我国商业银行业务经营模式的现状分析.doc

商业银行业务经营模式的现状及发展趋势分析一知识背景（一）混业经营与分业经营的内涵1.分业经营的定义分业经营制，也称为专业银行制度，其重要的内在特征就是长短期金融业务基本上是分开的，商业银行主要经营短期资金融通业务，长期信用银行、信托银行及证券公司等则主要经营中长期资金融通业务；其表现出的外在特征是银行、证券、信托、保险业分业经营、分业管理，各行业之间有严格的业务界限，彼此不能跨行业经营。广义的分业经营应该是指金融业务与产业（非金融业务）的分开，狭义的分业经营是指银行、证券、保险、信托等金融子行业的业务分开。就中国而言，分业经营是指商业银行不得涉足信托投资业务、证券公司业务以及保险业，商业银行不得直接从事非银行金融机构的业务，不得通过其独立注册的全资或合资附属机构介入其它非银行金融机构的业务。2.混业经营的定义金融混业是相对于分业而言的，实质上是指金融业内部的分工与协作关系。金融业的功能是以金融工具为载体实现的。依据金融工具的不同特点，在金融业内部可划分为不同的子行业，如银行业、证券业、保险业、基金业、信托业等。狭义的混业经营，主要指银行业和证券业之间的经营关系，即银行机构和证券机构可以进入对方领域进行业务交叉经营；广义的混业经营是指所有金融行业之间的经营关系，即银行、保险、广义的混业经营是指所有金融行业之间的经营关系，即银行、保险、证券、信托机构等金融机构都可以进入任一其他业务领域甚至非金融领域，进行业务多元化经营。目前，混应经营一般可分为三种模式：一种为全能银行模式，如德国、瑞士、荷兰等国的商业银行。另一种为银行母公司模式，以英国为代表。还有一种为金融控股模式，以美国为代表。混业经营制度的特征是国家对商业银行的经营范围如间接融资与直接融资业务、短期信贷与长期信贷业务、银行业务与非银行业务之间不作或很少作法律方面的限制。而分业经营是一种银行业、证券业、保险业、信托业分别设立机构独立经营业务的经营方式。金融混业经营是世界金融发展的大趋势，也是中国金融改革的最终目标之一。（二）我国商业银行的特殊性国有商业银行是国有独资的金融机构 1.商业银行以国家为产权主体，国家对商业银行拥有控制权和剩余收益索取权，具有政企不分的特征。2.国有商业银行经营中的行政化因素在计划经济向市场经济转变的过程中，行政化约束直接导致了国有商业银行非企业化，非市场化，非市场化的行政机关运作模式。3国有商业银行具有垄断地位一直以来，中央银行对商业银行实行歧视制管理，对商业银行的管制软化，对非国有商业银行的管制约束硬化，结果形成了国有商业银行垄断局面，导致内部结构失灵。4.专业银行的目标不明，既有政策目标，又有利润目标；责任不清，既有行政责任，又有经济责任。专业银行既不忠实履行政策性银行的义务，也不能承担商业银行自负盈亏的责任；专业银行在经营商业性金融业务的同时承担了大量的政策性金融业务，从而使专业银行难以从根本上解决政企不分的问题，为政府干预金融提供了条件。二、我国商业银行的经营现状在20世纪，世界金融业先后经历了“初级阶段的混业经营发展阶段的分业经营发达阶段的混业经营”的发展阶段。德国在二战之前以及当今时代均是混业经营的典型代表，英，日，美从20世纪80年代中期开始，逐步取消对混业经营的限制。1999年，日本，美国全面推行金融业的混业经营后，世界其他国家和地区纷纷探讨金融业的分业经营模式与混业经营模式问题，并且日益趋向混业经营。与世界金融业发展的大趋势相比较，中国金融体系变迁的转迹明显滞后于世界金融发展的主流之外。在1993年之前，中国实行的是混业经营的模式，商业银行是中国证券市场创立的初始参与者。但1992年下半年开始，社会上出现了房地产热和证券投资热。在银行缺乏自律约束和监管能力不足的情况下，相当一部分银行其全资或参股的证券公司，信托投资公司将信贷资金和同业拆借资金挪用，投放到证券市场甚至房地产市场。这些行为不仅增大了银行的经营风险，助长了投机行为和泡沫经济，甚至导致了金融秩序的混乱，严重地危害了金融体制的稳定。因此，国务院于1993年12月作出了金融体制改革的决定，对金融业进行治理整顿并提出了分业经营的管理思路。1995年5月商业银行法的颁布规定了商业银行不得从事信托投资和股票业务，不得投资非自用不动产，不得向非银行金融机构和企业投资。1995年6月保险法规定只有保险公司才能经营保险业务。1998年底证券法的颁布进一步明确了我国金融业分业经营，分业管理的原则。分业经营本意是在商业银行和证券公司之间立起一道金融“防火墙”，防止风险的跨业传染，从而降低系统性风险。但从1998年以来我国金融运行状况来看，我国的分业经营制度，把商业银行、投资银行、证券业、保险业的业务范围分别限制在一个狭窄的范围内，在效益普遍低下的国有企业仍然是国有商业银行基本服务对象的条件下，商业银行的利润也就被限制在一个狭隘的空间内，银行的风险实际上更加集中和扩大了。几乎是与此同时，一向坚持分业经营的美国、日本等国家纷纷解除禁令，默许乃至鼓励其大中型商业银行向混业经营方向发展。日本于1998年颁布了金融体系改革一揽子法，即被称为“金融大爆炸”的计划,允许各金融机构跨行业经营各种金融服务。1999年10月，美国通过了金融服务现代化法案，废除了代表分业经营的格拉斯斯蒂格尔法，允许银行、保险公司机证券业互相渗透并在彼此的市场上进行竞争。我国自加入WTO之后，我国商业银行面临着来自外资银行的冲击，为了进一步提高我国金融体系的稳定和健康有序的发展，我国金融业也加紧了改革的步伐。2004年8月，中国银行股份有限公司在北京成立；2004年9月，中国建设银行也成功进行了股份制改造；2005年中国工商银行顺利完成股份制改造，走出了我国股份制改造的第一步，是为迎接即将到来的竞争而进行的一场准备战。三我国商业银行经营模式的发展趋势 （一）引起商业银行改革的经济因素1.经济增长促进了国民收入的提高和国民财富的增加，引起社会团体和个人对金融服务需求的多样性，有利于各种金融工具的发展和各类金融机构的设立。2.随着经济发展水平的提高，使得原有的制度和发展战略进行重新评估，并作出相应调整。3.随着企业经营规模的扩大和经济实力增强，单一金融工具不能满足市场需求。4.国际贸易，资本的跨国流动和企业国际化经营发展，要求金融体制和产品必须适应经济发展的需要。(二)分业经营与混业经营的利弊分析1.分业经营模式的弊端 分业制体制下，国有商业银行实行专业化分工以提高效率，中国现行分业制是人为主观选择的产物，而非市场竞争的结果，是行政体制强制下的分业体制，解决不了垄断，只是以金融效率为代价弱化垄断，无法解决银行，证券，保险等各业务部门内部的垄断问题，阻碍效率的提高。实行分业经营，有利于积累监管经验，充分利用资源，降低风险，但这只是以低成长为代价换取不可靠的稳定。我过分业体制的确立，是因为我国经济体制不健全，机构发展不规范，形成了以下问题;（1） 收入来源渠道单一，盈利水平低（2） 难以满足客户的多元化金融需求（3） 金融市场间缺乏良性互动机制抗风险能力低（4） 不利于国有商业银行平等参与国际竞争2.分业经营模式的优势我国实行分业制在一段时期内，控制了金融混乱的局面，控制了经济的过度膨胀，金融投机和非法金融活动受到压制和清理，金融秩序得到回复，形成了规范，稳健的金融体系，公众对银行系统的信心恢复，金融监管制度建设有了进展。3.混业经营的优势 （1） 可以有效摊低固定成本改变收入来源单一局面，有效提高效益综合化经营后，能明显改善收入来源结构和利润结构（2） 实现优势互补，资源共享，降低成本。现行分业经营，分业管理政策把一个统一的金融市场本身的运行规律，降低了金融效率和稳定性。但按照市场经济的运行规律，银行市场，信托市场，证券市场，保险市场应是相互融合的。实行多元化经营后，恢复市场间的天然联系，银行通过提供多种业务可以降低固定成本，多方位，多角度利用信息资源，实现客户资源的充分利用。（3） 有效同国际银行业对接，满足客户多元化金融需求。商业银行资本积累小，产业结构落后自有资本率较低，长短期资金依赖于银行。但是，我们也应该看到，混业经营也带来了巨大的风险。例如：因哈格进入证券业后加剧证券行情的波动，损害中小投资者的利益。并且，证券市场上的公开市场业务历来是货币当局对货币供应量进行调控的中介场所，银行业的介入将降低其可控性。另外，银行业经营的证券业务若遭遇失败，其风险将由存款人乃至整个社会负担，这就可能使银行铤而走险，放松对风险的控制，不利于社会稳定。可见，混业经营对金融监管和金融风险控制能力提出了很高的要求。（三）实行混业经营的理由及其推动因素1.实行混业经营的理由（1）融资方式转变，当前市场融资方式逐渐由间接融资向直接融资转变，分业经营阻碍了其发展。（2）突破分业束缚银行自身资产结构单一，贷款对象以国有企业为主，企业效益低偿债能力不足。为解决资金闲置压力，需大力拓展业务领域，提高资金使用效率，增强国有商业银行的盈利能力。（3）一体化，到2006年，我国金融市场全面开放，诸多外资银行相继进入我国金融市场从而形成了分业经营与混业经营并存，相互竞争的格局。在此格局下，分业体制处于严重的不利局面，无法与国外金融机构展开公平竞争，国际竞争力削弱。2实行混业经营的推动因素（1）以营利为目标自求发展的必然要求 市场竞争中，商业银行出于生存发展的本能，业务范围呈现多元化发展趋势，突破了单一行业内发展极限的约束。通过跨行业，跨地区，跨国界的多元化经营，熨平行业乃至世界范围内经济波动引发的经济风险，增加银行经营的内在稳定性和提高盈利。当银行同时经营银行业务，证券业务，保险业务和投资业务时，可以产生经济效益的改善。(2)混业经营是市场分工深化导致的金融功能配置格局的重构。金融机构，金融市场和金融产品都是实现金融基本功能的载体。在不同金融机构中间，金融市场的各个子市场间，以及各种产品之间存在着替代性和竞争性，而决定他们此消彼长的因素就是它们之间的比较成本由比较成本低的主体提供金融功能，从而形成了竞争性配置下的最优配置状态。具有比较优势成本的新金融功能载体直接取代了旧的功能载体，使传统商业银行和投资银行业务分工界限越来越模糊。（3）经济金融一体化是导致各国金融体制向混业经营转化的外在动力，经济全球化，经济一体化要求金融业能够随时为客户提供全方位的服务。经济一体化的发展使金融业渗透他国金融市场进行竞争，实行混业制经营具有较强的比较优势成本。（4）发达的资本市场，完善的金融监管体制，有效的风险防范体系为混业经营的实施准备了充分条件。只有安全，稳定才能降低金融运作成本，提高金融运行效率。（四）他国对我国混业经营的启示纵观世界各国金融混业的发展道路与混业经营模式的选择均有所不同，大致可分为两类：以德国全能银行为代表的混业经营和以英、美金融控股公司为载体的混业经营。而后者由于其“集团控股、分业经营、分业监管”的特点使其兼具混业与分业的特点，是由纯粹分业到纯粹混业的过渡式安排，也是目前受各国监管当局所推崇的模式，表1为不同金融混业模式及其与分业经营的比较。表1 不同金融经营模式的比较全能银行金融控股公司分业经营信息优势能够完全实现由于各业务单位之间限制信息交流，严重减少没有规模经济与范围经济能够完全实现由于要求不同业务部门的业务隔离，因此减少；此外，控股公司增加了经营成本没有收入流的多元化能够完全实现由于证券活动获得收入归证券部门，因此受到限制没有通过交叉销售产品增加收入可以完全实现有限没有降低竞争可能可能没有利益冲突较多利益冲突可能减少没有对监管能力的要求 必须具备非常完善的监管法律制度，透明度很高，各监管机构能够协调一致，监管者素质较高要求功能性监管，各监管机构之间保持充分的协调，也要求监管者素质较高要求管理能力相对专业化中国要发展自己的金融控股公司，必须从当前的金融市场发展的完善程度、金融体制改革的进度以及具体的监管状况等出发，选择发展道路和经营模式，决不能照搬照抄，但要借鉴成功的经验。根据上述分析，对我国发展金融混业经营的启示有：（1）德国的全能银行制度具有很强的特殊性，不一定适合中国金融业混业经营的模式。德国具有高度成熟现代企业制度，形成了严格的企业内部治理结构。德国全能银行的“防火墙”不仅在制度上，而且在实际运行机制上都趋于完善，能够有效地抑制混业经营的风险，中国当前的金融监管体系还不完善，如实行全能银行制，金融体系所承受的风险和代价将是高昂的。（2）以分业经营为主体适当引入混业经营的成分，应是我国金融业发展的的路径选择。从美国金融体制两次转型来看，转型的根本原因是一个国家金融发展水平及其客观需要。要在坚持分业经营体制的前提下，适时放松管制，为实施混业经营创造条件。金融控股公司的模式可以作为我国分业向混业过度的合理选择（关于金融控股公司模式与其他混业经营模式的比较在下文阐述）。（3）从分业体制到混业体制的转型是一个长期过程，不可能一蹴而就。多数发达国家都经历了30多年的发展过程，美国的转型更是走过了半个多世纪。目前，虽然我国经济、金融改革战略框架的确立已日趋完善银监会、证监会、保监会“三驾马车”已对金融领域进行全面监管，风险防范意识也逐渐加强，但是我国目前仍属于体制转轨时期，金融市场发育程度，金融机构内控约束机制，中央银行、保监会，证监会金融监管水平与实行全混业还存在相当一段距离。只有当我国建立了健全的现代金融体系、完善了现代金融制度、有了良好的金融秩序后，才能全面推进混业经营。（4）混业但不是“混乱”，关键在于要建立健全金融监管体系和法律法规制度，通过增强内部风险防范意识，建立有效的内部激励和约束机制，完善稽核审计制度、风险责任制度、信息传递和反馈机制等来增强金融系统的“内在稳定性”，降低金融风险。 （五）混业经营是国有商业银行的发展方向综合以上多方面的分析可见，混业经营是当今国际金融法发展的趋势，也是我国金融业经营模式发展的必然取向。1. 外部竞争的压力我国已经加入WTO，与国外银行的竞争也已展开。按照国外银行混业经营的原则，商业银行可以涉足于证券、保险业、养老基金，甚至是房地产市场，而我国商业银行的经营还局限于传统的存贷款业务，在制度层面，这种竞争显然并不在一个层次上，而且限制中资银行进入的领域，往往都有着较高的利润回报，这亦使中资银行自身的盈利空间和发展空间受到了很大的限制，后续竞争乏力。 2. 银行自身业务发展的要求市场经济的发展对金融产品的多样化提出了更高的要求，中资银行要发展则必然要顺应这一要求，因而金融产品的多样化和金融创新是必要的，这也使金融业务之间有了更多的交叉，各个不同领域之间的界限已越来越模糊。人为的划分经营领域势就是人为的割断这种关联，也就使商业银行的发展裹足不前。3. 混业经营本身所具有的优势是其得以被采用的内在原因全能银行可为客户提供全面性地服务。客户在一家银行就可以享受到存、贷款，投资、保险和证券等广泛的金融服务，不仅有利于节约时间、减少成本，而且也有利于抓住投资机会增加收益。另外，全能银行可使银行与客户之间增进了解，加强联系，有利于巩固银行与客户之间的合作关系。4.混业经营将使分业经营模式下的一些弊端自然得到解决，将使得金融资源的利用效率得到提高。四我国实行经营模式改革存在的问题及对策（一）存在的问题1.中国的证券市场还处于发展初期，其规模相对较小。这样一个发展不足的证券市场，与银行应是鸡和蛋的关系，它们之间需要互动和自我强化。2.混业经营模式下需要有一个积极而胜任的中央银行来确保整个体系的稳定。而我国的中国人民银行还未达到如此独立的程度，尚缺乏强有力的监控能力，这一点也应逐步完善。3.我国商业银行商业化过程应逐步加快。有必要加强银行自身的风险意识、风险约束、自我监督机制。4.我国关于银行经营范围的许多重要法律法规还有待于制定以适应银行业务拓展的需要。兵马未动，粮草先行，只有在健全了法律法规的前提下，才能顺利实现银行业的混业经营。（二）建议及对策针对当前我国商业银行发展的现状,实现经营模式和增长方式的转变,主要应从以下五个方面入手。 1.转变观念 观念的转变是根本的转变。转变观念最重要的是要树立现代商业银行的经营理念,主要体现在: (1)以客户为中心。以客户为中心,不仅是围绕客户做业务,而且要围绕客户管理业务,包括我们的经营管理、组织架构、业务流程都要以客户为中心进行设置。 (2)稳健经营。银行经营的产品是货币;经营货币是最大的风险经营,因而银行也是最大的风险企业。因此,坚持稳健经营,不仅是由银行经营的特点所决定的,也是银行从沉痛的教训和巨大的资金损失中总结出来的。稳健经营体现为以经济增加值的提高来衡量创造价值的增加,实现风险调整后的利润最大化。 (3)创新发展。由于商业银行业务同质性比较强,业务要领先发展就需要不断地创新,以适应市场,适应客户不断发展的要求。 同时,转变观念要树立五种意识: 一是责任意识。各级银行领导都要有保持银行持续健康发展的责任意识,以及对银行利益和员工利益高度负责的意识,这样才能正确地对待工作和处理问题,才能认真地思考问题,积极想办法做好工作。 二是客户意识。商业银行要围绕客户做业务,无论是集约化、扁平化、专业化,最终都要以客户为中心来开展业务经营,这样才能最终赢得市场,赢得客户,实现业务发展和效益的提高。 三是风险意识。商业银行经营的实质就是控制风险,这就要求我们在做每一项业务时,首先要考虑的是如何防范和控制风险;其次要考虑的是如何赚钱。只想赚钱而不考虑风险,最终只有赔钱而不是赚钱。 四是人才意识。要在全行上下形成尊重知识、尊重人才的良好氛围,要创造为人才脱颖而出的机遇和条件,要选贤任能,不拘一格地选拔和使用人才。 五是合规意识。坚持依法合规经营,既是经营的要求,也是一种文化。在经营发展过程中,要完善制度,严明纪律,在全员树立依法合规经营的意识,通过制度机制约束员工的违规行为。 2.理顺体制 理顺体制,就是要在体制上实现经营集约化、管理扁平化,建立距阵式的经营管理模式。具体来说: (1)实行业务操作前、中、后台的分离,合理设置内设机构;按公司治理和经营管理的要求,建立组织架构。 (2)实行业务流程化处理,合理设计操作流程;根据不同客户、不同业务产品以及风险可控程度,设置业务操作流程。 (3)以客户为中心,按客户类型实行专业化经营、系统化管理;整合业务资源,综合经营服务。 3.完善机制 完善机制,就是要建立有效的激励约束机制;通过完善机制来促进和协调各项业务的发展。包括: (1)建立分机构、分部门、分个人、分产品的绩效考核和收入分配机制,做到核算精细化;同时加强对员工的思想教育,强调大局观念和奉献