司库体系培训介绍PPT课件

1、Website: http:/亚桥旗下门户网站亚桥旗下门户网站媒体媒体培训培训咨询咨询财协司库体系培训亚桥咨询亚桥咨询 中国资金管理网中国资金管理网1ebsite: http:/2021/7/23 什么叫司库 全球领先企业的司库体系建设参考 中资企业的司库体系建设实践ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询2定义总公司的管理职能部门，在严格控制金融风险的前提下，利用先进 的管理制度，方法和IT手段，紧密结合金融市场，帮助公司实现最 优化的财务结构，融资成本和投资收益职责监督管理规避企业在日常运营过程中所产生的各种财务风险确定企业最优化的资本结构, 通过适当的融资渠

2、道为企业经营活动 融措资金并保证对日常流动资金需求的良好支付能力管理企业的金融资产和负债 负责管理和协调企业与合作银行以及信用评级机构之间的关系与其他利益相关者关系的协调和管理,包括机构投资者/非银行金融 机构/审计师/工会/公司员工司库的定义和职责司库的定义和职责ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询3企业企业司司库管库管理理的定的定义义“企企业业司库司库管管理包理包括括现金现金与与银行银行关关系管系管理理，企，企业业融资融资以以及金及金融融风风险险 管理管理。它涉它涉及及融通融通资资金，金，管管理资理资金金，规，规避避外汇外汇风风险、险、大大宗商宗商品品价价

3、格格 风险风险和和利率利率风风险险”( (企业司库协企业司库协会会AssAsso oc ci ia at tioion n o of f CoCor rp po or ra at te e T Tr re ea asusur re er rs)s)ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询目标目标收益最大化收益最大化 成成本最小化本最小化 符合符合司库管理政司库管理政策策4跨国跨国企企业司业司库库部门部门的的职职能能银行账户结构银行账户结构现金池现金池结算结算现金收款现金收款现金支付现金支付现金流预测现金流预测跨国现金与银行管理跨国现金与银行管理外币风险外币风险利率

4、风险利率风险商品价格风险商品价格风险流动性风险流动性风险信用风险信用风险对手风险对手风险保险风险管理保险风险管理公司风险管理公司风险管理融资战略融资战略资本结构资本结构股利股利/ /股份股份 购回购回资产证券化资产证券化债务契约合规债务契约合规公司内部融资公司内部融资并购并购资本预算资本预算流动资本管理流动资本管理供应链融资供应链融资风险调整的绩效管理风险调整的绩效管理年金投资管理年金投资管理现金现金& & 银银行管理行管理企业融资企业融资风险管理风险管理财务管理财务管理公司司库管理框架公司司库管理框架ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询价值创

5、造价值创造5不同公司的司库职责不同公司的司库职责CEO,董事会CFO会计资金审计税务ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询6Website: http:/亚桥旗下门户网站亚桥旗下门户网站媒体媒体培训培训咨询咨询资金管理资金管理工商企业工商企业付款给供应商付款给供应商/支付工资支付工资营运中的现金流入营运中的现金流入银行账户银行账户销售和市场营销销售和市场营销产品产品为商业发展、营运资本为商业发展、营运资本借借入的入的款款项项盈余资金盈余资金子账户子账户1子账户子账户2子账户子账户3 分离分离 日记账日记账 结算结算 报告报告 接口接口 安全性安全性 审计审计 会

6、计会计后台后台商业融资商业融资 接口接口 SAP Oracle接口接口应付应付/应收应收 银行银行事务处理事务处理外汇外汇 货币市场的借款和投资货币市场的借款和投资 长期借款和投资长期借款和投资 互换互换/衍生产衍生产品品场外市场交易和外汇期场外市场交易和外汇期权权交易交易期货期货远期利率协议远期利率协议利率上限利率上限/利率下限利率下限/利率上下限利率上下限/互换互换银行协调银行协调外汇风险外汇风险对手风险对手风险现金管理（狭义现金管理（狭义）经销商风险经销商风险营运过程中现金流入营运过程中现金流入的预测的预测外汇风险外汇风险投资组合评估投资组合评估期权定价期权定价头寸头寸按市价调整按市价调

7、整/盯市盯市风险价值风险价值风险管理风险管理借款服务借款服务接口接口路透社路透社彭博彭博 接口接口电子资金转账电子资金转账匹配匹配结算风险结算风险流动性风险流动性风险营运风险营运风险投资投资信用风险信用风险利率风险利率风险风险风险利利 率率7ebsite: http:/2021/7/23交易型司库交易型司库短期现金流预测短期现金流预测银行账户管理银行账户管理基础流程和政策管理基础流程和政策管理基本融资管理基本融资管理司库交易的处理司库交易的处理司库司库管管理价理价值值链链高效型司库高效型司库流程自动化流程自动化银行账户架构优化银行账户架构优化境内现金归集境内现金归集动态现金流预测动态现金流预测

8、动态融资与债务管理动态融资与债务管理外汇与利率风险管理外汇与利率风险管理中短期流动资金的可视性中短期流动资金的可视性价值提升型司库价值提升型司库建立财务共享服务中心及发票中心建立财务共享服务中心及发票中心利用利用SWIFT与银行连接与银行连接区域现金归集区域现金归集优化融资成本优化融资成本预见性管理外汇风险预见性管理外汇风险通过升级收付款技术优化现金管理通过升级收付款技术优化现金管理通过风险加权回报率管理司库通过风险加权回报率管理司库战略性司库战略性司库战略融资决策战略融资决策定期评估银行合作伙伴定期评估银行合作伙伴预见性风险管理预见性风险管理参与供应商价格谈判咨询参与供应商价格谈判咨询协助企

9、业提高营收协助企业提高营收改善供应商关系改善供应商关系1234价值价值/收收益益ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询司库职能司库职能问题：我们属于那种类型问题：我们属于那种类型8 什么叫司库 全球领先企业的司库体系建设参考 中资企业的司库体系建设实践ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询9西门子司库体系案例ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询10司库运营模式概览司库运营模式概览银行银行/资本资本 市场市场全球司库全球司库经营业务经营业务ARE基于管理、执行与控制的联合责任基于管理、执行与控制的联

10、合责任清清晰定晰定义义全球全球司司库结库结构构和流和流程程业务区司库业务区司库中央司库中央司库 MTO 直接直接风险转移风险转移2n1 实体实体 1 实体实体 2实体实体 3实体实体 n业务区司库业务区司库中央司库中央司库I&C EIHTRE SCU图例图例ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询11司库的管理方法为全球权责提供全司库的管理方法为全球权责提供全面面支持支持管理管理公司司库战略、组织、方针、公司司库战略、组织、方针、 端对端流程状况、性能指标及端对端流程状况、性能指标及 TRE IT基础设施基础设施执行执行日常业务中司库活动的实施和日常业务中

11、司库活动的实施和 运营运营控制控制持续衡量、监督和改进效率和持续衡量、监督和改进效率和 效力效力 构架旨在确保公司全球总司构架旨在确保公司全球总司 库库“掌控掌控”司库活动。司库活动。 指令旨在在全球范围内对西指令旨在在全球范围内对西 门子司库活动进行控制门子司库活动进行控制 构架的持续改进和增强构架的持续改进和增强权责构成：权责构成：权责、财务和风险战略的定义权责、财务和风险战略的定义 及清晰、一致的传达及清晰、一致的传达职责与责任职责与责任活动活动权责构成权责构成管理管理控制控制执行执行ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询12构成构成组织和流程指引组织和流

12、程指引通告通告描述描述集团、业务区和本地司集团、业务区和本地司 库部门库部门董事会和所有集团公司董事会和所有集团公司集团集团公公司（司（依依主题主题而而定）定）成员个体及流程贡献者成员个体及流程贡献者确保运营安全和审计能确保运营安全和审计能 力的指引力的指引目标、原则和责任目标、原则和责任公司财务、风险管理、公司财务、风险管理、 现金管理、银行方现金管理、银行方 针，针，流程和职位描述流程和职位描述司库管理支柱司库管理支柱目目 标标 群群 体体详详 细细 度度ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询13西门子内部银行方案以综合手西门子内部银行方案以综合手段段 为主

13、要司库活动的执行提供为主要司库活动的执行提供支持支持西门子实体西门子实体银行银行风险管理风险管理，包括高风险，包括高风险 付款记分付款记分/现金提醒现金提醒公司间结算公司间结算财务会计财务会计付款工厂付款工厂银行账户管理银行账户管理报告报告现金及流动性管理现金及流动性管理西门子内部银行方案西门子内部银行方案融资融资 付款付款 财务风险财务风险融资融资付款付款 财务风险财务风险ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询亚桥旗下门户网站亚桥旗下门户网站媒体媒体内部银行原则内部银行原则司库充当内部司库充当内部银银行行通过通过finavigate平台进行所有公司间（平台进行

14、所有公司间（ICC） 及第三方支付（国内和国际）及第三方支付（国内和国际）通过通过SFS TRE进行外汇和货币市场管理进行外汇和货币市场管理确保符合指引规定确保符合指引规定特例管理特例管理Website: http:/www.tr培训培训咨询咨询15ebsite: http:/2021/7/23司库整合到西门子区域设置中司库整合到西门子区域设置中业务区内的业务区内的 业务区业务区CFO / ARE CFO业务区业务区/国家国家 司库专员司库专员公司总司库公司总司库中央司库中央司库（总部（总部+区域司库中区域司库中 心）心）财务社区财务社区司库社区司库社区ebsite: http:/2021/7

15、/23媒体媒体培训培训咨询咨询公司全球总司库中央司库（总部+区域司库中心） 战略战略和组和组织织领导力领导力 在集在集团范团范围围内对内对所所有司有司库库相关相关活活动动 问问责责 对司对司库交库交付付实施实施监监督、督、施施加影响加影响 风险风险和流和流动动性管理性管理 方针方针和标和标准准的设的设计计和管理和管理 人员人员、工、工具具及流及流程程的开的开发发与管理与管理业务区内的业务区CFO/ARE CFO 监督监督和协和协调调业务业务区区内的内的财财务风务风险险管理管理合合作伙作伙伴伴（业（业务务、会、会计计和控和控制制、司、司库库），），确确保正保正 确体确体现在现在账账目中目中 对司

16、对司库交库交付付实施实施监监督、督、施施加影响加影响业务区/国家司库专员 司库司库交付交付的的焦点焦点以以及业及业务务区内区内与与CFO和业和业务务的交的交易易接口接口 业务业务区内区内的的风险风险、流动流动性性和和TRE SCU管理管理16最高优先性最高优先性风险识别！风险识别！ 仅限业务相关的外汇交易仅限业务相关的外汇交易 禁止在外汇市场从事投机禁止在外汇市场从事投机活活动动责任责任西门子集团及子公司西门子集团及子公司 集中集中的的货币货币管管理理 （集集团）团）及及地方地方式式管理管理（子公子公司司） 灵活性高灵活性高 责任度高责任度高外汇管理架构关键挑战外汇管理架构关键挑战举例举例 外

17、汇外汇ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询17管理架构从早抓起业务领域业务领域/集团集团（I & C / E / I / H SCU）银行银行/ 货币兑换货币兑换货币管理员货币管理员业务区司库业务区司库（TRE SCU）业务区司库专员业务区司库专员运营实体运营实体中央司库中央司库（如：（如： ARE 7010）中央司库中央司库外汇市场外汇市场为货币管理员提供为货币管理员提供 指导指导充当业务区内交易充当业务区内交易 的唯一接口的唯一接口代表运营实体与中代表运营实体与中 央司库央司库/银行（仅银行（仅 MTO）进行对冲交）进行对冲交 易易监督、执行与培训

18、监督、执行与培训识别风险并确定外识别风险并确定外 币净额头寸币净额头寸向业务区司库专员向业务区司库专员 征询意见征询意见决定对冲（决定对冲（%，工，工 具）及对业务领域具）及对业务领域 P&L的潜在影响的潜在影响与业务区司库进行与业务区司库进行 对冲交易对冲交易外汇风险外汇风险在公司层面进行割在公司层面进行割 差差与银行进行套期保与银行进行套期保 值交易值交易MTO 直接风险转移直接风险转移全球司库全球司库ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询18Mitsubishi全球资金管理体系建设ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨

19、询19【海外【海外】强化海外子公司的资金管理强化海外子公司的资金管理首先把自有资本超过一定金额的海首先把自有资本超过一定金额的海外外子公子公司司纳入纳入管管理对理对象象，规，规定定存贷存贷需需经由经由海海外财外财务务公司。公司。对于其他海外子公司，通过主管的对于其他海外子公司，通过主管的业业务部务部门门定期定期汇汇报资报资金金情况情况，敦促敦促海海外子外子公公司加司加入入全球全球资资金金管管 理系统。理系统。【国内【国内】原则上集团的资金一律实行统一管理原则上集团的资金一律实行统一管理持股比例超过持股比例超过5050的子公司原则上一律纳入统一管理架构。的子公司原则上一律纳入统一管理架构。上市子

20、公司上市子公司、利用项目融资等结构性融资方利用项目融资等结构性融资方式式的公的公司司、可可以以除外除外。保证子公司的资金需求，降低融资保证子公司的资金需求，降低融资成成本和本和管管理成理成本本，强，强化化对资对资金金的监的监控控。ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询公司的资金管理架构公司的资金管理架构20TreasuTreasur ry y架架构构和和定定价价体体系示意系示意图图业务部门资金部门定价体系: 单个公司内部定价公司间定价(税务,法规,成本)金融机构金融机构总部总部B地区地区C地区地区A地区地区A子公司子公司B子公司子公司C子公司子公司资金中心资金中

21、心交易平台交易平台ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询21资金借出资金借出集团内财务管理子公司集团内财务管理子公司资金借入资金借入MCFCMCFC（新加坡新加坡）MCFMCF（英国英国） MCFNMCFN（荷兰荷兰）M MICIC（美国美国）MCFJMCFJ（日本日本）亚洲大洋洲亚洲大洋洲欧欧 洲洲美美 国国国国 内内合计合计 1,01,09 98 8亿日亿日元元( (1 19 9家家) )海外海外 共计共计4,74,71010亿亿日元日元(4(40 0家家) )共计共计2,22,29696亿亿日元日元(3(36 6家家) )合计合计 1,41,40 01 1

22、亿日亿日元元( (1 16 6家家) )合计合计 3,13,14 47 7亿日亿日元元( (1 11 1家家) )合计合计 78789 9亿亿日元日元(1(15 5家家) )合计合计 46465 5亿亿日元日元(1(10 0家家) )合计合计 10106 6亿日亿日元元( (5 5家家) )共计共计 2,12,14 41 1亿日亿日元元( (9 94 4家家) )共计共计 92927 7亿亿日日元元(13(131 1家家) )【Group Finance的全貌的全貌 (2009年年3月末月末)】有效使用资金有效使用资金以资金为切入口强化风以资金为切入口强化风险险管理管理合计合计 6,991亿日

23、元亿日元(134家家)ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询合计合计3,233亿日元亿日元(167家家)22减轻减轻T T/ /A A（投资汇兑损益）风险（投资汇兑损益）风险强化分红，降低风险，有效使强化分红，降低风险，有效使用用 资金资金彻底检查剩余资金的余额，防止资金滞留。彻底检查剩余资金的余额，防止资金滞留。出于税务考虑而留在海外子公司的利润，也需要定期出于税务考虑而留在海外子公司的利润，也需要定期r re evi viewew，条件成熟就立即分红。，条件成熟就立即分红。周转资金周转资金右边所示右边所示 之之外的资金外的资金 应应全额对全额对 母公母公司分

24、红司分红海外子公司所持有的现金海外子公司所持有的现金对海外子公司保有资金的分类对海外子公司保有资金的分类【基本思路基本思路】原则上纳入全球资金管原则上纳入全球资金管理理系统系统分红分红再投资资金再投资资金为节税而留存于企业的资金为节税而留存于企业的资金短期待付资金短期待付资金偿还债务所需资金偿还债务所需资金改善总公司的现金流改善总公司的现金流ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询23资金不足的海外子公司资金不足的海外子公司ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询M C F C新加坡新加坡融資融資融資融資存款存款资金剩余的海外直属子公

25、司和投资企业资金剩余的海外直属子公司和投资企业融資融資存款存款MCF（英英）/总公司总公司融資融資美国地区子公美国地区子公 司司欧洲地区汽车销欧洲地区汽车销 售企业等售企业等欧洲地区直属公欧洲地区直属公 司司亚洲地区的汽亚洲地区的汽 车生产企业等车生产企业等飞机飞机/船舶租船舶租 赁赁SPC亚洲地区亚洲地区 直属公司直属公司亚洲太平洋地区投资企业亚洲太平洋地区投资企业欧洲地区投资企业欧洲地区投资企业亚洲太平洋地区直属子公司亚洲太平洋地区直属子公司美国地区投资企业美国地区投资企业荷兰控股公司荷兰控股公司存款存款其他重要投资企业其他重要投资企业财务子公司的架构财务子公司的架构在纽约，伦敦，荷兰，在

26、纽约，伦敦，荷兰，新新加坡加坡四四地设地设立立海外海外财财务子务子公公司，司，建建立起立起外外币资币资金金的海的海外外循环循环系系统。统。M I C（美国美国）24财务子公司及其作用财务子公司及其作用MCFC（SIN）功能功能特点特点外部融资外部融资存贷款存贷款（短期短期）中长期贷款中长期贷款利率利率/汇率的汇率的 风险锁风险锁定定流动性管理流动性管理亚洲太平洋地区各投资亚洲太平洋地区各投资 公司的存贷款公司的存贷款没有预扣所得税，有亚洲没有预扣所得税，有亚洲 最最大的资金市场大的资金市场满足欧洲地区的资金需满足欧洲地区的资金需 求求、融资融资、流动性管理流动性管理、 剩余资金的投资剩余资金的

27、投资等等活跃的资本市场活跃的资本市场临近欧洲地区的职能部临近欧洲地区的职能部门门中心中心调节欧洲地区的短期内调节欧洲地区的短期内 部资金供求部资金供求等等没有预扣所得税没有预扣所得税美国地区的内部资金供美国地区的内部资金供 求，融资求，融资等等活跃的资本市场活跃的资本市场财务子公司和美国公司财务子公司和美国公司 一体一体融资融资（CP、公司债券公司债券、高流动性银团贷款高流动性银团贷款、借款借款等）、等）、对各投资对各投资企企业业的的 贷款贷款/存款存款、ALM管理管理、流流动性动性管理等管理等暂未实施暂未实施MTN、CP、银行借款银行借款等等MTN、CP、银行借款银行借款等等矿业，能源行业子

28、公司矿业，能源行业子公司经由经由MCFN、能源行能源行业业 子公司子公司汽车，能源，矿业行汽车，能源，矿业行 业子公司业子公司电力行业子公司等电力行业子公司等汽车制造销售、船舶汽车制造销售、船舶/飞飞 机租赁机租赁SPC等等英国地区直属子公司，汽英国地区直属子公司，汽车销售公司车销售公司等等欧洲地区汽车销售公欧洲地区汽车销售公 司司、MCF等等机械机械、谷物采购销售谷物采购销售公公 司司等等持有高信用等级债券持有高信用等级债券等等持有高信用等级债券持有高信用等级债券等等【全球全球Treasury体体系系】MCF（LDN）MCFN（RTM）MIC（NYC）MCebsite: http:/2021

29、/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询25 金金融市场融市场 GlobGlobal al财务财务 印印 度度 尼尼 西西 亚亚 MCSPCMCFC各投资公司各投资公司直属直属公司公司泰国泰国TIS Group上海三菱上海三菱澳洲澳洲豪州三豪州三金属金属資源資源 子会社子会社亚洲地区直属公司亚洲地区直属公司MIC【美国美国】新加坡新加坡MCFJ凡例凡例【亚洲亚洲/太平洋地区太平洋地区】中国中国各事業各事業投資先投資先中国中国境内境内 直属公司直属公司 海外直属子公司和财务子公司的关海外直属子公司和财务子公司的关系系M C F英国三菱英国三菱MCFN海外直属子公司在全球海外直属子公司在全球资资金管金管

30、理理中发中发挥挥重要重要作作用用【欧州【欧州】【日本【日本】日本日本金融市场金融市场美国金融市场美国金融市场欧洲市场欧洲市场欧洲市场欧洲市场豪州金豪州金融市場融市場 金融市金融市場場泰国金融市场泰国金融市场各事業各事業投資先投資先各事業各事業 投資先投資先分公司分公司下属投资企业下属投资企业欧洲地区欧洲地区 直属公司直属公司各投资企业各投资企业各投资企业各投资企业各投资企业各投资企业连连（接接子子 公公 司司 资本市场资本市场 融融 资资 和财和财务子务子 公司的公司的连接连接 通过通过PooPool li ingng的的点线表示未完成点线表示未完成）香港香港三菱三菱三菱三菱( (中国）中国）

31、ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询26阻碍全球资金统一管理的因素阻碍全球资金统一管理的因素ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询企业方面的原因1. 企业内部的纵向管理体制，特别是事业部制的组织结构尤甚。2. 海外子公司的权限过大。3. 各个公司都想各自维持和金融机构的往来。制度方面的原因1. 对外汇/资本流动的管制：资金不可自由进出，规章的突然改变，对只有外币的限制， 对融资的限制，非居民账户间资金划转的限制，等等。2. 税制：预扣预交所得税，转移价格税制，Tax Heaven税制，Thin Capital资本税制， taxa

32、tion on deemed dividend，等等。克服制度制约的解决方案1. 将结算集中至资金管理中心，把资金流尽量变为贸易项下的进出。2. 在有条件（税务方面）的地方通过资金管理中心进行switch结算，把资金以及外汇头 寸集中。3. 尽量从本地资本市场以及金融机构融资。27什么叫司库 全球领先企业的司库体系建设参考中资企业的司库体系建设实践ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询28中国公司的财务部和财务公司和国外的司库部门有 何异同：ebsite: http:/2021/7/23媒体媒体培训培训咨询咨询从本质要求上并无不同，只是发展时间和金融环境造成的差异。海 外企业司库体系