财务案例研究书本大纲[自制].doc

案例一：华南石油化工股份有限公司治理结构1 股东与股东大会 P1 P10-132 董事会与监事会 P1 P13-15文件一中国上市公司治理准则P1-41平等对待所有股东，保护股东合法权益 2股东作为公司的所有者，应积极参与公司治理，并依法在股东大会上行使投票权 3规范控股股东和上市公司之间的关系 4董事会的主要职责 5建立独立董事制度 6设立董事会专门委员会 7建立健全董事会议事规则和决策程序 8发挥监事会的监督作用 9完善监事会的人员和组成 10建立健全董事、监事绩效评价体系 11公司治理应保障利益相关者的合法权利 12上市公司要披露公司治理方面的信息文件二关于在上市公司建立独立董事制度的指导意见P51 上市公司独立董事2 上市公司应当充分发挥独立董事的作用理论分析 公司治理的结构及权利制约 P15-18 财务分层管理与主体的安排 P19-20案例二：贵州仙酒股份有限公司的改制上市文件一中华人民共和国公司法P21文件二股票发行与交易管理暂行条例P21-22文件三拟发行上市公司改制重组指导意见P22-24文件四股票发行定价分析报告指引P24理论分析1 满足改制上市的条件限制 P332 改制上市的股本规模设计的股权结构安排 P34-373 国有企业改制重组的模式选择 P374 同业竞争和关联交易 P385 募资投向与投资战略 P396 盈利预测 P407 新股发行的股票定价 P41案例三：2001年中国长江三峡工程开发总公司企业债劵发行文件一中华人民共和国第五章“公司债券文件二国务院颁发企业债券管理条理风险提示与发行人的对策理论分析 对公司债券融资的基本认识 债券筹资几个主要问题的财务决策分析 债券筹资规模决策分析 债券筹资期限的策略 债券筹资利率策略 清偿方式的选择案例四：吴越仪表公司发行可转换债券文件二中国证监会上市公司发行可转换公司债券实施办法理论分析 可转换公司债券为何具有吸引力 可转换公司债券的要素设计期限票面利率转股价格和转股价格的调整赎回条款和回售条款发行时机的选择 实践中需要进一步探讨的问题 缺乏对可转换公司债券的信用评价 缺乏相应的还款保障 违约责任阐述不清 可转换公司债券条款设定过于僵化 转债条款中最核心的因素即转股价的确定 非转股期制定 赎回条款案例五：绿远公司固定资产投资可行性评价理论分析 现金流量及其测算 现金流量的概念及其决策意义 现金流量的内容 现金流量内容按发生阶段分类 现金流量测算 折现率 项目必要报酬率 资本成本3固定资产投资评价方法 P85非折现法 2折现法4投资项目敏感性分析 P88敏感性分析的意义 2敏感性分析的内容案例六：上海胜华制药有限公司企业内部控制制度文件一内部会计控制基本规范 内部控制的目标和原则 内部控制的内容 内部控制的方法 内部控制的检查文件二加强货币资金会计控制的若干规定 岗位分工及授权批准 现金和银行存款的管理 票据及有关印章的保管 监督检查理论分析 预算监控 责任授权 职责分离 信息记录责任制度定额标准控制实物控制财务总监委派制案例七：山东新华集团全面预算管理理论分析 全面预算管理体制的核心是目标利润 充分发挥目标利润的导向作用 要重视全面预算管理执行过程的控制 优良的预算效果有赖于分析反馈制度和考评激励机制 全面预算管理是一种系统管理 全面预算管理内容体系的系统性 全面预算管理方法体系的系统性 全面预算管理是一种战略管理 全面预算管理是一种人本管理 全面预算管理应有良好的内外环境保障基础 顺应把握外部环境 塑造良好的内部环境案例八：东亚石化集团财务公司内部结算中心文件一企业集团财务公司内部转帐结算业务审批规定文件二中国工商银行网络结算管理规定 开户处理 网络结算成员行的职责分工 收入款项的上划 费用款项的划拨 帐户管理理论分析 资金集中是集权体制下的必然结果 结算中心模式的特点 对东亚石化集团公司结算模式的评价 整个结算系统的运作体现了权利义务和责任的统一 体现了票据流资金流和信息流的有序统一 使出资者的财务分层控制真正到位 有利于建立良好的银企关系 展现了未来资金结算和集中控制的方向 结算中心模式面临的问题和障碍 欠款问题 分层次及及使用资金，贷款分散 实施结算应包括那些公司 备用金额度的确定 如何处理与银行的关系 网上电子支付的流程的障碍 财务公司业务流程和组织结构存在的障碍 对传统信息系统的挑战 加快财务公司的决策支持，内部审计，资产负债管理等 加强培训案例九：凌波炼化公司目标利润管理理论分析 目标利润规划 影响目标利润规划的因素 目标利润的确定 目标利润的分解过程控制目标成本控制信息反馈 定期书面报告制度 例会制度结果考评案例十：中国华资集团的业绩评价理论分析业绩评价含义及其在企业管理体系中的作用企业业绩评价系统的构成业绩评价目标业绩评估主体 股东与股东大会 董事与董事会 监事与监事会 经理层 集团公司的母公司业绩评价对象业绩评价指标设计业绩评价标准设定 公司的战略目标与预算标准 历史标准 行业标准或竞争对手标准 经验标准 公司制度和文化标准业绩评价报告华资集团业绩评价体系优劣案例十一：川江控股股份有限公司股利分配方案文件一中华人民共和国公司法P190中华人民共和国公司法中关于股份有限公司股利分配的法律限制及其股利分配程序的有关条款文件二 证监会关于上市公司配股工作有关部门问题的通知P191关于上市公司配股工作有关问题的通知基本规定 上市公司配股的条件 上市公司有下列情形之一的，其配股申请不予批准 上市公司作出配股决议时应遵循以下规定 P191理论分析 P197 1对公司盈利能力的判断 对企业盈利能力的质量通过具体指标进行判断，几个常用指标： 盈利获现率指标 P198 现金支付能力指标 现金流量与其他财务报表综合判断2股利政策分析 P199 1股利分配方案的实质内容 2股利分配对公司的投资者的影响 P200 3股利分配对川江控股的影响 P201 对公司现金流的影响 对公司增长力的影响 对公司市场价值的影响案例十二：华北汽车集团母子公司控制体制文件一 财政部关于企业国有资本与财务管理暂行办法P201 母公司的主要职责 企业合并、分立、转让、中外合资合作、公司制改建等涉及国有资本的变动理论分析 P211 企业集团的特征分析 P211-212 在财务上，企业集团的特征应该包括： 1产权关系复杂化 2财务主体多元化 3财务决策多层次化 4投资领域多元化 5母公司职能两分化 6关联交易经常化 2 企业集团财务管理的重点 P212 1在经营战略上专业化与多元化的协调 2财务决策中的集权与分权的权衡 从集权与分权以及各自不同的实现形式中可以看出,两种模式各有特点,也各有利弊 集权模式的特点在于管理层次简单管理跨度大 分权型管理模式则相反 3 组织协同与组织冲突 4 决策的程序化与灵活性 3 本案例给集团财务监控的启示 P214 第一要以集权管理的思想设计集团总部的功能定位 P214 第二实施集权管理要以财务为重点实现决策与监管的协调P215 第三集团财务监控的方式、方法是多元的，有效的财务监控必须多方着手 P216 规范集团法人治理结构和决策机构 集团分支机构的战略选择 P217 母公司对子公司的资产经营活动实行严格的产权控制 P217 企业集团内各公司关联交易与内部转移价格的设计 P218 财务公司 P219 母公司向子公司委派财务总监 P219案例十三：兰岛啤酒集团的购并与扩张理论分析 P230 1并购的种类（按并购双方产品与产业的联系划分） P230 1横向并购 2纵向并购 3混合并购 2并购策略分析 3并购后的管理问题P232 4并购方式 5定价方式 6既要积极扩张，也注意锁定风险案例十四：深科新公司出售深佳和公司理论分析 P244 对专业化和多元化的理解和选择 财务战略与企业战略的协调企业战略对资金的需求及所面临的各种风险 P245 企业采取快速扩张型战略 企业采取稳健发展型战略 企业采取防