国际结算07级(10).ppt

1、国际结算,第四章 国际结算方式 托收方式(续) 第三节 跟单托收项下的融资,一、银行对出口商的资金融通可采取托收出口押汇方式(Loan Secured by Documentary Collection Bills),押汇是工商企业以代表物权的单据为押品，向银行叙做的一种质押贷款。 托收出口押汇是出口商在办理跟单托收时，将汇票和全套货运单据作为质押品，向托收行申请贷款。托收行根据出、进口商的资信、货物的销售情况等酌情向出口商发放一部分或全部汇票金额的贷款。托收行将跟单汇票寄至代收行向进口商提示收款，票款收妥后即归还托收行的垫款。 托收出口押汇的特点: 出口商在办理跟单托收时即可得到银行的资金融

2、通，有利于出口商加速资金周转和扩大业务量。但由于托收纯属商业信用，托收行叙做托收出口押汇的风险较大。,二、银行对进口商的资金融通可采取凭信托收据借单的方式,在远期付款交单的条件下，进口商如果想要在付款前先行取单提货，经代收行同意，可以出具信托收据给代收行，凭以向代收行借单提货，取得货款后将货款偿还代收行，换回信托收据。 信托收据（Trust Receipt, 简称T/R）是进口商借单时向代收行提供的一种书面担保文件，用以表示其愿意以代收行的受托人身份代为提货、存仓、保险、出售货物；同时承认货物所有权属于银行，银行有权随时收回货物；承诺货物售出后所得货款将偿还代收行，收回T/R。 这是代收行向资

3、信较好的进口商提供资金融通便利的一种做法。 如果代收行自行向进口商提供这种资金融通便利，风险由代收行承担。,而如果代收行是经出口商授权办理，则日后如进口商拒付，风险由出口商承担。 在贸易合同中采用D/P.T/R支付方式，如在合同中规定，“D/P at xx days after sight to issue Trust Receipt in exchange of documents” 托收申请书和托收指示书都注明可采用D/P.T/R的做法。 代收行或出口商的风险防范措施： 要求进口商提供一定的担保或抵押品。 D/P.T/R一般用于远期D/P方式，但有时也用于即期D/P。,第四节跟单托收方式的

4、特点及出口采用跟单托收方式时应注意的问题,一、跟单托收方式的特点 银行在办理跟单托收时有所谓的“三不管”： “不管钱”； “不管货”； “不管单据真假，是否表面与合同相符”。 托收方式纯属商业信用，作为托收委托人的出口商要承担较大的风险。 出口商在跟单托收方式下面临的风险： 市场风险 采用托收方式，出口商先发货后收款。货到进口地时，若进口地该商品市场行情下跌，进口商将寻找借口拒付或要求减价后付款，出口商将无法收回货款。,国家风险 进口国由于政治、经济等方面原因改变进口政策，进口商申请不到进口许可证或申请不到进口所需的外汇，这样货到进口地时便无法进口或无法付款。 进口商风险 一是进口商破产倒闭无

5、力付款。 二是不法进口商蓄意诈骗所致。如进口商诱使出口商与之签约、发货并承兑交单，进口商收到货物后即逃匿或注销原公司，使出口商面临钱货两空的风险。 惯例风险 世界上一些国家对托收方式有特殊规定和习惯做法。如一些中近东、北欧、拉美国家的银行，对托收项下的汇票，不论是D/P还是D/A项下，都一律等到货到后才提示承兑或提示付款，拖延付款时间。,另外，一些拉美国家不承认远期D/P，把其一律当D/A处理，使出口商面临钱货两空的风险。 然而，托收方式对进口商比较有利。因为进口商不必开信用证，可节省开证费用，免交开证押金，这样，有利于进口商加速资金周转，尤其是D/P.T/R 或D/A，对进口商特别有利。所以

6、托收方式进口商较欢迎，尤其是中小商人常要求采用托收方式。 在国际市场激烈竞争的情况下，出口商为了扩大出口、增强其竞争能力（尤其是推销库存商品、滞销品和新产品时），有时也可采用托收方式。,二、出口采用跟单托收方式时应注意的问题（出口托收结算中的风险防范措施）,必须做好售前调查工作 出口商在售前必须充分调查进口商资信、进口地商品市场行情、进口国的外汇、外贸管制情况以及进口国对托收方式有无特殊规定与做法。 必须正确确定交单条件 如出口商不得不以托收方式出口，应尽量采用即期D/P，不应采用远期D/P或D/A方式。 必须正确选用贸易术语 如出口商不得不以托收方式出口，应尽量采用带保险条件的贸易术语（如C

7、IF或CIP），即由出口商自己投保，自己掌握保险单，这样万一货物在运途中受损进口商又拒绝付款赎单，出口商可凭保险单向保险公司索赔。,如不得不采用不带保险条件的贸易术语（如FOB,CFR，FCA,CPT等术语），出口商可向保险公司投保“卖方利益险”（Sellers Contingent Interest Risk）。 “卖方利益险”是PICC1978年开始承保的一种特殊的独立险别，适用于托收方式不带保险条件贸易术语的出口合同。通过投保此险，可使出口商在货物在运途中受损，进口商拒绝付款赎单时得到赔偿。 可向保险公司投保“短期出口信用保险”（Short Term Export Credit Insurance） 该险别适用于以D/P、D/A为收汇方式的收账期不超过180天的出口合同。通过投保此险，可以使出口商在采用跟单托收方式时发生的由于进口商无力偿付债务、不如期付款、违约拒收货物、进口商所在国家实行外汇管制、进口管制、发生战争、骚乱等所造成的损失得到赔偿。,将托收与银行保函或备用信用证或国际保理结合使用 为了保证顺利收回托收款项，出口商可要求进口商请一家出口商认可的银行开立保函或备用信用证交给出口商，如到时进口商违约不付托收款项，出口商可凭保函或备用信用证向开立的银行索偿。 另外，如出口商不得不以D/A方式出口，可结合使用国际保理 (Intern