私募股权投资、fof母基金与境外红筹上市实务操作1

中国法律教育培训中心中律教培 2013第48号关于举办私募股权投资、FOF 母基金与境外红筹上市实务操作暨对赌协议、TERMSHEET、VIE 争议解决专题讲座的通知各有关单位：新修订的证券投资基金法首次将非公开基金（私募基金）的募集、运作、管理纳入法律调整范围。 基金法的修订完善，夯实了基金业制度基础，优化了发展环境，拓展了改革创新的空间，基金行业面临着新的机遇和挑战。私募股权投资基金募集、投资、管理、退出存在着较为复杂的法律风险，其典型的交易结构和法律核心条款设计，对于融资企业、PE 基金和律师都是极为重要的问题。继国家发展与改革委员会发布了我国首个全国性股权投资企业管理规则关于促进股权投资企业规范发展的通知后，股权投资母基金(FOF)细则指引也将出台。为帮助有关部门和人员深入了解修改后的证券投资基金法 ，掌握基金募集、投资、管理、退出等典型交易结构和核心条款设计，学习基金法律实务前沿专业知识，提高基金投资与融资实务操作技巧，有效规避操作风险，经研究，中国法律教育培训中心决定举办“私募股权投资、FOF 母基金与境外红筹上市实务操作暨对赌协议、TERMSHEET、VIE 争议解决专题讲座” 。讲座结束后，将颁发三十学时结业证书。现将有关事项通知如下：一、组织机构主办单位：中国法律教育培训中心承办单位：北京华睿创新企业管理咨询中心二、参加对象各地发改委、中小企业局、金融办的领导及相关人员；上市公司、银行、信托投资公司、证券公司、资产管理、保险、期货、投资咨询等金融机构中高层管理人员；企业董事长、总经理、投融资项目及财务负责人、法律顾问、法务主管；私募股权投资基金公司（产业投资基金、基金管理公司）项目负责人；各律师事务所股权投资基金、并购、金融证券律师；各产权交易所、战略投资者、会计师事务所、高校教研专业人士。三、时间、地点报到日期：2013年12月13日会议时间：2013年12月14日17日（四天全天学习）会议地点：上海市报名截止日期：2013年12月6日四、参加办法参加的代表须交纳会议费2800元/人（含专家报告、场租、茶歇、资料等） 。统一安排食宿，费用自理，报到时统一交纳。请将报名表传回，我们收到报名表后，于举办前七天将正式日程和报到通知传真给参会代表：此课题组团报名可优惠:1. 会务组联系方式：负责人：王振友 话：01052166272传 真或 68577251指定报名邮箱：1432724264在线 QQ 咨询报名： 1432724264附件：1、讲座日程安排2、报名表中国法律教育培训中心2013年11月附件1：讲座日程安排12月14日（星期六）8:30-11:3013:00-15:30私募股权基金的投资、管理、退出及风险控制结合“商业计划书制作与尽职调查”1、中国私募股权基金概述 2、投资的一般程序 3、商业计划书制作要点4、财税尽职调查与财务核数 5、投资标准与投资方案 6、项目遴选与投资估值7、投资后管理实务 8、回购的基本问题 9、上市后市值管理10、投资退出 11、投资风险控制要点 12、实务案例分析主讲专家：俞铁成 天道资本董事长、天道并购网 CEO15:40-18:40信托型私募股权基金暨信托参与 PE 业务实务典型案例分析1、PE 与信托概述 2、信托与 PE 的合作方式 3、信托与 PE 的其他对接4、信托参与 PE 上市 5、基金专户资管参与 PE 6、实务案例主讲专家：曲 峰 大成律师事务所高级合伙人12月15日（星期日）8:30-11:3013:00-15:00（一）母基金 FOF 运作实务1、中国私募股权 FOF 的发展及法律环境 2、FOF 与 PE 的区别及其优势3、人民币 FOF 类型比较 4、FOF 投资、运作模式、策略5、FOF 的 LP 6、FOF 在中国民营母基金（二）境外红筹上市、换股收购实务操作1、境外红筹上市的典型架构 2、境外红筹操作实务3、换股收购操作实务 4、典型案例分析主讲专家：张剑文 博士，中国私募股权企业家联盟研究所所长15:10-18:10VIE 结构风险管理和争议解决1、VIE 投资模式简析 2、VIE 结构争议案例分析3、VIE 结构风险表现特征 4、VIE 争议解决及律师角色主讲专家：张永华 大成律师事务所合伙人12月16日（星期一）8:30-11:3013:00-16:00（一）产业投资基金 PE、VC 与区域股权市场VC 和 PE 操作实务与核心条款设计1、区域股权市场简介及其对 PE、VC 的影响 2、股权投资基金架构与投资模式设计3、融资核心条款分析与设计 4、实务案例（二）外资私募股权基金的实践问题1、法律法规分析介绍及外资 PE 进入我国的主要模式2、PE 运作的多样性与灵活性：PE/VC 基本架构、双 GP 或多 GP、GP 采取有限合伙制、抵押与担保相结合的投融资模式、平行基金模式主讲专家：秦茂宪 竞天公诚律师事务所合伙人16:10-18:40房地产私募股权基金的法律结构和运作1、房地产融资的主要渠道与方式 2、私募股权基金的组织形式3、有限合伙制私募房地产基金的运作模式 4、信托制私募房地产基金的运作模式 5、私募房地产基金与私募股权基金的运作区别 6、房地产基金在中国的最新募集案主讲专家：马晨光 大成律师事务所高级合伙人12月17日（星期二）9:00-12:0013:30-16:30（一）有限合伙基金：业务创新、风险防范1、私募股权投资基金管理模式概述 2、有限合伙制在创投业的应用3、有限合伙的特点与面临的问题 4、有限合伙制的交易架构设计与优化5、有限合伙与公司制在法律层面上的比较 6、有限合伙制的运营机制、服务机制7、有限合伙基金业务创新及风险防范（二）从首例对赌案判决看对赌协议及 PE 投资的 TERMSHEET1、首例对赌协议案最新进展 2、证监会关于对赌的态度3、证监会、最高人民法院关于对赌的态度 4、TERMSHEET 的其他条款（三）私募股权基金的法律风险1、公司法、合伙企业法对风险投资业的影响 2、宏观、微观风险因素概述与分析3、潜在条文性法律风险点分析 4、风险投资业的法律风险及其防范主讲专家：邹 菁 国浩律师事务所高级合伙人专家均已接受邀请，但因不可预见因素请以报到通知为准；小议题仅供参考，请以专家授课为准。附件2：私募股权投资、FOF 母基金与境外红筹上市实务操作暨对赌协议、TERMSHEET、VIE 争议解决专题讲座报名表因名额因名额有限，此表请尽快传真至王振友010-68577251；QQ 在线咨询报名：1432724264指定报名邮箱：143