家左右；其次是雕塑工艺品制造子行业，企业数量比较稳定，在920家左右；第三是竹、藤、棕、草制品制造子行业，企业数量在800家左右。漆器工艺品制造子行业企业最少，在100家左右。据海关数据显示，2018年我国工艺美术行业实现对外贸易总额402.53亿美元，同比增长13.72%。累计实现贸易顺差348.62亿美元，同比增长11.87%，全年累计顺差占行业对外贸易总额的

18、86.61%。从2011年以来进出口发展情况看，工美行业贸易竞争力指数（TC）经历了V型走势。2018年我国工艺美术行业贸易竞争力指数0.87，在国际市场具有较强的竞争优势。据海关数据显示，2018年我国工艺美术行业累计完成出口额375.58亿美元，同比增长12.85%，由上年的负增长转为正增长，增速高于上年同期13.98个百分点。十三大类商品中，烟花爆竹和发制品出口增速较高，在20%以上。珠宝玉石和玻璃装饰品两类商品出口额与上年同期相比出现下降，但下降幅度不大，均未超过2%。2018年我国工艺美术行业累计完成进口额26.96亿美元，同比增长27.28%，增速高于上年同期78.32个百分点。十

19、三大类商品中，首饰及仿首饰类商品进口额大幅领先其他类商品，占到我国工美行业进口总额的60%。我国工艺美术行业商品种类丰富。按照海关数据统计，我国工艺美术行业共十三大类，涉及127个税号商品。2018年行业商品出口覆盖全球，分别出口到美国、香港、英国、德国、荷兰、日本、加拿大、印度、澳大利亚、阿拉伯联合酋长国等228个国家和地区。进口来自于泰国、意大利、美国、瑞士、法国、印度、奥地利、南非、日本等139国家和地区。2018年我国工艺美术行业与主要国家、经济组织和地区的商品贸易额有不同程度的回升。八、附表上年度营收情况一览表序号项目第一季度第二季度第三季度第四季度合计1营业收入6441.61858

20、8.817975.327668.5830674.312主营业务收入5492.777323.706800.586539.0226156.072.1工艺品(A)1812.622416.822244.192157.888631.502.2工艺品(B)1263.341684.451564.131503.976015.902.3工艺品(C)933.771245.031156.101111.634446.532.4工艺品(D)659.13878.84816.07784.683138.732.5工艺品(E)439.42585.90544.05523.122092.492.6工艺品(F)274.64366.1

21、8340.03326.951307.802.7工艺品(.)109.86146.47136.01130.78523.123其他业务收入948.831265.111174.741129.564518.24上年度主要经济指标项目单位指标完成营业收入万元30674.31完成主营业务收入万元26156.07主营业务收入占比85.27%营业收入增长率（同比）21.35%营业收入增长量（同比）万元5396.37利润总额万元8379.18利润总额增长率30.07%利润总额增长量万元1937.28净利润万元6284.39净利润增长率15.42%净利润增长量万元839.37投资利润率56.71%投资回报率42.5

22、3%财务内部收益率22.45%企业总资产万元29117.35流动资产总额占比万元37.46%流动资产总额万元10906.65资产负债率40.19%主要经济指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积平方米42614.6363.89亩1.1容积率1.121.2建筑系数58.17%1.3投资强度万元/亩172.801.4基底面积平方米24788.931.5总建筑面积平方米47728.391.6绿化面积平方米3632.14绿化率7.61%2总投资万元16428.522.1固定资产投资万元11040.192.1.1土建工程投资万元4144.002.1.1.1土建工程投资占比万元25.22%2.1.2设备投

23、资万元3953.002.1.2.1设备投资占比24.06%2.1.3其它投资万元2943.192.1.3.1其它投资占比17.92%2.1.4固定资产投资占比67.20%2.2流动资金万元5388.332.2.1流动资金占比32.80%3收入万元37067.004总成本万元28597.665利润总额万元8469.346净利润万元6352.017所得税万元1.128增值税万元1168.189税金及附加万元310.6410纳税总额万元3596.1611利税总额万元9948.1612投资利润率51.55%13投资利税率60.55%14投资回报率38.66%15回收期年4.0916设备数量台（套）96

24、17年用电量千瓦时513826.2918年用水量立方米22763.7219总能耗吨标准煤65.0920节能率27.33%21节能量吨标准煤27.9022员工数量人708区域内行业经营情况项目单位指标备注行业产值万元108841.88同期产值万元93748.39同比增长16.10%从业企业数量家891规上企业家25从业人数人44550前十位企业产值万元51967.42去年同期45177.28万元。1、xxx科技发展公司（AAA）万元12732.022、xxx有限责任公司万元11432.833、xxx实业发展公司万元6755.764、xxx有限责任公司万元5716.425、xxx实业发展公司万元3

25、637.726、xxx有限责任公司万元3377.887、xxx实业发展公司万元259.848、xxx有限责任公司万元2130.669、xxx实业发展公司万元2026.7310、xxx有限责任公司万元1559.02区域内行业营业能力分析序号项目单位指标1行业工业增加值万元47695.281.1同期增加值万元42444.851.2增长率12.37%2行业净利润万元11068.442.12016年净利润万元10000.402.2增长率10.68%3行业纳税总额万元14207.043.12016纳税总额万元12610.553.2增长率12.66%42017完成投资万元37545.294.12016行业

26、投资万元12.45%区域内行业市场预测（单位：万元）序号项目2018年2019年2020年1产值127840.01145272.74165082.662利润总额32811.1437285.3942369.763净利润12299.9513977.2215883.214纳税总额7986.969076.0910313.745工业增加值48891.6555558.6963134.886产业贡献率5.00%9.00%10.52%7企业数量106913041669土建工程投资一览表序号项目占地面积（）基底面积（）建筑面积（）计容面积（）投资（万元）1主体生产工程17525.7717525.7732248.

27、2232248.223079.931.1主要生产车间10515.4610515.4619348.9319348.931909.561.2辅助生产车间5608.255608.2510319.4310319.43985.581.3其他生产车间1402.061402.061870.401870.40184.802仓储工程3718.343718.3410062.1110062.11698.912.1成品贮存929.59929.592515.532515.53174.732.2原料仓储1933.541933.545232.305232.30363.432.3辅助材料仓库855.22855.222314.

28、292314.29160.753供配电工程198.31198.31198.31198.3115.503.1供配电室198.31198.31198.31198.3115.504给排水工程228.06228.06228.06228.0613.864.1给排水228.06228.06228.06228.0613.865服务性工程2354.952354.952354.952354.95163.575.1办公用房1334.381334.381334.381334.3865.515.2生活服务1020.571020.571020.571020.5795.836消防及环保工程664.34664.34664.

29、34664.3451.916.1消防环保工程664.34664.34664.34664.3451.917项目总图工程99.1699.1699.1699.1643.477.1场地及道路硬化6412.281021.151021.157.2场区围墙1021.156412.286412.287.3安全保卫室99.1699.1699.1699.168绿化工程2195.7576.85合计24788.9347728.3947728.394144.00节能分析一览表序号项目单位指标备注1总能耗吨标准煤65.091.1年用电量千瓦时513826.291.2年用电量吨标准煤63.151.3年用水量立方米22763

30、.721.4年用水量吨标准煤1.942年节能量吨标准煤27.903节能率27.33%节项目建设进度一览表序号项目单位指标1完成投资万元14776.021.1完成比例89.94%2完成固定资产投资万元9634.982.1完成比例65.21%3完成流动资金投资万元5141.043.1完成比例34.79%人力资源配置一览表序号项目单位指标1一线产业工人工资1.1平均人数人4811.2人均年工资万元5.361.3年工资额万元2415.502工程技术人员工资2.1平均人数人1062.2人均年工资万元6.772.3年工资额万元693.353企业管理人员工资3.1平均人数人283.2人均年工资万元6.203

31、.3年工资额万元171.994品质管理人员工资4.1平均人数人574.2人均年工资万元5.714.3年工资额万元307.865其他人员工资5.1平均人数人365.2人均年工资万元7.285.3年工资额万元154.996职工工资总额万元3743.69固定资产投资估算表序号项目单位建筑工程费设备购置及安装费其它费用合计占总投资比例1项目建设投资万元4144.003953.00172.8011040.191.1工程费用万元4144.003953.0022411.741.1.1建筑工程费用万元4144.004144.0025.22%1.1.2设备购置及安装费万元3953.003953.0024.06%

32、1.2工程建设其他费用万元2943.192943.1917.92%1.2.1无形资产万元1349.691349.691.3预备费万元1593.501593.501.3.1基本预备费万元952.25952.251.3.2涨价预备费万元641.25641.252建设期利息万元3固定资产投资现值万元11040.1911040.19流动资金投资估算表序号项目单位达产年指标第一年第二年第三年第四年第五年1流动资产万元22411.7415214.4021583.6222411.7422411.7422411.741.1应收账款万元6723.524370.295042.646723.526723.52672

33、3.521.2存货万元10085.286555.437563.9610085.2810085.2810085.281.2.1原辅材料万元3025.581966.632269.193025.583025.583025.581.2.2燃料动力万元151.2898.33113.46151.28151.28151.281.2.3在产品万元4639.233015.503479.424639.234639.234639.231.2.4产成品万元2269.191474.971701.892269.192269.192269.191.3现金万元5602.943641.914202.205602.945602.

34、945602.942流动负债万元17023.4111065.2212767.5617023.4117023.4117023.412.1应付账款万元17023.4111065.2212767.5617023.4117023.4117023.413流动资金万元5388.333502.414041.255388.335388.335388.334铺底流动资金万元1796.091167.471347.081796.091796.091796.09总投资构成估算表序号项目单位指标占建设投资比例占固定投资比例占总投资比例1项目总投资万元16428.52148.81%148.81%100.00%2项目建设投

35、资万元11040.19100.00%100.00%67.20%2.1工程费用万元8097.0073.34%73.34%49.29%2.1.1建筑工程费万元4144.0037.54%37.54%25.22%2.1.2设备购置及安装费万元3953.0035.81%35.81%24.06%2.2工程建设其他费用万元1349.6912.23%12.23%8.22%2.2.1无形资产万元1349.6912.23%12.23%8.22%2.3预备费万元1593.5014.43%14.43%9.70%2.3.1基本预备费万元952.258.63%8.63%5.80%2.3.2涨价预备费万元641.255.8

36、1%5.81%3.90%3建设期利息万元4固定资产投资现值万元11040.19100.00%100.00%67.20%5建设期间费用万元6流动资金万元5388.3348.81%48.81%32.80%7铺底流动资金万元1796.1116.27%16.27%10.93%营业收入税金及附加和增值税估算表序号项目单位第一年第二年第三年第四年第五年1营业收入万元24093.5527800.2537067.0037067.0037067.001.1万元24093.5527800.2537067.0037067.0037067.002现价增加值万元7709.948896.0811861.4411861.4

37、411861.443增值税万元759.32876.131168.181168.181168.183.1销项税额万元5930.725930.725930.725930.725930.723.2进项税额万元3095.653571.904762.544762.544762.544城市维护建设税万元53.1561.3381.7781.7781.775教育费附加万元22.7826.2835.0535.0535.056地方教育费附加万元15.1917.5223.3623.3623.369土地使用税万元170.46170.46170.46170.46170.4610税金及附加万元261.58275.5931

38、0.64310.64310.64折旧及摊销一览表序号项目运营期合计第一年第二年第三年第四年第五年1建(构)筑物原值4144.004144.00当期折旧额3315.20165.76165.76165.76165.76165.76净值828.803978.243812.483646.723480.963315.202机器设备原值3953.003953.00当期折旧额3162.40210.83210.83210.83210.83210.83净值3742.173531.353320.523109.692898.873建筑物及设备原值8097.00当期折旧额6477.60376.59376.59376.

39、59376.59376.59建筑物及设备净值1619.407720.417343.826967.236590.646214.054无形资产原值1349.691349.69当期摊销额1349.6933.7433.7433.7433.7433.74净值1315.951282.211248.461214.721180.985合计：折旧及摊销7827.29410.33410.33410.33410.33410.33总成本费用估算一览表序号项目单位达产年指标第一年第二年第三年第四年第五年1外购原材料费万元19257.5712517.4214443.1819257.5719257.5719257.572外

40、购燃料动力费万元1460.88949.571095.661460.881460.881460.883工资及福利费万元3743.693743.693743.693743.693743.693743.694修理费万元45.1929.3733.8945.1945.1945.195其它成本费用万元3680.002392.002760.003680.003680.003680.005.1其他制造费用万元1395.00906.751046.251395.001395.001395.005.2其他管理费用万元417.30271.25312.98417.30417.30417.305.3其他销售费用万元1586.981031.541190.241586.981586.981586.986经营成本万元28187.3318321.7621140.5028187.3328187.3328187.337折旧费万元376.59376.59376.59376.59376.59376.598摊销费万元33.7433.7433.7433.7433.7433.749利息支出万元-10总成本费用万元28597.6620042.3922486.752