电动摩托车生产加工项目财务分析报告

1、一、项目发展背景电动摩托车是电动车的一种，用电瓶来驱动电机行驶。电力驱动及控制系统由驱动电动机、电源和电动机的调速控制装置等组成。电动摩托车的其它装置基本与内燃机的相同。电动摩托车行业是涉及电动摩托车产品的设计开发、生产和销售的经济领域。2014年我国电动摩托车行业产量27282辆，到2018年达到了139002辆，其中电动二轮摩托车（V50km/h）产量102441辆，电动三轮轻便摩托车（V50km/h）产量17655辆，电动三轮摩托车（V50km/h）产量18906辆。中国电动摩托车生产区域主要集中在，广东省、浙江省、重庆市。三地产量占全国总产量80%以上。从行业的销售情况看，2018年电

2、动摩托车行业销售13.45万辆，较2017年9.91万辆，增长35.7%。2018年电动车摩托车行业两轮电摩销量占为72.83%，三轮电摩占27.17%。2018年电动摩托车行业销量CR5为83.92%，说明电动摩托车行业市场集中度较高。二、项目总投资估算（一）固定资产投资估算本期项目的固定资产投资4567.15(万元）。（二）流动资金投资估算预计达产年需用流动资金1328.27万元。（三）总投资构成分析1、总投资及其构成分析：项目总投资5895.42万元，其中：固定资产投资4567.15万元，占项目总投资的77.47%；流动资金1328.27万元，占项目总投资的22.53%。2、固定资产投资

3、及其构成分析：本期工程项目固定资产投资包括：建筑工程投资1263.76万元，占项目总投资的21.44%；设备购置费1789.77万元，占项目总投资的30.36%；其它投资1513.62万元，占项目总投资的25.67%。3、总投资及其构成估算：总投资=固定资产投资+流动资金。项目总投资=4567.15+1328.27=5895.42（万元）。三、资金筹措全部自筹。四、经济评价财务测算根据规划，项目预计三年达产：第一年负荷40.00%,计划收入5040.80万元，总成本4750.16万元，利润总额2965.39万元，净利润2224.04万元，增值税152.31万元，税金及附加81.67万元，所得税

4、741.35万元；第二年负荷70.00%,计划收入8821.40万元，总成本7295.76万元，利润总额5687.47万元，净利润4265.60万元，增值税266.55万元，税金及附加95.38万元，所得税1421.87万元；第三年生产负荷100%，计划收入12602.00万元，总成本9841.36万元，利润总额2760.64万元，净利润2070.48万元，增值税380.78万元，税金及附加109.09万元，所得税690.16万元。（一）营业收入估算项目经营期内不考虑通货膨胀因素，只考虑行业设备相对价格变化，假设当年设备产量等于当年产品销售量。项目达产年预计每年可实现营业收入12602.00万

5、元。（二）达产年增值税估算达产年应缴增值税=销项税额-进项税额=380.78万元。（三）综合总成本费用估算根据谨慎财务测算，当项目达到正常生产年份时，按达产年经营能力计算，本期工程项目综合总成本费用9841.36万元，其中：可变成本8485.33万元，固定成本1356.03万元，具体测算数据详见总成本费用估算一览表所示。达产年应纳税金及附加109.09万元。（五）利润总额及企业所得税利润总额=营业收入-综合总成本费用-销售税金及附加+补贴收入=2760.64（万元）。企业所得税=应纳税所得额税率=2760.6425.00%=690.16（万元）。（六）利润及利润分配1、本期工程项目达产年利润总

6、额（PFO）：利润总额=营业收入-综合总成本费用-销售税金及附加+补贴收入=2760.64（万元）。2、达产年应纳企业所得税：企业所得税=应纳税所得额税率=2760.6425.00%=690.16（万元）。3、本项目达产年可实现利润总额2760.64万元，缴纳企业所得税690.16万元，其正常经营年份净利润：企业净利润=达产年利润总额-企业所得税=2760.64-690.16=2070.48（万元）。4、根据利润及利润分配表可以计算出以下经济指标。（1）达产年投资利润率=46.83%。（2）达产年投资利税率=55.14%。（3）达产年投资回报率=35.12%。5、根据经济测算，本期工程项目投产

7、后，达产年实现营业收入12602.00万元，总成本费用9841.36万元，税金及附加109.09万元，利润总额2760.64万元，企业所得税690.16万元，税后净利润2070.48万元，年纳税总额1180.03万元。五、项目盈利能力分析全部投资回收期（Pt）=4.35年。本期工程项目全部投资回收期4.35年，小于行业基准投资回收期，项目的投资能够及时回收，故投资风险性相对较小。六、综合评价本期工程项目投资效益是显著的，达产年投资利润率46.83%，投资利税率55.14%，全部投资回报率35.12%，全部投资回收期4.35年（含建设期），表明本期工程项目利润空间较大，具有较好的盈利能力、较强的

8、清偿能力和抗风险能力。适应新形势，大胆探索开发建设新思路，高度重视基础设施建设的高质量与高速度的关系问题，分散投资风险，以减轻项目承办单位直接投入资金的压力。建议项目承办单位在项目建设中有关论证、设计、施工要紧密配合，对于建设过程中出现的问题应用科学的方法进行分析解决；在设计和施工中，要积极吸取国内外的相关建设经验，采用合理、可行、有效的技术手段，确保工程万无一失。七、市场预测分析现在很多城市都能随处可见电动车的身影，前几年还都只是在乡镇、农村盛行的电动摩托车近两年已经占据了大部分城市的市场了，目前中国电动车市场一年3000多万量的产销量，这个数字其实是很惊人的。维护成本低：电动车和摩托车不一

9、样，电动车需要经常维护的地方很少，最需要维护的也就是半年去检修一下的电瓶，再有就是刹车什么的，很多车子甚至从头到尾都不需要维护。电动车和摩托车即便我们自己家没有，也都在路上见过或者坐过，所以比较摩托车，电动车真的是非常安静了。电动摩托车只要会骑自行车的就可以直接上手骑车，会骑摩托车的人也一定会骑电动车，但摩托车就更难驾驭一些，很多人都不会骑，尤其是女生。虽然现在的电动摩托车的车速都没有很快，相比于摩托车还是慢了很多，但依靠电动马达的输出特性，大部分品牌的电动车都有很好的扭力输出。电力远比汽油要便宜的多，同时也不会被国际油价所影响，所以就有更多的资金来提升产品的附加值，从而使得现在的电动车不仅更

10、加受欢迎，还顺带提高了一点价格。未来的电动车的主打理念肯定是节能减排，因为电动车想要真正持续发展，就必须要顺应国家的可持续发展战略，虽然技术是个大难题，但以现在国家的发展速度，相比不久就会有人攻克这个技术难关。外加现在已经开始普及智能充电桩，未来几年，随处可见的充电桩就从很大程度上方便了人们的生活，而摩托车由于燃料问题，想要继续垄断两轮车市场目前来看是已经不可能了。八、行业发展趋势电动摩托车是以蓄电池作为能源的交通工具，外形和传统摩托车相似，由电机、控制器、蓄电池、转把、闸把等操纵部件和显示仪表系统等部件组成。2014-2018年我国电动摩托车的产量及销量均呈波动状态，2014年我国电动摩托车

11、行业产量27282辆，到2018年产量达到139002辆，同比增长38.15%。2014年国内电动摩托车销量25454辆，到2018年销量达到了134508辆，同比增长35.74%。据中国汽车工业协会统计的数据显示，2018年，全行业摩托车产销1557.75万辆和1557.05万辆，比上年下降9.15%和9.13%。影响行业产销下降的原因主要有以下几个方面：一是国家加大环保力度，实施摩托车国四排放标准，导致摩托车的成本增加，对于中低端摩托车有较大影响。根据规定自2018年7月1日起，凡进行型式检验的摩托车及轻便摩托车都应符合标准要求；2019年7月1日起，所有国三产品完成产品升级切换，撤销所有

12、国三产品公告，所有销售和注册登记的产品均应符合国四排放标准。目前，企业正积极应对国三产品向国四产品的切换，做好国三库存车辆的销售，国四产品销售尚未全面展开。二是由于国际经济局势不确定性增强，我国摩托车出口速度放缓，对行业产销的支撑作用减弱。三是随着居民收入水平的提高，汽车大规模进入家庭，汽车在农村的占比不断提高；此外，低端廉价的电动自行车在农村依然占有庞大的市场，对摩托车市场产生双重挤压，市场空间不断缩小。四是三轮摩托车转型升级遭遇困境，产销量大幅下滑。受上述因素影响，2018年全行业产销比上年明显下降，总体表现比较低迷。我国摩托车主要集中在50ml、110ml、125ml、150ml、250

13、ml五个排量，产品占总产销量的93%。近些年来，250ml及以上排量休闲娱乐摩托车受到市场青睐，与2008年相比，2018年产量增长180%以上。250ml以下中小排量摩托车持续下滑，与2008年相比，产量下降了约50%。2019年7月1日，车辆购置税法将执行，150ml及150ml以下排量摩托车将不再缴纳购置税，届时将会对中小排量摩托车销售起到一定的拉动作用。九、附表上年度营收情况一览表序号项目第一季度第二季度第三季度第四季度合计1营业收入2296.263061.692842.992733.6510934.592主营业务收入2037.112716.152522.142425.139700.5

14、32.1电动摩托车(A)672.25896.33832.31800.293201.172.2电动摩托车(B)468.54624.71580.09557.782231.122.3电动摩托车(C)346.31461.75428.76412.271649.092.4电动摩托车(D)244.45325.94302.66291.021164.062.5电动摩托车(E)162.97217.29201.77194.01776.042.6电动摩托车(F)101.86135.81126.11121.26485.032.7电动摩托车(.)40.7454.3250.4448.50194.013其他业务收入259.1

15、5345.54320.86308.511234.06上年度主要经济指标项目单位指标完成营业收入万元10934.59完成主营业务收入万元9700.53主营业务收入占比88.71%营业收入增长率（同比）16.69%营业收入增长量（同比）万元1563.59利润总额万元2530.36利润总额增长率18.68%利润总额增长量万元398.30净利润万元1897.77净利润增长率25.72%净利润增长量万元388.22投资利润率51.51%投资回报率38.63%财务内部收益率22.72%企业总资产万元10692.86流动资产总额占比万元26.76%流动资产总额万元2861.10资产负债率24.53%主要经济

16、指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积平方米15847.9223.76亩1.1容积率1.071.2建筑系数57.79%1.3投资强度万元/亩192.221.4基底面积平方米9158.511.5总建筑面积平方米16957.271.6绿化面积平方米1281.93绿化率7.56%2总投资万元5895.422.1固定资产投资万元4567.152.1.1土建工程投资万元1263.762.1.1.1土建工程投资占比万元21.44%2.1.2设备投资万元1789.772.1.2.1设备投资占比30.36%2.1.3其它投资万元1513.622.1.3.1其它投资占比25.67%2.1.4固定资产投资占比7

17、7.47%2.2流动资金万元1328.272.2.1流动资金占比22.53%3收入万元12602.004总成本万元9841.365利润总额万元2760.646净利润万元2070.487所得税万元1.078增值税万元380.789税金及附加万元109.0910纳税总额万元1180.0311利税总额万元3250.5112投资利润率46.83%13投资利税率55.14%14投资回报率35.12%15回收期年4.3516设备数量台（套）8017年用电量千瓦时1181108.8618年用水量立方米8330.2119总能耗吨标准煤145.8720节能率29.11%21节能量吨标准煤43.5722员工数量人

18、207区域内行业经营情况项目单位指标备注行业产值万元172097.14同期产值万元152069.58同比增长13.17%从业企业数量家892规上企业家15从业人数人44600前十位企业产值万元80561.14去年同期71635.37万元。1、xxx有限责任公司（AAA）万元19737.482、xxx（集团）有限公司万元17723.453、xxx科技公司万元10472.954、xxx投资公司万元8861.735、xxx集团万元5639.286、xxx实业发展公司万元5236.477、xxx科技公司万元402.818、xxx投资公司万元3303.019、xxx集团万元3141.8810、xxx实业

19、发展公司万元2416.83区域内行业营业能力分析序号项目单位指标1行业工业增加值万元78974.231.1同期增加值万元69894.881.2增长率12.99%2行业净利润万元20100.422.12016年净利润万元17701.822.2增长率13.55%3行业纳税总额万元17756.073.12016纳税总额万元16018.113.2增长率10.85%42017完成投资万元40175.224.12016行业投资万元14.48%区域内行业市场预测（单位：万元）序号项目2018年2019年2020年1产值202572.64230196.18261586.572利润总额61868.9770305

20、.6579892.783净利润21514.6124448.4227782.294纳税总额12811.8414558.9116544.225工业增加值77051.9387559.0199498.886产业贡献率7.00%10.00%12.46%7企业数量107013051670土建工程投资一览表序号项目占地面积（）基底面积（）建筑面积（）计容面积（）投资（万元）1主体生产工程6475.076475.0712691.5512691.551040.441.1主要生产车间3885.043885.047614.937614.93645.071.2辅助生产车间2072.022072.024061.3040

21、61.30332.941.3其他生产车间518.01518.01736.11736.1162.432仓储工程1373.781373.782772.722772.72165.312.1成品贮存343.44343.44693.18693.1841.332.2原料仓储714.37714.371441.811441.8185.962.3辅助材料仓库315.97315.97637.73637.7338.023供配电工程73.2773.2773.2773.274.913.1供配电室73.2773.2773.2773.274.914给排水工程84.2684.2684.2684.264.404.1给排水84.

22、2684.2684.2684.264.405服务性工程870.06870.06870.06870.0651.875.1办公用房509.40509.40509.40509.4020.815.2生活服务360.66360.66360.66360.6629.146消防及环保工程245.45245.45245.45245.4516.466.1消防环保工程245.45245.45245.45245.4516.467项目总图工程36.6336.6336.6336.63-47.207.1场地及道路硬化2329.44535.77535.777.2场区围墙535.772329.442329.447.3安全保卫室

23、36.6336.6336.6336.638绿化工程787.8427.57合计9158.5116957.2716957.271263.76节能分析一览表序号项目单位指标备注1总能耗吨标准煤145.871.1年用电量千瓦时1181108.861.2年用电量吨标准煤145.161.3年用水量立方米8330.211.4年用水量吨标准煤0.712年节能量吨标准煤43.573节能率29.11%节项目建设进度一览表序号项目单位指标1完成投资万元4912.411.1完成比例83.33%2完成固定资产投资万元3439.912.1完成比例70.02%3完成流动资金投资万元1472.503.1完成比例29.98%人

24、力资源配置一览表序号项目单位指标1一线产业工人工资1.1平均人数人1411.2人均年工资万元4.831.3年工资额万元822.602工程技术人员工资2.1平均人数人312.2人均年工资万元6.192.3年工资额万元171.483企业管理人员工资3.1平均人数人83.2人均年工资万元6.273.3年工资额万元48.514品质管理人员工资4.1平均人数人174.2人均年工资万元5.214.3年工资额万元91.735其他人员工资5.1平均人数人105.2人均年工资万元6.915.3年工资额万元59.416职工工资总额万元1193.73固定资产投资估算表序号项目单位建筑工程费设备购置及安装费其它费用合

25、计占总投资比例1项目建设投资万元1263.761789.77192.224567.151.1工程费用万元1263.761789.779189.591.1.1建筑工程费用万元1263.761263.7621.44%1.1.2设备购置及安装费万元1789.771789.7730.36%1.2工程建设其他费用万元1513.621513.6225.67%1.2.1无形资产万元651.82651.821.3预备费万元861.80861.801.3.1基本预备费万元460.23460.231.3.2涨价预备费万元401.57401.572建设期利息万元3固定资产投资现值万元4567.154567.15流动

26、资金投资估算表序号项目单位达产年指标第一年第二年第三年第四年第五年1流动资产万元9189.593311.476853.549189.599189.599189.591.1应收账款万元2756.881102.751929.812756.882756.882756.881.2存货万元4135.321654.132894.724135.324135.324135.321.2.1原辅材料万元1240.60496.24868.421240.601240.601240.601.2.2燃料动力万元62.0324.8143.4262.0362.0362.031.2.3在产品万元1902.25760.90133

27、1.571902.251902.251902.251.2.4产成品万元930.45372.18651.31930.45930.45930.451.3现金万元2297.40918.961608.182297.402297.402297.402流动负债万元7861.323144.535502.927861.327861.327861.322.1应付账款万元7861.323144.535502.927861.327861.327861.323流动资金万元1328.27531.31929.791328.271328.271328.274铺底流动资金万元442.75177.10309.93442.754

28、42.75442.75总投资构成估算表序号项目单位指标占建设投资比例占固定投资比例占总投资比例1项目总投资万元5895.42129.08%129.08%100.00%2项目建设投资万元4567.15100.00%100.00%77.47%2.1工程费用万元3053.5366.86%66.86%51.79%2.1.1建筑工程费万元1263.7627.67%27.67%21.44%2.1.2设备购置及安装费万元1789.7739.19%39.19%30.36%2.2工程建设其他费用万元651.8214.27%14.27%11.06%2.2.1无形资产万元651.8214.27%14.27%11.0

29、6%2.3预备费万元861.8018.87%18.87%14.62%2.3.1基本预备费万元460.2310.08%10.08%7.81%2.3.2涨价预备费万元401.578.79%8.79%6.81%3建设期利息万元4固定资产投资现值万元4567.15100.00%100.00%77.47%5建设期间费用万元6流动资金万元1328.2729.08%29.08%22.53%7铺底流动资金万元442.769.69%9.69%7.51%营业收入税金及附加和增值税估算表序号项目单位第一年第二年第三年第四年第五年1营业收入万元5040.808821.4012602.0012602.0012602.0

30、01.1万元5040.808821.4012602.0012602.0012602.002现价增加值万元1613.062822.854032.644032.644032.643增值税万元152.31266.55380.78380.78380.783.1销项税额万元2016.322016.322016.322016.322016.323.2进项税额万元654.221144.881635.541635.541635.544城市维护建设税万元10.6618.6626.6526.6526.655教育费附加万元4.578.0011.4211.4211.426地方教育费附加万元3.055.337.627.

31、627.629土地使用税万元63.3963.3963.3963.3963.3910税金及附加万元81.6795.38109.09109.09109.09折旧及摊销一览表序号项目运营期合计第一年第二年第三年第四年第五年1建(构)筑物原值1263.761263.76当期折旧额1011.0150.5550.5550.5550.5550.55净值252.751213.211162.661112.111061.561011.012机器设备原值1789.771789.77当期折旧额1431.8295.4595.4595.4595.4595.45净值1694.321598.861503.411407.951

32、312.503建筑物及设备原值3053.53当期折旧额2442.82146.00146.00146.00146.00146.00建筑物及设备净值610.712907.532761.532615.532469.532323.534无形资产原值651.82651.82当期摊销额651.8216.3016.3016.3016.3016.30净值635.52619.23602.93586.64570.345合计：折旧及摊销3094.64162.30162.30162.30162.30162.30总成本费用估算一览表序号项目单位达产年指标第一年第二年第三年第四年第五年1外购原材料费万元6583.1526

33、33.264608.206583.156583.156583.152外购燃料动力费万元484.69193.88339.28484.69484.69484.693工资及福利费万元1193.731193.731193.731193.731193.731193.734修理费万元17.527.0112.2617.5217.5217.525其它成本费用万元1399.97559.99979.981399.971399.971399.975.1其他制造费用万元299.58119.83209.71299.58299.58299.585.2其他管理费用万元208.1383.25145.69208.13208.1

34、3208.135.3其他销售费用万元585.52234.21409.86585.52585.52585.526经营成本万元9679.063871.626775.349679.069679.069679.067折旧费万元146.00146.00146.00146.00146.00146.008摊销费万元16.3016.3016.3016.3016.3016.309利息支出万元-10总成本费用万元9841.364750.167295.769841.369841.369841.3610.1可变成本万元8485.333394.135939.738485.338485.338485.3310.2固定成本万元1356.031356.031356.031356.031356.031356.0311盈亏平衡点48.90%48.90%利润及利润分配表序号项目单位达产指标第一年第二年第三年第四年第五年1