链家详细信息及相关资讯汇总.docx

链家是一家涉及资产管理服务、交易管理服务和金融管理服务为一体的综合性房地产服务公司，业务覆盖租赁、新房、二手房、资产管理、海外房产、互联网平台、金融、理财、后房产市场等领域，是国内最大且唯一具有全产业链服务能力的房产O2O平台。外文名 LianJia成立时间 2001年行 业 房地O2O服务董事长 左晖总部地址北京朝阳区朝外大街昆泰国际大厦员工人数5万人以上理念远景完全透明交易直营连锁门店保障交易安全高素质人才服务全线产品支持服务签约风险告知100%真房源真实成交价格公示嫌恶设施披露投诉单单公示公司简介链家成立于2001年，目前已覆盖北京、上海、深圳、重庆、大连、天津、南京、成都、青岛、杭州等17个城市，门店约3500家，旗下经纪人超过5万名，2015年交易额预计将达4000亿元。业务范围链家的主要业务分为资产管理、交易管理和金融管理，具体涉及租赁、新房、二手房、资产管理、海外房产、互联网平台、金融、理财、后房产市场等领域。链家人始终坚持以客户需求为指导思想，以建立卓越的客户关系为工作目标，努力为广大客户提供高效、安全和个性化的服务。公司展望打造一个汇集十万优秀经纪人、年交易额达万亿的房产O2O平台。发展历程2001年11月12日 链家宝业（北京链家房地产经纪有限公司前身）正式成立11月25日王晓斌（现任大客户经理）首开链家第一单12月2日 链家第一家门店甜水园店诞生2002年6月成为中国建设银行指定按揭代理机构10月 首家推出二手商品房转按揭业务2003年7月 与中国建设银行合作首家推出 二手房交易资金托管业务，创建了京城二手房交易新规则，提升了经纪行业信誉与品牌9月 成为 中央在京单位已购公房上市出售定点交易 代理服务机构，迈上企业发展新台阶2004年3月 唯一与北京市消费者协会合办了北京第一家，也是全国第一家 “ 二手房消费教育学校 ”3月 推出 “ 租售两全 ” 新型服务产品4月 公司正式更名为 “ 北京链家房地产经纪有限公司 ”5月 成为北京市房管局指定的首批房屋租赁代理经纪机构8月 与中国银行合作年付月租业务，即个人租房消费贷款业务，创全国首例；开创了个人出租房业务引入到银行信贷消费贷款的先河10月 链家地产的透明交易操作日渐成熟，形成了买卖双方见面，签订三方协议，同时法务人员进行协助的阳光交易模式2005年3月 成立专业金融服务中心5月 链家地产全面快速发展战略正式启动2006年1月8日 链家总部迁至昆泰国际大厦6月 成立交易中心，打造权证及贷款服务专业团队6月 成立培训中心，建立了系统而专业的培训机制9月 20家社区店齐开，店面数量突破300家12月 大连链家开业，同日六店齐开2007年1月 获得 “ 消协系统消费教育先进集体 ” 称号3月 链家地产与八大银行召开新闻发布会，首家公布二手房交易资金监管账号4月 链家地产常务副总李峰岩荣获由首都精神文明办颁发的十大首都诚信经纪人称号，为房地产经纪行业唯一获此殊荣者4月 天津链家开业5月 北京链家第四次分区12月 北京链家、大连好旺角房屋、大连链家、天津链家强强合并2008年2月链家地产第一所希望小学安徽省宿松县许岭镇雨岭小学建成并投入使用3月成为北京中介行业协会存量房专委会主任委员单位5月汶川地震捐款超过20万10月链家地产互助金启动12月获得北京市消费者协会颁发的诚信服务单位称号2009年3月北京链家首次单月过亿5月全国经纪人大赛获得2009中国十大品牌房地产中介机构奖等在内的五项大11月链家地产捐建第二所希望小学内蒙巴彦淖尔五原县美林中学，并确定每年捐建一所希望小学的计划2010年8月链家地产与中国光大银行北京分行签订战略合作协议10月新版链家在线上线发布会暨北京二手房价格趋势研究在昆泰嘉华酒店成功举行10月链家地产与中国建设银行天津分行举行了战略合作签约仪式11月链家地产管委会10名成员，向三地公司互助金捐资共100万2011年3月 南京链家开业5月 链家地产开展真房源行动，携手中消协启动百万保证金先行计划，成第一家在中消协建立先行赔付金的房地产中介企业。11月 青岛链家开业2012年3月 业内首家承诺全渠道100%真房源2014年6月，链家网成立， 大批BTA精英+链家在线核心团队共同主导链家集团O2O战略落地，线上平台进入飞速发展期。10月，今日链家地产宣布抵制搜房网，将全面终止合作。从11月1日起，链家将禁止在职员工安装搜房帮或其他搜房APP，禁止职员工个人购买搜房端口、搜房网店等任何搜房产品，或以个人或链家员工名义在搜房发布信息；禁止向搜房泄露信息，客源等任何资源信息。12月，链家地产推出理房通，北京理房通支付科技有限公司是链家地产旗下全资子公司，已于2014年7月获得中国人民银行颁发的“支付业务许可证”，是国内唯一一家房屋资金担保支付平台。1 定位于全国存量房资金交易，致力于解决买卖双方在房屋交易过程中涉及的定金、房款、物业交割保证金、经纪公司服务费等所有资金安全，为整个行业提供便捷安全的资金交易服务。1 2015年2月，链家地产与伊诚地产全面合并，打造万亿级O2O平台。2 3月，链家地产与上海德祐地产正式宣布合并。3 3月，中联地产与链家地产在全国范围内全面合并，旨在打造新链家万亿级房产O2O平台。5月，链家合并高策机构，全面发力新房市场，成为业内唯一一家具备全产业链服务能力的房产服务平台。6月，链家与杭州盛世管家合并，继续深耕华东市场。6月，链家举行战略发布会，将“链家地产”正式更名为“链家”并发布新LOGO“lianjia.链家”，同时链家集团董事长左晖宣布链家未来将着力打造一个万亿级别的房产O2O平台。6月，链家宣布成立1亿元先行赔付基金，涵盖凶宅、辐射超标、签前查封、物业欠费和房屋漏水五大类情况。如客户在交易过程中遇到了上述问题，链家将提供最高原价回购、先行垫付、赔付等服务保障。7月，链家与重庆大业兴合并，加码“长江经济带”房产市场。链家成就链家地产2010年交易额780亿元，仅次于开发企业第一名的万科；链家地产2010年办理贷款136亿元，北京的银行每放出10元贷款，就有2.5元是由链家协助办理的；链家地产在北京核心区域内每两站地就有1家链家店面；链家地产的交易效率是同业平均水平的2倍以上；链家地产在北京拥有52%以上的市场份额；链家地产连续4年荣获北京市房地产经纪机构一级资质。荣誉简述中国房地产经纪100强企业“央产房”交易定点代理服务机构北京市“放心中介”单位2004住交会中国房地产营销代理品牌企业与北京市消费者协会合作首家创办“二手房消费教育学校”北京市工商局2004年度“守信企业”被北京市房管局评为“放心中介”十三家“零投诉”单位北京经纪人协会理事单位北京房地产中介协会理事单位中国房地产经纪100强企业2009中国最佳人力资源百家典范企业北京市消协系统先进集体中国估价师与房地产经纪人学会常务理事单位首都诚信经纪人消费者教育先进单位北京房地产中介行业协会授予“赈灾助学 奉献爱心”企业北京市存量房经纪机构一级资质年度金牌地产经纪企业奖北京市消费者协会“诚信服务单位”称号中国扶贫基金会“爱心包裹项目突出贡献奖”消费者热线消费维权绿色通道成员单位中国最佳人力资源典范企业中国扶贫基金会512灾区学生六一关爱行动爱心企业中国十大房地产经纪行业成长力企业十大房地产经纪行业品牌机构奖中国房地产经纪行业最佳按揭机构奖房地产经纪行业榜样单位中国房地产经纪行业协会模范会员全球商业机器公司（IBM）战略合作伙伴中国光大银行战略合作伙伴房地产经纪行业榜样单位中国财经风云榜最佳地产服务商3.15诚信联盟房产中介机构蝉联北京市存量房中介服务机构一级资质蝉联全国房地产优秀经纪机构蝉联全国金牌地产经纪企业奖蝉联中国地产经纪年度品牌机构奖中国房地产协会委员单位中国银行十大中介战略合作伙伴与北京市消协合作独家创办“二手房消费教育学校”单位北京中房地产中介行业协会副会长单位北京市消协系统先进集体中国估价师与房地产经纪人学会常务理事单位2005年北京市工商行政管理局年度守信企业2006年全国房地产优秀经纪机构焦点房产网“年度品牌经纪金桥奖”2007年首都精神文明办颁发“首都诚信经纪人”品牌经纪机构金桥奖消费者教育先进单位焦点房产网“年度品牌经纪金桥奖”2008年北京房地产中介行业协会授予“赈灾助学 奉献爱心”企业北京市存量房经纪机构一级资质焦点房产网“年度品牌经纪金桥奖”年度金牌地产经纪企业奖 北京市消费者协会“诚信服务单位”称号2009年中国扶贫基金会“爱心包裹项目突出贡献奖”消费者热线消费维权绿色通道成员单位第三届中国房地产经纪人大会 “全国房地产经纪人冠军” 中国最佳人力资源典范企业中国扶贫基金会 512灾区学生六一关爱行动爱心企业焦点房产网“年度品牌经纪金桥奖” 中国十大房地产经纪行业成长力企业十大房地产经纪行业品牌机构奖中国房地产经纪行业最佳按揭机构奖2010年链家地产第十届中国房地产发展年会房地产经纪行业榜样单位5 4理念远景编辑完全透明交易为了使中介市场健康、有序、规范的发展，让广大消费者链家地产链家地产权益得到最大限度的保障，2004年，链家地产在业内率先发起“透明交易 不吃差价”行动，链家地产在交易中明示收费标准，让买卖双方做到明明白白消费，并且链家地产在为二手房买卖双方提供服务时，坚持买卖双方见面，拒绝“欺上瞒下”行为，签署三方居间服务合同，从不赚取差价，我们所收取的费用仅仅是居间服务费，即按国家中介行业标准规定的按成交价的一定比例收取的佣金，给交易双方一个公开、公正、透明、规范的操作环境。直营连锁门店* 链家地产服务模式采取直营连锁门店形式，各连锁门店按照链家地产统一VI设计，VI是企业的视觉识别系统，包括基本要素（企业名称、企业标志、标准字、标准色、企业造型等）和应用要素（产品造型、办公用品、服装、招牌等），通过具体符号的视觉传达设计理念，留下对企业的视觉影响。企业形象是企业自身的一项重要无形资产，它代表着企业的信誉、产品质量、人员素质等。链家地产各直营连锁门店全面实施网络化管理，采取基于三层结构的分布式服务模式，使各门店资源共享，最大限度满足客户各种个性需求。链家2011年推出全新的企业LOGO，期望为客户带来全新的房产服务体验。O、L为on line和off line的首字母，代表链家将结合线上线下为客户提供完善的服务和更完美的房屋交易体验。英文字母“O”和“L”组成了“钥匙”的形象，体现了行业属性，表达链家地产能够为客户提供专业的房产解决方案，也寓意链家将帮助客户轻松开启幸福生活之门 。保障交易安全* 房屋标的额一般比较大，其交易的安全性是每位业主最为关心的问题，为此，2003年，链家地产在业内率先推出“年付月租”和“百易安二手房资金托管”业务，有效规避二手房交易中风险。 “年付月租” 顾名思义指业主可一次获得“链家地产”支付的一年房租，客户可以每月向链家地产交房租，对业主来说，既节省了自己找寻客户的时间，又减少了房屋空置时的经济损失，一举两得，省时、省力、省心。“百易安二手房资金托管” 是一种全新的二手房交易模式，即链家地产与建设银行合作，建行为买卖双方提供“居间担保”，链家地产提供二手房前期交易和后期产权过户的办理，有效解决了原二手房交易中“买方不敢先付款、卖方不愿先过户”的顾虑，使二手房交易流程更加透明，给买卖双方以最大的安全保障。高素质人才服务* 链家地产经过多年的经营和探索培养一批高素质销售人才，全部具有大专以上学历。对于招聘的无经验的经纪人，链家地产置业顾问制定培训计划对其进行进阶式专业培训，使其具备租、售、换、贷、投全过程知识，使其达到置业顾问水平，为消费者提供专业化服务指导。全线产品支持* 对于拥有二手房的业主来说，不同时期有不同的投资收益想法，为满足客户需求，链家地产推出“年付天津链家地产8月英雄大会天津链家地产8月英雄大会月租”、“限时出售”、“租售两全”业务，为业主房屋投资进行全线支持。对于有闲房而无时间管理出租房屋的业主，可以加入“年付月租”业务，在与“链家地产”签订合同当日，就可获得全年的房屋租金，减少自己收房租的麻烦，更重要是缩短房屋空置期，增加经济收益；对于那些急于出售房屋的业主，可以加入“限时出售”业务，与链家地产约定时限，超期未售出，链家地产承担违约责任，这对于业主来说时间有保证、违约有保证、房款有保证、安全有保证；对于一时无法决定是出租还是出售来获取收益的业主，可以加入链家地产“租售两全”业务，业主可得到稳定租金，并且在这一年期间，业主可以随时决定出售此房屋，这样方式投资收益稳定、投资方式灵活、保证房屋收益且其收益达到最大化。真实房源2010年5月，链家携手中消协推出官网链家在线真房源行动，签订百万保证金先行计划，成为第一家在中消协设定保证金的房产经纪公司，其假一赔百的口号也成为业内最高赔付承诺，成为国内首家敢于挑战虚假房源潜规则的房产中介公司。2012年3月1日开始，链家真房源行动全面升级，全网全渠道推行100%真房源。链家发布的所有房源均依照真实存在、真实委托、真实价格的标准，向客户承诺假一赔百，无论在任何网站、店面、派单上发现假房源假价格，客户可以拨打电话进行举报！链家“高调”打假之举，在业内引起强烈反响，国内多家知名品牌中介纷纷跟进，在全国掀起了一股真房源之风。链家公益链家地产坚信社会公益的重大意义，不断在教育、社区服务等领域开展公益事业。自2006年以来，链家先后在安徽、内蒙和山西建立了三所链家希望小学；2010年，链家地产联合北京市社区服务中心开展“十万小时义工”活动，为社区提供社区美化、绿化环保等服务；同时，开展“长征路上的爱心图书馆”公益项目，计划募集图书35万册，为长征路上的边远学校建立35所图书馆。5服务编辑真服务是链家在行业内首家推出的一系列以真实、透明为基准的服务的统称，包含100%真房源、投诉单单公示、签约风险告知、嫌恶设施披露四项服务。链家通过真服务将隐藏在背后的，客户不容易获取的信息进行披露，让买卖双方在信息对称、信息透明的情况下，自由选择进行交易，这也是链家倡导的行业准则。签约风险告知链家地产郑重承诺：签约前，采用制式化的视频讲解方式，将合同内可能引发纠纷的风险点如实告知，公平公正的维护交易双方权益。服务标准：1、链家地产北京市所有买卖居间业务均使用以上承诺；2、签约前由经纪人播放统一的签约提示视频，对合同内可能引发纠纷的事项和风险点进行如实告知，并通过房地产经纪服务事项告知书书面确认，严格履行房地产经纪管理办法第二十一条规定的告知义务，维护交易双方合法权益。100%真房源链家地产郑重承诺：链家地产在职经纪人在所有渠道发布的北京市买卖及租赁房源信息，均符合真实存在、真实委托、真实价格；通过公司热线举报虚假房源，可获100元现金赔付。服务标准：1、全渠道范围：店面门头贴、人字板、一张房源纸、派报、链家在线等8大网络找房平台2、真房源定义真实存在：房源真实存在,不是虚构或虚拟房源；真实委托：房源均经业主委托(书面方式或口头方式)；真实价格：链家地产以房屋业主委托报价作为房源信息发布价格的基准；经纪人就同一套房屋发布的价格,上下浮动不得超过业主委托报价的5%（此报价不含税费及中介费用）；3、奖励办法：如客户发现不符合本活动真房源定义的虚假房源信息,可以拨打公司热线进行举报。经核实后,情况属实的,同一房源的首位举报者可获得100元的现金奖励！真实成交价格公示服务标准：如实公示经链家达成的买卖房屋交易标的和交易实价，客户可通过链家在线查询到房屋成交总价、单价、面积、户型、交易时间等信息，让客户获得更具真实性和参考价值的市场行情。嫌恶设施披露链家地产郑重承诺：链家在线所有房源均提前进行嫌恶设施筛查，如实披露房屋周边六类可能影响居住品质的嫌恶信息，让客户在信息透明的情况下自主选择交易。服务标准：1、链家在线所有买卖和租赁房源均适用以上承诺。2、六类嫌恶设施包括：飞机场、加油站、高压电站、垃圾处理场、工厂、墓地/殡仪馆。由链家依据“中华人民共和国环境保护部”网站相关内容，结合历史交易数据和客户反馈，进行影响评估确定。3、披露内容：房屋所在楼幢1000米半径范围内是否存在六类嫌恶设施、存在嫌恶设施的种类、该设施与房屋所在楼幢的大致距离、该设施产生的影响是否在国家规定的安全范围内。投诉单单公示链家地产郑重承诺：所有投诉24小时给内出处理意见，投诉与受理信息、内部投诉月报均通过链家在线进行公示，接受公示监督。服务标准1、客户通过公司热线或微博（链家在线链家客服）等渠道发起，并被北京链家客服中心受理的投诉均适用以上承诺。2、对于客户投诉，链家地产将自接到投诉并与客户取得电话联系或当面沟通之时起24小时内给出处理意见；3、公示内容：投诉事由、核实与反馈、受理结果及客户评价、链家地产投诉月报；4、查询：投诉人通过链家在线，并通过投诉编号、电话号码或投诉日期随时查询投诉处理进度。6链家梦想编辑让每一位消费者都能在链家愉悦的找到一个家是我们最大的梦想。我们珍惜每一位客户的托付，客户的信赖是我们最大的动力。我们并不完美，但我们相信一群充满梦想的人，凭借着爱与执着，可以不断提升客户服务体验，推动行业的进步与规范，让房产交易变得更加轻松和愉悦！7我们的愿景编辑行业的领导者:让不动产服务业走进殿堂。8我们的使命编辑对社会：链家建立一个有远大抱负，操守自律，勇于创新，智慧管理的现代服务品牌对房地产交易客户：链家有能力并且渴望具备能力去给客户提供愉悦的不动产服务。对房地产经纪行业:链家将提供海量、准确、标准、有深度、使用便捷的不动产资讯对房地产经纪人：链家帮助和鼓励经纪人用美好人性(诚实正直友善)来共同创造和分享属于平凡人的尊严和非凡成就。9我们的价值观编辑客户至上：我们知道链家的存在对于有房地产需求的客户来讲，意味着是值得信赖和依靠的。诚实可信:我们可以没有聪明的脑袋、漂亮的脸蛋、绚丽的背景，但是我们诚实，我们让人信任。团队作战:我们正是因为自认在竞争中很弱小才走到一起，我们只能彼此依靠、彼此关照才能强大。拼搏进取：我们不掌控任何稀缺资源，唯有比别人更努力才能取得成功。不允许触碰的制度红线代替客户签署合同业务文件不允许任何同行业之间的合作公司禁止员工私自为客户提供签约过户服务不允许任何情况下，以任何形式对客户进行打骂、侮辱公司禁止员工私配客户房间钥匙，私自使用房间及处理房间内物品10奖项编辑中国房地产经纪100强企业2009中国最佳人力资源百家典范企业央产房交易指定代理服务机构中国房地产协会委员单位北京房地产协会理事单位中国银行十大中介战略合作伙伴与北京市消协合作独家创办二手房消费教育学校单位北京中房地产中介行业协会副会长单位北京市消协系统先进集体中国估价师与房地产经纪人学会常务理事单位11荣誉编辑2004年 北京市工商行政管理局年度守信企业2005年 北京市工商行政管理局年度守信企业2006年 全国房地产优秀经纪机构2008年 北京房地产中介行业协会授予赈灾助学 奉献爱心企业2009年 中国扶贫基金会爱心包裹项目突出贡献奖十大房地产经纪行业品牌机构奖中国房地产经纪行业最佳按揭机构奖2010年 第十届中国房地产发展年会房地产经纪行业榜样单位2015.08.14盈动力-金融百科之持有至到期投资 2015-08-13 盈华财富 盈华财富 盈华财富 微信号 yinghuawealth 功能介绍 高端客户的理财咨询及资产配置 网信盈华财富-YH wealth高净值人士专享的财富管理行业刊物。 持有至到期投资是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且企业有明确意图和能力持有至到期的非衍生金融资产。通常情况下，包括企业持有的、在活跃市场上有公开报价的国债、企业债券、金融债券等。界定特征如何界定持有至到期投资 企业从二级市场上购入的固定利率国债、浮动利率公司债券等，都属于持有至到期投资。持有至到期投资通常具有长期性质，但期限较短（一年以内）的债券投资，符合持有至到期投资条件的，也可以划分为持有至到期投资。企业不能将下列非衍生金融资产划分为持有至到期投资：（1）初始确认时即被指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的非衍生金融资产；（2）初始确认时被指定为可供出售的非衍生金融资产；（3）符合贷款和应收款项定义的非衍生金融资产。如果企业管理层决定将某项金融资产持有至到期，则在该金融资产未到期前，不能随意地改变其“最初意图”。也就是说，投资者在取得投资时意图就应当是明确的。持有至到期投资提前处置的情况 企业将某项资产划分为持有至到期投资后，可能会发生到期前将该金融资产予以处置或重分类的情况。这种情况的发生通常表明企业违背了将投资持有至到期的意图。企业将尚未到期的某项持有至到期投资在本会计年度内予以出售或重分类为可供出售金融资产的金额，相对于该类投资（即企业内部持有至到期投资）在出售或重分类前的总额较大时，则企业在处置或者重分类后应立即将其剩余的持有至到期投资（即全部持有至到期投资扣除已处置或重分类的部分）重分类为可供出售金融资产，且在本会计年度及后两个完整的会计年度内不得再将该金融资产划分为持有至到期投资。但是，下列情况除外：1.出售日或重分类日距离该项投资到期日或赎回日较近（如到期前三个月内），且市场利率变化对该项投资的公允价值没有显著影响。2.根据合同约定的定期偿付或提前还款方式收回该所有初始本金后，将剩余部分予以出售或重分类。3.出售或重分类是由于企业无法控制、预期不会重复发生且难以合理预计的独立事项所引起。此种情况主要包括：（1）因被投资单位信用状况严重恶化，将持有至到期投资予以出售； （2）因相关税收法规取消了持有至到期投资的利息税前可抵扣政策，或显著减少了税前可抵扣金额，将持有至到期投资予以出售；（3）因发生重大企业合并或重大处置，为保持现行利率风险头寸或维持现行信用风险政策，将持有至到期投资予以出售；（4）因法律、行政法规对允许投资的范围或特定投资品种的投资限额做出重大调整，将持有至到期投资予以出售；（5）因监管部门要求大幅度提高资产流动性，或大幅度提高持有至到期投资在计算资本充足率时的风险权重，将持有至到期投资予以出售。 持有至到期投资的特征 1.到期日固定、回收金额固定或可确定。到期日固定、回收金额固定或可确定是指相关合同明确了投资者在确定的时间内获得或应收取现金流量的金额和时间。例如，符合持有至到期投资条件的债券投资，其到期日固定、利息和本金金额固定或可确定。而购入的股权投资因其没有固定的到期日，不符合持有至到期投资的条件，不能划分为持有至到期投资。2.有明确意图持有至到期。有明确意图持有至到期投资是指投资者在取得投资时意图明确，准备将投资持有至到期，除非遇到一些企业所不能控制、预期不会重复发生且难以合理预计的独立事件，否则将持有至到期。存在下列情况之一的，表明企业没有明确意图将金融资产持有至到期：（1）持有该金融资产的期限不确定；（2）发生市场利率变化、流动性需要变化、替代投资机会及其投资收益率变化、融资来源和条件变化、外汇风险变化等情况时，将出售该金融资产，但是，无法控制、预期不会重复发生且难以合理预计的独立事项引起的金融资产除外；（3）该金融资产的发行方可以按照明显低于其摊余成本的金额清偿；（4）其他表明企业没有明确意图将该金融资产持有至到期的情况。据此，对于发行方可以赎回的债务工具，如发行方行使赎回权，投资者仍可收回其几乎所有初始净投资（含支付的溢价和交易费用），那么投资者可以将此类投资划分为持有至到期。但是，对于投资者有权要求发行方赎回的债务工具投资，投资者不能将其划分为持有至到期投资。3.有能力持有至到期。有能力持有至到期是指企业有足够的财务资源，并不受外部因素影响将投资持有至到期。存在下列情况之一的，表明企业没有能力将具有固定期限的金融资产投资持有至到期：（1）没有可利用的财务资源持续地为该金融资产投资提供资金支持，以使该金融资产持有至到期；（2）受法律、行政法规的限制，使企业难以将该金融资产投资持有至到期；（3）其他表明企业没有能力将具有固定期限的金融资产投资持有至到期的情况。账务核算企业会计准则第22号金融工具确认和计量中，将企业的基本金融工具划分为交易性金融资产、持有至到期投资、可供出售金融资产以及贷款和应收款项四类。由于采用了全新的分类方式，加大了企业实务操作中的难度。其中，持有至到期投资对应于原投资准则规定的长期债券投资，并对具体的账务处理进行了重新的规定，本文结合实例阐释持有至到期投资的相应会计核算。持有至到期投资的核算 （一）会计科目设置对于持有至到期投资，企业应设置“持有至到期投资”会计科目，用来核算企业持有至到期投资的价值。此科目属于资产类科目，应当按照持有至到期投资的类别和品种，分别“成本”、“利息调整”、“应计利息”等进行明细核算。其中，利息调整实际上反映企业债券投资溢价和折价的相应摊销。（二）持有至到期投资的主要账务处理持有至到期投资应采用实际利率法，按摊余成本计量。实际利率法指按实际利率计算摊余成本及各期利息费用的方法，摊余成本为持有至到期投资初始金额扣除已偿还的本金和加上或减去累计摊销额以及扣除减值损失后的金额。1.企业取得的持有至到期投资，应按该投资的面值，借记本科目（成本），按支付的价款中包含的已到付息期但尚未领取的利息，借记“应收利息”科目，贷记“银行存款”等科目，按其差额，借记或贷记本科目（利息调整）。2.资产负债表日，持有至到期投资为分期付息、一次还本债券投资的，应按票面利率计算确定的应收未收利息，借记“应收利息”科目，按持有至到期投资摊余成本和实际利率计算确定的利息收入，贷记“投资收益”科目，按其差额，借记或贷记本科目（利息调整）。持有至到期投资为一次还本付息债券投资，应于资产负债表日按票面利率计算确定的应收未收利息，借记本科目（应计利息），持有至到期投资摊余成本和实际利率计算确定的利息收入。收到取得持有至到期投资支付的价款中包含的已到付息期的债券利息，借记“银行存款”科目，贷记“应收利息”科目。收到分期付息、一次还本持有至到期投资持有期间支付的利息，借记“银行存款”，贷记“应收利息”科目。3.出售持有至到期投资时，应按实际收到的金额，借记“银行存款”等科目，已计提减值准备的，借记“持有至到期投资减值准备”科目，按其账面余额，贷记本科目（成本、利息调整、应计利息），按其差额，贷记或借记“投资收益”科目。4.本科目期末借方余额，反映企业持有至到期投资的摊余成本。持有至到期投资的减值准备 持有至到期投资以摊余成本进行后续计量的，其发生减值时，应当在将该持有至到期投资的账面价值与预计未来现金流量现值之间的差额，确认为减值损失，计入当期损益。为了核算企业持有至到期投资的减值准备，企业应设置“持有至到期投资减值准备”科目。本科目应当按照持有至到期投资类别和品种进行明细核算。资产负债表日，持有至到期投资发生减值的，按应减记的金额，借记“资产减值损失”科目，贷记本科目。已计提减值准备的持有至到期投资价值以后又得以恢复，应在原已计提的减值准备金额内，按恢复增加的金额，借记本科目，贷记“资产减值损失”科目。本科目期末贷方余额，反映企业已计提但尚未转销的持有至到期投资减值准备。借方余额本科目期末借方余额，反映企业持有至到期投资的摊余成本。（通俗解释）持有至到期投资，顾名思义就是你打算把这个东西在手里放到它“死”，痴情的守它一辈子，在这之前不会放弃它，抛弃它，正是因为这个原因，这个资产的核算很有特点，关于他的一切花销你都想着他能给你带来回报，就像在追求女孩子，首先你一定要体现出你想跟她过一辈子，你的付出才有可能被资本化，如果你一开始就抱着对待交易性金融资产的态度，那对方肯定一点安全感都没有，你的付出就费用化吧，还想资本化？还想以后有什么回报？痴心妄想。所以持有至到期投资开始的交易费用资本化了，后面的摊销什么的也就是实际利率摊销法，因为这个前期付出的费用影响了整个期间的感受，也就是你关心的是不是得到了女孩子的芳心，这个收益核算需要长期来考虑，也就是未来现金流量的折现，以及你初始交易费用如何影响了持有期间的收益。需要注意的是持有至到期投资只能是债券，因为这个债券一般都有期限，你能熬得过他；如果是股票，你还指不定能不能熬得过他，一般都要长寿的多，更重要的是这个股票没有到期日，到期的时候也就是这个公司破产的时候，你还持有到期干什么呢？看自己究竟能赔进去多少吗？所以股票一般就是做个短线炒炒玩玩，实在有钱的或者是被股市套住的就无奈做个长线好了，所谓长线一般也就是最多几年而已。所以股票在这里更适合交易性金融资产（炒炒就卖了）和可供出售金融资产（介于短线和长线之间，既不想炒炒就卖，还不想踏踏实实做长线）。由于是比较长期持有这个债券，所以持有至到期投资影响的是未来整个期间的收益率，因此任何一项付出和收入都要看整体影响，那么出现一种核算方法：实际利率摊销法。借：应收利息持有至到期投资利息调整贷：投资收益。投资收益很多人不了解什么叫实际利率摊销法，更不用说如何去计算了。这里的实际利率其实就是你投资这个资产的实际收益率：购买的时候有购买价和交易费用，这两部分共同构成了你的实际投资成本，就像追女孩子的前期投入，你狠狠的花了一笔，很幸运的是她接受了，承认你资本化了，觉得你对她是真心的，是持有至到期的，那么就等着以后她怎么对你好吧，这就是舍不得孩子套不住狼（女郎），究竟能够引来多大的郎呢？对于债券来说，能给你带来的无非就是个利息，还有最后的本金收入了，那么因为持有的期间比较长，地球人都知道应该考虑时间价值，所谓时间价值就是说你之所以选择这个投资是因为比其他投资要好，比如放在银行，那么我们考虑投资是否可行就是借入你从银行借钱投资是否有价值，当然这只是最简单的类比，在实际投资中，你是有一个实际收益率的预期的，看一个投资是否合适，就是要用你的期望值来看这个资产未来带给你的东西全部打回原形到值多少钱，这就是折现的过程，那么你选择的这个折现的利率就是你期待中的收益率，在持有期间你要计算这个资产带给你多少好处，那么每年年初有个摊余成本，乘以你心目中的收益率就是实际上你能够获得的投资收益，这个投资收益金额一般和你当年实际收到的利息不一样，差额部分就是你需要摊销的“利息调整”，这个体现的意思就是你实际收到的钱不一定就是你的真实收益，很明显的一个原因就是你购买的时候有交易费用，当初的资本化的处理给你带来了不一样的收益。实质上面说的就是所谓的实际利率摊销法的实质，是通过未来的现金流折现-前期投资成本，计算出你实际能够得到的增值率，也就是收益率，然后每年带来的收益就相当于你把这笔资产放到银行吃一年利息能够得到的收入一样，所以当年的投资收益=期初摊余成本*实际利率。当然因为每年你还拿债券的利息，所以债券的摊余成本也就是账面价值是变化的=期初摊余成本+投资收益-应收利息，这里的意思就是说你虽然增值了一个相当于“投资收益”的金额，但是我给了你利息了，所以你这个资产就不值钱了，就应该从摊余成本中扣除。就像是吧女孩子追到手了，她对你很好，随着对你了解的深入，对方会给你一个公平的对待，可能发现你这个人有各种各样的毛病，那么逐渐有点矛盾了，对你的评价可能降低了，这就是溢价发行的债券最后摊余成本逐渐降低，越来越靠近面值的摊销过程，因为之前对你的评价太高了，因为你开始承诺了更高的票面利率，更多的承诺，任何的承诺都会回归到现实一样；另外一种折价发行的债券正好相反，随着摊销的进行，摊余成本逐渐上升，最终回归到真实水平，这个就像开始虽然大家认为你不值钱，但是后来发现你人品不错，评价越来越高，回归到你的真实水平了，这就是折价债券摊余成本会逐渐升高的原因了。实际利率法实质上是对未来现金流量折现的反向运用，这个可以通过公式推导得到。比较持有至到期投资与长期债权投资的处理差异：企业会计准则投资(以下简称“旧准则”)规定，长期债权投资按投资对象不同可分为长期债券投资和其他长期债权投资。2006年颁布的企业会计准则第22号金融工具的确认和计量(以下简称“新准则”)规定，持有至到期投资通过“持有至到期投资”会计科目核算，并根据其核算内容分别设置“成本”、“利息调整”、“应计利息”等明细科目。旧准则中的“长期债权投资”与新准则中的“持有至到期投资”的核算内容大致相同，但二者从取得到处置在会计处理上存在一些差异。初始计量。长期债权投资(债券以一次还本、分期付息为例)取得时的初始投资成本，是指取得长期债权投资时支付的全部价款，包括手续费、税金等相关费用。但实际支付的价款中包含的已到付息期但尚未领取的利息，作为应收项目单独核算。手续费、税金等相关费用金额较小时，一次性计入“投资收益”科目，支付的价款除手续费、税金外与债券面值之间的差额记入“长期债权投资”的“溢价或折价”。新准则规定，企业取得持有至到期投资其初始投资成本为支付的全部价款，其中包含的已到付息期但尚未领取的利息，也作为应收项目进行单独核算，手续费、税金以及溢折价部分记入“持有至到期投资利息调整”。持有期间。长期债权投资在持有期间应按期计提利息并采用直线法或实际利率法摊销溢折价，借记“应收利息”，贷(借)记“长期债权投资溢(折)价”，贷记“投资收益”。新准则规定持有至到期投资在持有期间也应按期计提利息并按实际利率法摊销利息调整，借记“应收利息”，贷(借)记“持有至到期投资一利息调整”，贷记“投资收益”。同时持有至到期投资在持有期间符合一定条件可以重分类为可供出售金融资产，在重分类日按其公允价值借记“可供出售金融资产”，按其账面余额贷记“持有至到期投资成本”、“利息调整”、按其差额贷记或借记“资本公积其他资本公积”，已计提减值准备的还应同时结转。期末计量。旧准则规定，长期债权投资的账面价值定期或者至少于每年年度终了时，逐项进行检查。如果由于市价持续下跌或被投资单位经营状况变化等导致其可收回金额低于账面价值，应计提减值准备。若以后年度已确认损失的长期债权投资价值又得以恢复，应在原已确认的投资损失数额内转回，借记“投资收益”，贷记“长期投资减值准备”。新准则规定，持有至到期投资发生减值时，应将其账面价值减记至预计未来现金流量现值，减记金额确认为资产减值损失，计入当期损益，借记“资产减值损失”，贷记“持有至到期投资减值准备”。其中预计未来现金流量现值应当按照该持有至到期投资的原实际利率折现确定。持有至到期投资与长期债权投资期末计量的主要区别除使用的会计科目不同外，就是长期债权投资的可收回金额是按未来现金流量现值与销售净价中较高者确定;而持有至到期投资是按未来现金流量现值确定。 到期处置。长期债券投资到期时，借记“银行存款”等，贷记“长期债权投资面值”，按其差额贷记或借记“投资收益”，已计提减值准备的，还应同时结转减值准备。持有至到期投资到期处理时只将“长期债权投资一面值”科目更换为“持有至到期投资成本、利息调整”科目。关于网信盈华财富：网信盈华财富隶属于网信金融集团，是中国财富管理行业的中坚力量，专注于为高净值客户提供全方位理财顾问服务，协助客户实现合理的资产配置。近年来，随着互联网金融的蓬勃发展，网信盈华财富依靠强大的集团背景，强力推出P2P理财业务。网信理财平台一直立志做行业内最正规、最值得客户信赖的理财平台。坚守借款人100%真实有效、第三方机构诚信担保、无资金池规范运作、第三方支付账号安全托管的四大保障体系，为客户提供最优质的产品和最贴心的服务。2015.08.14盈动力-金融百科之持有至到期投资 2015-08-13 盈华财富 盈华财富 盈华财富 微信号 yinghuawealth 功能介绍 高端客户的理财咨询及资产配置 网信盈华财富-YH wealth高净值人士专享的财富管理行业刊物。持有至到期投资是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且企业有明确意图和能力持有至到期的非衍生金融资产。通常情况下，包括企业持有的、在活跃市场上有公开报价的国债、企业债券、金融债券等。界定特征如何界定持有至到期投资 企业从二级市场上购入的固定利率国债、浮动利率公司债券等，都属于持有至到期投资。持有至到期投资通常具有长期性质，但期限较短（一年以内）的债券投资，符合持有至到期投资条件的，也可以划分为持有至到期投资。企业不能将下列非衍生金融资产划分为持有至到期投资：（1）初始确认时即被指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的非衍生金融资产；（2）初始确认时被指定为可供出售的非衍生金融资产；（3）符合贷款和应收款项定义的非衍生金融资产。如果企业管理层决定将某项金融资产持有至到期，则在该金融资产未到期前，不能随意地改变其“最初意图”。也就是说，投资者在取得投资时意图就应当是明确的。持有至到期投资提前处置的情况 企业将某项资产划分为持有至到期投资后，可能会发生到期前将该金融资产予以处置或重分类的情况。这种情况的发生通常表明企业违背了将投资持有至到期的意图。企业将尚未到期的某项持有至到期投资在本会计年度内予以出售或重分类为可供出售金融资产的金额，相对于该类投资（即企业内部持有至到期投资）在出售或重分类前的总额较大时，则企业在处置或者重分类后应立即将其剩余的持有至到期投资（即全部持有至到期投资扣除已处置或重分类的部分）重分类为可供出售金融资产，且在本会计年度及后两个完整的会计年度内不得再将该金融资产划分为持有至到期投资。但是，下列情况除外：1.出售日或重分类日距离该项投资到期日或赎回日较近（如到期前三个月内），且市场利率变化对该项投资的公允价值没有显著影响。2.根据合同约定的定期偿付或提前还款方式收回该所有初始本金后，将剩余部分予以出售或重分类。3.出售或重分类是由于企业无法控制、预期不会重复发生且难以合理预计的独立事项所引起。此种情况主要包括：（1）因被投资单位信用状况严重恶化，将持有至到期投资予以出售； （2）因相关税收法规取消了持有至到期投资的利息税前可抵扣政策，或显著减少了税前可抵扣金额，将持有至到期投资予以出售；（3）因发生重大企业合并或重大处置，为保持现行利率风险头寸或维持现行信用风险政策，将持有至到期投资予以出售；（4）因法律、行政法规对允许投资的范围或特定投资品种的投资限额做出重大调整，将持有至到期投资予以出售；（5）因监管部门要求大幅度提高资产流动性，或大幅度提高持有至到期投资在计算资本充足率时的风险权重，将持有至到期投资予以出售。 持有至到期投资的特征 1.到期日固定、回收金额固定或可确定。到期日固定、回收金额固定或可确定是指相关合同明确了投资者在确定的时间内获得或应收取现金流量的金额和时间。例如，符合持有至到期投资条件的债券投资，其到期日固定、利息和本金金额固定或可确定。而购入的股权投资因其没有固定的到期日，不符合持有至到期投资的条件，不能划分为持有至到期投资。2.有明确意图持有至到期。有明确意图持有至到期投资是指投资者在取得投资时意图明确，准备将投资持有至到期，除非遇到一些企业所不能控制、预期不会重复发生且难以合理预计的独立事件，否则将持有至到期。存在下列情况之一的，表明企业没有明确意图将金融资产持有至到期：（1）持有该金融资产的期限不确定；（2）发生市场利率变化、流动性需要变化、替代投资机会及其投资收益率变化、融资来源和条件变化、外汇风险变化等情况时，将出售该金融资产，但是，无法控制、预期不会重复发生且难以合理预计的独立事项引起的金融资产除外；（3）该金融资产的发行方可以按照明显低于其摊余成本的金额清偿；（4）其他表明企业没有明确意图将该金融资产持有至到期的情况。据此，对于发行方可以赎回的债务工具，如发行方行使赎回权，投资者仍可收回其几乎所有初始净投资（含支付的溢价和交易费用），那么投资者可以将此类投资划分为持有至到期。但是，对于投资者有权要求发行方赎回的债务工具投资，投资者不能将其划分为持有至到期投资。3.有能力持有至到期。有能力持有至到期是指企业有足够的财务资源，并不受外部因素影响将投资持有至到期。存在下列情况之一的，表明企业没有能力将具有固定期限的金融资产投资持有至到期：（1）没有可利用的财务资源持续地为该金融资产投资提供资金支持，以使该金融资产持有至到期；（2）受法律、行政法规的限制，使企业难以将该金融资产投资持有至到期；（3）其他表明企业没有能力将具有固定期限的金融资产投资持有至到期的情况。账务核算企业会计准则第22号金融工具确认和计量中，将企业的基本金融工具划分为交易性金融资产、持有至到期投资、可供出售金融资产以及贷款和应收款项四类。由于采用了全新的分类方式，加大了企业实务操作中的难度。其中，持有至到期投资对应于原投资准则规定的长期债券投资，并对具体的账务处理进行了重新的规定，本文结合实例阐释持有至到期投资的相应会计核算。持有至到期投资的核算 （一）会计科目设置对于持有至到期投