投资理财知识培训班课程资料之四(协议存款.ppt

1,中国人寿协议存款业务 主讲人：于泳,2,一、协议存款业务简介 二、协议存款发展现状 三、协议存款合同主要内容 四、协议存款业务流程 五、发展方向,目 录,3,协议存款的规定 限于商业银行法人与保险公司法人之间 限于五年以上（不含五年）存款 最低起存金额为三千万元 存款利率、期限、结息和付息方式、违约处 罚标准等由双方协商确定 存款凭证可用作融资质押物,一、协议存款业务简介,4,一、协议存款业务简介（续1）,不是简单意义上的银行存款 利率市场化的重要举措之一 是国家给予中资保险公司的特殊政策 金额大、期限长、安全性高,5,一、协议存款业务简介（续2）,银行保险公司实现双赢 保险公司： 带来长期稳定的收益，年收益率3.7%5.5% 优化了资产负债结构，存款期限5年至15年乃至20年 成为主要的中长期投资工具之一,6,一、协议存款业务简介（续3）,商业银行： 中长期资金普遍存在缺口，国有银行为例：,7,一、协议存款业务简介（续4）,上市股份制商业银行深圳发展银行、上海浦东发展银行、中国民生银行中长期存款占全部存款比重分别为：20%、10.43%、6%，缺口更加突出 综合收益比较理想：有一定的存贷利差，保本利率在中长期贷款利率扣减利息收入税（8%）、管理成本以及考虑存贷比(75%)的要求后，年利率5.03%为最高限；可以增加派生存款、结算资金，管理费用可忽略不计 商业银行吸收协议存款比较积极,8,1.协议存款业务发展迅猛 业务总额逐年增加：全国保险协议存款余额 1999年30亿元，2000年400亿元，2001年 1300亿元,超过全国保险公司总资产4591亿的 四分之一 中国人寿协议存款总额已达650亿元，超过其 他保险公司协议存款总和，占资金市场的二 分之一,二、协议存款业务发展现状,9,二、协议存款业务发展现状（续1）,在保险公司，特别是在寿险公司运用资金总额中占比越来越高，中国人寿、平安、太平洋三家保险公司占比分别为45%，50%，40% 各家保险公司对协议存款业务高度重视,10,二、协议存款业务发展现状（续2）,2.中国人寿协议存款业务的特点 总量大 总额已达650亿元，占协议存款资金市场的 二分之一，占主导地位 收益水平高 年平均收益率在4.5%-5%之间，带来稳定长期的收益 安全性高 坚持分散投资的原则，国有商业银行存款超过二分之一 期限、利率组合丰富 期限有5年至6年期、10年期、15年期，利率有固定利率、浮动利率 支持承保业务的发展,11,二、协议存款业务发展现状（续3）,3.加强资产负债管理的重要工具 寿险资金长期性的特点，追求稳定长期的投资回报，从资产负债匹配的角度进行投资组合管理 在目前寿险公司长期投资工具不多的情况下，协议存款是比较理想的长期投资品种之一,12,4.存款资金市场变化较大 资金供给主体增加 社保基金、外资保险公司的进入 资金供给总量增加 保险业务的发展 可用资金增多 商业银行更加注重效益与风险控制 需求更加谨慎 协议存款资金供求趋于平衡 利率有下降趋势,二、协议存款业务发展现状(续4）,13,1.合同的主体 2.存款金额、利率、期限、本息支付方式 协议存款利率=1年定期存款利率+ 1年定期存款利率调整幅度 1年定期存款利率调整幅度=调整前1年期存款利 率-调整后1年期存款利率 设定保底利率,三、协议存款合同主要内容,14,三、协议存款合同主要内容（续1）,3.存款凭证、存款地点 4.变更、解除、违约、争议处理 5.质押贷款、同业拆借等融资条款 6.提前支取等保护性条款,15,1.严格规范的管理 总公司与总行统一办理 权限管理 投资决策委员会、总经理、副总经理 2.严谨科学的操作制度 严谨的存款合同 公司与商业银行法规部门制定 业务管理办法 业务管理办法商业银行 考察办法权限管理办法业务流程,四、协议存款的业务流程,16,四、协议存款的业务流程（续1）,3.高效规范的审批流程 确保资金的安全和收益 大资金对时间和效率的要求,17,四、协议存款主要业务流程(续2）,4.主要运作程序 对商业银行进行考察、评级，上报决策委员会 考察原则：实地考察 坚持原则 实事求是 客观公正 考察内容与方法：CAMLE 模型 资本（Capital） 资产质量（Assets Quality） 管理水平（Management） 盈利能力（Earning） 资产流动性(Liquidity),18,四、协议存款主要业务流程(续3）,投资决策委员会确定存款银行范围、额度、利率区间 与商业银行谈判 根据权限报请