2016四川农信社预测题

2016四川农信社预测题 第一章 货币与货币制度 一、单项选择 1.国家纸币从性质上讲是一种 ( )流通的货币 A、国家信用 B、国家强制力 C、国家法律 D、国家财物抵押 【答案】A 【解析】纸币本身没有价值，其流通是以国家信用为基础，靠国 家强制力执行的。 【考点】货币的形式 【出处】2013，安徽农信社 2.在金银复本位制下，实际价值高于名义价值的货币被收藏、熔 化而退出流通，实际价值低于名义价值的货币则充斥市场，这种现象 称作( ) A.三元悖论 B.特里芬难题 C.米德冲突 D.格雷欣法则 【答案】D 【解析】格雷欣法则是一条经济法则，也称劣币驱逐良币法则， 意为在双本位货币制度的情况下，两种货币同时流通时，如果其中之 一发生贬值，其实际价值相对低于另一种货币的价值，实际价值高于 法定价值的“良币”将被普遍收藏起来，逐步从市场上消失，最终被 驱逐出流通领域，实际价值低于法定价值的“劣币”将在市场上泛滥 成灾，导致货币流通不稳定。 【考点】货币制度 【出处】2012，江苏农信社 3.货币的本质是( ) A.金属货币 B.纸币 C.支付凭证 D.充当一般等价物的特殊商品 【答案】D 【解析】克思认为货币的本质是固定充当一般等价物的特殊商品。 【考点】货币的本质 【出处】2014，江西农信社 4.国际标准化组织给人民币的符号是( ) A.ISO B.RMB C.CNY D.CHN 【答案】C 【解析】CNY 是 CHINA YUAN 的代码， CNY 是 ISO(国际标准化组织)在 ISO4217 规定给予中国人民币元的标准国际代码。 【考点】我国的货币 【出处】2013，山东农信社 5.下列关于广义货币 M2 的认定正确的是： A 中国近百万亿广义货币供应量(M2)称为“堰塞湖“ B 我国广义货币 M2 占 GDP 比重为全球最高 C 今年政府工作报告中 M2 增速为 13%是一个预测数 D 今年政府工作报告中 M2 增速为 13%是一个目标 【答案】D 【解析】2013 年政府工作报告指出广义货币 M 2 预期增长目标拟 定为 13%左右。 【考点】货币层次 【出处】2013，山东农信社 第二章 信用 一、单项选择 1.甲公司同意乙公司以分期付款的方式偿还所欠贷款，这种信用 属于( ) A、直接信用 B、国家信用 C、银行信用 D、消费信用 【答案】A 【解析】两公司之间的借贷信用是属于商业信用，也是直接信用。 【考点】信用的形式 【出处】2013，安徽农信社 2.我国第一大发债主体是( ) A.中央银行 B.财政部 C.股份公司 D.政策性银行 【答案】B 【解析】国债的发行规模超出企业债和金融债券，国债是由中央 政府直接举借的债务，即发行机关是中央政府或中央财政部门。 【考点】国家信用 【出处】2012，吉林农信社 3. 目前我国银行最安全和最具流动性的中长期投资品种是( ) A.中央银行票据 B.国债 C.企业债 D.金融债 【答案】B 【解析】国债以国家信用为基础，是安全性最高的债券，其流动 性也最强。 【考点】债券的安全性 【出处】2012，吉林农信社 第三章 利息和利率 一、单项选择 1.当银行的年利率为 3.6%，那么日利率为( ) A、0.1 B、0.01 C、0.001 D、0.0001 【答案】D 【解析】3.6%360=0.0001 【考点】利率的种类 【出处】2013，安徽农信社 2.通常所说的“利率倒挂”是指( ) A.利率小于或等于零 B.存款利率小于贷款利率 C.存款利率大于贷款利率 D.利息率大于平均利润率 【答案】C 【解析】利率倒挂是指存款利率高于贷款利率。 【考点】利率 【出处】2012，江苏农信社 3.下列计算正确的是( ) A,利率=本金/利息 B,本金=利率/利息 C,本金=利息*利率 D,利息=本金*利率*贷款期限 【答案】D 【解析】利率是利息和本金的比值，所以利息=本金*利率，但是 如果有时间期限的话，还要乘以期限，因此选择 D 【考点】利率概念 【出处】2012，江西农信社 4.中国人民银行制定的各种利率是( ) A.基准利率 B.浮动利率 C.法定利率 D.执行利率 【答案】C 【解析】此题考查的知识点是根据利率的决定方式不同，利率可 以分为哪些种类。货币当局决定的利率是官定利率或法定利率。 【考点】利率的种类 【出处】2014，江西农信社 5.下列对名义利率的认定不正确的是： A 名义利率扣除了通货膨胀率即可视为实际利率 B 名义利率是物价不变从而货币购买力不变的情况下的利率 C 当名义利率高于通货膨胀率的时候，实际利率为正利率，正利率 会刺激居民储蓄 D 当名义利率低于通货膨胀率时，实际利率为负利率，负利率对经 济增长不利 【答案】B 【解析】名义利率是没有剔除通货膨胀因素的利率。实际利率是 物价水平不变，从而货币购买力不变条件下的利率。所以 B 项错误 【考点】利率的种类 【出处】2013，山东农信社 二、论述题 1.2012 年 6 月 8 日和 7 月 6 日，我国金融机构人民币存款基准利 率及其浮动区间经历了两次调整。这表明我国在利率市场化改革的道 路上又迈出了坚实的一步，请从金融市场的角度论述我国利率市场化 改革的现实意义。 【答案】 利率市场化改革有利于配合货币政策，稳经济增长;压 缩银行利差，促进银行改革。 利率市场化改革对实体经济的影响主要体现在： 一是传递“稳增长”信号，刺激市场信心，增加信贷需求。在宏 观经济“外患内忧”、超预期减速的大背景所提出的。此时通过降息 进一步放松货币政策，能向市场传递出更加清晰、明确的“稳增长” 信号，从而改善市场预期，提振市场信息，刺激企业投资和增加信贷 需求，稳定宏观经济增长。 二是降低企业融资成本，缓解中小企业“融资贵”问题。贷款利 率的下浮将有利于降低企业融资成本，缓解中小企业的融资困境，进 而促进实体经济的发展。一方面，降息能降低即期利率，这样可以直 接降低企业，特别是中小企业的融资成本。初步测算，不对称降低贷 款利率 0.25 个百分点，将至少为企业减少 1450 亿元的利息支出。另 一方面，降息也能降低远期利率，从而有助于增强企业投资意愿，扩 大投资。这两方面都将进一步增大企业贷款需求。 三是优化银行贷款结构，缓解中小企业“融资难”问题。之前， 银行有限的信贷资源往往通过降低贷款利率贷给大型企业、国有企业， 以至于中小企业或民营企业的“融资难”问题得不到很好的解决。本 次扩大存贷款浮动区间后，一年期存贷款之间的利差收窄，将从 3.06% 变成了可浮动的 1.473%-3.06%。银行为降低成本或提高收益，不得不 转变其放贷对象、提高其风险偏好，这就会刺激银行向实体经济，特 别是能承受较高贷款利率的中小企业和民营企业放贷，资金投向优化。 【考点】利率市场化 【出处】2012，江苏农信社 第四章 金融市场 一、单项选择 1.下面关于金融工具和金融市场叙述错误的是( ) A.贷款属于间接融资工具，其所在市场属于间接融资市场 B.股票属于直接融资工具，其发行、交易的市场属于直接融资市 场 C.银行同业拆借市场属于货币市场，同业拆借是其中的一种短期 金融工具 D.银行间债券市场属于资本市场，债券回购是其中的一种长期金 融工具 【答案】D 【解析】债券回购是短期金融工具，属于货币市场 【考点】金融市场种类 【出处】2012，吉林农信社 2.目前我国的 A 股交易实行的结算制度是( ) A.T+0 制 B.T+1 制 C.T+2 制 D.T+3 制 【答案】B 【解析】我国 A 股交易实行 T+1 的结算制度。B 股交易实行 T+3 交 收。T+1 交收就是指交易双方在交易日(一般称为 T 日)次日完成与交易 有关的证券、资金收付。 【考点】股票交易 【出处】2012，江苏农信社 3.在货币市场上充当交易双方中介收取佣金的中间商是( ) A.外汇经纪人 B.货币经纪人 C.佣金经纪人 D.专家经纪人 【答案】B 【解析】外汇经纪人：连接外汇买卖双方的中间商人货币经纪人： 又称货币市场经纪人，是指在货币市场上充当交易双方中介收取佣金 的中间商人。佣金经纪人：接受客户委托，代客买卖有价证券的经纪 人。专家经纪人：佣金经纪人的经纪人，不直接与客户打交道。 【考点】金融市场 【出处】2012，江苏农信社 4.证券投资基金反映了投资者和基金管理人之间的关系是( ) A.债权 B.所有权 C.相互制衡关系 D.委托代理关系 【答案】D 【解析】在基金的当事人中，投资者通过购买基金份额或基金股 份，参加基金投资并将资金交给基金管理人管理，享有基金投资的收 益权。基金管理人则是接受基金份额持有人的委托，负责对所筹集的 资金进行具体的投资决策和日常管理。因此，证券投资基金反映的是 基金投资者和基金管理人之间的一种委托代理关系。 【考点】投资基金 【出处】2012，江苏农信社 5.目前世界上最大的三个国际金融中心是( ) A.伦敦、法兰克福和纽约 B.伦敦、巴黎和纽约 C.伦敦、纽约和东京 D.伦敦、纽约和香港 【答案】D 【解析】根据 2012 年伦敦城市大学卡斯商学院所设立的环球金融 中心指数来看，纽约华尔街，伦敦金融城，香港国际金融中心是世界 三大金融中心。 【考点】金融市场 【出处】2012，江苏农信社 6.下列属于衍生金融产品的是( )。 A.股票 B.债券 C.期权 D.外汇 【答案】C 【解析】金融衍生品又称金融衍生工具，是从原生性金融工具(股 票、债券、存单、货币等)派生出来的金融工具，其价值依赖于基础标 的资产。 目前较为普遍的金融衍生品合约有金融远期、金融期货、 金融期权、金融互换和信用衍生品等 【考点】金融衍生品 【出处】2013，江苏农信社 7.股票体现的是( )。 A,买卖关系 B,债券债务关系 C,借贷关系 D,所有权关系 【答案】D 【解析】股票是一种资本证券，有价证券，是一种综合权利证券， 既不是债权证券，也不是物权证券。但是拥有股票的人可以参与公司 的经营管理，因此股票体现的是一种所有权关系。选择 D 【考点】股票 【出处】2012，江西农信社 8.金融市场按期限长短分为()。 A.股票市场与债券市场 B.货币市场与资本市场 C.一级市场与二级市场 D.现货市场与期货市场 【答案】B 【解析】金融市场按照期限长短分为货币市场和资本市场，其中 货币市场指的是 1 年期以下的资金融通市场，如国库券市场、拆借市 场、回购市场、票据市场。而资本市场指的是在 1 年期以上的资金融 通市场如股票市场、中长期债券市场等。因此选择 B 【考点】金融市场的分类 【出处】2012，江西农信社 9.银行间的同业拆借属于()。 A.货币市场交易 B.票据市场交易 C.债券市场交易 D.资本市场交易 【答案】A 【解析】货币市场指的是 1 年期以下的资金融通市场，包括国库 券市场、同业拆借市场、回购市场、票据市场。 【考点】货币市场 【出处】2012，江西农信社 10.社会融资规模指的一定时期内实体经济从金融体系获得的( ) 总额 A 贷款 B 资金 C 证券投资 D 信托投资 【答案】B 【解析】社会融资规模是指一定时期内(每月、每季或每年)实体 经济从金融体系获得的全部资金总额，是增量概念。 【考点】融资概念 【出处】2013，山东农信社 二、多项选择 1.关于金融市场基本要素的说法，正确的是( ) A.中央银行仅以管理者身份进入金融市场 B.工商企业仅以筹资人身份进入金融市场 C.金融市场的交易对象是货币资金 D.货币资金的供求和金融工具的供求在方向上是相反的 【答案】CD 【解析】央行不仅仅是管理者，也通过公开市场业务、吸收商业 银行准备金等与政府及商业银行发生业务，因此央行既是管理者也是 交易主体。工商企业是金融市场运行的基础，是重要的资金需求者和 供给者。 【考点】金融市场的构成 【出处】2013，安徽农信社 2. 金融市场具有的功能有( ) A.货币资金融通功能 B.经济调节和优化资源配置功能 C.风险分散功能 D.定价功能 【答案】ABCD 【解析】金融市场通过组织金融资产、金融产品的交易，发挥着 重要的经济功能。包括资金融通，资源配置、风险分散、定价，经济 调节等功能。 【考点】金融市场功能 【出处】2012，吉林农信社 3.下列关于期货的叙述正确的有 A.期货交易双方均需缴纳初始保证金 B.期货交易采取每日盯市结算 C.期货交易可在交易所和场外交易市场上进行 D.保证金账户余额超过初始保证金的部分，交易者不可以随时提 现 【答案】ABC 【解析】：期货交易采用保证金交易，交易双方均需缴纳初始保 证多。当保证金账户的余额超过初始保证金水平时，交易者可随时提 取现金或用于开新仓。采取逐日盯市制度。部分期货交易可在场外交 易。故 C 项错误 【考点】金融衍生产品 【出处】2012，江苏农信社 4.下列属于货币市场金融工具的有( ) A.商业票据 B.回购协议 C.一年期定期存单 D.公司债券 【答案】ABC 【解析】货币市场工具是指期限在 1 年以内的金融工具，包括商 业票据、国库券、银行承兑汇票、大额可转让定期存单、同业拆借、 回购协议等。 【考点】货币市场 【出处】2013，江苏农信社 三、判断题 1.股票市场和企业中长期债券市场都属于资本市场。( ) 【答案】正确 【解析】股票市场和中长期债券市场都是期限一年以上的金融市 场。 【考点】金融市场分类 【出处】2013，安徽农信社 2.投资基金的优势是投资组合、分散风险、专家理财、规模经济。 ( ) 【答案】正确 【解析】投资基金是通过发售基金份额或收益凭证，将多众投资 者资金集中起来，由专业人员投资于股票、债券或其他金融资产，并 将投资收益按投资份额分配给基金持有者。具有投资组合、分散风险、 专家理财、规模经济的优点。 【考点】投资基金 【出处】2012，吉林农信社 3.我国的资本市场主要包括股票市场、债券市场和投资基金市场。 ( ) 【答案】正确 【解析】资本市场是指投资期限在一年以上的金融市场，包括股 票市场、债券市场和投资基金市场。 【考点】金融市场分类 【出处】2012，吉林农信社 4.金融是经济发展的晴雨表，经济的企稳回升反映在银行，主要 体现在融资需求和偿债能力的提升上。( ) 【答案】错误 【解析】经济企稳指的是经济停止下跌，开始回升。反映在金融 数据上，主要是社会融资规模增长和信贷规模增长。 【考点】金融市场功能 【出处】2013，山东农信社 5.金融市场改革的主要目的在于提高金融资源的配置效率。( ) 【答案】 【解析】 【考点】 【出处】2013，山东农信社 第五章 金融机构体系 一、单项选择 1.我国金融机构体系的核心是( ) A.中国银行 B.中央银行 C.中国建设银行 D.农村信用社联合社 【答案】B 【解析】一国的央行是金融机构体系的核心 【考点】金融机构体系 【出处】2012，吉林农信社 2.深化金融体制改革，最主要的是( ) A 健全促进宏观经济稳定，支持实体经济发展的现代金融体系 B 发展多层次资本市场 C 稳步推进利率改革 D 稳步推进汇率市场化改革 【答案】A 【解析】党的十八大报告提出，要深化金融体制改革，健全促进 宏观经济稳定、支持实体经济发展的现代金融体系。这对进一步深化 我国金融改革、扩大开放，不断提升金融业整体实力和服务水平，促 进经济持续健康发展，实现全面建成小康社会奋斗目标具有重要指导 意义。 【考点】金融体制改革 【出处】2013，山东农信社 3.目前我国主要农村金融机构有： 农村信用社 农村合作银行 农村商业银行 农村社区银行 A B C D 【答案】A 【解析】我国的农村金融机构包括农村信用社，农村商业银行、 农村合作银行、村镇银行、农村资金互助社及贷款公司。 【考点】我国金融机构体系构成 【出处】2013，山东农信社 二、判断题 1.农村金融是现代农村经济的核心。( ) 【答案】正确 【解析】金融是现代经济的核心，所以农村金融是现代农村经济 的核心。 【考点】金融机构体系 【出处】2012，吉林农信社 2.经中国银监会批准设立的新型农村金融机构有( )。 A.村镇银行 B.贷款公司 C.农村资金互助社 D.农村信用社 【答案】ABC 【解析】新型农村金融机构包括村镇银行、贷款公司、农村资金 互助社 【考点】金融机构体系构成 【出处】2012，江苏农信社 三、简答题 1.我国的农村金融机构有哪些? 【解析】我国的农村金融机构包括农村信用社，农村商业银行、 农村合作银行、村镇银行、农村资金互助社及贷款公司。 【考点】金融机构体系构成 【出处】2012，吉林农信社 第六章 商业银行 一、单项选择 1.金融机构的债务资本称为( ) A、一级资本 B、二级资本 C、产权资本 D、核心资本 【答案】B 【解析】这里考察商业银行负债业务分类,答案为 B。银行资本金 由一级资本和二级资本构成。一级资本包括是核心一级资本和其他一 级资本，核心一级资本包括：实收资本或普通股、资本公积、盈余公 积、一般风险准备、未分配利润、少数股东资本可计入部分 ，其他一 级资本包括其它一级资本工具及其溢价和少数股东资本可计入部分;二 级资本也称附属资本或补充资本，是指银行资本基础中扣除核心资本 之外的其它资本成份，是衡量银行资本充足状况的指标，包括未披露 准备金、一般损失准备金、从属有期债务、次级长期债券等等。 【考点】资本构成 【出处】2013，安徽农信社 2.商业银行负债业务经营的核心是( ) A.资本金 B.存款 C.同业拆借 D.向中央银行借款 【答案】B 【解析】本题考察商业银行负债业务经营，存款是商业银行主要 负债，是经营的核心。 【考点】商业银行业务经营 【出处】2012，吉林农信社 3.商业银行最主要的经营收入来源是( ) A.同业拆借 B.贷款业务 C.中间业务 D.代理业务 【答案】B 【解析】资产业务是商业银行的经营收入来源，而垡业务是商业 银行最重要的资产业务。 【考点】商业银行的业务 【出处】2012，吉林农信社 4.中央银行提高存款准备金率，将导致商业银行信用创造能力的( ) A.上升 B.下降 C.不变 D.不确定 【答案】B 【解析】存款准备金率上升，将使存款乘数下降，降低银行信用 创造能力。 【考点】信用创造 【出处】2012，吉林农信社 5.银行及其他金融机构相互之间进行短期的资金借贷称为( ) A.同业存放 B.同业存贷 C.同业拆借 D.同业回购 【答案】C 【解析】本题考察同业拆借的概念 【考点】商业银行负债业务 【出处】2012，吉林农信社 6.信用扩张是现代信用货币制度下货币供给机制的重要内容，在 我国能够扩张信用、创造派生存款的金融机构是( ) A.中央银行 B.商业银行 C.信托投资公司 D.保险公司 【答案】B 【解析】信用创造是商业银行区别于其他金融机构的主要特征。 【考点】商业银行职能 【出处】2012，吉林农信社 7.中间业务是指商业银行为客户办理货币收付和其他委托事项而 从中收取手续费的业务，以下各项银行业务中不属于中间业务的是( ) A.租赁业务 B.信托业务 C.代理业务 D.票据转贴现业务 【答案】D 【解析】D 项是资产负债业务 【考点】商业银行中间业务 【出处】2012，吉林农信社 8.下列属于效益性管理指标的是( ) A.贷款质量 B.备付金比例 C.负债成本比例 D.存贷款比例 【答案】C 【解析】我国商业银行经营管理的原则是效益性、安全性和流动 性。A 是安全性管理指标，B、D 为流动性管理指标。 【考点】商业银行经营管理 【出处】2014，江西农信社 二、多项选择 1.与其他金融机构相比，商业银行最明显的特征是( ) A.发行金融债券 B.吸收活期存款 C.发放贷款 D.创造信用货币 【答案】BD 【解析】商业银行与其他金融机构最显著的区别是吸收活期存款 并具有创造派生存款的能力。 【考点】存款货币创造 【出处】2012，吉林农信社 2.商业银行的核心资本包括( ) A.实收资本 B.未分配利润 C.盈余公积 D.资本公积 【答案】ABCD 【解析】商业银行的资本可划分为核心资本和附属资本，其中核 心资本包括实收资本、资本公积、盈余公积、未分配利润。附属资本 包括未公开储备、重估储备、普通准备金、混合资本工具、长期附属 债务。 【考点】商业银行资本构成 【出处】2012，吉林农信社 三、判断题 1.存款货币流通，又称结算流通，即银行转账结算而引起的货币 流通。() 【答案】正确 【解析】存款货币流通也称非现金流通,即银行转账结算引起的货 币流通,具体表现为存款人在银行开立存款账户的基础上,通过在银行 存款账户上划转款项的办法所进行的货币收付行为。 【考点】存款货币流通 【出处】2013，安徽农信社 四、填空题 1._是以经营存、放款为主要业务，并以获取利润为目的的 货币经营企业。 【答案】商业银行 【解析】商业银行是以经营存、放款为主要业务，并以利润最大 化为目标的金融企业。 【考点】商业银行的性质 【出处】2012，吉林农信社 第七章 中央银行 一、单项选择 1.中国人民银行在国务院的领导下，实施货币政策，对金融业实 施监督管理，依法独立执行货币政策旅行指责，开展业务，不受地方 政府、各级政府部门社会团体和私人的干涉，表明： 我国中央银行是法人性质的经济组织 它拥有资本和资产，可以经营业务 它的工作性质等同于一般的政府部门 它拥有经国务院授权全国金融业的金融行政管理权 A B C D 【答案】B 【解析】中央银行是国家赋予制定和执行政策，对国民经济进行 宏观调控和监督管理的特殊金融机构。中央银行既是特殊的金融机构， 从事的业务具有特殊性所以正确，但中央银行具有相对的独立 性，不同于一般的行政管理机构。因此不对。 【考点】中央银行的性质 【出处】2013，山东农信社 第八章 货币供求及均衡 一、单项选择 1.财政收支对货币供应量的最终影响，取决于( ) A.财政盈余 B、财政平衡 C、财政赤字 D.财政收支状况及平衡方法 【答案】D 【解析】不同财政收支状况对货币供应量的影响不同，财政收支 平衡对货币供应量没有影响。财政结余，货币供应量的总量收缩效应 大于其总量扩张效应，引起货币供应总量减少。财政赤字对货币供应 量的影响主要取决于财政赤字的弥补办法。如果向银行借款或者透支 从而使银行信贷资金运用规模扩大，货币供应量必然相应增加。如果 发行国债弥补，对货币供应量的影响取决于承购主体。其中，居民、 企业用闲置资金购买，货币供应量不变，银行用信贷资金购买国债， 或企业单位购买国债挤占了银行信贷资金，增加货币供应量。 【考点】货币供给 【出处】2013，安徽农信社 2.凯恩斯认为( )是变动货币供应量最主要的方法 A.公开市场业务 B.再贴现 C.法定存款准备金率 D.财政透支 【答案】A 【解析】公开市场业务比其他手段更有灵活性，是各国常采用的 货币政策。 【考点】货币供给 【出处】2012，吉林农信社 3.央行下调利率，在货币资金市场中可能引起的现象是( )。 A.资金供给增加 B.资金需求增加 C.外汇流入 D.FDI 增加 【答案】B 【解析】在市场经济中，利率是一种重要的经济杠杆，这种杠杆 作用首先表现在对资金供求的影响上。当利率提高时，意味着人们借 款的成本增大，资金短缺者的负担也越重，他们的借款需要就会受到 制约。反之，利率下调，借款成本降低，人们的资金需求增加，故选 B。 【考点】影响货币需求的因素 【出处】2013，江苏农信社 4.提高存款准备金率对货币供求的影响是( ) A.增加货币需求 B.减少货币需求 C.增加货币供给 D.减少货币供给 【答案】D 【解析】存款准备金率提高，商业银行缴存中央银行的法定准备 金增加，在其他条件一定情况下，用于发放贷款的超额准备金减少， 促使商业银行收缩信贷规模，从而使货币供应量减少。 【考点】影响货币供给的因素 【出处】2014，江西农信社 5.中央银行增加黄金、外汇储备，货币供应量将( ) A.不变 B.减少 C.增加 D.上下波动 【答案】C 【解析】中央银行买卖黄金、外汇储备，会改变基础货币的投放。 当黄金和外汇储备增加时，基础货币增加，货币供给增加。反之，央 行出售黄金、外汇时，会引起基础货币减少，货币供给量减少。 【考点】影响货币供给的因素 【出处】2014，江西农信社 6.在现代银行体系中，中央银行对宏观金融活动的调节，主要是 通过( )量来实现的。 A 黄金 B 基础货币 C 美元 D 人民币 【答案】B 【解析】中央银行主要是通过影响基础货币来调节货币供给量， 达到对宏观金融活动的调节。 【考点】货币供给 【出处】2013，山东农信社 7.基础货币是经过商业银行的存货款业务而能扩张式收缩货币供 应量的货币，这种货币称作： 货币基数 货币基础 强力货币 高能货币 A B C D 【答案】C 【解析】基础货币又称高能货币、强力货币或货币基础。 【考点】基础货币 【出处】2013，山东农信社 二、判断题 1. 在中央银行体制下，货币供应量等于基础货币与货币乘数之积。 ( ) 【答案】正确 【解析】货币供给等于基础货币与货币乘数之积。 【考点】货币供给量 【出处】2012，吉林农信社 三、填空题 1.三类主要的货币政策工具是_、贴现贷款和贴现率、公开 市场操作。 【答案】存款准备金 【解析】货币政策的一般性政策工具包括存款准备金、再贴现和 公开市场业务。 【考点】货币政策工具 【出处】2012，吉林农信社 第九章 货币政策 一、单项选择 1.下列不属于中央银行货币政策工具“三大法宝”的是() A.存款准备金率 B.再贴现 C.再贷款业务 D.公开市场业务 【答案】C 【解析】货币政策的三大法宝指的是，存款准备金率、再贴现业 务、公开市场业务，而再贷款不属于三大法宝之一，因此选择 C 【考点】货币政策工具 【出处】2012，江西农信社 2.我国已不再实施宽松的、扩张型的货币政策，现行的货币政策 的核心是( )。 A.增加赤字、减少税收和扩大支出 B.处理好稳增长、调结构、控物价、防风险的关系 C.保持对通货膨胀高度警惕，优化信贷机构和融资结构 D.为低通胀、促增长、促就业、保持国际收支基本平衡服务 【答案】B 【解析】中国人民银行货币政策委会指出，继续实施稳健的货币 政策，保持政策连续性和稳定性，增强前瞻性、针对性和灵活性，处 理好稳增长、调结构、控通胀、防风险的关系，维持货币环境的稳定。 【考点】货币政策目标 【出处】2013，山东农信社 二、多选题 1.紧缩性货币政策的特点是( ) A.抽紧银根 B.放松银根 C.抑制货品需求的增加 D.减少货币供应量 【答案】AD 【解析】紧缩性货币政策是通过减少货币供应量来抑制总需求， 达到调控的目的。 【考点】货币政策种类 【出处】2012，吉林农信社 三、案例分析题 1.我国央行于 2012 年 9 月投放的 6500 亿元逆回购在 10 月份到期。 受其影响，加上存款准备金补缴，财政存款上缴等多重冲击，市场资 口加大。2012 年 10 月 9 日央行继续进行逆回购操作，期限 7 天合期限 28 天的逆回购交易量分别 1650 亿元和 1000 亿元。天量逆回购起了立 竿见影的效果，截至当日收盘，上海银行间同业拆放隔夜利率跌至 3.3635%。7 天利率跌至 3.7508%。银行间债券市场当日隔夜回购利率 跌至 3.365%。7 天回购利率跌至 3.764%，实现了货币政策“预调微调” 的目的。 据统计，央行于 6 月至 9 月每月逆回购操作规模分别为 1250 亿元、 5010 亿元、8200 亿元和 9720 亿元。在外汇占款量持续低位的背景下， 每月逆回购规模“越滚越大”。对此，某证券分析师称，10 月份央行 若下降准则需要通过逆回购操作滚动约 3000 亿元至 11 月份，这势必 加剧 11 月份资金紧张程度，四季度需要降准一次才能改善“越滚越大” 的局面。而另一位证券分析师认为，降准会影响到所有银行，出现通 胀压力。目前经济增速保持在预期范围之内，法定存款准备金率尚未 到“非降不可”的地步。截止 11 月底，央行并未降低存款准备金率。 根据上述材料，回答以下问题： 1.分析央行逆回购协议对金融市场的主要影响。 2.评析央行为何不采用降低存款准备金率而较多地采用逆回购协 议来调控市场。 【答案】 1.逆回购是指央行向一级交易商购买有价证券，并约定在未来特 定日期将有价证券卖给一级交易商的交易行为。逆回购为央行向市场 上投放流动性的操作，逆回购到期则为央行从市场收回流动性的操作。 简单地说，就是主动借出资金，获取债券质押的交易就称为逆回购交 易，此时投资者就是接受债券质押，借出资金的融出方。逆回购的目 的主要是向市场释放流动性，同时可以获得回购的利息收入。逆回购 的操作是央行把钱借给商业银行，商业银行把债券质押给央行，到期 的时候，商业银行还钱，债券回到商业银行账户上。 逆回购对金融发展的影响：(一)影响短期市场利率。当央行进行 逆回购操作时，由于其回购利率通常低于市场回购利率，从而起到抑 制市场回购利率上升的作用，甚至会使短期利率呈下降趋势，进而带 动中长期利率的下行，使债券一级市场发行利率下降，此时发债人往 往更乐于发行长期固定利率债;对二级市场而言，由于短期利率缩减， 债券价格尤其是中长期债券价格呈上涨之势。(二)影响市场资金的充 裕程度。当央行作为资金融出方进行逆回购操作时，特别是连续进行 逆回购操作时，结果会使得市场资金充裕。市场资金的充裕程度对债 市的影响不言而喻，尤其是对粗放式的资金推动型债市或股市，其作 用效果就更加显著。(三)影响投资者的心理预期。在利率和资金面基 本给定或不变的情况下，市场人气、投资者或炒家的心理状态的外部 信息，其示范作用自然会引发投资者或炒家对利率和资金面的猜测与 判断，从而形成复杂的市场人气氛围。事实上，当央行公开市场正、 逆回购操作越受到关注，其对市场心理预期的影响力也就越强。 2。 逆回购，是指央行在货币市场上向一级交易商购买有价证券，并 约定在未来特定日期将有价证券卖给一级交易商的交易行为，是一种 向市场流动性的操作。虽然下调存款准备金率和逆回购都能向市场投 放流动性，但两者是截然不同的操作工具： 首先，逆回购操作能够通过对数量、期限、力度的调整，实现对 流动性的精准调节，实现货币政策“预调微调”的目的，而调整存准 率则过于刚性，力度过大。其次，降低存准是提供长期的流动性，而 逆回购则是短期内对流动性的调整。最后，逆回购利率可以实现对市 场利率的引导。在央票发行已经停止 8 个多月的情况下，央行需要培 育日常新的政策指标利率。常态化操作的逆回购，可以比存贷款利率 更快地传递央行的利率政策信号，有利于加强对市场预期的引导，发 挥市场利率调节资金供求的作用。 事实上，在成熟市场经济国家，公开市场操作的普遍性和适用性 要强过存款准备金率调整，而以回购利率作为政策目标利率，引导货 币市场利率调整，更是国外央行的常见做法。在利率市场化快速推进 的当下，需要一个用以引导市场利率的政策目标利率。央行在主观和 客观都无法存款准备金率的条件下，通过对逆回购的常态化使用，反 而达到了一种“无心插柳柳成荫”的效果。对比相同期限的 Shibor、 银行间回购利率与央行逆回购利率可以看出，央行的逆回购操作不仅 平抑了货币市场上一度出现的流动性短缺局面，而且逆回购利率对市 场利率的引导作用也开始显现。 【考点】货币政策工具 【出处】2013，江苏农信社 第十章 金融风险和金融危机 一、单项选择 1.按金融风险的性质划分，金融风险可以分为() A.信用风险和道德风险 B.系统性金融风险和非系统性金融风险 C.国家风险和企业风险 D.国内金融风险和国外金融风险 【答案】B 【解析】按照金融风险的性质分主要分为系统性金融风险和非系 统性的金融风险，前者是无法通过分散投资来避免的，后者可以通过 分散投资来避免。 【考点】金融风险的分类 【出处】2012，江西农信社 2.金融风险中的市场风险是( ) A.利率风险和流动性风险 B.汇率风险和价格波动的风险 C.信用风险和基准风险 D.操作风险和道德风险 【答案】B 【解析】市场风险是有关主体在金融市场上从事金融产品、金融 衍生品交易时，因金融市场价格发生意外变动，而蒙受经济损失的可 能性。包括利率风险、汇率风险和投资风险。 【考点】金融风险的种类 【出处】2014，江西农信社 二、多项选择 1.下列风险情形中，属于金融风险中市场风险的包括： A.因通货膨胀导致企业收益下降 B.大量负面评论影响企业声誉 C.债务人不能按时还本付息 D.银行利率上升导致金融工具价格下 跌 【答案】AD 【解析】市场风险是因金融市场价格发生意外变动，而蒙受经济 损失的可能性。包括利率风险、汇率风险和投资风险。B 项是声誉风险， C 是信用风险。 【考点】金融风险的种类 【出处】2013，安徽农信社 2.中国甲公司向美国乙公司出口一批价值 2000 万美元的商品，合 同约定 6 个月后收到贷款。为防范美元贬值风险，甲公司可采取的对 冲措施有( )。 A.远期买入人民币 B.远期卖出人民币 C.借美元买入人民币 D.买入美元看跌期权 【答案】AD 【解析】为了防止美元贬值可以买入人民币远期，如果远期美元 贬值，就意味着人民币升值，人民币升值的收入可以部分弥补美元贬 值的损失。同样 D 选项，买入美元看跌期权，如果美元确实贬值，通 过行使看跌期权获得的收入，也可以部分弥补美元贬值的损失。 【考点】金融风险的防范 【出处】2012，江苏农信社 三、案例分析 1.XX 银行 2012 年 10 月资产和负债情况如下表示。其资产负债价 值等于市场价值，资本金占资产总额的 8%。 XX 银行资产和负债情况 资产市场价值(亿元)利率%持续期(年)负债和资本市场价值(亿元) 利率%持续期(年) 现金 100 1 年期定期存款 5203.001.00 3 年期商业贷款 7006.302.835 年期定期存款 4005.004.55 5 年期国债 2006.154.45 负债总计 920 股本 80 总计 1000 1000 根据上述材料回答以下问题： 请计算该银行的持续期缺口、判断利率变化对该银行股本净值的 影响(结果保留两位小数)。 为使股本净值免遭利率变动的不利影响，该银行应如何通过持续 期缺口管理应对利率风险。 【答案】1)DGAP=DA-UDL DA=700/10002.83+200/10004.45=2.871(年) DL=520/9201+400/9204.552.54(年) U=920/1000=0.92 DGAP=2.871-0.922.540.53(年) 该银行的持续期缺口为 0.53 年。 因为该银行持续期缺口为正值，所以当利率上升时，银行净值随 利率上升而下降;当利率下降时，银行净值随利率下降而上升。 (2)银行应该根据对利率走势的预测，制定相应的持续期缺口策略， 以使银行在利率变动中取得保值或增值的经营绩效。具体策略如下： 1.当银行预测利率上升时，应该建立一个负的资金缺口，即通过 增加负债总加权持续期或减少资产总加权持续期，或两者同时变动来 实现负缺口策略。 2.当银行预测利率下降时，应该建立一个正的资金缺口，即通过 增加资产总加权持续期或减少负债总加权持续期，或两者同时变动来 实现正缺口策略。 【考点】持续期缺口的管理 【出处】2012，江苏农信社 四、综合分析 1.(一) 2010 年 12 月，为加强防范全球金融风险，巴塞尔委员会发布了巴 塞尔协议 III 对银行资本监管提出了更高要求，将一级资本充足率提 高至 6%，核心一级资本充足率提高至 4.5%，另设资本防护缓冲资金。 中国银监会 2011 年 4 月颁布了关于中国银行业实施监管标准的指导 意见，2012 年 6 月出台了商业银行资本管理办法(试行)，明确 规定核心一级资本充足率，一级资本充足率和资本充足率分别 不低于 5%、6%和 8%。引入 2.5%的留存超额资本和 02.5%的逆周期超额资本要 求，增加系统重要性银行 1%附加资本的要求。出现系统性德信贷过快 增长，商业银行需计提逆周期超额资本，正常条件下系统重要性银行 和非系统重要性银行的资本充足率应分别不低于 11.5%和 10.5%。这一 目标要求分别于 2013 年底和 2016 年底实现。同时，提出建立贷款拨 备率和拨备覆盖率监管标准，规定贷款拨备率不低于 2.5%，拨备覆盖 率不低于 150%。 根据上述材料，分析我国实施的新监管标准对我国银行业防范风 险的作用。 【答案】资本充足率是银行资本总额与加权平均风险资产的比值， 资本充足率反映商业银行在存款人和债权人的资产遭到损失之前，该 银行能以自有资本承担损失的程度。资本充足率的高低，对银行的风 险控制、信贷发放、新业务开展以及海外并购业务，均有着重要意义。 出于防范金融风险的角度考虑，提高银行核心资本充足率水平的 要求，将银行互持的次级债和混合资本债自附属资本扣除，将会显著 提升银行抵御经济波动所造成的金融风险的能力，减少在现有的资本 充足率计算框架下，因为某一银行出现问题而导致其他银行出现连锁 性资本充足率不达标的可能性，从而防范金融风险。 信贷投放现在面临两难境地，如果不采取信贷控制将会埋下重大 隐患，如何正确地贯彻适度宽松的货币政策是摆在决策层面前的一个 棘手问题。在不适宜直接压缩信贷的情况下，通过改变对于银行资本 充足率的要求，提升银行自身的抗击风险能力，既能避免部分银行无 视自身风险承受能力而过度放贷，又能在风险可控的情况下继续为相 关的经济刺激计划提供必要的支持，可以视为一个有效的折衷手段。 从长远看，提升资本充足率的要求水平，降低商业银行未来面临的金 融风险，也将有利于银行业的稳定健康发展，是完善金融监管的题中 应有之义。 【考点】信用风险的管理 【出处】2013，江苏农信社 2.美国次贷危机引发的金融危机向全球逐步扩散后，世界经济形 势持续恶化，面对严峻的世界经济形势，各个主要经济体共同行动， 全球联手应对当前的金融危机。论述全球联手应对金融危机的理由。 【答案】生产社会化和经济全球化是当今世界的基本经济特征。 经济全球化表现为生产要素流动的全球化、资本的全球化、金融运作 的全球化，市场的全球化。世界经济正面临严峻挑战，为避免美国的 金融危机对全球金融市场带来系统性风险，各国联手应对这场危机。 国际关系主要是指国家之间、国际组织之间以反国家与国际组织 之间的关系。其中，最主要的是国家与国家之间的关系。表现为共处 与竞争、合作与冲突、屈服与对抗、和平与战争等。其中竞争、合作 和冲突是基本的形式。国际关系的决定因素：国家间出现分离聚合、 亲疏冷热的复杂关系，主要是由各国的国家利益和国家力量决定的。 当前，联手应对金融危机是世界各经济体的共同利益所在。 建立国际新秩序是解决和平与发展问题的有效途径。解决和平与 发展问题的有效途径是建立以世界各国共同利益为基础，并有利于和 平与发展的国际新秩序。雷曼公司宣布破产或许将催生“金融新秩序” 的建立。遭到次贷危机重创的世界各国都在思考同样的问题：世界迫 切需要构建不依赖于美国的多元化货币金融体系和公平公正的金融秩 序。 和平与发展是当今时代的主题。应对当前金融危机需要国际社会 共同努力。 我国是人民民主专政的社会主义国家，绝