县域经济发展的金融支持问题探讨.doc

毕 业 论 文 题 目 九江市县域经济发展的金融 支持问题探讨 英文题目 discussion on financial supportfor developing country economy of jiujiang city 毕业论文选题报告院（系）：商学院学 生 姓 名指 导 教 师论文题目九江市县域经济发展的金融支持问题探讨题目来源及意义题目来源：个人兴趣爱好。意义：金融是现代经济的核心，县域经济的发展离不开金融的支持。金融支持力度不足严重束缚了九江市县域经济的发展。文章基于经济与金融的关系的理论，从九江市县域经济发展的金融支持供求的角度来分析其金融支持现状，找出供求缺口并分析造成供求缺口的原因，提出相应的解决策略。意义在于解释了特定区域经济增长与金融发展之间的关系并推动其与实践相结合，为实现九江市县域经济的快速发展提供理论上参考意见。论文题目研究领域状况目前，国内学者关于县域经济发展的金融支持问题的研究主要集中在县域经济发展的金融支持力度不足状况描述性研究，县域经济发展的金融支持不足原因分析及如何强化金融支持的对策三大方面。陈剑波对金融支持力度不足状况及原因做了研究，认为商业银行从农村地区撤退造成了县域金融供给严重缺失；曾康霖、蒙宇等研究了如何改造完善金融制度安排，认为经济欠发达地区应该“强化合作，弱化竞争”通过改造现存县域金融机构来完善县域金融制度安排；何梦笔、冯兴元、何文广、周立等对农村金融体制改革做了研究，认为应改造农村金融体系，实现金融结构的多元化，营造竞争性农村金融秩序。我国的学者大多都是站在全国的高度来研究县域经济发展的金融支持问题，针对具体地方实际情况研究较少，且对九江市县域经济发展的金融支持问题的研究存在空白。内容提要或实施方案文章在经济增长与金融发展关系理论基础上，从九江市县域经济发展的金融支持供求角度来分析其金融支持现状，找出供求缺口并分析出造成缺口的原因，从而提出相应的解决策略，主要有：大力整治社会信用秩序，优化金融支持县域经济发展的环境；完善金融支持政策体系，加大支持力度；建立和完善社会中介服务体系，创造良好融资环境；加强金融监管，提高金融效率；协调政府机构各部门、企业、银行之间的关系；完善商业银行信贷管理体制；积极探索县域经济融资的有效形式，多渠道多方位支持县域经济发展等。主要观点或主要技术指标1大力整治社会信用秩序，优化金融支持县域经济发展的环境。2完善金融支持政策支持体系，加大支持力度。3建立和完善社会中介服务体系，创造良好融资环境。4加强金融监管，提高金融效率。5协调政府个机构部门、企业、银行之间的的关系。6完善商业银行信贷管理体制。7加强县域金融组织体系建设，完善金融体系。8多渠道支持县域经济发展。9积极创新金融服务品种。主要参考文献参考文献：yaron,jacob.successful rural finaceinstitutionn.washington world:bank discussion paper,1992:50chaynov.the theory of peasant economy.university of wisconsin,1986隆少秋.县域经济发展及结构优化的理论与实践m广州：华南理工大学出版社，2006高焕喜县域经济发展论m山东：山东人民出版社，2005年 杜萍，雷新芳县域经济研究m河南：河南人民出版社，2005年李旭县域经济发展研究m广西：广西民族出版社，2005年 朱舜县域经济学通论m 北京：人民出版社，2001年 闫恩虑县域经济论纲m广东：暨南大学出版社，2005年 韩延春金融发展与经济增长理论、实证与政策m北京：清华大学出版社，2002年9月11黄丽华结构矛盾与机制改良j金融研究，2007年2期12罗贤忠金融支持县域经济发展的方略j金融与经济，2005年 9期13吴金忠. 对金融支持县域经济发展的调查与思考j金融参考，2006年11期13黄超金融支持县域经济发展的调查与思考n维普资讯，2007年 5期11童军县域经济发展与金融支持n维普资讯，2007年5期 12李俊峰促进县域经济发展的金融服务问题研究n维普资讯，2007年3期 九江市县域经济发展的金融支持问题探讨摘要县域经济是中国国民经济的重要基础，是我国全面建设小康社会的基本载体。九江市县域经济相对来说还比较落后，发展中存在着诸多困难，尤其在当前市场经济下，金融支持力度不足问题严重制约其快速发展。针对这个问题，文章在经济增长与金融发展关系理论基础上，从九江市县域经济发展的金融支持供求的角度来分析其金融支持现状，找出供求缺口并分析造成供求缺口的原因，从而提出相应的解决策略。关键词 县域经济，金融支持，供求缺口，策略discussion on financial support for the country economy development of jiujiang city abstractcounty economy is important bases on chinas national economy, which is the basic carrier of our country builds an overall well-to-do society.country economy of jiujiang is falling behind comparatively, exist a lot of difficulty in developing, especially under current market economy ,which restricts the development of country economy because of the insufficient problem of finance supporting. on concerning this problem,this artical will analyse the status of finance support form the angle of finance supporting of supply and demand in jiu jiang country economys development,in order to find out supply and demand breach and analyse the reason,which can provide the finesse. keywords country economy，financial support，the gap of supply and demand，strategies目录引言1第一章 县域经济与金融的关系分析21.1 经济增长与金融发展的关系理论概述21.2 金融对县域经济发展的作用4第二章九江市县域经济发展的金融支持现状分析62.1 九江市县域经济概况62.2 九江市县域经济发展的金融支持需求分析62.3 九江市县域经济发展的金融支持供给分析102.4 九江市县域经济发展的金融支持供求缺口分析13第三章 促进九江市县域经济发展的金融支持建议163.1 完善政策性金融支持，促进九江市县域经济的发展163.2 引导市场性金融支持，促进九江市县域经济的发展18结束语21参考文献22谢辞23引言十六大报告中首次提出：“发展农产品加工业，壮大县域经济”，突破性地提出“县域”概念，并将“县域经济”正式纳入国家经济建设和经济体制改革的范畴。在2006年国务院政府工作报告中也提到：大力发展农村二、三产业特别是农产品加工业，壮大县域经济，推进农村劳动力向非农业化。县域经济是国民经济的基础，尤为重要的是县域是“三农”问题集中体现的区域，也是整合“三农”措施的重要载体，其发展直接关系到“三农”问题的解决。近年来，我国政府及相关部门出台一些相关政策来促进县域经济的发展并取得一些成效。尤其是东部沿海的一带县域经济发展更是迅速。但目前，我国绝大部分地区的县域经济还处于较落后的阶段，西部、中部地区表现较为明显。金融支持不足、融资难、信息获得难、人才获得难、市场准入难等问题都严重制约县域经济的发展，尤其金融支持不足问题已成为制约县域经济发展的的瓶颈。金融是现代经济的核心，因此，县域经济的发展离不开金融的支持。目前，九江市共有人口466.2万，其中县域人口占86.2，县域国土面积占全市的96.8，而县域gdp仅占全市的46.3，县域经济发展还比较落后。九江市县域经济在全市经济中占有举足轻重的地位，金融支持不足问题已成为制约其发展的一大难题。针对这一问题，本文在经济增长与金融发展关系理论基础上，从九江市县域经济发展中金融支持的需求和供给的角度来分析其金融支持现状，找出供求缺口并分析造成缺口的原因，从而提出相应的解决策略，试图通过加大金融支持的力度的方式来促进九江市县域经济实现跳跃式的发展。第一章 县域经济与金融的关系分析金融发展与经济增长相互联系、相互作用、相互制约。金融发展主要包括金融资产的发展、金融机构的发展以及金融市场的发展，而经济增长则是指实体经济的发展，如财富的增加、生产技术的进步以及经济制度的完善等。研究金融发展与经济增长的关系理论重点在于金融发展与经济增长之间的内在作用机理的分析。1.1 经济增长与金融发展的关系理论概述在传统经济增长理论中，人们所重视的往往是经济增长的实物方面，如土地 资源、人力资源、资本积累、技术进步等对经济增长的影响。而很少关注金融因素在经济增长中的作用。通常认为，货币供给具有完全弹性，因而不会像实际变量一样，成为经济增长的制约因素。并且还认为，货币只能在短期内影响商业循环，而对长期经济增长不产生实质影响。1 韩延春金融发展与经济增长理论、实证与政策第二版北京：清华大学出版社，2002 年9月121直到20世纪60年代以后，才有些经济学家对金融在经济发展中的作用给予关注，通过理论推导和相关实证研究认为经济增长与金融支持有着密不可分的关系。戈德史密斯根据35个国家从18601963年间的有关数据，分析得出结论：金融部门的发展和完善与不同层次的经济发展水平有显著的正相关关系，经济增长与金融发展是同步进行的，经济快速增长的时期一般都伴随着金融发展的超常水平。他还提出了衡量金融发展程度的指标金融相关率（fir），指金融中介的资产对gnp的比重。2 张元红当代农村金融发展的理论与实践江西：江西人民出版社，2002年9月352帕特里克对金融发展对国民财富的构成及使用的影响进行了研究，从而提出了落后发展中国家应采用金融优先发展的货币供给带动政策。3 张元红当代农村金融发展的理论与实践江西：江西人民出版社，2002年9月35麦金农和肖在“金融压制”“金融深化”领域进行了开拓性的研究。麦金农认为，发展中国家的经济结构成“割裂”的，各种经济单位之间相互隔离，所处技术条件不一样，导致资产回报率也不一样。同时，金融市场及不发达是不完善的，致使大量中小企业被排斥在有组织的金融市场之外，不健全的金融市场导致资源配置的扭曲。资本的使用效率低，较弱势需求主体要进行投资只能先进行资本积累，利用内源性融资来满足自身对资金的需求。而且发展中国家通货膨胀率一般较高，实际利率经常为负值，降低了居民储蓄积极性，使得资本积累缓慢。麦金农提出，发展中国家人为控制或由于通货膨胀或者由于二者共同作用导致实际利率过低甚至为负值的状况即为“金融压抑”。肖从分析金融中介与经济发展之间的关系的角度的出和麦金农类似的结论，并在此基础上提出了“金融深化”的概念即金融资产以快于非金融积累的速度积累。他指出发展中国家的经济改革首先应该从金融领域入手，借助市场的力量以实现金融发展与经济增长的协调，消除金融抑制。1 胡必亮，刘强农村金融与村庄发展m北京：商务印书馆，2006年811金融发展与经济增长有着密切的关系，经济学家对二者之间的关系研究不断的补充和深化，大致可以分为两大派别，即金融结构论和金融压抑论。金融结构论强调金融变量的数量及结构对经济增长的影响，认为总金融资产与gdp之间的比例以及总金融资产的结构对经济增长有着重要的影响。金融压抑论认为实际利率与实际汇率的自由化是实现经济增长的重要途径，强调价格变量对经济增长的影响，认为压低实际利率与高估本币等形式的金融压抑阻碍了经济的增长。可以看出，尽管两个派别研究问题的出发点不同，但所研究问题的实质却是一致的，都在寻求金融发展与经济增长之间的关系。其基本思想都是，金融变量通过投资资源的有效使用及其生产效率的提高来促进经济的增长，完成的途径是通过较高水平的金融发展与金融深化(如下图1-1)。经济增长收入增加储蓄增加金融发展储蓄率提高储蓄-投资转化率提高经济效率提高金融发展人力资本与r&d资本提高投资增加生产扩大图1-1金融发展与经济增长关联机制2 图表来源： 南守重金融深化、金融体制发展与经济增长中国社会科学院，2002年经济增长提高储蓄水平，而金融发展促进储蓄向投资转化即增加了投资；投资增加带动生产，扩大产出，并通过金融发展提高经济效率来促进经济的增长。1.2 金融对县域经济发展的作用1.2.1县域经济的内涵县域经济是指以独立规划和财政职能的县级行政区划为地理空间，以市场为导向，以县级政权为调控推动优化配置资源，具有地域特色和功能完备的特殊的区域经济系统。1 闫恩虎县域经济论纲济南：暨南大学出版社，2005年第8页县域经济是相对城市经济而言的一个综合性的概念，是属于行政性区域经济，是区域经济学的分支。我国县域经济较为特殊应结合我国的实际情况来理解：县域经济是整个国民经济的基础，同时也是国民经济的薄弱环节；县域经济的核心问题是“三农”问题，它是制约全面小康社会建设的“三农”经济。1.2.2金融对县域经济发展的作用经济发展过程中获取信息和从事交易的费用促成了金融系统的形成，金融发展降低了信息与交易费用以影响经济中储蓄、投资、技术创新等方面来推动经济的发展。金融对县域经济发展的作用主要体现在金融体系的各种功能上：（1）聚集资金并将其转化为投资。金融体系的首要功能是使资本从分散的持有者手中集中起来以利于投资。通过加强流动性、提高风险分散化程度以及降低信息获取成本促使县域内分散的资本快速和大规模积聚，从而为县域经济增长提供足够的资本。金融系统作为中介组织节省每一个投资者分别同借款者签订契约而发生的交易与信息成本，且解决了他们之间的信息不对称的问题。通过有效地动员社会资源用于有效率项目的投资，对推动企业采用更加先进的技术来促进经济增长方面起到非常重要的作用。（2）改善资源配置，使资金有效利用。现代经济中金融系统能快速获得并处理信息再传递给市场中的投资者，引导投资者投资在一定程度上优化了资源配置；金融系统在追求自身利益最大化的过程中能够更专业的辨别出市场上最好的优质的投资项目、最好的生产技术、最有潜力的企业从而提高企业技术创新速度。将其吸收到的储蓄投入到最有效率的部门，优化资源配置。（3）监督并推动公司有效控制。尤其对于上市公司的监督并发布监督结果能有效减少大众信息获取与实施监督的成本，也能促进公司内部控制的优化。如：股票市场能有效的反映公司的信息，上市公司所有者将股票业绩和经理管理者的补贴联系起来，有助于协调所有者和管理者之间的利益关系，也能促进公司经理选择更好的管理方式来运营公司，以推动公司的有效控制。（4）改善风险推动经济增长。金融体系为处理不确定性风险和控制风险提供有效途径，有助于风险交易、风险规避风险分散和风险共担。金融系统的出现可以促进风险交易，为家庭和企业创造套期保值的机会，并通过集中投资实现了风险共担。随着经济的发展，一些投资规模较大、回报率较高的项目往往需要长期资本注入，但在现实中由于诸多不确定性和信息不对称性的存在，投资者一般不愿意长期失去对其资金的控制。如果不能扩大长期资本流动性，那些规模较大、回报率较高的项目就不可能获得较多的投资，甚至无法建立。而通过金融工具创新把具有流动性的资本转变成长期和非流动性资本。一般而言，经济与金融的关系也同样适用于县域经济与金融的关系。针对九江市县域经济具体而言，其金融发展应当与其实体经济部门的发展水平相适应。在利用金融支持来促进经济发展的同时，应当考虑其自身县域经济发展的水平，也应当考虑到金融产品存在的风险，不能过分脱离九江市县域经济发展的实际水平，盲目利用金融来促进经济增长。第二章九江市县域经济发展的金融支持现状分析经济发展离不开金融的支持，九江市县域经济发展对金融支持需求日益增大，而供给由于多方的原因存在严重不足，为促进九江市县域经济的发展必须加大金融支持的力度。2.1 九江市县域经济概况目前，九江市全境东西长270千米，南北袤140千米，总面积18823平方千米，占江西省总面积的11.3%，其中，修水县面积4503.72平方千米，是全省陆地面积最大的县，九江市共有人口466.2万。辖九江县、武宁县、修水县、永修县、德安县、星子县、都昌县、湖口县、彭泽县9个县，瑞昌市，浔阳、庐山两区，九江经济技术开发区、共青开发区和庐山风景名胜区管理局。其中，县域国土面积占全市的96.8，县域人口401.86万占全市的86.2，而县域gdp仅占全市的46.3。1 数据来源：九江市信息统计网2008-5-17目前，全市9个县的gdp只占全市gdp的46.3 %，人均2756元，仅占全市平均水平的53.4%；县一级财政总收入7.95亿元，仅占全市财政总收入的39.7 %，全市财政收入过亿元的县只有3个，绝大多数县都是“吃饭财政”。2 数据来源：九江市信息统计网2008-5-17 县域经济发展滞后是长期困扰九江市经济发展的一大难题。因此，要实现九江市经济的快速发展，必须迅速提升县域经济的综合实力，需要金融系统的大力支持。2.2 九江市县域经济发展的金融支持需求分析2.2.1九江市县域经济发展的金融支持需求现状九江市县域内农村人口占总人口466.2万中的70左右，所以目前，九江市县域经济本质上仍属于农村经济范畴，县域经济较落后。农业市场化、县域城镇化、工业化、县域人口就业等问题都是九江市发展县域经济需解决的核心问题。而要解决这些问题的都需要大量资金的积累和投入, 都离不开金融的支持。（1）九江市县域城镇化对金融支持的需求2007年九江市县域城镇化水平为23.5%，与全市37.6%的平均水平相隔还很远，城镇建设步伐还需加快。金融支持九江市县域城镇化建设的力度也需不断的加强：a县域内基础设施建设对金融支持的需求要求不断提高。目前，九江市县域内还有一些地方处于半封闭的状态，在偏远山区，居住分散，交通不便，甚至三个县中约有2225家农户在2006年年底的时候才通上电告别无电的历史。基础设施的落后会严重影响了县域经济的发展，对招商引资、运输业、旅游业、县域内产品市场化等都非常不利，必须全面建设改善县域内基础设施的建设。由于基础设施的建设社会效益大但收益小，且资金需求规模大，所以目前大部分是靠国家政策扶持、财政拨款等来满足这一需求的，但政府支持毕竟有限，需要金融机构多渠道、多方面的支持。b县域内经济结构的调整对金融支持的需要。九江市县域经济三大产业结构由2000年的40.6：28.5：30.9调整到2007年的37.9：29.9：32.2，二、三产业比重分别提高1.4和3.7个百分点。而九江市2007年全市三产结构为13.7：53.2：33.1。相比之下，县域经济产业结构较全市经济还有一定的差距。经济基础较落后表现在农业比重偏大，县域农业增加值占县域gdp比重仍高达37.9%。改善三产结构需加大对工业和服务业的支持力度。1 数据来源：九江市信息统计网2008-5-17c改善县域内居民的生活水平需金融支持，全年城镇居民人均可支配收入11272元，比上年增长17.5%。全年县域居民人均纯收入3937元，比上年增加386元，增长10.9%。城镇居民人均可支配收入是县域居民人均纯收入的2.86倍，相隔甚远。加快农村基础设施建设，加大对县域内居民放贷的力度以帮助其致富。农村信用合作社是为县域内居民提供资金支持的最大金融机构，但目前农村信用社的资金实力不足导致很难最大限度的满足需求。且随着生活水平的提高，县域内居民对多样化金融服务的需求也日益增加，如：多样化理财产品、信用卡业务、保险等。（2）九江市县域就业对金融支持的需求九江市年2007年末全市总人口为472.17万人，其中县域人口401.86万，占总人口的86.2%。九江市县域人均土地少，劳动力过剩，就业问题显著。以修水县为例，修水县面积4503.72平方千米，是全省陆地面积最大的县。修水县全年农业面积65.8万亩，总人口76万，则人均农业土地面积只为0.866亩，劳动力过剩严重，解决县域内就业问题是县域经济加速发展的先决条件。提高九江市县域内就业再就业率离不开金融支持。县域就业对金融支持的需求有以下几个方面：a第二产业和第三产业需要金融支持。因为不同的产业结构能够形成差异很大的劳动力需求水平。从三次产业划分看,第三产业的就业弹性最大,是吸纳就业的主要力量。我国1978 年至2000 年间第据国家统计局测算,第三产业增加值每增加一个百分点,平均增加就业岗位85 万个1 周玲珍,钱静加大金融对促进就业的支持力度哈尔滨商业大学学报(社会科学版)，2004年第5 期。九江市2007年产业结构为37.9：29.9：32.2，农业比例还是偏重，必须加大金融支持二、三产业的力度以提高县域内就业率。b支持劳动者自谋职业、自主创业,下岗失业人员再就业需金融支持。2007年九江市共发放小额担保贷款1.93亿元，增长80.0%，但从总上看,还远远不能满足县域经济发展的要求。c中小企业和民营经济发展对金融支持的需求，其发展能吸收大量社会就业。中小企业与民营经济发展迅速, 他们在吸纳社会就业、营造创业氛围中发挥越来越重要的作用。 （3）九江市县域特色产业对金融支持的需求县域经济发展需最大限度地提高资源环境配置效率，因此大力发展有地方特色的特色产业，大力推进农业产业化进程。九江市地理位置优越，集名山、名湖、名江、名城于一身，发展九江市县域经济需加大其特色产业的发展。a旅游业的发展对金融支持的需求。旅游业的发展可以带动当地商业经济的繁荣,九江市庐山及其周边地区旅游资源丰富，有发展旅游业的天然优势，但还需要大力整治才能使其特色充分发挥，这个过程需要金融支持。（a）整合旅游企业资源, 使旅游企业向集团化发展, 推动旅游企业上档次、上水平, 并加强各旅游景点之间的联合、开发和促销。九江庐山周边白鹿洞书院、观音桥、东林寺、石门涧都是极佳的旅游景点, 但游客却不太多，这些资源的开发和宣传都需金融大力支持；（b）培育和发展多层次、多样化的旅游产品体系需金融支持, 促进地区旅游产品结构优化升级, 开发一批享誉国内外的精品或名牌旅游产品；（c）加大对旅游业的基础投入, 进一步完善旅游功能,荣旅游商品市场, 鼓励支持开发、生产有特色的旅游商品、纪念品。b水产发展对金融支持的需求。九江共有水域面积500万亩,占辖区国土面积18% ,是全市耕地面积的1. 5倍。目前县域内利用水面80 万亩,占总水域面积16%。2007年全市实现渔业总产值32.2 亿元,占农业总产值的28. 6%。目前，全市的水产共由五个部分组成,养殖、捕捞、加工、流通、科技(推广) ,其中养殖占行业总产值72. 4% , 捕捞占16. 7% , 加工占9. 6% ,科技从统计产值看几乎为零。1 周启中，项秀华九江市庐山区休闲渔业的现状和发展对策江西水产科技，2007年第1期先进地区由于科技投入大、科技力量强、科研设施齐全先进,每隔34年就能推出一个新的养殖品种供本地区发展使用,并且提供全套较成熟的技术服务,这对于当地的水产发展和紧紧抓住市场起到了至关重要的作用，而九江市科技从统计产值看几乎为零。发展水产业必须加大金融对科技投入的力度。c九江港发展对金融支持的需求。九江市托区位优势, 走区域合作发展之路,先后投资4000 余万元进行码头功能扩改, 积极构建物流大平台, 取得了显著成绩。为九江市乃至江西省的工业发展和外向型经济发挥了主通道作用。但九江港在发展过程中,因各种原因, 受债务多、包袱重、融资困难,资金、设备投入相对不够，后方堆场面积不大等多种因素影响, 致使九江港核心竞争力不是很强, 尚不能完全满足沿江产业、临港工业物流量增长需要, 金融支持不足成为港口新一轮发展的瓶颈。2.2.2九江市县域经济发展的金融支持需求特点九江市县域经济对金融支持的需求有以下特点：（1）需求总量不断放大。九江市县域经济总体还比较落后，金融支持力度远远跟不上经济发展的步伐。而且由于九江市县域经济基础差，需全面改进经济环境，规划经济发展方向也需要大量的资金的注入。随着经济的发展对金融支持总量的要求不断放大。（2）需求多样化。九江市县域经济发展中对金融需求的主题很多，且需要金融支持的项目繁多，所以县域经济发展对金融需求程多样化。（3）需求抵押担保不足。九江市县域内对金融资金的需求很大，但个经济主体都很难提供有效的资产进行抵押，也很难找到有实力的主体来担保。这都导致需求难以被满足。（4）需求时效性较高。九江市县域经济中农业占较大的比重，农产品有其固有的生产周期，对资金的需求时效性较强。2.3 九江市县域经济发展的金融支持供给分析供给与需求相对应，但九江市县域经济发展金融供给严重不足，存在总量少、品种单一等问题，需加大力加强县域内金融支持供给力度2.3.1九江市县域经济发展供给现状分析以德安县为例来分析九江市县域经济供给问题，从表211 数据来源：九江市统计局2008-5-19中可以看出：（1）金融支持力度与经济增长速度不匹配，供给总量存在严重不足。gdp的增长速度远远高于贷款余额增长速度，从2004年到2006年gdp的增长速度为19.0%、16.5%、16.7% ，而相对的贷款余额增长速度分别为1.2%、- 10.3%、6.6%，07年二者增长速度相同，贷款供给量明显增大；单位:万元表21:2004-2007德安县存贷款以及gdp情况2004年2005年2006年2007年gdp总额（万元）115283137256170698205540gdp增长速度 %19.016.516.716.9贷款余额（万元）80170718907664889617贷款余额增长速度 %1.2- 10.36.616.9存款余额（万元）107520129350125378180970存款余额增长速度 %4.820.33.017.7（2）县域存款增长明显快于贷款，存差加大现象明显，资金外流现象突出。四年贷款余额增长速度平均为3.6%，而存款余额增长速度平均为11.45%是贷款余额增长速度的3.18倍。（3）据统计九江市2007年全市gdp为592.56亿元，比上年增长14.1%，年末全市金融机构人民币存款余额502.26亿元，增长14.78%，各项贷款余额294.93亿元，增长为18.12%。相比而言，德安县gdp增长速度和存款增长速度均高于全市平均水平，而其贷款增长速度却低于平均水平。全市贷款余额增长速度高于存款余额增长速度，则说明资金偏向城区。融资内源性融资外源性融资自有资金员工股票员工债券员工集资直接融资间接融资股票债券金融机构借款图21融资结构图1 图表来源：根据融资分类制作金融支持资金供给包括内源性融资和外源性融资。如上方图21，内部融资一般采用企业内部资金，本节不做过多分析。而外源性融资包括直接融资和间接融资。间接融资中的金融机构作为中介组织起到很重要的作用，是九江市县域经济发展的金融支持供给重要部分。目前，九江市县域经济发展的金融支持供给主体主要有:商业性银行、政策性银行、农村信用合作社、民间金融等。它们在不同的领域为九江市县域经济发展提供支持，目前金融支持供给有以下几个方面：（1）商业银行撤离，供给在一定程度上缺位。由于改革的深化，各商业银行对其发展战略进行调整，调整机构网点布局实行收缩农村，并向城市倾向的举措。九江市县域内农业银行网点大部分被撤离，而且县域内银行信贷审批权限向上级集中，多数银行都无力提供贷款支持，都严重制约对九江市县域经济发展支持的力度。市场经济条件下，金融运行以“安全性、流动性、赢利性”为原则的，商业银行为了减少风险追求更大的利益对县域经济的支持仅限于经营状况良好、产品有市场地位的企业，这样导致商业银行对县域中小企业的支持很有限了。（2）政策性银行支持不足。农业发展银行的政策性功能是为粮棉油等主要农副产品收购和储备供应资金，为农村公共利益和公共项目提供有限的贷款。而目前，九江市农发行自身的经营状况和规模已无力执行全面的职能，尤其是原规定的对农业提供基础设施和开发贷款就很有限了，仅仅解决了部分农产品价值的实现问题，与发展银行的功能相差甚远。（3）农村信用合作社支持能力有限。农村信用合作社网点遍布各个乡镇及人口相对集中的行政村，经过体制改革不断的发展壮大从一定程度上拓宽了信贷资金的来源，存款余额稳定增长，为支持县域经济的发展奠定了资金基础。但是由于农村信用社多年累积的历史问题较多，在一定程度上制约其对县域经济发展的金融支持供给。不良贷款比例偏高且远远高于四大商业银行的水平。农村信用社集体贷款数额较大，而且有部分是政府干预贷款，借款人集体逃废债务的情况时有发生，对信用社带来很大的损失。1 董小林我国农村发展中的金融支持研究南京农业大学，2005目前，信用社投放的贷款原则上不超过一年，这一点与新型农业需求期限相去甚远，难以完全适应农业结构调整。（4）民间金融在夹缝中生长。在九江市的县域内，存在着众多的农业企业乡镇企业等民营经济主体，国有大银行因考虑到成本等因素不愿为它们提供金融服务，并且贷款手续复杂，一笔贷款需要经过申请、调查、审查、审批等多个环节，所需时间较长，不能及时满足农户和个体工商户资金急需。而民间金融土生土长，与这些民营经济共同成长，更能充分利用地方的信息，最容易了解到它们的经营状况、项目前景和信用水平，最容易克服信息不对称和因信息不完全而导致的交易成本较高这障碍。而且很多农户因子女教育、医疗、建房等问题无法从其它金融部门贷款最终选择从亲朋好友那获得资金。2.3.2九江市县域经济发展金融供给特点九江市县域经济对金融支持的需求有以下特点：（1）县域资金供给总量小。在本章上节中已经分析过资金供给总量小，与经济增长的速度严重不匹配。（2）供给金融产品单一。九江市县域内只有存贷款服务，信用卡、保险、理财产品都很少提供。（3）放贷手续繁琐，不方便。贷款需要经过申请、调查、审查、审批等多个环节带来很多不便。2.4 九江市县域经济发展的金融支持供求缺口分析根据上面两节的分析可以看出，九江市县域经济发展需求旺盛但供给严重不足，供求明显不平衡。县域金融的供给远远跟不上县域经济发展的需要，供求缺口表现突出。 2.4.1九江市县域经济发展中金融供求缺口的特点九江市县域金融总量供不应求，结构上严重失衡，具体表现为:（1）资金供求总量存在较大的缺口。我们在上节已经提到，九江市县域的信贷供给严重不足，贷款的增幅远远小于存款的增幅，且贷款额只占存款额很小的一部分，金融支持力度与经济增长速度不匹配。信贷供给总量的不足，使得县域内资金需求很难得到满足。据调查，2007年九江市县域内60%的企业认为银行贷款不能满足其资金需求，30%的企业认为不能达到银行的信用评级标准，60%的企业认为抵押不足，80%的企业认为需要和银行建立长期稳定的合作关系，没有一家通过中介担保机构向银行贷款。1 黄丽华结构矛盾与机制改良金融研究，2007年第2期信贷总量上的缺口，使得九江市县域经济发展缺乏强有力的资金支持，发展后劲不足。（2）金融产品种类供给存在一定的缺口。九江市县域内金融产品比较单一，能够提供转账结算的往来账户、信用卡等业务开展较少。总体来讲，主要是以存贷款业务为主，其它像保险、证券、信托、代理、结算、咨询等业务开展极少。随着各大商业银行撤并县域金融机构，原有的网点数量急剧减少，导致金融服务严重缺位，县域内的居民有需求的时候要跑很远的路去办理，一次不行还要跑上好几次。当然，像个人理财顾问、保管箱、结售汇业务就更不用提了。（3）信用环境建设上存在明显的缺口。长期以来，九江市信用环境建设滞后，中小企业信用观念淡薄，悬空银行贷款的行为较为普遍，造成银行大量资金流失。较差的信用环境严重的损害了银企合作的信用基础，企业失信于银行，银行产生惧贷心理。这样导致银行信贷积极性不高，直接影响到县域经济的发展。2.4.2九江市县域经济发展中金融供求缺口的形成原因县域金融对县域经济发展的支持难以满足县域经济分散化、多元化的需求，其原因复杂，主要表现在以下几个方面：（1）从县域金融方面来分析a金融组织机构和县域经济特点不匹配的矛盾。在九江市县域内缺乏一个完整意义上的金融组织体系。近年来，各商业银行大量撤并县域分支机构重心转向城市，而新的金融机构也没有及时的跟进，导致县域金融服务严重缺位，甚至形成“真空”。信贷业务向中心城市集中，原有的信贷、融资、结算、房地产金融、代收代付、咨询评估等业务急剧减少。现有金融组织机构发展，仅仅停留在存款及信贷机构的发展，保险、投资、担保、租赁、信托等非银行金融机构的发展严重不足。现在仅存的农村信用合作社累积的历史问题很难承担起县域经济发展的支持作用的重任。b县域资金严重外流。一是随着县域内商业银行机构网点的收缩，县域资金逆向外流，县域金融部门权限向上级行集中，在受信的审批权中，基层行仅具有操作权，受信额度和品种都有上级决定，多存少贷。二是邮政储蓄虽进行体制改革有邮储银行，但其只存不贷的局面并未得到完全改善，所吸收的资金大部分流出。c金融产品创新不足。信贷业务品种少，贷款方式单一，这与县域经济多元化、多层次需求不相适应。如，信用社投放的贷款原则上不超过一年，这一点与新型农业需求期限相去甚远，难以完全适应农业结构的调整。（2）从县域经济自身分析县域经济发展滞后，承贷能力较差影响金融支持力度。市场经济条件下，金融机构经营以趋利性、安全性为原，而目前县域经济的滞后性致使其对县域经济支持的存在很大顾虑。a县域经济发展普遍欠发达性，不仅总体规模小，市场窄、管理水平落后、科技含量底，而且比重较大的是传统的农业和相对粗放的工业，具有低效益性，与现代经济存在较大的差距。b县域经济发展的不平衡性，在同一地区同一县均存在较大的发展差异。c银企信息不对称，不能完全按照市场化进行选择。县域企业信誉、财务、业务状况等透明度底且变化大，缺乏规范性，使金融部门无法全面了解企业执行国家会计和审计准则的真实情况，给信贷资金风险隐患。（3）从县域外部环境分析a相关政策的协调配合存在差异。要实现九江市县域经济发展的可持续性，单靠信贷支持是不够的，还必须财政、税务、工商等相关部门的积极配合，互相支持，才能取得最佳效果。长期以来财政投入的力度较弱，许多好企业，好项目，由于财政，税收、政策的不配套，在一定程度上影响了县域经济的步伐，金融资产风险的聚集增多。加之在项目审批、企业市场准入条件上未进行严格的限制，使许多的低水平、重复建设、高耗能的项目和企业得以发展。靠资源高消耗来支撑经济的粗放型发展模式，最终使县域经济结构不仅得不到根本的优化，反而造成更大的损失。b社会信用环境欠佳。九江市县域内较差的信用环境严重的损害了银企合作的信用基础，破坏了银企间正常的信用关系。第三章 促进九江市县域经济发展的金融支持建议 九江市县域经济发展中存在金融支持不足的制约现象十分显著，其发展的进程和效果如何，在很大程度上取决于金融支持因素。由此，必须大力推进金融改革和金融深化，充分发挥金融的筹资融资、调节经济和资源配置功能，强化对经济发展的支持力度，为九江市县域经济的发展创造良好的外部环境和支撑条件，使金融支持真正成为经济增长的一个动力因素。31 完善政策性金融支持，促进九江市县域经济的发展3.1.1大力整治社会信用秩序，优化金融支持县域经济发展的环境 社会信用环境整治工作既是九江市当前县域经济发展的客观要求，也是深层次解决县域经济发展中贷款难问题的现实选择。因此，当前九江市县域信用环境整治工作，应该成为县域各级政府部门的应尽职责和当前的重要工作。（1）大力宣传、倡导诚实守信，在九江市县域内健全以外部制约为核心的各项法律、规章制度约束，对各类贷款户建立信用升记档案，对践踏信用的行为进行曝光；要在县域农村积极推行信用乡(镇)、信用村、信用户的评定工作，建立借款人行为激励和约束机制以及信用档案；要强化中小企业、民营企业信用观念，建立九江市中小企业、民营企业贷款信用评估和信用升记制度，进而建立九江市县域中小企业、民营企业的信用担保机构。（2）利用法律、行政、经济等多种手段坚决制止和打击恶意逃废金融债务行为。要建立符合市场经济发展需要的新型银企关系、银政关系，规范政府的经济行为，规范企业的改制行为，特别要规范企业的破产行为，培育良好的社会信用体系，为县域经济的发展营造一个良好的外部环境。（3）支持县域基础设施建设，优化九江市县域经济发展环境。首先加强九江市县域内道路建设，支持县域基本实现乡乡通油路，村村通公路；二是电网建设，支持九江市县域农村全面完成农村电网建设改造和调度自动化技改工程，提高供用电质量；三是在信息网络建设，支持以广播电视综合信息网络建设为重点，抓好光纤电视村村通工程，加强农村有线电话和移动用户的扩面工作，加快信息传递速度等，为九江市县域经济发展创造条件。3.1.2金融支持政策支持体系，加大支持力度（1）根据九江市县域经济结构调整的特点和发展要求，制定金融支持县域经济结构调整的指导性政策，从有利于支持产业结构前提出发，引导金融资源配置。财政、税收对县域内金融机构给予优惠政策，适当减免税费，或有财政补贴一定的息差，促进其在九江市县域内发展以带动整个县域经济的发展。（2）按产业政策取向，对九江市县域内不同行业、地区、企业贷款实行差别利率，鼓励银行对县域内中小企业、新兴行业、风险行业的信贷投入（3）扶持农村信用社的发展，促使其更好为农村服务。加快农村信用社体制改革，把农村信用社办成由农民、农村工商户和各类经济组织入股的社区性地方金融机构；加快建立信用担保体系，对信用担保公司按规定实行税费减免政策；商业银行适当在县域内要积极组建信贷部，县域金融机构吸收存款要有一定比例支持当地经济发展。（4）建立九江市县域金融机构支持经济发展的贡献度考察制度和奖励机制，以促进其对县域经济支持力度。3.1.3建立和完善社会中介服务体系，创造良好融资环境九江市县域经济的稳定健康发展，需要建立一个多元化的融资体系，拓宽融资渠道。政府部门应鼓励各类金融中介机构的设立和完善，在市场准入和相关政策上给予一定的优惠；金融中介机构应该本着公开、公平、公正的原则对各需求主体进行资金调查、信用评估、信用担保，真正成九江市县域经济发展金融支持供求双方的桥梁。3.1.4加强金融监管，提高金融效率县域金融也会随着县域经济增长而发展，发展过程中不可避免会有一定风险产生，金融风险会迅速地在金融体系内相互传递和相互影响，最终会波及到经济社会安全。1 王西宏安徽县域经济发展中的金融支持研究安徽大学，2006年4月为此，要九江市县域金融发展，就必须健全金融监管体系，强化监管力度。针对九江实际，可以采取加强金融监管，提高金融效率的措施有:（1）九江市县域经济发展中，政策性金融、商业性金融共同构成其金融发展的主要内容，伴随着竞争增加，金融监管当局须协调调控它们之间的关系，保障各类金融机构安全和运行有序，使之各自都能发挥自身的优势。（2）在对九江市县域金融机构准入、金融工具的开发给予优惠政策时，应充分考虑到其可能会带来的风险，并密切注意它们的经营交易行为，作到早预防，早规避。（3）在充分预测分析九江市以前金融风险类型和形成机理的基础上，将各类风险进行量化，形成完整的有针对性的并便于测度和实施监控的金融风险监测指标体系，制定切实有效的风险防范措施。（4）在金融主体上，应强化九江金融机构各职能部门的内控制度建设。要提高金融机构效率，其外部的良好环境固然重要，但内部管理始终是最关键的，它是九江市金融机构实现稳健经营，防范和化解风险，确保金融安全的一项必须的基础性工作。（5）协调九江市县域内政府个机构部门、企业、银行之间的的关系。加强沟通，积极配合才能取得最佳效果，避免信息不对称。3.2 引导市场性金融支持，促进九江市县域经济的发展3.2.1完善九江市县域内各大商业银行信贷管理体制（1）正确处理自身发展与支持当地地方经济的关系，适当调整信贷管理体制，适度扩大基层银行信贷空间；（a）要合