电容器电子元件项目立项申请报告(64亩，投资15900万元）.docxVIP

泓域咨询MACRO/ 电容器电子元件项目立项申请报告电容器电子元件项目立项申请报告第一章 基本情况一、项目承办单位基本情况（一）公司名称xxx科技公司（二）公司简介公司坚持诚信为本、铸就品牌，优质服务、赢得市场的经营理念，秉承以人为本，宾客至上服务理念，将一整套针对用户使用过程中完善的服务方案。公司认真落实科学发展观，在国家产业政策、环境保护政策以及相关行业规范的指导下，在各级政府的强力领导和相关部门的大力支持下，将建设“资源节约型、环境友好型”企业，作为企业科学发展的永恒目标和责无旁贷的社会责任；公司始终坚持“源头消减、过程控制、资源综合利用和必要的未端治理”的清洁生产方针；以淘汰落后及节能、降耗、清洁生产和资源的循环利用为重点；以强化能源基础管理、推进节能减排技术改造及淘汰落后装备、深化能源循环利用为措施，紧紧依靠技术创新、管理创新，突出节能技术、节能工艺的应用与开发，实现企业的可持续发展；以细化管理、对标挖潜、能源稽查、动态分析、指标考核为手段，全面推动全员能源管理及全员节能的管理思想；在项目承办单位全体职工中树立“人人要节能，人人会节能”的节能理念，达到了以精细管理促节能，以精细操作降能耗的目的；为切实加快相关行业的技术改造，提升产品科技含量等方面做了一定的工作，提高了能源利用效率，增强了企业的市场竞争力，从而有力地促进了项目承办单位的高速、高效、健康发展。上一年度，xxx（集团）有限公司实现营业收入25294.07万元，同比增长25.67%（5166.02万元）。其中，主营业业务电容器电子元件生产及销售收入为23069.47万元，占营业总收入的91.21%。根据初步统计测算，公司实现利润总额5216.65万元，较去年同期相比增长1243.53万元，增长率31.30%；实现净利润3912.49万元，较去年同期相比增长824.27万元，增长率26.69%。二、项目概况（一）项目名称电容器电子元件项目（二）项目选址xxx产业示范园区（三）项目用地规模项目总用地面积42934.79平方米（折合约64.37亩）。（四）项目用地控制指标该工程规划建筑系数57.33%，建筑容积率1.22，建设区域绿化覆盖率7.76%，固定资产投资强度188.76万元/亩。（五）土建工程指标项目净用地面积42934.79平方米，建筑物基底占地面积24614.52平方米，总建筑面积52380.44平方米，其中：规划建设主体工程34642.07平方米，项目规划绿化面积4066.72平方米。（六）设备选型方案项目计划购置设备共计108台（套），设备购置费4256.26万元。（七）节能分析“电容器电子元件项目建设项目”，年用电量1143110.93千瓦时，年总用水量26865.24立方米，项目年综合总耗能量（当量值）142.78吨标准煤/年。达产年综合节能量42.65吨标准煤/年，项目总节能率22.08%，能源利用效果良好。（八）环境保护项目符合xxx产业示范园区发展规划，符合xxx产业示范园区产业结构调整规划和国家的产业发展政策；对产生的各类污染物都采取了切实可行的治理措施，严格控制在国家规定的排放标准内。（九）项目总投资及资金构成项目预计总投资15865.31万元，其中：固定资产投资12150.48万元，占项目总投资的76.59%；流动资金3714.83万元，占项目总投资的23.41%。（十）资金筹措自筹。（十一）项目预期经济效益规划目标预期达产年营业收入31564.00万元，总成本费用24744.83万元，税金及附加284.61万元，利润总额6819.17万元，利税总额8044.36万元，税后净利润5114.38万元，达产年纳税总额2929.98万元；达产年投资利润率42.98%，投资利税率50.70%，投资回报率32.24%，全部投资回收期4.60年，提供就业职位572个。（十二）进度规划本期工程项目建设期限规划12个月。实行动态计划管理，加强施工进度的统计和分析工作，根据实际施工进度，及时调整施工进度计划，随时掌握关键线路的变化状况。三、报告说明项目可行性研究报告通过对项目科学深入的市场需求和供给分析、未来价格预测、资源供应、建设规模、工艺路线、设备选型、环境影响、节能减排、投资估算、资金筹措、盈利能力等方面的科学研究，从市场、技术、经济、工程等角度对项目进行调查研究和分析比较，并对项目建成以后可能取得的财务、经济效益及社会环境影响进行科学预测，为项目决策提供了公正的、可靠的、科学性的投资咨询意见。四、项目评价1、本期工程项目符合国家产业发展政策和规划要求，符合xxx产业示范园区及xxx产业示范园区电容器电子元件行业布局和结构调整政策；项目的建设对促进xxx产业示范园区电容器电子元件产业结构、技术结构、组织结构、产品结构的调整优化有着积极的推动意义。2、xxx（集团）有限公司为适应国内外市场需求，拟建“电容器电子元件项目”，本期工程项目的建设能够有力促进xxx产业示范园区经济发展，为社会提供就业职位572个，达产年纳税总额2929.98万元，可以促进xxx产业示范园区区域经济的繁荣发展和社会稳定，为地方财政收入做出积极的贡献。3、项目达产年投资利润率42.98%，投资利税率50.70%，全部投资回报率32.24%，全部投资回收期4.60年，固定资产投资回收期4.60年（含建设期），项目具有较强的盈利能力和抗风险能力。4、关于促进中小企业发展。工业和信息化部将根据中小企业发展实际，推进培育专业化“小巨人”企业工作。引导和支持中小企业针对专门的客户群体或市场，拥有专项技术或生产工艺，使其产品和服务在产业链某个环节中处于优势地位；引导和支持中小企业利用自身特色和专业优势，为大企业、大项目和产业链提供优质零部件、元器件、配套产品和配套服务，促进大企业与中小企业通过专业分工、服务外包、订单生产等多种方式，建立协同创新、合作共赢的协作关系；总结推广一批“小巨人”企业专业化发展的成功经验和模式，引领和带动更多中小企业走上“专精特新”发展道路。五、主要经济指标主要经济指标一览表序号项目单位指标备注1占地面积平方米42934.7964.37亩1.1容积率1.221.2建筑系数57.33%1.3投资强度万元/亩188.761.4基底面积平方米24614.521.5总建筑面积平方米52380.441.6绿化面积平方米4066.72绿化率7.76%2总投资万元15865.312.1固定资产投资万元12150.482.1.1土建工程投资万元3728.702.1.1.1土建工程投资占比万元23.50%2.1.2设备投资万元4256.262.1.2.1设备投资占比26.83%2.1.3其它投资万元4165.522.1.3.1其它投资占比26.26%2.1.4固定资产投资占比76.59%2.2流动资金万元3714.832.2.1流动资金占比23.41%3收入万元31564.004总成本万元24744.835利润总额万元6819.176净利润万元5114.387所得税万元1.228增值税万元940.589税金及附加万元284.6110纳税总额万元2929.9811利税总额万元8044.3612投资利润率42.98%13投资利税率50.70%14投资回报率32.24%15回收期年4.6016设备数量台（套）10817年用电量千瓦时1143110.9318年用水量立方米26865.2419总能耗吨标准煤142.7820节能率22.08%21节能量吨标准煤42.6522员工数量人572第二章 项目背景研究分析一、项目建设背景1、规划提出，到2020年，战略性新兴产业增加值占国内生产总值比重达到15%。2015年，我国战略性新兴产业增加值占国内生产总值比重为8%左右。未来5到10年，是全球新一轮科技革命和产业变革从蓄势待发到群体迸发的关键时期。2、投资项目建设符地方经济和社会发展规划，项目建设必将推动地方相关行业的发展，对当地制造业及发展起到积极的示范、推动作用。当前，我国经济已由高速增长转向高质量发展阶段，正处在转变发展方式、优化经济结构、转换增长动力的攻关期，建设现代化经济体系是跨越关口的迫切要求和我国发展的战略目标。国家统计局最近发布的数据显示，2015年至2017年我国经济发展新动能指数分别为123.5、156.7、210.1，分别比上年增长23.5%、26.9%和34.1%，呈逐年加速之势。二、必要性分析1、保证现行标准脱贫质量，既不降低标准，也不吊高胃口，激发贫困人口内生动力；打好污染防治攻坚战，重点是打赢蓝天保卫战，着力解决突出的环境问题。要把调整产业结构、能源结构、淘汰落后产能与推进绿色发展、实施重要生态系统保护和修复重大工程结合起来，大幅减少主要污染物排放总量，使生态环境质量得到总体改善。做好明年的经济工作，关键是牢牢把握推动高质量发展这个根本要求，以8项重点工作为抓手。在继续抓好“三去一降一补”的同时，深化供给侧结构性改革；进一步推进简政放权、放管结合、优化服务改革，激发各类市场主体活力，推动国有资本做强做优做大，支持民营企业发展，不断完善负面清单；实施好乡村振兴战略、区域协调发展战略，不断弥合城乡区域发展差距；积极推动形成全面开放新格局，不断拓展对外开放的范围和层次、思想观念、结构布局、体制机制；提高保障和改善民生水平，加快建立多主体供应、多渠道保障、租购并举的住房制度。2、“十三五”期间，技术改造工作将紧密围绕中国制造2025、“互联网+”、技术创新、制造业与互联网融合发展等新要求，以提高质量效益为核心，以企业为主体，以问题为导向，以创新为动力，以智能制造、服务型制造、绿色制造和产品高端化为重点，充分运用先进适用技术、工艺和装备，推动企业普遍实施技术改造，不断延伸产业链、提高附加值，推动传统产业迈向中高端，打造河北制造业升级版，尽早实现建设制造强省的目标。近期将重点开展八大行动：智能制造行动、绿色制造行动、服务化制造行动、工业强基行动、产品高端化行动、创新能力提升行动、“大智移云”培育行动、开展消费品“三品”培育行动。3、投资项目的建设可以大幅度提升项目产品的生产、研发水平，有利于促进我国相关行业稳定健康发展；项目承办单位具有较高项目产品制造工艺技术、生产设备和新产品的研发能力，近年来，项目承办单位在消化、吸收国际先进项目产品制造技术的基础上，持续加大对项目产品生产技术及相关材料的研发投入，形成了在国内同行业领先的技术优势。三、项目建设有利条件项目建设所选区域交通运输条件十分便利，拥有集公路、铁路、航空于一体的现代化交通运输网络，物流运输方便快捷，为投资项目原料进货、产品销售和对外交流等提供了多条便捷通道，对于项目实现既定目标十分有利。第三章 项目选址可行性分析一、项目选址原则对周围环境不应产生污染或对周围环境污染不超过国家有关法律和现行标准的允许范围，不会引起当地居民的不满，不会造成不良的社会影响。二、项目选址该项目选址位于xxx产业示范园区。当地制定了一系列配套优惠政策，按照“精简、高效”的原则设置内部机构，对区内企业实行“一条龙”跟踪服务，具有了“小政府、大社会”，“小机构、大服务”的功能。几年来，高新区以引进高新技术项目为重点，形成了新材料、交通、环保设备、电子信息等为重点的产业框架。三、建设条件分析项目建设所选区域交通运输条件十分便利，拥有集公路、铁路、航空于一体的现代化交通运输网络，物流运输方便快捷，为投资项目原料进货、产品销售和对外交流等提供了多条便捷通道，对于项目实现既定目标十分有利。四、用地控制指标根据测算，投资项目固定资产投资强度完全符合国土资源部发布的工业项目建设用地控制指标（国土资发【2008】24号）中规定的产品制造行业固定资产投资强度1259.00万元/公顷的规定；同时，满足项目建设地确定的“固定资产投资强度4500.00万元/公顷”的具体要求。五、地总体要求本期工程项目建设规划建筑系数57.33%，建筑容积率1.22，建设区域绿化覆盖率7.76%，固定资产投资强度188.76万元/亩。土建工程投资一览表序号项目占地面积（）基底面积（）建筑面积（）计容面积（）投资（万元）1主体生产工程17402.4717402.4734642.0734642.072712.591.1主要生产车间10441.4810441.4820785.2420785.241681.811.2辅助生产车间5568.795568.7911085.4611085.46868.031.3其他生产车间1392.201392.202009.242009.24162.762仓储工程3692.183692.1811529.9411529.94656.612.1成品贮存923.04923.042882.492882.49164.152.2原料仓储1919.931919.935995.575995.57341.442.3辅助材料仓库849.20849.202651.892651.89151.023供配电工程196.92196.92196.92196.9212.623.1供配电室196.92196.92196.92196.9212.624给排水工程226.45226.45226.45226.4511.284.1给排水226.45226.45226.45226.4511.285服务性工程2338.382338.382338.382338.38133.175.1办公用房1367.441367.441367.441367.4479.205.2生活服务970.94970.94970.94970.9473.706消防及环保工程659.67659.67659.67659.6742.266.1消防环保工程659.67659.67659.67659.6742.267项目总图工程98.4698.4698.4698.4684.967.1场地及道路硬化6320.441258.631258.637.2场区围墙1258.636320.446320.447.3安全保卫室98.4698.4698.4698.468绿化工程2148.9275.21合计24614.5252380.4452380.443728.70六、节约用地措施采用大跨度连跨厂房，方便生产设备的布置，提高厂房面积的利用率，有利于节约土地资源；原料及辅助材料仓库采用简易货架，提高了库房的面积和空间利用率，从而有效地节约土地资源。七、选址综合评价项目建设地工业园着力打造创新型、服务型开发区，致力于投资创业软硬环境建设，出台优惠政策，对入驻建设区的企业在立项审批、工商税务登记、土地办证以及招工等方面提供“全方位、一条龙”的联动服务，积极围绕增强综合服务能力，以扩大开放和体制创新为动力，全力推动经济聚集区建设务实高效运转，力争成为辐射能力强、政府效能高、商业机会多、交易成本低、生态环境美、社会文明程度高的现代化绿色经济新区。第四章 风险防范措施一、政策风险分析1、项目承办单位应特别关注国家有关部门为避免相关产业过度竞争和实现节能减排，国家将对产能过剩的行业进行有效控制，可能会导致国民经济对整个相关行业的后续能否快速发展产生不合理的担忧；同时，随着我国相关行业投资企业的不断增加，将来国家政策支持和优惠的程度可能会有所减少。2、项目承办单位要积极响应国家相关行业政策调整，最大程度地争取国家政策扶持，同时，与社会各界以及各阶层保持友好的协作关系，成立相关公关部门，建立与政府之间的关系网；根据信息的交互状况，建立信息分析系统，预测宏观经济的变动；此外，结合政府政策与项目承办单位实际情况进行利益让步，通过政府平台来获得公司业务的拓展，并逐步将此作为项目产品市场开拓的重要方式之一。二、社会风险分析对人文环境影响的规避措施；城市作为人类文明的产物，本身就承载着一定的文化和历史，所以投资项目在实施过程时，必须充分考虑到这一点；目前，投资项目地面上没有发现军事设施、教堂、寺庙、文物古迹以及重要建筑设施。三、市场风险分析1、市场供需方面的风险：随着中国经济的高速发展，产品应用技术开发的不断深入，项目产品市场需求迅猛增长；但是，伴随着市场需求的快速增长，国内新增项目产品产能也迅速增长，项目承办单位在扩大生产规模，增加市场占有率，同时行业的高额利润还不断地吸引着新的投资者介入；因此，不排除市场供需失衡而造成市场竞争加剧的可能。2、加强市场开拓；项目承办单位建立有效的市场开拓网络和体制，采取必要的宣传和市场开拓措施，不断扩大项目产品国内市场占有率，以高质量和低成本优势占领市场；通过扩大和稳定市场份额，抵御市场变化带来的风险。四、资金风险分析由于项目承办单位已经完成了资金前期自筹工作，加上良好的银行信用等级，因此，投资项目资金风险很小。五、技术风险分析产品研发及人才风险分析：由于项目产品市场需求潜力巨大，从而刺激相关行业的高速发展，产品的研发换代必须与时俱进，否则，终将惨遭淘汰，且类似项目产品的模仿在技术竞争中多方角逐，因此，研发中遇到的项目技术瓶颈是不可忽视的技术风险；此外，技术人才的缺乏及其流失是技术潜在的风险；投资项目主要工艺生产技术及设备都是经过生产实践证实是成熟、可靠的，所以，投资项目在项目产品生产技术上的风险较小。六、财务风险分析为避免企业在发生意外及其他各种不可抗拒因素给企业造成损失，将在财务预算中拨出专款，购买各种保险以规避可能遇到的财务风险。七、管理风险分析通过借鉴国内外先进的管理体系，严格认真地贯彻执行，不断提高企业的管理水平，体现项目承办单位精细化管理的特色。八、其它风险分析投资项目用地系自然属性风险；该风险来源于项目选址的地质、水文等条件及地下埋藏物的不确定性；投资项目建设选址位于项目建设地，项目用地性质为工业用地，建设区域内无任何建筑物便于工程施工。九、社会影响评估（一）社会影响分析1、项目建成投入运营后，将带动和增加项目区域与周边城镇的商业来往，促进区域内旅游业、休闲观光业、商业、房地产等相关产业的发展，满足人民日益增长的物质、文化和社会需求；因此，对当地居民就业和收入有正面影响；综上所述，投资项目对周边地区居民就业和收入的提高具有很好的正面影响。2、项目建成后，根据交通量、人口分布等具体情况，在道路适当位置设置宣传栏和绿化带，除美化环境外，还可以减轻汽车噪音和尾气对公路两侧造成的环境污染，对当地卫生无不利影响，能够有效促进当地城市建设的发展。（二）社会影响效果项目建成后，直接经济效益比较显著，对项目建设地国民经济的发展具有较大的贡献，同时，对项目建设地经济和社会可持续发展可起到示范带动作用，项目的投资具有经济合理性；项目的实施对提高项目建设地相关行业发展，统筹人与自然和谐共处、建设节约型社会、走可持续发展之路具有较强的针对性、指导性。（三）项目适应性分析项目建成投产后不仅向国家上交税收，也为地方政府增加财政收入；项目承办单位将严格按照当地政府的规定，认真规划、设计和施工，项目建成投产后，将成为更加规范、更加先进的现代化企业，能为当地的社会环境、人文环境所接纳。（四）社会风险对策分析1、建立防火制度和明确治安保卫规定；根据工程施工特点和临设情况配备必需的消防器材，并经常检查其完好情况；施工必需的火工产品、易燃易爆和化学危险品的管理、发放、使用、回收，严格按公安机关的相应规定执行；禁止烟火的场所有明显的标志和警示标牌。2、项目承办单位拥有丰富的经营、管理和适应市场经验，但并不排除会有一些弊病；因此，应加强企业管理，按照现代化的企业制度、财务管理制度去建设和经营企业，减小管理风险，是新项目进行中应予以关注的。3、对环境保护隐患带来的社会风险；投资项目在建设施工过程中，有一定量的“三废”产生，若不及时采取有效措施及时处理妥当，会一定程度影响环境卫生，引发周边企业与居民的不满；运营过程中情况相对要好，但也必须按环境保护要求治理。（五）社会风险评价投资项目的实施能有效带动当地上下游企业及其他行业（如运输业、服务业）的发展，从而促进当地经济的快速发展。第五章 项目进度计划一、建设周期项目建设周期12个月。二、建设进度该项目采取分期建设，目前项目实际完成投资11033.58万元，占计划投资的69.55%。其中：完成固定资产投资7276.80万元，占总投资的65.95%；完成流动资金投资3756.78，占总投资的34.05%。节项目建设进度一览表序号项目单位指标1完成投资万元11033.581.1完成比例69.55%2完成固定资产投资万元7276.802.1完成比例65.95%3完成流动资金投资万元3756.783.1完成比例34.05%三、进度安排注意事项项目承办单位在可行性研究阶段编制投资计划，并在考虑各种可行性资金筹措渠道的前提下，提出适宜的资金筹措规划方案；在正式确定建设项目和明确总投资费用及其分年度使用计划之后，即可立即着手筹集建设资金。四、人力资源配置项目招聘人员实行全员聘任合同制，生产车间管理工作人员按一班制配置，操作人员按照“四班三运转”配置定员，每班八小时，达产年劳动定员572人。人力资源配置一览表序号项目单位指标1一线产业工人工资1.1平均人数人3891.2人均年工资万元4.901.3年工资额万元1825.092工程技术人员工资2.1平均人数人862.2人均年工资万元5.722.3年工资额万元546.813企业管理人员工资3.1平均人数人233.2人均年工资万元6.903.3年工资额万元155.884品质管理人员工资4.1平均人数人464.2人均年工资万元5.894.3年工资额万元231.455其他人员工资5.1平均人数人285.2人均年工资万元5.395.3年工资额万元120.196职工工资总额万元20670.99五、员工培训新增员工在上岗前，由项目承办单位培训部门按岗位职责范围，统一组织进行岗前培训，届时聘请劳动就业局讲授中华人民共和国劳动法，请消防部门和电力部门讲授安全操作知识，同时加强公司经营理念综合培训，教育员工爱岗敬业，遵纪守法。六、项目实施保障项目承办单位要合理安排设计、采购和设备安装的时间，在工作上交叉进行，最大限度缩短建设周期。将投资密度比较大的部分工程尽量押后施工，诸如其他配套工程等。第六章 投资规划一、项目总投资估算（一）固定资产投资估算本期项目的固定资产投资12150.48(万元）。固定资产投资估算表序号项目单位建筑工程费设备购置及安装费其它费用合计占总投资比例1项目建设投资万元3728.704256.26188.7612150.481.1工程费用万元3728.704256.2624385.821.1.1建筑工程费用万元3728.703728.7023.50%1.1.2设备购置及安装费万元4256.264256.2626.83%1.2工程建设其他费用万元4165.524165.5226.26%1.2.1无形资产万元2171.022171.021.3预备费万元1994.501994.501.3.1基本预备费万元993.35993.351.3.2涨价预备费万元1001.151001.152建设期利息万元3固定资产投资现值万元12150.4812150.48（二）流动资金投资估算预计达产年需用流动资金3714.83万元。流动资金投资估算表序号项目单位达产年指标第一年第二年第三年第四年第五年1流动资产万元24385.8213021.4515381.8324385.8224385.8224385.821.1应收账款万元7315.754023.665486.817315.757315.757315.751.2存货万元10973.626035.498230.2110973.6210973.6210973.621.2.1原辅材料万元3292.091810.652469.063292.093292.093292.091.2.2燃料动力万元164.6090.53123.45164.60164.60164.601.2.3在产品万元5047.872776.333785.905047.875047.875047.871.2.4产成品万元2469.061357.991851.802469.062469.062469.061.3现金万元6096.453353.054572.346096.456096.456096.452流动负债万元20670.9911369.0415503.2420670.9920670.9920670.992.1应付账款万元20670.9911369.0415503.2420670.9920670.9920670.993流动资金万元3714.832043.162786.123714.833714.833714.834铺底流动资金万元1238.26681.05928.711238.261238.261238.26（三）总投资构成分析1、总投资及其构成分析：项目总投资15865.31万元，其中：固定资产投资12150.48万元，占项目总投资的76.59%；流动资金3714.83万元，占项目总投资的23.41%。2、固定资产投资及其构成分析：本期工程项目固定资产投资包括：建筑工程投资3728.70万元，占项目总投资的23.50%；设备购置费4256.26万元，占项目总投资的26.83%；其它投资4165.52万元，占项目总投资的26.26%。3、总投资及其构成估算：总投资=固定资产投资+流动资金。项目总投资=12150.48+3714.83=15865.31（万元）。总投资构成估算表序号项目单位指标占总投资比例1固定资产投资万元12150.4876.59%1.1项目建设投资万元12150.4876.59%1.2建设期利息万元-2流动资金万元3714.8323.41%3总投资万元万元15865.31二、资金筹措全部自筹。第七章 项目经济效益分析一、经济评价财务测算根据规划，项目预计三年达产：第一年收入17360.20万元，总成本20958.17万元，利润总额-3597.97万元，净利润233.82万元，增值税517.32万元，税金及附加-2698.48万元，所得税-899.49万元；第二年收入23673.00万元，总成本27167.76万元，利润总额-3494.76万元，净利润-2621.07万元，增值税705.44万元，税金及附加256.39万元，所得税-873.69万元；第三年生产负荷100%，收入31564.00万元，总成本24744.83万元，利润总额6819.17万元，净利润5114.38万元，增值税940.58万元，税金及附加284.61万元，所得税1704.79万元。（一）营业收入估算项目达产年预计每年可实现营业收入31564.00万元。（二）达产年增值税估算达产年应缴增值税=销项税额-进项税额=940.58万元。营业收入税金及附加和增值税估算表序号项目单位第一年第二年第三年第四年第五年1营业收入万元17360.2023673.0031564.0031564.0031564.001.1电容器电子元件万元17360.2023673.0031564.0031564.0031564.002现价增加值万元5555.267575.3610100.4810100.481