中央银行业务活动的法 规原则与资产负债表(2).ppt

中央银行学 第三章 中央银行业务活动的法 规原则与资产负债表 中央银行学 v中央银行的各项职责主要通过各种业务 活动来履行。 v与商业银行相比，中央银行的业务活动 有特殊的法定授权、特定的业务范围和特 殊的业务活动原则。 v中央银行的资产负债表有特定的格式， 其项目内容与商业银行有很大的不同。 中央银行学 第一节 中央银行业务活动的法律 规范与原则 一、中央银行业务活动的法律规范 二、中央银行业务活动的一般原则 三、中央银行业务活动的一般分类 中央银行学 （一）中央银行的法定业务权力 v中央银行的法定业务权力是指法律赋予 中央银行在进行业务活动时可以行使的特 殊权力。 v法定业务权 力一般有以下几项： 1.发布并履行与其职责相关的业务命令和规 章制度的权力； 2.决定货币供应量和基准利率的权力； 一、中央银行业务活动的法律规范 中央银行学 3.调整存款准备金率和再贴现率的权力； 4.决定对金融机构贷款数额和方式的权力； 5.灵活运用相关货币政策工具的权力； 6.依据法律规定对金融机构和金融市场监督 管理的权力。 7.法律规定的其他权力。 中央银行学 （二）中央银行的法定业务范围 v中央银行作为发行的银行、银行的银行、政 府的银行，其地位和职能具有特殊性，这也 决定了其业务的特殊性。 v一般中央银行的法定业务范围主要是： 1.货币发行和货币流通管理业务。 2.存款准备金业务。 3.为在中央银行开立账户的金融机构办理再贴现 及贷款业务。 4.在公开市场从事有价证券的买卖业务。 中央银行学 5.经营黄金外汇及管理业务。 6.经理国库业务。 7.代理政府向金融机构发行、兑付国债和其他政府 债券。 8.组织或协助组织金融机构间的清算业务，协调 各种清算事项，提供清算服务。 9.对全国的金融活动进行统计调查与分析预测，统 一编制全国金融统计数据、报表，按照国家规定 定期予以公布。 10.对金融机构和金融市场的相关监督管理。 11.中央银行财务收支的会计核算和内部监督管理。 12.法律允许的其他业务。 中央银行学 （三）中央银行的法定业务限制 v为了确保中央银行认真履行职责，各国中央银行法 都对中央银行的业务活动进行必要的限制。 v各国中央银行的法定业务限制主要有以下几项： 1.不得经营一般性银行业务或非银行金融业务； 2.不得向任何个人、企业或单位提供担保，不得直接向他 们发放贷款； 3.不得直接从事商业票据的承兑、贴现业务； 4.不得从事不动产买卖业务； 5.不得从事商业性证券投资业务； 6.一般不得向财政透支，不得直接认购包销国债和其他政府债 券。 中央银行学 二、中央银行业务活动的一般原则 v与商业银行和其他金融机构相比，中央银行的业务 活动不仅拥有特定的权力、特定的业务范围和限制 ， 而且在业务活动中所遵循的原则也不相同。 v目前，各国中央银行的业务活动原则基本一致。 首先，从总体上看，最基本的业务活动原则是必须服从于 履行职责的需要。 其次，在具体的业务经营活动中，中央银行一般奉行四个 原则。 1.非盈利性 2.流动性 3.主动性 4.公开性 中央银行学 三、中央银行业务活动的一般分类 v由于中央银行的地位和职能的特殊性，其业 务活动的种类与一般金融机构相比有很大不 同。 v为了更清晰地了解中央银行主要业务的种类 ，特列下表（见下页）： v需要特别说明的是，该表中对中央银行的业 务分类是相对而言的，虽然各类业务各有特 点和范围，但它们之间的界限不是那么泾渭 分明，彼此之间也不能截然分离。 中央银行学 中央银行主要业务的分类表： 存款准备金管理 ；货币流通管理 ； 货币市场监管 ；黄金、外汇管理 ； 征信管理 ；金融风险的评估与管理 ； 反洗钱和金融安全管理 ；金融统计业务 ； 国际金融活动与协调管理 ； 对金融机构的稽核、检查、审计 银行性业务 清算业务 资产负债业务 经理国库业务 会计业务 货币发货币发 行业务业务 准备备金及其存款业务业务 发行中央银行证券 再贴现业务贴现业务 和贷贷款业务业务 公开市场业务 黄金、外汇业务 管理性业务 中央银行学 第二节 中央银行的资产负债表 一、中央银行资产负债表的一般构成 二、中国人民银行的资产负债表 三、中央银行资产负债表主要项目的关系 四、中央银行资产负债表的项目结构与资 产负债业务的关系 中央银行学 v中央银行资产负债表是中央银行在履行职 能时其业务活动所形成的债权债务存量报 表。 v中央银行资产负债业务的种类、规模和结 构，都综合地反映在资产负债表上。 中央银行学 一、中央银行资产负债表的一般构成 各国中央银行在编制资产负债表时主要参照 国际货币基金组织的格式和口径，从而使各 国中央银行资产负债表的主要项目与结构基 本相同，具有很强的可比性。 下面将目前国际货币基金组织编制的国际 金融统计中货币当局资产负债表的最主要 项目简化成表3-2。 中央银行学 表3-2 简化的货币当局资产负债表 资 产 国外资产 对中央政府的债权 对各级地方政府的债权 对存款货币银行的债权 对非货币金融机构的债权 对非金融政府企业的债权 对特定机构的债权 对私人部门的债权 负 债 储备货币 定期储备和外币存款 发行债券 进口抵押和限制存款 对外负债 中央政府存款 对等基金 政府贷款基金 资本项目 其他项目 国内资产 中央银行学 二、中国人民银行的资产负债表 v中国人民银行从1994年起根据国际货币基金 组织货币与金融统计手册规定的基本格 式，编制中国货币当局资产负债表并定期向 社会公布。 v2000年又按照国际货币基金组织公布的货币 金融统计制度进行了修订。 v表3-3是20022004年中国货币当局的资产 负债表。 中央银行学 三、中央银行资产负债表主要项目的 关系 v对资产负债表主要项目关系的分析可以从 以下两个方面进行： （一）资产和负债的基本关系 如果把自有资本从负债 中分列出来，资产 与 负债 的基本关系可以用以下三个公式表示： （1）资产 = 负债 + 自有资本 （2）负债 = 资产 - 自有资本 （3）自有资本 = 资产 - 负债 中央银行学 上述三个公式表明了中央银行未清偿的负 债总额、资本总额、资产总额之间基本的等 式关系。 这三个公式的政策意义主要表现为两点： 一是中央银行的资产业务对货币供应有 决定性作用； 二是由中央银行自有资本增加而相应扩 大的资产业务，不会导致货币发行的增加。 中央银行学 （二）资产负债各主要项目之间的对应关系 v从对货币供应影响的角度分析，资产方的主要 项目和负债方的主要项目之间存在着一定的对 应关系，这种对应关系大致可以概括为以下三 个： 1.对金融机构债权和对金融机构负债的关系。 2.对政府债权和政府存款的关系。 3.国外资产和其他存款及自有资本的关系。 中央银行学 v这三种对应关系的分析也是相对而言的 ，在现实的资产负债业务活动中，中央 银行可以在各有关项目之间通过冲销操 作来减轻对货币供应的影响，也可以通 过强化操作来加大对货币供应的作用。 中央银行学 四、中央银行资产负债表的项目结 构与资产负债业务的关系 v各中央银行资产负债表的格式和主要项目虽 然基本一致，但各项目的比重结构却不相同 ，反映了各中央银行资产负债业务重点和特 点的差异。 v下面给出中国、美国、欧洲、日本等4家中 央银行2003年度的资产负债表（表3-4、5、6 、7 ），通过对各中央银行资产负债表的结 构比较，可以更好地了解各个中央银行资产 负债业务活动的异同点。 中央银行学 资产结构： 第一位国外资产 第二位对存款货币银 行的债权 第三位对其他金融机构债权 第四位对中央政府债权 负债结构： 第一位对金融机构负债 第二位发