2017银行职称考试《风险管理》精选习题.docx

/2017银行职称考试风险管理精选习题（八）2017上半年银行职业资格证书申请入口开通，截止至7月24日，请考试分数在60分以上（含）的人员尽快登录中国银行业协会网站（）或东方银行业高级管理人员研修院网站（）证书申请系统在线进行证书申请。多选题远期净敞口头寸中的远期合约包括（ ）。A、远期外汇合约B、外汇期货合约C、未到交割日的现货合约D、已到交割日但尚未结算的现货合约E、外汇期权合约【正确答案】ABCD【答案解析】远期净敞口头寸中的远期合约不包括期权合约，选项E错误。多选题一般来说，收益率曲线（ ）。A、形状反映了长短期收益率之间的关系B、是市场对当前经济状况的判断C、是对未来经济增长预期的结果D、是对未来通货膨胀预期的结果E、是对未来资本回报率预期的结果【正确答案】ABCDE【答案解析】本题考查收益率曲线的相关知识。多选题下列选项中，属于商业银行市场风险控制手段的有（ ）。A、压力测试B、头寸限额C、风险价值限额D、止损限额E、市场风险对冲【正确答案】BCDE【答案解析】商业银行市场风险控制手段包括限额管理和风险对冲。其中选项BCD都属于限额管理的内容。多选题下列关于金融期货的说法，正确的有（ ）。A、利率期货包括以长期国债为标的的长期利率期货B、货币期货是以汇率为标的的期货合约C、股指期货是指以股票为标的的期货合约D、股指期货不涉及股票本身的交割E、股指期货以现金清算的形式进行交割【正确答案】ABDE【答案解析】股指期货是以股票指数为标的的期货合约，不是以股票为标的，选项C说法错误。多选题下列关于远期和期货的说法，正确的有（ ）。A、远期合约允许投资者在不确定的未来时间购买或出售某项资产B、期货合约允许投资者按不确定的价格购买或出售某项资产C、远期合约是非标准化的，期货合约是标准化的D、远期合约一般通过金融机构或经纪商柜台交易，合约持有者面临交易对手的违约风险，而期货合约一般在交易所交易，由交易所承担违约风险E、远期合约的流动性较差，合约一般要持有到期，而期货合约的流动性较好，合约可以在到期前随时平仓【正确答案】CDE【答案解析】远期合约中交易时间是确定的，期货合约交易价格是确定的，所以选项AB说法都有错误。单选题下列关于总敞口头寸的说法，不正确的是（ ）。A、总敞口头寸反映整个货币组合的外汇风险B、累计总敞口头寸等于所有外币的多头的总和C、净总敞口头寸等于所有外币多头总额与空头总额之差D、短边法计算的总敞口头寸等于净多头头寸之和与净空头头寸之和之中的较大值【正确答案】B【答案解析】累计总敞口头寸，等于所有外币多头和空头的总和。选项B说法有误。单选题下列关于公允价值的说法，不正确的是（ ）。A、公允价值是交易双方在公平交易中可接受的资产或债权价值B、公允价值的计量可以直接使用可获得的市场价格C、若企业数据与市场预期相冲突，则不应该用于计量公允价值D、若没有证据表明资产交易市场存在时，公允价值不存在【正确答案】D【答案解析】在大多数情况下，市场价值可以代表公允价值。但是若没有证据表明资产交易市场存在时，公允价值可以通过收益法或成本法来获得。选项D说法有误。单选题假设目前收益率曲线是正向的，如果预期收益率曲线保持不变，则以下四种策略中，最适合理性投资者的是（ ）。A、买入期限较长的金融产品B、买入期限较短的金融产品C、买入期限较短的金融产品，卖出期限较长的金融产品D、卖出期限较长的金融产品【正确答案】A【答案解析】假设目前收益率曲线是正向的，如果预期收益率曲线保持不变，则可以买入期限较长的金融产品。单选题下列关于市值重估的说法，不正确的是（ ）。A、商业银行应当对交易账户头寸按市值每日至少重估一次价值B、商业银行应尽可能地按照模型确定的价值计值C、按模型计值是指以某一个市场变量作为计值基础，推算出或计算出交易头寸的价值D、商业银行进行市值重估时可以采用盯市和盯模的方法【正确答案】B【答案解析】市