天津证券从业《金融市场》：股票理论价格考试题

天津证券从业天津证券从业金融市场金融市场：股票理论价格考试题：股票理论价格考试题 一、单项选择题（共一、单项选择题（共 29 题，每题的备选项中，只有题，每题的备选项中，只有 1 个事最符合题意）个事最符合题意） 1、通常情况下，_，赎回的期权价值就越大，越有利于发行人。 A赎回期限越短、转换比率越低、赎回价格越低， B赎回期限越长、转换比率越高、赎回价格越低 C赎回期限越长、转换比率越低、赎回价格越高 D赎回期限越长、转换比率越低、赎回价格越低 2、基金信息披露的规范性文件有_。 A 基金信息披露管理方法 B 年度报告的内容与格式 C 招募说明书的内容与格式 D 货币市场基金信息披露特别规定 3、投资者运用应急免疫策略管理其债券组合，组合当前面值 100 元，利率为 10%，要求在持有的 2 年内，组合的价值不能低于 115 元，1 年以后，当组合价 值为（）元时，需要采用利率免疫策略。 A104.5 B100 C97.5 D95.04 4、关于债券的到期期限与债券收益率的关系，以下说法错误的是_。 A其他情况不变，债券的收益率与债券的期限成正比关系，期限越长，收益 率越高 B债券的期限越长，市场利率变化对其价格的影响越大，债券的利率风险越 大，债券的收益率越高 C其他情况不变，债券的收益率与债券的期限成反比关系，期限越短，收益 率越高 D其他情况不变，债券的期限越长，市场利率变化的不确定性越高，投资者 要求的收益率越高 5、_中国证监会发布证券公司董事、监事和高级管理人员任职资格监管办法 ，标志着对证券公司董事、监事、高级管理人员实施任职资格监管的全面、统 一、规范和有约束力的监管制度的形成。 A2006 年 10 月 30 日 B2005 年 11 月 30 日 C2006 年 11 月 30 日 D2005 年 10 月 30 日 6、关于我国证券经纪业务，下面表述_是不正确的。 A证券公司可接受客户的委托 B证券公司不赚差价 C证券公司可向登记结算公司融券 D证券公司只收取一定的佣金作为业务收入 7、证券专营机构以包销方式承销股票，非经豁免，单项包销金额不得超过净资 本的（） 。 A20% B30% C40% D50% 8、高通货膨胀下的 GDP 曾长必将导致证券价格的_。 A上涨 B剧烈波动 C下跌 D不确定 9、营销组合四大要素不包括（） 。 A产品 B费率 C促销 D售后服务 10、上市公司增发股票时，刊登网上发行中签结果公告的时间是（）日。 AT+1 BT+2 CT+3 DT+4 11、以下说法正确的是（） 。 A在大多数投资者对股市抱乐观态度时，促使股价上涨 B在大多数投资者对股市前景过于悲观时，致使股价下跌 C大多数投资者对股市持观望态度时，市场交易量就会减少，股价往往呈现 盘整格局 D在大多数投资者对股市前景过于悲观时，致使股价上涨 12、2005 年对公司法进行了修订，有限责任公司的最低注册资本额降低至 人民币_万元。 A3 B5 C10 D15 13、证券公司设立集合资产管理计划，办理集合资产管理业务，设立非限定性 集合资产管理计划的，净资本不低于人民币_亿元。 A2 B3 C5 D10 14、截至 2006 年底，已经有“南方积极配置证券投资基金” 、 “博时主题行业股 票基金” 、 “中银国际中国精选混合型基金”等_只 LOF 在深圳证券交易所上市 交易。 A10 B13 C15 D20 15、我国证券投资基金管理人和托管人_对基金资产进行估值。 A每周 B每两天 C每三天 D每日 16、发布对具体股票作出明确估值和投资评级的证券研究报告时，公司持有该 股票达到相关上市公司已发行股份_以上的，应当在证券研究报告中向客户披 露本公司持有该股票的情况，并且在证券研究报告发布日及第二个交易日，不 得进行与证券研究报告观点相反的交易。 A1% B2% C3% D5% 17、申请从事证券、期货投资咨询业务的机构，要求有（）万元人民币以上的 注册资本。 A100 B200 C300 D400 18、证券公司在从事营销活动时发生违反法律法规的行为可能使公司遭受法律 制裁导致的损失是证券公司营销的_。 A合规风险 B营销人员风险 C营销渠道风险 D营销责任风险 19、根据我国证监会的规定，境外证券经营机构设立的驻华代表处，经过申请 可以成为我国证券交易所的_。 A特别会员 B普通会员 C专项会员 D临时会员 20、 ”市场永远是对的”属于_ A基本分析流派 B技术分析流派 C心理分析流派 D学术分析流派 21、期权费等于_。 A内在价值 B时间价值 C内在价值减时间价值 D内在价值加时间价值 22、基金进行收益分配会导致基金份额净值_。 A上升 B下降 C不变化 D影响不确定 23、封闭式基金募集期限届满时，满足_的条件下方可聘请法定机构验资，在 收到验资报告 10 日内，办理基金备案手续。 A基金份额总额达到核定规模 80%以上 B基金份额持有人人数达到 1000 人以上 C基金份额总额达到核定规模 60%以上 D基金份额持有人人数达到 500 人以上 24、根据证券法规定，公开发行公司债券，发行人累计债券余额不超过公 司净资产的_。 A20% B30% C40% D50% 25、下面选项中不是政府债券的特征的是_。 A安全性高 B免税待遇 C收益率高 D流通性强 26、2005 年对公司法修订的主要内容不包括_。 A按照公司经营内容区分最低资本额 B公司可以用股权等法律、行政法规允许的其他形式出资 C货币出资金额不得低于公司注册资本的 30% D公司对外投资所累积投资额不得超过本公司净资产的 70% 27、我国现行法规规定，可转换公司债券的转换价格应以公布募集说明书前 （）个交易日公司股票的平均收盘价格为基础，并上浮一定幅度。 A5 B10 C30 D60 28、现行市价法的适用条件是存在（）个及以上具有可比性的参照物。 A1 B2 C3 D4 29、股份有限公司发行境内上市外资股一般采用（）方式。 A部分向原社会公众股股东优先配售，剩余部分网上定价 B配售 C向机构投资者发行 D网上定价发行 二、多项选择题（共二、多项选择题（共 29 题，每题的备选项中，有题，每题的备选项中，有 2 个或个或 2 个以上符合题意，个以上符合题意， 至少有至少有 1 个错项。个错项。 ） 1、与证券市场形成有密切关系的是_。 A股份公司 B社会化大生产 C信用制度 D商品经济的发展 2、客户最多可以与_家证券公司签订融资融券合同。 A4 B3 C2 D1 3、金融中介积极参与金融衍生工具开发的主要原因有_。 A金融衍生工具是表外业务 B衍生工具可以规避风险 C金融机构可以自营以扩大利润来源 D新技术革命的支持 4、基金监管的手段不包括_。 A法律手段 B行政手段 C经济手段 D教育手段 5、金融衍生工具按_可以分为内置型衍生工具、交易所交易的衍生工具、OTC 交易的衍生工具。 A基础工具种类 B金融创新工具的功能 C产品形态和交易场所 D金融衍生工具自身交易的方法及特点 6、可转换公司债券的发行规模由发行人根据其投资计划和财务状况确定。下列 说法正确的有_。 A可转换公司债券发行后，累计公司债券余额不得超过最近 1 期末净资产总 额的 40% B可转换公司债券发行后，累计公司债券余额不得超过最近 1 期末净资产总 额的 30% C对于分离交易的可转换公司债券，发行后累计公司债券余额不得高于最近 1 期末公司净资产总额的 40% D对于分离交易的可转换公司债券，发行后累计公司债券余额不得高于最近 1 期末公司净资产总额的 30% E预计所附认股权全部行权后募集的资金总量不超过拟发行公司债券金额 7、对于金融期权交易双方开立保证金账户的规定，下列说法正确的是_ A交易双方均需开立保证金账户 B交易卖方必须开立保证金账户，而买方无要求 C交易买方必须开立保证金账户，而卖方无要求 D交易双方均无需开立保证金账户 8、公司改组为上市公司，其使用的国有土地使用权必须评估。应当由土地资产 的使用单位或持有单位向国家土地管理部门提出申请，然后聘请_级土地评估 机构评估。 AA BAA CAAA DA+ 9、下述_说法是正确的。 A自营业务是综合类证券公司一种以盈利为目的，为自己买卖证券，通过买 卖价差获利的经营行为。 B在从事自营业务时，证券公司必须首先拥有资金或证券。 C作为自营业务买卖的对象，有上市证券。 D作为自营业务买卖的对象，有非上市证券。 10、督察长由（）提名。 A总经理 B董事长 C独立董事 D监事会主席 11、以下哪种基金信息的披露时间一般无法事先预见（） A基金份额上市交易公告书 B基金资产净值公告 C基金份额净值公告 D基金临时信息 12、在国际金融市场上，存在若干重要的参考利率，它们是市场利率水平的重 要指标，同时也是金融机构制定利率政策和设计金融工具的主要依据。除国债 利率外，常见的参考利率包括_。 A伦敦银行间同业拆放利率(LIBOR) B香港银行间同业拆放利率(HIBOR) C欧洲美元定期存款单利率 D联邦基金利率 13、发审委会议对上市公司公开发行股票申请表决时，同意票数达到_票为通 过。 A3 B5 C7 D9 14、股票及其他有价证券的理论价格是根据_。 A现值理论 B预期理论 C合理收益理论 D流动性理论 15、世界上第一只公司型开放式基金诞生于_。 A美国 B德国 C英国 D法国 16、可转换优先股可以转换成为普通股或_。 A另一种优先股 B公众股 C国家股 D流通股 17、在采用直接申报的情况下，款单可由_直接将款单信息通过电脑终端传至 证券交易所交易系统电脑主机办理。 A客户 B场内交易员 C证券登记结算公司员工 D证券交易所员工 18、根据我国现行规定，下列关于权证的说法错误的有_。 A2005 年 7 月，上海证券交易所和深圳证券交易所分别发布了上海证券交 易所权证管理暂行办法和深圳证券交易所权证管理暂行办法 B权证存续期满前 5 个交易日，权证终止交易，但可以行权 C权证行权可采用现金方式和证券给付方式结算 D权证上市首日开盘参考价，由发行人计算 19、基金资产估值引起的资产价值变动作为_记入当期损益。 A利息收入 B投资收益 C营业外收 D公允价值变动损益 20、下列各项中，_不属于证券投资分析的意义。 A有利于提高投资决策的科学性 B有利于正确评估证券的投资价值 C有利于降低投资者的投资风险 D有利于实现高风险下的高收益 21、证券经纪商是证券市场的中坚力量，其作用主要表现在_。 A充当证券买卖的媒介 B制定证券买卖的交易规则 C提供咨询服务 D提供交易的场所 22、反映证券市场容量的重要指标是_。 A股票市值占 GDP 的比率 B证券市场价值 C证券化率(证券市值/GDP) D证券市场指数 23、在下列四个关于“时间优先”竞价原则的表述中，正确的是_。 A申请时序的先后顺序按证券公司交易主机接受申报的时间确定 B买卖方向、价格相同的，先申报者优于后申报者 C先手顺序按证券交易主机接受的申报时间确定 D不管价格如何，先申报者优于后申报者 24、下列关于黄金分割法的论述，说法正确的是_。 A黄金分割法是一种将美学中关于最和谐的比率应用于证券市场股价走势分 析的方法 B黄金分割法总结股价过去运行的规律 C黄金比率的理论基础是斐波那奇数列 D黄金分割法中重要的计算依据是 1/2、1/3、2/3 25、关于股份首次发行登记，下列各项中，由中国结算公司自动完成股份登记 的发行方式是_。 A网下定价发行 B网上定价发行 C网上竞价发行 D网下竞价发行 26、2005 年对公司法修订的主要内容不包括_。 A按照公司经营内容区分最低资本额 B公司可以用股权等法律、行政法规允许的其他