商业银行辩论正反方立论

一规模扩张更重要 我们都知道城商行走出原来所在的城市到全国开发，应该是07年银监会开始鼓励大家 走向全国。异地经营都还是很有收益的。我们经常把城商行当做一个整体来看，谈问题也 是从整体在谈。但是这个群体的差异太大了，去年年底我们看到最大的北京银行已经7700 多亿了，最小的城商行才90亿都不到。同为城商行 风险却各不同，一方面规模扩张了，他 们有这个能力去做很多事情，所以一方面是他本身的需要，还有一个好处是他也能够去对 冲他的风险。而日益激烈的竞争和自身发展的需求都驱动着城市商业银行保持高速发展和 进行资本扩充。 “如果管理者努力了十来年，却总在一个区域内打转，这很容易失去发展动力” 。 规模扩张有利于城商行扩大市场覆盖面，分散经营风险，为更广阔的市场和更多的客 户提供金融服务，从而在一定程度上降低集中度风险；有利于增强资本实力，从根本上提 高抵御风险的能力；有利于加强与同业的合作，积极探索新型金融业务，同时降低流动性 风险。规模扩张有利于城商行形成规模经济效应，增强盈利能力。 通过跨区经营，城市商业银行可以更广泛地参与异地竞争、 抢夺同业市场，同时扩大 自身影响力、客户群体和经营范围。银行产品的同质化特征保证了大部分城市商业银行在 异地经营时能够抢占部分市场。 所以我方认为：城市商业银行还是规模扩张更重要。 二风险管控更重要 城市商业银行经营管理过程中，机构数量的过度扩张,为吸收更多的资源，银行业内将 出现恶性竞争，银行业的整体效率下降，使得收益与规模不对称引发系统性风险,。一方面， 信贷快速扩张易引起资本充足率下降，增加商业银行的加权风险资产，单单依靠资本的盈 利增长和效益提高等自我积累方式来解决问题已经不现实。另一方面，长期以来因为本身 的经营不善、盲目扩张影响其商业化进程。 。 在城商行疯狂的扩张背后，埋藏了不少隐患，而这些扩张的负作用也会逐步显现。 以北京银行为例，该银行较好地在一线城市分行布点，这为银行未来规模持续加速扩 张提供较好的平台。但自 2009 年下半年以来，北京银行成本收入比大幅反弹后持续处于自 身相对高位，异地持续扩张过程中费用反弹压力已逐步显现。 同时，由于今年的宏观经济形势与 2010 年不同，这对城商行的扩张经营也会产生风险。 在经济上行周期，城商行的异地扩张经营可能不会有太大的风险，然而一旦经济进入相对 平缓或下行周期，加上利率市场化的推进，银行间的竞争进入白热化阶段，城商行，特别 是跨区域城商行所面临的风险就会非常大。 另外，城商行追求规模扩张的同时，也加剧了银行对资本金的渴求，为了拉到存款各 银行可以说是“不惜一切代价” 。像近期曝出的齐鲁银行骗贷案，便为业界敲响了警钟。 城市商业银行一味的进行规模扩张，在不注重风险管理的条件下，这种做法是不可取 的，这样使得规模扩张不仅没有使效率提高，反而降低，达不到预期的目的。所以风险管 理是规模扩张的前提，风险管理比规模扩张重要。 顺应历史的趋势。有的时候是势比人更强。城商行到了我们现在这个程度再想大规模的发 展，大的环境已经不允许。第一，中国经济速度降下来了，市场空间提供的有限了。第二， 竞争更加激烈了，监管的政策，没有商业银行之前，人民银行管的时候，谈这个事情，但 是没有严格执行。但是现在不光是贷款比例的问题，资本充足率的问题，我们现在面临的 是国际最严格的监管标准。在这种情况下，我们也必须适应这个形势的发展。另外，确实 也要看到我们的短处，与国有银行和股份制银行相比，人才上、管理上、IT 技术上我们有 相对落后的地方。所以，跨区域发展，我们说放慢脚步、放缓节奏、进一步进行战略思考 也是有必要的。另一方面，监管部门讲特色化、差异化的定位确实有道理。我们也不可能 再走传统的股份制银行当时粗放经营的老路。现在城商行如果再走这个阶段已经行不通了， 因为大形势已经不一样了。 模扩张了，一方面是他本身的需要。还有一个好处是他也能够去对冲他的风险。每一个地 方的经济结构都是有它的特点，城商行那么大的牌子，地域风险符合银监会的要求，允许 他组合以便对冲风险，从风险管理的角度他有动力去尽可能的把他的贷款组合，通过贷款 转让或者是其他的方式把它卖出去也是可以的。这是不同层次的问题，我们现在讨论的是 把它当成一个整体了。我觉得绝大多数的城商行确实应该像我们现在讲的局限于一个地方 的发展不太符合，最符合他们的管控能力，也符合他们整体的资本、资金能力。有一些银 行觉得他已经到了这个阶段了，可能还是未来的发展趋势。 1、 追求规模经济 银行业是一个规模经济效应非常突出的行业，规模扩大不仅能够增加更多的收入，还 能够相对降低单位资产的人力成本、技术支持成本、后台结算成本、风险内控成本及其他 后勤保障成本。这样，一方面成本收入比显著降低，另一方面也扩大了利润规模提高了盈 利能力。在国际金融市场上，不断出现大银行的超级并购活动，正是追求规模经济的具体 体现。因此，从行业属性来看，城市商业银行自成立之日起就存在规模扩张的内在冲动。 事实上，城市商业银行在过去几年间，确实实现了规模的迅速扩张。从个体上来看，许多 城市商业银行已经成为所在地区的主要金融力量，如北京银行长期在首都地区居于市级银 行的第三位或第四位，为了进一步扩大资产规模，追求和实现规模经济，城市商业银行在 经过资本积累后，已经普遍产生了迈出所在城市、实现跨区发展的经营要求。 2、分散资产组合的风险 识别、计量、控制和规避风险，是一切金融机构风险管理的核心内容，可以说风险管 理是金融业区别于其他行业的主要技术特征，而风险管理水平也是一家金融机构在同业内 核心竞争力的主要体现。降低风险最有效也是最常用的方法就是实现资产组合的分散化。 城市商业银行如果一直局限在所在城市开张业务，难免出现贷款等业务在某一地区的过度 集中，其经营业绩会受该地区经济发展状况波动的巨大影响，例如，经济发展较快时期， 资金需求大，储蓄供给也充沛，银行处于相对有利位置，盈利能力就比较强，风险相对比 较小；相反，当地方经济陷入低迷时期，信用链条紧缩，贷款客户违约概率上升，银行业 就可能面临发展停滞、不良资产增加的风险。如果银行采取跨区域发展模式，就可以有效 规避这种区域风险，对城市商业银行来说更是如此。如果仅限于所在城市，那么就可能面 临较其他银行更为集中的区域系统风险。即使对北京银行、上海银行这类处在经济发展迅 速地区的城市商业银行来说也是如此，这些地区虽经济增长速度快、社会信用度相对较好， 但是由于整个地区资金相对充裕，金融机构间竞争激烈，想要持续提高盈利能力也相对困 难。 3、扩大品牌影响力 品牌对所有企业来说都是十分宝贵的能给企业带来经济利益的资源，对于以提供金融 服务为主要内容的银行业来说就显得更为重要。由于银行的高风险性和高公众性特征，银 行的信誉和品牌常常成为核心竞争的重要因素。城市商业银行由于整体实力相对较弱，在 办理异地结算方面速度相对较慢，因此在与其他银行竞争时并不处于同一起跑线上。城市 商业银行在自身努力下实现了跨区域经营，自然就会大幅提升品牌价值，这对于开发金融 产品、培育忠诚的客户群有着深远的意义。此外，客户尤其是储户对金融机构的信心与其 规模有很大关系，实现跨区域扩张，扩大规模，是提高社会公信力的一种有效战略。 第三，分析了北京银行上市的积极的自身效应，主要包括：形成良性的资本补充机制并扩 张资本规模、提高盈利能力、提高安全性：提高银行资本充足率和资产质量稳步、改善流 动性指标、优化股本结构、加速完善公司治理结构的步伐、提高信息披露透明度、提高知 名度、增强竞争力；最后，分析了北京银行上市带来的积极外部效应，主要包括：市场改 进效应、为中小企业融资带来了便利、对其他银行的示范效应、财富效应。 从国际金融市场的发展经验来看。金融机构尤其是发达国家的金融机构通过上市来筹集资 金实现扩张已经成为一种普遍现象，运用资本市场进行规模扩张已是大势所趋。世界排名 前 10 名的银行全部都是上市公司。如美国美洲银行、美国花旗集团、中国工商银行等大 银行。国际范围内，银行上市为其带来主要好处有：增强资金实力；拓宽融资渠道；扩大 经营规模；调剂资金余缺；广告效应；财富效应、规模效应等积极作用，极大地提高了自 身的竞争力。 国内的银行业上市改革的工作，在经历了十几年的发展之后，取得了长足的进步，达到了 此前任何时期都无法达到的高度。我国银行业的上市历程大致经历了三次革命的锤炼，使 其理论基础、操作经验都变得坚实起来。为现代商业银行的发展奠定了基础，铺平了道路， 形成了更为完善的银行服务体系。与此同时，银行上市的法律法规也得到了空前发展，把 我国的法律法规的制定推向更深和更广的范围，呈现出鲜明的时代特征。 （一）形成良性的资本补充机制并扩张资本规模（一）形成良性的资本补充机制并扩张资本规模（二）提高盈利能力（二）提高盈利能力 盈利能力的提高是上市中小商业银行获得股东支持的基础条件之一，也是银行扩大规模， 业务创新的源泉，更是其增强实力、巩固信用、提高竞争能力的基础。 （三）（三） 提高安全性并使得银行资本充足率和资产质量稳步提高提高安全性并使得银行资本充足率和资产质量稳步提高（四）改善流动性（四）改善流