客户如何进行资金存取.ppt

客户如何进行资金存取 凡在营业部已开立了资金帐户，即可在此资金 帐户上存取您用于证券交易的资金，现金、支 票均可。存取资金的主要方式有三种，一是证 券营业部自办资金存取，即营业部自设资金柜 台办理客户的资金存取；二是委托银行代理资 金存取，即将证券营业部资金柜台或资金存取 业务委托给银行代理，由银行负责办理投资者 的现金存取；三是银证联网转帐存取，即投资 者申请开通银证转帐功能后，通过银行的POS 机或电话银行功能实现证券交易资金帐户和银 行储蓄帐户（借记卡）之间的转帐。 如何修改开户资料和办理销户手续 n由于个人资料的变更，投资者有时需要修改开户 资料，办理修改开户资料的手续，证券营业部一 般对投资者提出修改开户资料的业务流程： n1 投资者提供股东身份证、股东代码卡、开户申 请书投资者联。 2 投资者须亲临柜台修改密码，如系代理，还需 出具代理人的身份证件及授权委托书。 3 投资者填写交易账户更改密码申请书和 投资者开户资料变动表。 4 营业员审核无误后，输入股东代码修改。 n如果投资者提出销户，一般手续为： n1 投资者提供股东身份证、股东代码卡、开户申 请书投资者联。 2 营业员审核资料、查验密码后送主管签批。 3 结清股东的资金和股份，办理销户手续。 4 交回投资者身份证和股东代码卡。 5 投资者销户后，其资料在营业部保留两年。 什么是全面指定交易？ n全面指定交易是指凡在上海证券交易所交易市场 从事证券交易的投资者，均应事先明确指定一家 证券营业部作为其委托、交易清算的代理机构， 并将本人所属的证券帐户指定于该机构所属席位 号后方能进行交易的制度。该制度从1998年4月1 日起实施后，投资者如不办理指定交易，上交所 电脑交易系统将自动拒绝其证券帐户的交易申报 指令（B股除外）。 如何进行股票交易？ n由于我国证券市场的快速发展，目前深、沪两地交易所均 实现了交易无纸化、电子化，投资者进入股市必须先到当 地证券登记机构分别开立上海、深圳股票帐户，只有拥有 股票帐户，才能进行股票交易。 n 开立股票时投资者必须持本人有效身份证件（一般为身 份证），并提供投资者的详细资料，这些资料包括：姓名 、性别身份证号码、家庭住址、联系电话等。 n 投资者办理了股票帐户后还需在券商（证券公司）办理 资金帐户，而这个资金帐户也仅仅在该券商交易有效。投 资者如需在别的券商交易，需另外开立资金帐户，因此， 一个投资者可拥有多个资金帐户。投资者资金帐户的存款 ，券商按银行活期存款利率支付利息。 n投资者在办妥股票帐户及资金帐户后即可进入市场买卖， 客户填写的委托买卖股票的委托单是客户与券商之间确定 代理关系的文件，具有法律效力。目前在我国券商提供的 委托方式除填单委托外，还有自助委托、电话委托、可视 电话委托、委托机委托、网上委托等，其委托内容券商必 须如实受理，如果成交结果与委托内容不符，客户可向券 商提出交涉，以维护自己的合法权益。券商受理客户委托 一般先由券商的电脑委托系统进行审查，审 查无误后，直接进入交易所内计算机主机进行撮合成交。 交易所的自动撮合系统按“价格优先、时间优先”原则进行 ，即在一定价格范围内（昨收盘价的上下10之间），优 先撮合最高买入价或最低卖出价。 n现在证券市场的运作是以交易的自动化和 股份清算与过户的无纸化为特征的，客户 在委托买卖的次交易日必须到券商处办理 交割，也就是客户与券商就成交的买卖办 理资金清算与股份过户业务的手续，此手 续俗称“一手交钱、一手交货”，券商向客户 提供的交割单需列出客户本次买卖交易的 详细资料，至此客户的股票交易才结束。 股东的权利有哪些？ n股东有以下权利：出席或委托代理人出席 股东大会并行使表决权；依政府规范及公 司章程的规定转让股份；查阅公司章程， 股东会会议纪要、会议记录和会议报告、 监督公司的经营、提出建议或质询；按其 股份取得股利；公司终止后依法取得公司 的剩余财产；公司章程规定的其他权利。 股票如何撮合成交？ n证券经营机构受理投资者的买卖委托后， 应即刻将信息按时间先后顺序传送到交易 所主机，公开申报竞价。股票申报竞价时 ，可依有关规定采用集合竞价或连续竞价 方式进行，交易所的撮合大机将按“价格优 先，时间优先”的原则自动撮合成交。 n目前，沪、深两家交易所均存在集合竞价和连续 竞价方式。上午9:15-9:25为集合竞价时间，其余 交易时间均为连续竞价时间。在集合竞价期间内 ，交易所的自动撮合系统只储存而不撮合，当申 报竞价时间一结束，撮合系统将根据集合竞价原 则，产生该股票的当日开盘价。沪、深新股挂牌 交易的第一天不受涨跌幅10的限制，但深市新 股上市当日集合竞价时，其委托竞价不能超过新 股发行价的上下15元，否则，该竞价在集合竞价 中作无效处理，只可参与随后的连续竞价。 n集合竞价结束后，就进入连续竞价时间， 即9:30-11:30和13:00-15:00。投资者的买卖指 令进入交易所主机后，撮合系统将按“价格 优先，时间优先”的原则进行自动撮合，同 一价位时，以时间先后顺序依次撮合。在 撮合成交时，股票成交价格的决定原则为 n1、成交价格的范围必须在昨收盘价的上下10以内；投 资资讯 n 2、最高买入申报与最高卖出申报相同的价位； n 3、如买（卖）方的申报价格高（低）于卖（买）方 的申报价格时，采用双方申报价格的平均价位。交易所主 机撮合成交的，主机将成交信息即刻回报到券商处，供投 资者查询。未成交的或部分成交的，投资者有权撤消自己 的委托或继续等待成交，一般委托有效期为一天。 n 另外，深市股票的收盘价不是该股票当日的最后一笔 的成交价，而是该股票当日有成交的最后一分钟的成交金 额除以成交量而得。 委托未成交，是什么情况？ n原因1：您的委托有无进入交易的主机？如您填写的委托 本身就是无效的委托，会遭到交易所电脑主机拒绝，或由 于其他原因，您的委托没有进入交易所的电脑主机。 原因2：当您填写委托申报时，您申报的价格可能是参 考了当时行情显示的价格，但该价格与实际委托系统撮合 交易的市价存在一个时间差。当您的委托报入交易所电脑 主机时，实际的撮合价格可能已发生了很大的变化，因而 ，行情显示的价格只能作为填写委托价格时的参考价。 原因3：申报时间内，没有跟您的委托相匹配的申报价 位或申报数量。 交易结束时间的标准 n交易日的结束时间以何为准。沪深两市交易所对 于每一交易日14：59：59前报送进来的委托一律 予以接收处理。但由于实际操作中,有些证券营业 部的时钟与交易所的时钟存在一定误差,可能证券 营业部的时钟显示已经超过15：00,而交易所主机 的时钟显示未到15：00,仍接受申报；有时情况正 好相反,证券营业部认为还来得及,但事实上已经来 不及了。因此,也需要证券营业部经常调整一下自 己的时钟,保持与交易所的主机时钟一致。 不能撤消指定交易的有那几种情况 ？ n1、当天有成交。 2、当天有委托，未成交。 3、该帐户证券余额有负数。 4、新股认购期内不能撤消。 5、登记公司认为不能撤消的情况。 送股与转增股本有何区别 n送股是上市公司以发放股票作为红利，从而将利 润转化为股本。送股后，上市公司的资产、负债 、股东权益的总额结构并没有发生改变，但总股 本增大了，同时每股净资产降低了，其来源是上 市公司的利润。而转增股本却来自于资本公积， 它可以不受公司本年度可分配利润的多少及时间 的限制。投资者在分析年报时，应该根据分析上 市公司本身的利润的增减情况而对它们做出区分 ，并相应地调整投资策略。 新股民炒需经历哪三个阶段？ n 一、初级阶段。此阶段股民的特征表明是： n 盲目性：不知道如何开户；不了解股票知识或知之甚少，对“除权 、每股收益”等专业名词更不知何意思；不会具体操作(填单、刷卡等) ；更不知该买什么股票。但有一点“清楚”，认为买股票肯定赚钱。(独 家证券内参，365天资讯情报站) n 胆大性：由于盲目性，特别是认定“买股票赚钱”，因此胆子大，敢 买任何股票，特别表现在刚一开户，手就发痒，马上买进若干股。好 像不买，心里就不踏实。初战告捷：初入股市者往往瞎蒙能赚上一笔 钱，这使得他们兴高采烈，更加认准了“股票能赚钱”并且“深化”了认 识，即“股市赚钱易、赚钱快”，而且逢人便吹“股市哪有风险，不需 要那么多知识，我一入市就赚钱”等等，并且鼓动周围人赶紧加入炒 股队伍。 n 短暂性：初战告捷时间很短，最多3个月，随后就转入下一阶段。 n二、中级阶段。此阶段的整体特征均围绕套牢反映： n 被深套：由于“连战连胜”，忘乎所以，结果全线被套住 ，或割肉，或等待，第1次尝到赔钱、风险的滋味。 n 技巧差：虽然一些操作手段熟悉了，股票知识也了解一 些，但抗风险的技巧没掌握，表现在不会尽早割肉再抄底 ，而一味傻等解套的来临，结果越套越深。心沉重：胜利 果实及老本一下被套，想不通，很后悔，心情，不愿意和 周围人谈论股票，别人问及，往往支支吾吾，或强撑脸面 皮笑肉不笑地说“还行”。 n 不甘心：这时有钱就存股市，以加大投资想尽快捞回来 ，特别爱打听消息，爱听股评，以获得精神上的安慰或从 中汲取些策略。对不符合自己心愿的股评甚为反感，怕由 此造成市场波动加大其损失。 n 长期性：被套的时间长，如选的个股再不争气，更是赚 指数赔钱，解套无望。最长的要等3年甚至更长。 n三、成熟阶段。经过小赚、深套、解套后，股民 开始成熟：终于解套：苦等了9相当一段时间后或 几次割肉抄底成功后，老本终于赚回。头脑不再 发热，不再贪心，充分认识股市风险，交易行为 变得稳重。股票知识及操作技巧有很大提高：特 别关注宏观面，结合技术面，自己分析判断性加 强。对股评少听少看仅作参考。谈话慎重：与周 围人谈股票讲风险多了，股市上胜与负的结果不 再流露到脸上和语言中，显得沉稳老练。增强了 风险意识，所以多以见好就收、落袋为安、谨慎 为上。 股票交易的基本规则是什么？ n“公平、公正、公开”是证券市场的最基本的行为 准则。 n 体现在交易市场上，交易所的电脑交易系统则 按照“价格优先”和“时间优先”的原则对买卖委 托进行撮合以确保“三公”准则得以具体体现。 n 在撮合过程中，成交顺序为：较高买进委托优 先于较低买进委托；较低卖出委托优先于较高卖 出委托；同价位委托，按委托顺序成交。不论投 资者姓甚名谁、大户小户，一律按价格和时间顺 序撮合成交。 n在公司分红时要进行股权登记，因为登记日第二 天再买股票就领不到红利和红股，也不能配股了 ，股价一般来说是要下跌的，所以第二天大盘上 显示的前收盘价就不再是前一天的实际收盘价， 而是根据该成交价与分红现金的数量、送配股的 数量和配价的高低等结合起来算出来的。在显示 屏幕上如果是分红利，就写作DR*，叫做除息； 如果是送红股或者配股，就写作XR*，叫做除权 ；如果是分红又配股，则写作XD*，叫做除权除 息。这一天就叫做该股的除权日或除息日(除权除 息日)。 n计算除息价的方法比较简单，只要将前一天的收 盘价减去分红派息的数量就可以了。例如一只股 票前一天的收盘价是2.80元，分红数量是每股5分 钱，则除权价就是2.75元。计算除权价时如果是送 红股，就要将前一天的收盘价除以第二天的股数 。例如一只股票前一天的收盘价是3.90元，送股的 比例是10：3，就要用3.90元除以1+3/10，也就是 除权价为3.9/1.3=3.00元。配股时还要把配股时所 花的钱加进去。例如一只股票前一天的收盘价是 14元，配股比例是10：2，配股价是8元，则除权 价为(14*10+8*2)/(10+2)=13元。 n经过一天的交易，如果当收盘价的实际价格比算 出来的价格高，就称作填权，反之，如果实际收 盘价比计算出来的价格低，就称作贴权。这往往 与当时的市场形势有很大的关系，股价上升时容 易填权，股价下跌时则容易贴权。在市场形势好 的时候人们往往愿意买入即将配股分红或刚刚除 权的股，因为这时容易填权，也就是说，股价很 容易在当天继续上涨，虽然收盘时可能看上去股 价比前一天低，而实际上股价却是上涨了。 卖出股票为何不能成交？ n、你填的价位距当时的市价空间较大。如某只股票市价是10元，你 买入价填9.5元，肯定买不到。你卖出价填10.3元，也不可能即时卖出, 所以，你填的价位应尽量接近市价。 n 、即使价位合适，也不一定成交。因为这里遵循“价格优先，时 间优先”原则。如当某只股票市价1元，你填买入（或卖出）10元， 但全国那么多投资者都在填10元价位进行买或卖，这就要“时间优先” 了，俗话说：先来后到，要排队。先填10元的，先成交。等到排到你 时，可能价格已变成10.1元（或9.9元），你当然就买不到（或卖不出 ）了。 n 、价位合适，并且也长时间没变，为何不成交呢？这里还有一个 交易量的问题。如某只股票10元，卖出有5万股（或买入只有5万股） ，而买入有10万股（或卖出只有15万股），因此卖买之间空缺5万股 （买卖之间空缺10万股）尽管市价是10元，但只能满足5万股成交， 剩下的5万股只有等待（空缺10万股也如此）。 n在投机市场中盈利是一种风险交易。风险 交易是一项长期而艰苦的事业。其中的艰 辛坎坷是局外人所无法理解的，没有良好 的心理素质，自己就会被自己打垮，丧失 信心甚至生活的勇气。作为风险投机的参 与者，没有良好的个人修养是无法在市场 长期立足的。你至少需要具备以下的心理 素质： n1.你必须热爱你从事的职业，并从中能享受乐趣。你能用 你所有的时间为你的工作而学习和思考，并随时准备迎接 挑战。 n 2.你要开朗、大度，善于关心他人，慈爱一切众生。 这样，你的心态才是安详的，心胸是宽广的，能够容忍缺 陷，包容错误，也不会为风险交易中一时的不利，遭受心 灵上大的挫折。 n 3.你要有自信，相信自己的能力，成功的交易者在顺 势操作时，都具有坚定的信心。只有这样，才能获得大的 收益。同时，对于控制风险也必须要有坚定的自信心，不 能在亏损越来越大时，还盲目坚持自己的判断，这不是自 信，是固执。在市场上，固执己见是不会有好结果的。 n4.成功的投资来自于超常的专注。你必须全心倾注于交易 过程 而非结果。一马当先的短跑健将在赛跑过程中关注 的是面颊上疾驰而过的风速 考虑的是如何使双臂摆动得 轻松自如，脚下的步伐怎样协调一致。落后的运动员根本 没有这种感受。令他感到焦虑是 前面的运动员已经超越 了我 我怎样才能超过他由于他们考虑的是结果而非 过程 他们精神紧张、碍手碍脚，犯下不可挽回的错误。 n 5.你要学会容忍缺陷，世上没有尽善尽美的东西，如 果真的到了无可挑剔的地步，也就不会长久了。交易上一 时的失败和挫折，是再正常不过的，不要耿耿于怀，你要 的是吸取经验教训，振作再战。 n有些市面上的培训和教程还是有好处的。 如果一个人在市场中摔打，所付出的代价 相对来说是很高昂的。有效的培训和教程 至少给你指出了如何去做才能成功，避免 了无谓的试验和浪费，这种浪费在精力、 时间和金钱上往往是很惊人的。总之，失 败的交易者需要有人指导、培训，但是要 有辨别能力。妄想凭借某种绝招在投机市 场中长久盈利，这肯定是不可能的 交易之道在于严守买卖规则 n对于股票投资而言，学理论主要是读股市技术分 析经典著作，去实践就是进行模拟操盘和实战演 练。股票投资是一种高风险、高收益的投机游戏 。既然说是游戏，投资者，我认为叫投机者更好 ，就应该先掌握游戏规则，然后坚决地按照游戏 规则操作。我说的游戏规则，就是我们经过认真 学习股票技术分析经典理论形成股票投机理念后 制定的交易规则。就象为汽车驾驶员制定的交通 规则一样，不遵章守规驾驶轻则皮伤车损，重辄 车毁人亡。有了交易规则，就可以去实践进 场买卖股票了。经过实战演练，再将经验教训加 以总结，会使你的交易规则进一步完善 n在股票市场中，当理论能与实践有机结合 时只是拿到了进入股市的通行证，想要进 一步提高就必须加强心态训练、加强资金 管理、提高个人修养，最终达到知行合一 的境地。 n 交易之道在于严守买卖规则，心存侥 幸不守规则的投机者必将受到惩罚。 n一笔交易必须设立一个止损点。“止损线可能就是你的生 命线”。在市场面前，不可能永远判断正确，人人都会遭 受失败，为此我们要面对失败。 n 除了投资交易这一职业，世上也许没有其他职业需要你 承认错误。索罗斯深谙风险的重要，因此他成为驰骋世界 的金融大鳄。里森固执自己的经验和教条，一味追加投资 ，妄图扭转大势，便搞垮了巴林银行。我们没有止损而丢 失金钱一定能堆起一条哈大公路。必须要学会如何输钱， 这比学会如何赢钱更为重要。事实上，即使你只对一半， 你也应该赢。关键在于每次搞错的时候要反损失减到最少 。 我们不是神，我们是人。我们应记住一位金融巨头的忠告 “警悚者生存”。既然高利润对面是高风险，我们就应在可 怕的风险前面划上一条止损线，它可能就是我们的生命线 。 投资需具五字心理要诀 n（1）稳在涉足股票市场中，以小钱作学费，细心学习了 解各个环节的细枝未节，看盘模拟作单，有几分力量作几 分投资，宁下小口数，不可满口，超出自己的财力。要知 道，证券投资具有较高的风险，再加上资金不足的压力， 患得患失之时，自然不可能发挥高度的智慧，取胜的把握 也就比较小。所谓稳，当然不是随便跟风潮入市，要胸有 成竹，对大的趋势做认真的分析，要有自己的思维方式， 而非随波逐流。所谓稳，还要将自己的估计，时时刻刻结 合市场的走势不断修正，并以此取胜。换言之，投机者需 要灵活的思维与客观的形势分析相结合，只有这样，才能 够使自己立于不败之地。 n（2）忍股票市场的行情升降、涨落并不是 一朝一夕就能形成，而是慢慢形成的。多 头市场的形成是这样，空头市场的形成也 是这样。因此，势未形成之前决不动心， 免得杀进杀出造成冲动性的投资，要学会 一个“忍“字。小不忍则乱大谋，忍一步，海 阔天空。 n（3）准所谓准，就是要当机立断，坚决果断。如 果象小脚女人走路，走一步摇三下，再喘口气。 是办不了大事的。如果遇事想一想，思考思考， 把时间拖得太久那也是很难谈得上“准“字的。当 然，我们所说的准不是完全绝对的准确，世界上 也没有有十分把握的事。如果大势一路看好，就 不要逆着大势作空，同时，看准了行情，心目中 的价位到了就进场作多，否则，犹豫太久失去了 比较好的机会，那就只能望看板兴叹了。 n（4）狠所谓狠，有两方面的含义。一方面，当方 向错误时，要有壮士断腕的勇气认赔出场。另一 方面，当方向对时，可考虑适量加码，乘胜追击 。股价上升初期，如果你已经饱赚了一笔，不妨 再将股票多抱持一会儿，不可轻易获利了结，可 再狠狠赚他一笔。 n （5）跑在股票市场投资中，赚八分饱就走， 股价反转而下可采用滤嘴原理即时撤兵，股价下 跌初期，不可流恋，要壮士断腕，狠心了结。 n 当空头市场来临，在股票筹码的持有上应尽 可能减少，此时最好远离股市，待多头市场来临 时，再适时进入。 散户必须注意此10点 n1.炒股是资源再分配,并不创造财富. n 2.开办股市就是为了圈钱,不给你一点甜头 你不会进来,更不用说掏钱. n 3.中国股市没有做空机制,往下做只不过是 为了将来往上拉. n 4.主力有远大目标,显得大智若愚.散户有 小聪明,却是大愚若智. n 5.人性有恐惧和贪婪,主力专找这两死穴攻 击.散户却不承认自身有此毛病. n6.趋势理论其实非常重要,其时我们大部分时 间都在等待,下跌途中空仓等待,上涨途中满 仓等待,只有转势那一刻才动手买卖.均线可 以帮我们判断趋势,但如果你不懂或不信它, 谁也救不了你. n 7.主力可以用日K线骗你,但它无法用月K 线骗你,因为拆借资金玩不起时间,利息成本 太高. n8.主力当然知道软件的威力,所以它会在底部或顶 部区间上下震荡,使忠实反映情况的软件发出前后 矛盾的信号,你抛开软件正中主力下怀.没了K线图 就等于被废去双眼,你还想干啥?等你悟出月K线的 奥秘,你就会爱上软件. n 9.物极必反的原理非常适合炒股.如果你悟出它 的真缔,你就不会再干出追高杀低的蠢事.至少你不 会再冲动.KD/BOLLING都是很好的防冲动指标. n 10.周密计划是主力成功的关键所在.介入价位,密 集成交区,筹码分布,指标高低,时间跨度,题裁配合, 意外状况,止损/止盈点散户必须注意此10点才能 赚到钱! 初入股市者容易发生的事 n1.一些初入股市的投资者不懂股市技术，所以不 入门。他们往往盲目地去买股票。 2.在下降通道买进。 十元的股票跌到八元，认 为便宜了，没有考虑它还可能跌到六元。 3.套牢补仓，随补随套一直补到没钱为止，而 不是等股票企稳，开始上涨后在买进摊低成本。 4.初入股市者往往想一蹴而就。他们不具备基 本技术，不经过充分的研究和准备，就想一次暴 富。 5.许多初入股市者喜欢打听股票内幕，根据小 道消息和股评建议来买股票。脑袋长在别人身上 ，用自己的血汗钱去冒险 n6. 初入股市者不设止损位，死守亏损。在亏损之 初，不愿了断，却一厢情愿地认为我的股票会很 快回升。 7. 初入股市者不敢利润最大化,总是很快兑现利 润。总是先卖掉赚钱的股票, 死守亏钱的股票。 8. 初入股市者过分计较一分钱的价格，忽略大 局的走势。为一分钱延误最佳介入或逃命时机。 9. 初入股市者操作无计划，没有严格的操作纪 律，在决策时不知道自己应当干什么。 炒股心态调整 n 1、刚开始交易的时候，担心的是这次买 进来会跌。 n 对策：设定止损，每次交易损失达到 总资金的5%就撤，坚决执行。 n2、有了止损，不用担心跌了，可担心