中国服装行业报告

2012 年中国服装行业经济运行分析 2012 年，受到外需不振、内需增长趋缓、生产要素成本持续上升等因素的影响， 中国服装行业进入调整转型期，增速放缓，企业面临着转型升级的紧迫压力。 但是，全行业通过努力创新，依然实现了两个市场增长的不易成绩。 一、内销：保持增长，增速放缓 2012 年一季度，服装内销基本延续 2011 年四季度趋势，增速明显放缓。 至 2012 年三、四季度，随着中国经济筑底企稳，服装内销增速逐步回升。全年 来看，内销市场保持增长，增速有所放缓，并呈现前低后高的走势。 1、全年服装内销增长前低后高 国家统计局数据显示，2012 年 1-11 月份，全国社会消费品零售总额 186832.5 亿元，同比增长 14.2%（扣除价格因素实际增长 12%） ，其中，限额以 上企业（单位）消费品零售额累计 90347 亿元，同比增长 14.5%。服装类商品 零售额累计 8611 亿元，同比增长 18.2%，增幅明显高于消费品零售总额的增长， 但比 2011 年同期下降 6 个百分点。 2012 年 1-11 月，全国重点大型零售企业服装销售额 1823.2 亿元，同比上 升 12.57%，比 2011 年下降 7.04 个百分点，低于 2008 年（18.96%） 、2009 年 （15.51%）同期水平。 商务部重点监测的 3000 家零售企业销售额数据显示，2012 年 11 月份重点 零售企业零售额同比增长 8.5%，其中，服装销售额同比增长约 7.2%，比 2011 年同期下降 6.9 个百分点。 分季度来看，随着经济筑底企稳，2012 年内销市场增速呈逐季回升的态势。 2、价格增幅回落，年末销量增幅有所上升 2011 年以来，国内服装价格上升较快。价格上涨对服装内销金额增长有一 定拉动作用，但另一方面，对服装销售量增长的抑制作用也较为明显。 2012 年 1 月，全国重点大型零售企业服装平均价格、销售金额分别同比 增长 12.31%、15.19%，而销售量仅同比增长 2.56%。之后的 7 个月，服装销售 数量同比增长一直较低，除个别月份外，基本处于 2%左右。至三季度后，随着 价格涨幅回落，服装销售量也出现较明显增长，至 11 月，全国重点大型零售企 业服装平均价格、销售金额、销售数量分别同比增长 4.68%、16.4%和 11.2%， 销售数量和金额呈现同时增长。 2012 年三季度以来，价格增幅的回落，一方面是年关将近，节日来临，各 地零售企业打折、满赠、抽奖等活动，促使服装零售价格实际下降；另一方面， 这也是自 2012 年以来服装出厂价格指数处于回落走势的反映。 3、品牌服装销售及三四线市场对服装内销形成支撑 注重品牌提升、文化价值和商业模式创新的品牌服装销售，特别是量大面 广的三四线市场的大众消费，对 2012 年内销市场的增长，形成支撑作用。 品牌服装销售方面，除主要进行品牌服装销售的全国亿元以上重点大型零 售企业，服装销售额同比上升外，服装类上市公司数据也显示，2012 年 1-3 季 度，24 家主要进行品牌营销的服装类上市公司，营业收入同比上升 14.9%。 三四线市场方面，根据中国纺织工业联合会流通分会数据显示，2012 年 1- 11 月，包括沈阳五爱服装城、上海新七浦服装市场、广州白马服装市场、常熟 服装城、重庆圣名商业广场、即墨服装批发市场等在内的主要服装专业市场， 成交额达到 1346.71 亿，同比增长 8.79%。虽然同比增幅低于限额以上和重点 大型零售企业，但考虑到体量因素，对内销支撑作用依然明显。 但是，内销市场也出现了库存增加等引起各方关注的问题。 总的来看， 2011-2012 年服装行业部分企业所出现的库存问题，是市场表现和市场预期存 在差距造成的一种短期市场现象。库存会影响下一个销售周期经销商的订货意 愿和销售，但借助经济回暖、需求回升以及企业的积极调整，2012 年三季度以 来，库存问题已经得到了相当程度的改善。 国家统计局数据显示，2012 年 1- 11 月，规模以上企业主营业务收入、存货及产成品均同比增加。分季度来看， 存货及产成品增长明显逐季回落，至 11 月，存货及产成品同比增幅已低于主营 业务收入同比增幅。 33 家服装类上市公司的数据也显示，2012 年三季报，其存货总量 494.73 亿元，增速基本与销售收入增速保持同步，且前三季度存货同比增速逐季下降 （8.04%、6.00%和 3.75%） ，明显低于销售收入增速。同时，其存货总量占同期 销售收入 64.49%，也低于 2011 年同期。 4、新兴渠道成内销新动力，网销增长迅速 新兴渠道，尤其是服装网络购物市场的发展，成为了服装内销的新动力。 根据阿里巴巴推测，2012 年中国服装电子商务市场交易规模约为 2950 亿 元，同比增长约 44%，大大高于实体店服装零售的增长。 相比于实体品牌，网络品牌在销售费用、渠道成本等方面存在优势。经中国服 装协会调研，对于实体品牌的加盟商来说，在商铺或商场中的费用，占服装商 品售价的 15-30%，而网络品牌在网络平台支出的扣点为 5%-10%左右。这使得网 络品牌具有更高的性价比，更易为市场接受。 二、出口：量跌价增，金额增速放缓 在美、欧、日需求全面萎缩、要素成本增长、人民币持续升值的压力下， 2012 年 1-11 月中国服装出口量跌、价增，出口金额增速放缓。 1、出口全年增长增幅收窄 据中国海关统计，2012 年 1-11 月，中国服装出口数量连续 11 个月下滑， 1-2 月累计下滑一度达到了 11.4%，出口金额同比也出现了负增长。进入 3 季度 后，在国家出台促外贸增长的措施以及全行业的共同努力下，出口形势好转。 出口金额同比增长 3.4%，增幅与去年同比下降了 15 个百分点。 2012 年 1-11 月，我国累计完成服装及衣着附件出口 1445.31 亿美元，同 比上升 3.4%。其中服装出口 1171.87 亿美元，同比增长 2.29%，出口数量为 262.23 亿件，同比下降 1.69%，下降幅度比 2011 年增大了 0.8 个百分点；出口 平均单价 4.47 美元，同比增长 3.9%。其中，针织服装出口 680.22 亿美元，同 比增长 8.1%，出口数量为 188.68 亿件，同比下降 0.38%，梭织服装出口 491.65 亿美元，同比下降 4.79%，出口数量为 73.55 亿件，同比下降 4.88%。 2、传统市场总份额下降，新兴市场增长迅速 据海关总署数据，2012 年 1-11 月，我国对美国、欧盟、日本、香港等传 统市场的出口金额总计为 874.56 亿美元，占全国服装总出口的 59.13%，份额 同比下降 3.87%。出口数量为 146.30 亿件，占全国服装总出口数量的 55.79%， 同比下降 12.91%。 （1）对美出口金额、数量双增长 2012 年 1-11 月，中国对 美国服装及其附件出口金额增长 3.01%，服装出口数量增长为 5.15%，出口单价 下降 3.21%。在美国总进口略有下降的情况下（累计数量和金额分别下降了 1.75%和 1.6%） ，中国服装在美国进口中的比重持续上升。根据美国海关统计， 1-11 月中国服装在美国进口中的数量占比 41.80%，数量占比增长 1.04%；金额 占比 37.88%，与 2011 年同期金额占比持平。 （2）对欧盟出口持续大幅下降 2012 年 1-11 月我国对欧盟服装出口大幅下降，服装及衣着附件出口金额 下降 14.73%，服装数量下降了 12.91%，出口数量向下拉动中国服装总出口 3.07 个百分点。欧债危机的深度影响导致欧盟零售市场持续低迷，2012 年欧元 区 17 国和欧盟 27 国的服装鞋帽零售仅在 9 月同比增长，显示消费意愿的不足。 欧盟海关数据显示，欧盟从盟外进口服装同比连续下跌，同时自中国进口的总 量累计下跌超过 10%。需求严重萎缩导致中国服装出口欧盟一路下跌。 （3）对日出口数量下降明显 2012 年 1-11 月，我国服装对日本出口数量下降了 5.99%，出口单价提高了 7.11%，服装及衣着附件的出口金额同比增长 1.19%。由于订单转移的影响，中 国出口日本数量下降明显。 （4）对香港地区出口金额、价格增幅明显 2013 年对香港地区出口金额增长了 14.56%，出口数量下降了 6.98%，单价 大幅提升了 23.71%。 （5）对新兴市场出口增长迅速 中国对东盟地区服装及其 附件出口金额达到了 94.41 亿美元，同比增长了 96.48%，服装出口 3。数量 20.95 亿件，同比增长 34.37%。对巴西和墨西哥的出口金额分别为 13.18、6.64 亿美元，增幅分别达到了 17.16%和 45.61%，出口数量增幅为 4.72%和 83.47%。 3、出口订单转移情况分析 由于国内劳动力成本刚性增长，棉花等纺织原材料价格过高，东南亚国家 在劳动力、汇率、出口优惠关税等方面的优势日益突出，部分采购商不断把生 产订单转移到东南亚、东欧、拉美等国家。 （1）日本市场订单转移明显 中国成本上涨以及日本与东盟、南亚国家的一些区域贸易优惠安排，导致 中国服装在日本市场的份额逐年下降。日本海关数据显示，中国在日本市场的 份额由 2009 年的 82.87%下降到目前的 77.07%，其中 2012 年下降了 5 个百分点， 而东盟国家所占份额持续上升，从 2009 年的 7.10%上升到到目前的 13.08%。2012 年 1-11 月日本服装总进口同比增长了 22.16%，但是自中国进口 的服装同比增幅仅为 18.15%,低于从东盟国家进口的增幅 45.81%和自欧盟进口 的增幅 23.10%。 （2）中、高价位产品也存在不同程度的出口萎缩和转移 根据中国海关数据对梭织服装各档出口单价产品进行分析，在出口份额占 55%的 5 美元以下产品出口数量同比下降 2.22%，其中男式长睡衣、女式睡衣、 婴儿服装及附件、男内裤跌幅明显，出口份额占 35%的 5-11 美元产品出口数量 同比下降 5.65%，比重也略有减少，其中男便服套装、男衬衫、女式连衣裙、 女式上衣、女式裙子出口数量持续下跌，尤其是男便服套装，同比降幅达 37.31%；而出口份额占 10%的 11 美元-20 美元和 20 美元以上产品同比分别下降 了 12.99%和 6.22%，男西服套装、女西服套装、女便服套装出口数量持续下跌。 在美国市场上，中、高价位产品的订单转移趋势也很明显。比如男式西服 套装，美国从全球进口同比下降了 9.00%，但是从中国进口下降了 18.66%，从 墨西哥和越南进口分别上升了 23.55%和 11.36%。美国男上衣总进口减少了 4.07%，从中国进口减少了 10.80%，而从印度和多米尼加共和国进口增长了 31.71%和 47.54%，男式长睡衣美国总进口增长了 5.10%， 但是从中国进口减少 了 10.99%，从柬埔寨、巴基斯坦、越南进口分别增长了 65.31%、93.15%、31.72%。 4、 出口订单进一步向大企业集中 2012 年 1-11 月全国服装出口额同比增长了 3.4%，商务部统计数据显示， 优势龙头企业的出口增幅较大，其中出口排名前 20 家的服装企业的总出口额同 比增长了 33.6%。 2012 年出口 1000 万美元以下的小企业数量减少了 1.06%，而出口超过 1 亿 的企业数量增长了 3.85%，出口额总额同比提高了 5.2%，企业数量增加了 3.85%。 以上数据显示出大型企业在品质管控和供应链管理方面更具竞争优势。 三、 生产：总产量与 2011 年基本持平 2012 年 1-12 月，规模以上企业产量增速放缓，规模以下企业产量有所减 少,服装总产量与 2011 年基本持平。东部地区增速较慢，中西部地区增速较快， 东北三省快速增长，产业继续由东部沿海向其他地区转移。 1、产量与 2011 年基本持平 根据国家统计局数据显示，2012 年 1-12 月规模以上企业累计完成服装产 量 267.28 亿件。同比增长 6.20%。其中梭织服装 135.10 亿件，针织服装 132.19 亿件，分别比 2011 年同期增长 7.73%和 4.68%，产量增速渐缓。 同时，根据中国服装协会跟踪调研的 15 个重点服装产业集群数据显示，关 停以及减产的规下企业数量不低于 10%，产量有所减少。 综观全行业，2012 年服装总产量应与 2011 年基本持平。 2、东部地区增速相对平稳，中西部、东北较快速增长，产业持续向东部以外地 区转移 分地区来看，2012 年 1-11 月，东部地区产量增速相对平稳，同比上升 4.03%； 中、西部仍保持较快增长，产量同比分别上升 13.54%和 12.55%；东北三省产量 快速增长，同比上升 37.6%。 广东、江苏、浙江、山东和福建仍为我国服装产量前五名大省，河北 （84.13%） 、辽宁（48.06%）等省产量同比增长较快。 从占比来看，2011 年至 2012 年 11 月，东部地区产量增速逐季放缓，所占 比重也逐渐缩小，2012 年 1-11 月产量占比比 2011 年年底下降 2.45 个百分点； 中、西部地区和东北三省，产量增速逐季加快，所占比重也逐季加大，2012 年 1-11 月产量占比比 2011 年年底分别上升 1.48、0.13 和 0.17 个百分点。同时， 五大省总产量占全国总产量的 74.46%，也比 2011 年年底减少 2.33 个百分点， 份额有所减少。显示产业持续由东部地区向其他地区进行转移。 四、投资：同 比降幅收窄，行业景气回升 据国家统计局数据，2012 年 1-12 月我国服装行业 规模以上企业实际完成投资 2610.92 亿元，与 2011 年同比增长 25.97%，增幅 下降了 15 个百分点。新开工项目与 2011 年同比降幅收窄，显示行业景气开始 回升。 五、效益：两极分化 2012 年，规模以上企业整体盈利水平基本平稳，亏损面逐步缩窄；规模以 下企业各项指标均出现较为明显的下滑趋势，且与规模以上企业存在着较大的 差距；生产要素价格的持续上涨，也成为压缩企业利润空间的一大因素。 1、规上企业：整体盈利水平基本平稳，亏损面逐步缩窄 根据国家统计局统计显示，2012 年 1-11 月，服装行业规模以上（年主营 业务收入 2000 万元及以上）企业 14501 家，累计主营业务收入 15121.53 亿元, 同比增长 11.30%；利润总额 829.02 亿元,同比增长 7.48%。1-11 月份亏损企业 2132 家，亏损面为 14.70%，亏损面逐步缩窄。从业人数 433.26 万人，同比下 降 2.91%。 行业整体销售利润率为 5.48%。同时，规上企业的四项基本能力基本平稳， 略有下滑。 根据国家统计局统计显示，1-11 月规模以上企业从业人数同比下降了 2.91。人均产值、人均主营业务收入有所提升，分别提高了 16.28%、14.63%。 2、规下企业：各项指标下滑明显, 与规上企业存在着较大的差距 从中国服装协会跟踪调研 377 家企业来看，2012 年 1-3 季度，规模以下的 中小服装制造企业各项经济指标与规上企业存在着较大的差距。开工率、毛利 率、新增订单平均利润率较 2011 年同期下降，分别为下降 3.25%、1.25%和 0.45%。其余经济指标均不理想。 3、生产要素价格持续上涨，不断压缩企业利润空间 （1）原材料成本持续上涨 从柯桥纺织服装面料类与服饰辅料类的价格指数可以看出，自 2011 年以来， 服装面辅料价格持续高位且持续上升。 （2）劳动力成本高企 中国服装协会 2012 年跟踪调研的 377 家企业数据显示，企业劳动力成本增 长明显，增幅超过 10%，规上企业的增长更加明显。 六、2013 年展望 展望 2013 年，虽然仍然存在较大不确定性，但全球经济有望出现温和复苏 势头，中