北大2014秋第8讲合约研究.ppt

第8讲 合约研究 上讲小结 合约经济学 合约选择 在合约中界定产权,第1节 上讲小结,对交易费用的测度,关于测度和测量（measurement) 为什么测度很重要？ 什么是测度？ “量化研究”的重点并不是量 对交易费用的几种测量和估算 Wallis and North(1988): 47-55% of GNP in 1970 US economy; and 26% in 1870. 引出一个问题：经济发达了，交易费用上升了？ Scherer (1987): the average marketing cost was 49% of the final consumer price in West Germany in 1959.,交易费用的测定（续）,Hernando de Soto (1989):在秘鲁首都利马，采用“适度手段”（modest means)申请设立一个仅雇佣2个员工的小型成衣厂的开办许可，花费了289天；而在美国的佛罗里达州，只要2小时；（1000倍） 资本的秘密（2000） 类似的调查：在坦桑尼亚首都以外的一个小地方，申请创办一个小型合伙公司的费用，比在其首都的费用高510倍,交易费用的测度（续）,A. Benham (1997,1998)：测度交换成本 20世纪90年代在不同的国家，在2个星期内装一部商用电话的费用 马来西亚，130美金 阿根廷，6000美金 埃及，官方价格 295美金（紧急安装 885美金）；当时装有电话的公寓比同等条件但没有电话的公寓价格高11801770美金 对照：北京200（1982）、5500元（1994），后来大降 房地产交易费用 开罗，占交易房价的12（6为税，6为注册和律师费，其中房地产经纪人费1.5%); 美国的圣路易斯，1.5%；加经纪人6,交易费用的测度（续）,得到大型进口设备的关键配件的费用 1989年的秘鲁，价格上比美国高4倍，等待时间为280倍（41周对1天） 阿根廷，价格是美国的2倍，等待时间30倍 马来西亚，与美国的价格和等待时间相同 匈牙利1989年前，要等3040星期，取消货币和进口管制后，2周 港口办理清关手续（clear items)的时间：新加坡 15分钟，坦桑尼亚714天，最长的有91天的报道 尝试测度生活中的各种“麻烦” 办手续的流程 机场建设费 高速公路收费标准,交易函数,YC=F(YP) Transaction cost= YP -,B,A,O,YC,YP,YC,市场半径与食品品质,食品的品质特性 有机物（对照无机的机械组装品） “管道产品”：残留物、添加剂 可追溯成本比较高 市场半径的扩大，放大了食品品质考核的难度 为增加产量、保鲜、易于运输和存放，需要向管道添加多种物质； 于是，食品品质的可追溯成本，进一步增大 随机的环境因素激发“添加替代”； 两类例证： 龙井茶、阳澄湖大闸蟹 三聚氰胺奶、地沟油,路桥收费、超载超限、物流成本,互联网与交易费用,生产成本、交易费用与经济增长,市场规模,生产成本,交易费用1,交易费用2,节约交易费用的努力,成本,村庄经济,大市场,上讲小结,交易费用的发现 问题：经济行为有外部影响 传统分析与科斯之见 成本：人们在机会集合中面向未来作选择，为（预期）获取某种收益所不得不支付的最高代价 交易费用的定义 利用价格机制的费用（科斯） “纯商业费用”（张培刚） 转移、获取、保护产权相关的费用（巴泽尔） 经济制度运行的费用（阿罗）,“科斯定理” 清楚的产权界定是市场交易的前提条件（1959） “不变定律”（1960） 反思社会成本“问题”：必须加入交易费用的约束，才能理解真实世界里互相有影响的行为,上讲小结,交易费用的测度悖论,“交易费用的比例随经济规模增大而上升”（诺斯）； “一个经济，交易费用增加一点就大贫；减少一点，就大富”（张五常）； 谁对？,3,2,1,以状态 2 比 1 以状态 3 比 2,期中测验,1、商贩们唯利是图，才发生市场交易中“以次充好”的可恶行为。 正确（） 错误（） 不一定（） 你的理由：_. 2, “The cost of dishonesty lies not only in the amount by which the purchaser is cheated, also include the loss incurred from driving legitimate business out of existence”（卖家不诚实的“以次充好”等行为的成本不仅包括买家被骗取的部分，还有正常交易不复存在所带来的损失。 正确() 错误() 不一定（） 你的理由：。,答：正确。在买卖中一次性的不诚实行为，会使一部分消费者剩余转移到卖家手中，使买家受损。但在多次购买中，由于产品的信誉无法建立，消费者在购买中需要付出更高的考核成本，当高到一定程度会令交易无法发生。 答：不确定。这取决于买卖双方的关系。一般对于固定商贩存在反复购买的情况下题目中论述是正确的，但对于一些特别情况，例如火车站台上的小贩，只有一次性交易，其成本就不含正常交易不复存在所带来的损失。 答：错误。对于卖家而言，其骗取买家的那部分不是成本，只有正常交易不存在时带来的损失才是成本。,第2节 合约经济学,转让权与“合约”,转让权关于资源自用与出让的选择权利 由于转让存在着成本，所以“合约”安排是必要的 “合约”的要素： 两方或多方实施转让权的权限与能力 双方或多方的合意：“邀约（offer)”与“对价（consideration)” 各方关于“放弃”的承诺 具有法律强制力，以保障承诺的履行 第一方保障 第二方保障 第三方保障,合约研究的传统,社会契约理论：洛克的自由契约论 斯密：“诺言与单纯的意图宣告大不相同。诺言产生履行的义务，而违反诺言就构成损害的行为”。 “诚信”的双重含义 马歇尔：租佃合约其实是一个结构 埃奇沃斯的契约线 现代经济学的合约研究 Aaron Director的口述传统(IBM“捆绑销售”案的辩方证词） 张五常研究分享地租（1969） “激励性合约（incentive contract)” 与“不完全合约（incomplete contract) ”,租佃合约是一个结构,马歇尔，经济学原理（1890） 第六篇“国民收入的分配” 第10章 土地租佃（Land Tenure) 在古代和当代不少国家，土地产权并不授予个人，而是授予合伙企业，其中一个或一群成员属于“隐名合伙人（sleeping partner)”（地主）； 耕作者（佃农）与这些隐名合伙人签约，获得可耕作的土地； 习俗：不能通过任意提高土地租金的办法将耕作者排除在持有土地的行列之外； 那么，如何反映供求的变化？ “由地主和佃农共同负担的农场经营费用的暗中调整，往往与货币地租的变动一道，使得佃农缴纳的实际地租发生变动”（2007：p1339）,Aaron Director, Economist, Dies at 102 By DOUGLAS MARTIN Published: September 16, 2004 Correction Appended Aaron Director, an economist whose rigorous free-market analysis profoundly influenced approaches to antitrust law, died on Saturday at his home in Los Altos Hills, Calif. He was 102. His death was announced by the University of Chicago, where he taught for two decades and imbued a generation of some of the nations most influential economic and legal scholars with startling new ways to view public issues, particularly antitrust policy, through an economic lens. Milton Friedman, Dr. Directors brother-in-law and his longtime colleague, said in an interview yesterday that his achievement was “to apply economic analysis to the kind of issues that had been treated on the basis of supposed common sense before.“,Aaron Director (September 21, 1901 September 11, 2004), a celebrated professor at the University of Chicago Law School, played a central role in the development of the Chicago school of economics.,重点是对缔约与履约的限制条件的调查， 还是在一组假想的限制条件下模式化经济行为？,第3节 合约的选择,合约选择（1）,1956年公私合营后对“夫妻店”的政策： “夫妻店就是不用店员、学徒，而由家里的男女老少照顾的商店。对这些店铺，不能搞定息和发工资，也不能合并。”“夫妻店不能发固定工资。如果按月发工资，那么，半夜敲门买东西，他就不会开门了，一定会说：睡觉了，明天来吧。对老百姓就不方便了。不仅夫妻店不能发固定工资，摊贩也不能发固定工资。如北京卖蔬菜的，过去推车到胡同里叫卖，现在组成了联营小组，发固定工资，他就不到胡同里去叫卖了，老百姓很不满意。这说明，对他们只能采取经销、代销的方式。” （陈云文选第2卷，第306307页）,合约选择（1）,为什么对当时的“夫妻店”，不能“搞定息、不能发工资，也不能合并”？ 由国家给店员“发工资”，与让“夫妻店自营”，究竟有什么不同？ 举一反三 公司的营销员，为什么搞“提成”，而不是“工资出差补贴”？ 流水线工人、办公室文员、技术员、医生、大学教师、投资银行家的薪资安排，为什么有所不同？,合约选择（2）,成交“量”的选择 维生素B2，选“粒”，选“瓶”，还是选“箱”？ 西瓜论“斤”、论“个”、还是论“堆”？ 油画论“幅”还是论“平方尺”？区别何在？ 快餐店的饮料有大杯、中杯、小杯之别，是怎样决定的？ 酒可以散打，也可以瓶装，又是为什么？ 打印机有那么多不同的型号，真有必要吗？ 汽车可不可以论“斤”卖？为什么？但有的外卖店，很多种不同食物，一律按重量论家，又是为什么？,合约选择（3）,选交易方式 京东与阿里巴巴的异同 断卖（银货两讫）或租，或先租后买 典当：约定时间内可赎回，过期不赎即可出卖 选服务期限 租房期；贷款期； 试用期，聘用期；任期；晋升期； “无固定期限聘用合同”（新劳动合同法） 为什么存在“终身教授”与“终身大法官”？,每天天还未亮，在东晓市街，葱店前街、后街（现称葱店东街、西街）以及唐洗伯街（现称东唐街、西唐街）、章驹胡同等多条胡同，一个挨一个摆满了旧物摊点，有旧家具、旧衣物、旧炊具、古玩字画、旧瓷器、自行车及零件、旧手表、坐钟、铜铁器甚至废铜烂铁，也摆在这里来卖，来买东西的人也很多，真是摩肩接踵，交易双方却都声音很低，没有喧闹嘈杂的声音，也从未听说附近居民反映扰民的。有的甚至打手语，买卖双方把手缩在袖口里，互相握手说价钱，如握一个手指的，表示为一，但口中要说“这个元”、“这个角”；或说“这个整”、“这个零”。握两个手指，表示二，如此类推，直到五个手指为五，握大指和小指就是六，握大指食指和中指就是七，握大指和食指就是八，将食指窝成钩形就是九，将食指和中指相叠就是十。如握一个手指，口说“这个元”，再握两个手指，口说“这个角”，就表示一元二角。,瑞丽赌石,合约选择（4）,选“搭卖”与“捆绑” 短缺时代：新鲜白菜搭烂萝卜 软件组合：Office=Excel Word PowerPoint： 麦当劳的“套餐” 雁荡山“景点照相导游” 举一反三：“捆绑销售”似乎无处不在，选择的根据究竟何在？,合约选择（5）,为什么“出售产品的同时，也出售要素”？ 秦镇凉米皮 家家卖米皮 包教凉皮制作技术(500元包吃、包住、包教会） “秘笈何以不自珍”（周其仁）？ 星巴克卖咖啡，为什么还卖咖啡豆、糖浆、配方、甚至咖啡杯、咖啡机和店堂背景音乐？ 香港花千树出版社总编叶海旋，自己是出版人为什么要出版出版及印刷實務入門手冊（2000）？ 为什么出现 DIY ？ 原来知识产权的保护方式，也要选,宝马的设计师为星巴克设计了一台制作浓咖啡的机器，这台机器你可以在星巴克买到，是一台家用的咖啡机。,温哥华市出租车并不常见，一般在机场、酒店等地较多。需要时可打电话到出租车公司叫车。出租车起步价为2.6加元左右，按路程打表计费。 Yellow出租车公司电话：(+1) 604 6811111，6813311 Black Top出租车公司电话：(+1) 604 6812181，6834567,合约选择（6）,出租车的由来 1907年初春的一个夜晚，富家子弟亚伦同他的女友去纽约百老汇看歌剧。散场时，他去叫马车，问车夫要多少钱。虽然离剧场只有半里路远，车夫竟漫天要价，多出平时10倍的车钱。亚伦感到太离谱，就与车夫争执起来，结果被车夫打倒在地。亚伦伤好后，为报复马车夫，就设想利用汽车来挤垮马车。后来他请了一个修理钟表的朋友设计了一个计程仪表，并且给出租车起名“Taxi-car”，这就是现在全世界通用的“Taxi”(的士)的来历。1907年10月1日，“的士”首次出现在纽约的街头。,最便宜起步价拟为8元 成都出租车调价听证方案公布,沈阳将推出货运出租车 起步价30元(图),第4节 在合约中界定产权,合约是一个结构,任何合约，总是一个结构，包括价格条款与非价格条款。 例证 思考：带有“不甜包换”承诺的西瓜，与不作此承诺的西瓜，单价都是每斤1元。它们是不是一样贵？ 研究市场里的价格行为，不可脱离合约的结构，特别不能只关注其价格条款。,1978年复，安徽大旱，这年夏收分 麦子，凤阳县小岗村每个劳动力才 分到3.5公斤。全队18户，只有2户 没讨过饭。队里严国昌等几个老人 找到生产队长严俊昌商量:再这样下 去不行了，得想想办法。办法就是 不吃大锅饭!副队长严宏昌再也不想 出去